李秀麗 王淑珍

假設(shè)是對環(huán)境作出的合乎邏輯的推斷，常常是一套理論的原始命題，建立理論體系的起點。假設(shè)的產(chǎn)生是因為認識主體的有限能力無法完全把握認識客體的無限變化，只能利用已知的事實，作出合理判斷的過程。假設(shè)在資產(chǎn)評估理論中有著不可替代的作用，也是評估界一直討論的一個命題。評估活動始終是處于政治經(jīng)濟環(huán)境中的，而環(huán)境是不斷變化的，但是一門學(xué)科的理論卻要保持相對的穩(wěn)定，因此對評估假設(shè)的研究有助于明確評估理論的邊界和實踐活動的前提。

一、資產(chǎn)評估假設(shè)研究綜述

（一）資產(chǎn)評估假設(shè)研究現(xiàn)狀

姜楠、王景升（1994）[1]，余海宗、駱紅艷和王萍（2001）[2] ，楊佩禮、施洋[3]認為資產(chǎn)評估假設(shè)應(yīng)包括公開市場假設(shè)、持續(xù)經(jīng)營假設(shè)和清算假設(shè)。學(xué)者們從不同角度進行論述得出了相似的結(jié)論，主要是面對被評估資產(chǎn)的使用價值和未來使用效用，注重與具體評估業(yè)務(wù)中價值類型選擇的對應(yīng)性。王建中、王淑珍、劉靜（ 2002）[4]則認為資產(chǎn)評估假設(shè)應(yīng)是持續(xù)經(jīng)營假設(shè)、產(chǎn)權(quán)主體利益變動假設(shè)和有效市場假設(shè)。

宋三明（2000）[5]認為資產(chǎn)評估基本假設(shè)應(yīng)該為四種，即利益主體變動假設(shè)、資產(chǎn)持續(xù)經(jīng)營假設(shè)、有效市場存在假設(shè)和理性評估行為假設(shè)。這一觀點的特點是將人的行為假設(shè)作為資產(chǎn)評估的基本假設(shè)之一。

姜楠（2004）[6] ，崔茜、王建中（2008）[7]等又將資產(chǎn)評估假設(shè)列為交易假設(shè)、公開市場假設(shè)、持續(xù)使用假設(shè)和清算假設(shè)，這與全國注冊資產(chǎn)評估師考試用書上列示的四個基本假設(shè)基本相同。白曉平（1994）[8]認為評估的基本假設(shè)為四個，即貨幣計量假設(shè)、繼續(xù)使用假設(shè)、公開市場假設(shè)、破產(chǎn)清償假設(shè)。

王建中（2008）[9]在其博士論文中將資產(chǎn)評估假設(shè)分為兩個層次和三個假設(shè)，第一層次是存在假設(shè)（即交易假設(shè)）；第二個層次是擬進入的市場條件（即公開市場假設(shè)）和資產(chǎn)使用狀態(tài)（即持續(xù)使用假設(shè)）。這體現(xiàn)了邏輯上的一致性和層次性。

（二）資產(chǎn)評估假設(shè)研究現(xiàn)狀評述

1.資產(chǎn)評估假設(shè)的研究是一個逐漸演進的過程

從各時期發(fā)表的學(xué)術(shù)論文來看，資產(chǎn)評估假設(shè)的研究呈現(xiàn)逐漸進步的過程，比如最初的繼續(xù)使用假設(shè)演變?yōu)槌掷m(xù)使用假設(shè)，就充分地考慮了被評估資產(chǎn)在評估前后使用上的不同狀態(tài)，更具普遍性。

即使在不同時期同一個人對假設(shè)的看法也有所不同，比如姜楠在1994年提出的是三假設(shè)論，在2004年提出的是四假設(shè)論。王建中在2002年提出的三假設(shè)與2008年提出的三假設(shè)有著明顯的不同，可以看出隨著經(jīng)濟事物的發(fā)展，對資產(chǎn)評估假設(shè)的認識在逐漸加深。

2.資產(chǎn)評估假設(shè)帶有會計學(xué)的烙印

比如白曉平認為貨幣計量假設(shè)這一會計學(xué)中的基本假設(shè)一定也適用于資產(chǎn)評估學(xué)，在許多人的論述中，持續(xù)經(jīng)營的理念與會計學(xué)持續(xù)經(jīng)營的理論一脈相承。這與研究人員的研究背景有著密切的關(guān)系，由于資產(chǎn)評估在我國出現(xiàn)較晚，從事資產(chǎn)評估研究的人員很大一部分都有著會計學(xué)的研究背景，因此會計學(xué)的四個基本假設(shè)對資產(chǎn)評估學(xué)假設(shè)設(shè)定時有著重要影響。

