銀行的撥備覆蓋率——即“貸款損失準備金余額”與“不良貸款余額”的比值不得低于150%。

截至2011年底，銀行業(yè)金融機構(gòu)不良貸款率為1.8%，商業(yè)銀行撥備覆蓋率達到278.9%。

今年“兩會”期間，一眾商業(yè)銀行高管紛紛駁斥“銀行暴利說”，來自監(jiān)管層的央行行長周小川更是斷然否定銀行暴利一說。

至今仍受政府高度管制的銀行業(yè)，不僅對民營資本存在“隱形”門檻，而且對銀行利息還實行統(tǒng)一管理。與海外銀行相比，存貸利息間的差價讓中國的銀行幾乎不需要充分競爭就可坐收漁利。

3月下旬是銀行密集公布2011年報的月份，也是觀察銀行盈利走向的重要時間窗口。截至3月18日，已有深發(fā)展和浦發(fā)銀行兩家公布年報，分別錄得63.6%和42%的凈利潤增幅；另外有民生、華夏、光大等銀行發(fā)布了業(yè)績快報。

在2010年，16家上市銀行的利潤占

了所有A股上市公司所創(chuàng)造的利潤的將近一半。據(jù)證券分析師的估算，銀行類上市公司2011年實現(xiàn)凈利潤約8850億～9267億元，整體同比增速約為30%～35%——比起A股市場有些上市公司動輒凈利潤增加幾倍甚至十倍以上的情況，這樣的業(yè)績增速并不算很“搶眼”。

據(jù)銀行業(yè)內(nèi)部人士透露：商業(yè)銀行存在著隱藏利潤的沖動，甚至作了“有技巧”的會計處理。在具體操作上，銀行會將部分優(yōu)良的貸款“主動降級”為不良貸款，以此相應(yīng)“巧立名目”增加撥備——即為預(yù)計出現(xiàn)壞賬時所預(yù)留的準備資金。這樣做的目的是減少當(dāng)前對“銀行暴利”的輿論壓力。

由于計提的撥備會直接記入損益表沖減當(dāng)期利潤，因此撥備是影響銀行業(yè)績甚為顯著的因素。一般而言，當(dāng)不良貸款率上升時，計提的撥備也會上升，銀行利潤就會下降；反之，不良貸款率下降會減輕銀行計提撥備的壓力，對利潤就會有貢獻。

但撥備的調(diào)節(jié)可以是影響利潤的“小魔法”。早在2006年3季度，深發(fā)展凈利潤猛增197%，主要就是靠調(diào)降撥備手段，而撥備前利潤實際僅增長27%。

增加撥備是銀行現(xiàn)今階段“合情合理”的做法。從一些分析師們看來，撥備大幅增加的背后邏輯是：由于預(yù)期我國經(jīng)濟增長放緩，經(jīng)濟活躍度下降，市場流動性較為緊張，企業(yè)經(jīng)營環(huán)境轉(zhuǎn)差，導(dǎo)致銀行的不良貸款指標出現(xiàn)反彈，因此要為“過冬”儲備好糧食。

撥備覆蓋率是衡量銀行為不良貸款所做準備的指標之一。按照銀監(jiān)會的要求，銀行的撥備覆蓋率——即“貸款損失準備金余額”與“不良貸款余額”的比值不得低于150%。在撥備覆蓋率指標上，截至2011年末，深發(fā)展為325.78%，較2011年初增加了54.28%；浦發(fā)銀行則提升了120個百分點，達到了500%，處于行業(yè)內(nèi)最高水平——這意味著每一元錢的不良貸款余額，對應(yīng)著五元錢的損失準備金。

在監(jiān)管層看來，撥備越多，銀行風(fēng)險越小。除了撥備覆蓋率，監(jiān)管層還考察銀行的“撥貸比”指標——指撥備占總貸款的比率。就目前來看，除華夏銀行，其他銀行都遠未達標。這樣一來，銀行們還可以繼續(xù)“打正旗號”地增加撥備。

此前，每每有會計人士質(zhì)疑商業(yè)銀行有“隱藏利潤”的嫌疑，但也屢次遭到銀行的否認。畢竟，當(dāng)銀行的撥備依然“合規(guī)地”處于上行趨勢時，別說統(tǒng)計銀行“掩藏”了多少利潤，連證明“隱藏利潤”這一事實也尚有難度。

（文/駱海濤）