3.沒有劃清資產(chǎn)評估學(xué)與經(jīng)濟學(xué)基本理論的界限

資產(chǎn)評估學(xué)是經(jīng)濟學(xué)的一個應(yīng)用學(xué)科，遵循經(jīng)濟學(xué)基本規(guī)律。經(jīng)濟學(xué)基本理論是資產(chǎn)評估理論研究的平臺，但將經(jīng)濟學(xué)的基本理論納入資產(chǎn)評估學(xué)理論中顯然是沒能劃清學(xué)科界限。所以，將有限理性這一行為人假設(shè)納入資產(chǎn)評估基本假設(shè)中顯然是不合適的。如果有限理性作為基本假設(shè)，那么經(jīng)濟學(xué)中其它假設(shè)是否也應(yīng)列為資產(chǎn)評估學(xué)的基本假設(shè)呢？如果也可以列為資產(chǎn)評估學(xué)的基本假設(shè)，那么資產(chǎn)評估學(xué)理論的起點和邊界就顯得模糊不清了。

二、交易假設(shè)是資產(chǎn)評估假設(shè)中最基本的設(shè)定

一個理論體系中各個因素之間是一個有機的整體，是有先后邏輯關(guān)系的。因此資產(chǎn)評估假設(shè)的設(shè)定取決于其在整個體系中所處的位置。如果作為貫穿整個理論體系的核心理論和邏輯演繹的基礎(chǔ)，則不允許有相互矛盾的假設(shè)存在。

從資產(chǎn)評估的實踐來看，實踐活動的起點是資產(chǎn)評估的目的，有了相應(yīng)的評估目的才有評估的實踐活動，實踐活動是面向具體對象的，資產(chǎn)評估基本假設(shè)是用來指導(dǎo)評估實踐的，但評估活動又是在一系列假設(shè)條件下進行的，所以資產(chǎn)評估的假設(shè)應(yīng)該分為兩個層次，一個是理論演繹基礎(chǔ)，一個是實踐進行的基礎(chǔ)。能夠作為理論演繹基礎(chǔ)的只能是交易假設(shè)。

1.交易假設(shè)是價值理論適用的基礎(chǔ)

在論述資產(chǎn)評估時必然要討論資產(chǎn)的價值，這就存在一個基本的假定，即資產(chǎn)是商品，否則利用經(jīng)濟學(xué)基本價值理論來討論資產(chǎn)的價值是不合適的。在市場上進行交換的物品才能是商品，自用的就不是商品。只有被評估的資產(chǎn)被看作是擬在市場上進行交易的才有可能利用價值理論來解釋它的價值。

2.交易假設(shè)只是一種假設(shè)而不是事實

把交易假設(shè)作為基本假設(shè)是不是使資產(chǎn)評估理論體系無法包括特殊條件下的評估呢？不是的，交易在這里只是一種假設(shè)。首先，很多資產(chǎn)是在涉及產(chǎn)權(quán)變動時才需要評估，評估發(fā)生在產(chǎn)權(quán)變動之前或之中，而不是之后，有可能評估后，資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)并沒有發(fā)生變動，所以交易只能是一種假設(shè)。其次，一些特殊條件下的資產(chǎn)評估，比如管理目的和清算情況下發(fā)生的評估，看起來與交易無關(guān)，似乎交易假設(shè)無法涵蓋其內(nèi)容，其實并非如此。如果進行評估，一件資產(chǎn)必須拿到市場上去考量它的價值，從交換中發(fā)現(xiàn)它的價值，這時交易假設(shè)就更為重要，否則就失去了考察價值的環(huán)境和基礎(chǔ)。

3.其它假設(shè)均不能作資產(chǎn)評估的基本假設(shè)存在

首先，公開市場假設(shè)和清算假設(shè)之間存在對立。兩者都是對資產(chǎn)擬進入的市場狀態(tài)所作的假設(shè)。公開市場是指充分發(fā)達的市場，在這個市場上存在著無數(shù)個買者和賣者，彼此有足夠的時間，交易行為是自愿、理智的或不受限制條件下進行的。清算假設(shè)是指被評估資產(chǎn)處于被迫出售或快速變現(xiàn)條件之下，被評估資產(chǎn)通常要低于在公開市場假設(shè)前提下的資產(chǎn)評估值。這種相互對立的假設(shè)同時作為資產(chǎn)評估的基本假設(shè)會造成向下推理困難，所以也有研究直接將清算假設(shè)排除在基本假設(shè)之外，顯然這種做法也是不可取的，既然清算假設(shè)和公開市場假設(shè)是同等的，排除清算假設(shè)而留下公開市場假設(shè)就使得理論的普適性不夠。所以將兩個假設(shè)作為第二層次的假設(shè)放在評估目的之后，成為評估具體行為的一種假設(shè)選擇將更為合理。

其次，持續(xù)使用是不具有普適性的假設(shè)。持續(xù)使用假設(shè)最初的提法是繼續(xù)使用假設(shè)，是假定被評估資產(chǎn)按現(xiàn)在的使用狀態(tài)繼續(xù)使用。但因為被評估資產(chǎn)不可能全部繼續(xù)按現(xiàn)在的狀態(tài)使用，所以認為持續(xù)使用狀態(tài)才更為合理，這樣就可以包括在用續(xù)用、轉(zhuǎn)用續(xù)用和移地續(xù)用，增加了適用性。實際上，在對資產(chǎn)進行評估時，資產(chǎn)使用時間是可以確定的，比如一項機器設(shè)備使用年限就是3年，一棟樓的使用年限就是30年，評估時是不能超過這一經(jīng)濟壽命的。有些知識產(chǎn)權(quán)，比如專利權(quán)在法律上就有期限設(shè)定，轉(zhuǎn)讓時常常帶有明確的轉(zhuǎn)讓期限。持續(xù)使用假設(shè)“首先設(shè)定被評估資產(chǎn)正處于使用狀態(tài)，包括正在使用中的資產(chǎn)和備用的資產(chǎn)；其次根據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)和信息，推斷這些處于使用狀態(tài)的資產(chǎn)還將繼續(xù)使用下去”[10]，對于一些專利產(chǎn)品來講，轉(zhuǎn)讓之前有可能從來沒有使用過，在使用過程中也存在著初期、成熟期的不同，持續(xù)使用假設(shè)也是不適用的。

三、面向資產(chǎn)評估目的的假設(shè)

被評估資產(chǎn)價值是資產(chǎn)在市場上最有可能產(chǎn)生的價格，評估值也是根據(jù)已知的事實所作出的合理推斷，因此評估值本身也可以被看作是一種假設(shè)。在有了評估目的之后，需要一系列的假設(shè)將資產(chǎn)的評估值固定在一定的條件下。這時所做的假設(shè)是根據(jù)評估環(huán)境、評估目的等來做出的。雖然持續(xù)使用假設(shè)、公開市場假設(shè)和清算假設(shè)不能作為基本假設(shè)存在，但卻是資產(chǎn)評估實踐中要經(jīng)常用到的假設(shè)，所以可以作為第二層次的假設(shè)存在。

因此，將交易假設(shè)作為第一層次的假設(shè)，是整個資產(chǎn)評估理論推理的基礎(chǔ)和核心。將持續(xù)經(jīng)營假設(shè)、公開市場假設(shè)和清算假設(shè)作為第二層次的假設(shè)，置于資產(chǎn)評估目的之下，這樣就保證了評估理論的穩(wěn)定性和普適性，也兼顧了實踐活動的具體需求。

參考文獻：

[1] 姜楠，王景升.資產(chǎn)評估[Ml.東北大學(xué)出版社，2001.

[2] 余海宗，駱紅艷，王萍.論我國資產(chǎn)評估理論體系的構(gòu)建[J].四川會計，2001.2.

[3] 楊佩禮，施洋.試論資產(chǎn)評估的基本假設(shè)[J].商業(yè)會計，1996.10.

[4] 王建中，王淑珍，劉靜.資產(chǎn)評估若干基本理論的探討[J].河北農(nóng)業(yè)大學(xué)學(xué)報農(nóng)林教育版，2002.3.4.

[5] 宋三明.資產(chǎn)評估假設(shè)[J].財務(wù)與會計，2000.6.

[6] 姜楠.資產(chǎn)評估[M].東北大學(xué)出版社，2004.

[7] 崔茜，王建中.在資產(chǎn)評估理論結(jié)構(gòu)模型構(gòu)建[J].財會通訊，2008.4.

[8] 白曉平.試論資產(chǎn)評估假設(shè)[J].財會通訊，1994.3：24-25.

[9] 王建中.資產(chǎn)評估理論結(jié)構(gòu)研究[D].西南財經(jīng)大學(xué)，2008.102.

[10]資產(chǎn)評估[M].全國注冊資產(chǎn)評估師考試用書編寫組.經(jīng)濟科學(xué)出版社，2010.

（作者單位：八一農(nóng)墾經(jīng)濟學(xué)院河北農(nóng)業(yè)大學(xué)）