【摘要】新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的實(shí)施將有力地規(guī)范會(huì)計(jì)工作秩序和會(huì)計(jì)行為，提高我國(guó)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，滿(mǎn)足投資者、債權(quán)人、政府等利益相關(guān)者對(duì)會(huì)計(jì)信息的需求，在一定程度上遏制企業(yè)操縱利潤(rùn)的行為。
　　
　　引 言
　　
　　作為我國(guó)會(huì)計(jì)改革最重要的部分，新準(zhǔn)則一經(jīng)問(wèn)世，就受到了理論界、實(shí)務(wù)界各方的廣泛關(guān)注。此次一共出臺(tái)39項(xiàng)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，如此大規(guī)模的準(zhǔn)則變動(dòng)，勢(shì)必會(huì)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)活動(dòng)產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響。利潤(rùn)永遠(yuǎn)是企業(yè)的生命線(xiàn)，所以新準(zhǔn)則對(duì)利潤(rùn)的影響將會(huì)起到“牽一發(fā)而動(dòng)全身”的效果。財(cái)政部此次發(fā)布的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系強(qiáng)化了為投資者和社會(huì)公眾提供決策有用信息的新理念，實(shí)現(xiàn)了與國(guó)際慣例的趨同。新準(zhǔn)則充分考慮了中國(guó)特殊的經(jīng)濟(jì)環(huán)境和會(huì)計(jì)環(huán)境，修訂了若干業(yè)務(wù)核算準(zhǔn)則。其中重要的內(nèi)容是：較多地壓縮了會(huì)計(jì)估計(jì)和會(huì)計(jì)政策的選擇項(xiàng)目、限定了企業(yè)利潤(rùn)調(diào)節(jié)的空間范圍，規(guī)范和控制企業(yè)對(duì)利潤(rùn)的人為操縱，核實(shí)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，提高盈利質(zhì)量。新準(zhǔn)則的施行將對(duì)上市公司的利潤(rùn)操縱行為產(chǎn)生哪些影響，利潤(rùn)操縱的空間將會(huì)擴(kuò)大還是減小，哪些會(huì)計(jì)項(xiàng)目將會(huì)成為上市公司操縱利潤(rùn)的工具，筆者將對(duì)這些問(wèn)題進(jìn)行分析。筆者認(rèn)為，與原企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相比，新準(zhǔn)則將在以下幾個(gè)方面對(duì)上市公司的利潤(rùn)操縱行為產(chǎn)生較大影響。
　　
　　一、存貨計(jì)價(jià)后進(jìn)先出法取消對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　存貨發(fā)出計(jì)價(jià)，取消“后進(jìn)先出法”，一律采用“先進(jìn)先出法”。存貨先出計(jì)價(jià)方法的選擇對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)的影響，具體體現(xiàn)在存貨的價(jià)格波動(dòng)上，當(dāng)存貨價(jià)格處于上漲時(shí)期，采用后進(jìn)先出法，是將最高價(jià)格的材料入賬，使當(dāng)期成本費(fèi)用上升，減少當(dāng)期利潤(rùn)；若采用先進(jìn)先出法，是將最低價(jià)格的材料入賬，使當(dāng)期成本費(fèi)用下降，增加當(dāng)期利潤(rùn)。若存貨價(jià)格處于下降時(shí)期，則正好相反，即采用后進(jìn)先出法會(huì)減少成本，增加利潤(rùn)；采用先進(jìn)先出法則增加成本，減少利潤(rùn)。這一核算方法的變動(dòng)，將使企業(yè)利用變更存貨計(jì)價(jià)方法來(lái)調(diào)節(jié)當(dāng)期利潤(rùn)水平的慣用手段不能再被使用，使所有企業(yè)的當(dāng)期存貨消耗費(fèi)用反映的都是實(shí)際的歷史成本，而沒(méi)有人為調(diào)節(jié)因素，便于對(duì)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)進(jìn)行分析和比較，提高了會(huì)計(jì)信息的使用價(jià)值。從理論上講，企業(yè)從后進(jìn)先出法轉(zhuǎn)向其他方法，如先進(jìn)先出法時(shí)，會(huì)造成企業(yè)毛利的波動(dòng)，并且，如果是在一個(gè)通貨膨脹的市場(chǎng)環(huán)境下，使用后進(jìn)先出法還可以降低稅收。考慮到中國(guó)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中確實(shí)存在的通貨膨脹因素，后進(jìn)先出法的取消，對(duì)先前采用此法的上市公司利潤(rùn)有正向作用，但這種正向作用的大小則會(huì)受到中國(guó)通貨膨脹程度的影響。
　　
　　二、資產(chǎn)減值損失確認(rèn)后不得轉(zhuǎn)回對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　本準(zhǔn)則第17條明確規(guī)定：“資產(chǎn)減值損失已經(jīng)確認(rèn)，在以后會(huì)計(jì)期間內(nèi)不得轉(zhuǎn)回?！边@意味著計(jì)提的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備不得轉(zhuǎn)回，只允許在資產(chǎn)處置時(shí)再進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。而此前的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，允許資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回，為上市公司提供了操縱利潤(rùn)的空間。運(yùn)用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提和沖回操縱企業(yè)利潤(rùn)，是我國(guó)一些上市公司經(jīng)常使用的重要手段之一。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則頒布后，值得引起關(guān)注的是，這些利用大幅計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)行利潤(rùn)調(diào)節(jié)的公司，有可能在2006年將減值準(zhǔn)備統(tǒng)統(tǒng)轉(zhuǎn)回，否則2007年執(zhí)行新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則后，這些“隱藏利潤(rùn)”將永遠(yuǎn)費(fèi)用化了，所以這些公司2006年的利潤(rùn)將產(chǎn)生較大的波動(dòng)。新準(zhǔn)則資產(chǎn)減值具體規(guī)定的出臺(tái)，從長(zhǎng)期的角度看，一些上市公司企圖通過(guò)沖回已經(jīng)計(jì)提的減值準(zhǔn)備來(lái)操縱利潤(rùn)的計(jì)劃就落空了，這樣可以有效地遏制人為操縱利潤(rùn)的行為發(fā)生。但從短期的角度看，既然該準(zhǔn)則是在2007年起開(kāi)始施行，那么很多已經(jīng)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備并打算在未來(lái)年份將其沖回來(lái)提高利潤(rùn)的上市公司，很可能會(huì)趕在新準(zhǔn)則實(shí)施之前，即在2006年度沖回計(jì)劃計(jì)提的減值準(zhǔn)備，從而大幅度提升利潤(rùn)。所以，第8號(hào)準(zhǔn)則對(duì)于上市公司利潤(rùn)的影響應(yīng)該從長(zhǎng)短期兩個(gè)角度來(lái)分析：對(duì)于想通過(guò)資產(chǎn)減值來(lái)操縱利潤(rùn)的上市公司而言，短期利好，長(zhǎng)期利空。
　　
　　三、債務(wù)重組會(huì)計(jì)處理方法變更對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　在新頒布的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第12號(hào)中，對(duì)現(xiàn)行的債務(wù)重組會(huì)計(jì)處理方法作出了調(diào)整，把債務(wù)重組收益計(jì)入營(yíng)業(yè)外收入，對(duì)于實(shí)物抵債業(yè)務(wù)，引進(jìn)公允價(jià)值作為計(jì)量屬性。對(duì)作為債務(wù)人的上市公司而言，新的債務(wù)重組準(zhǔn)則意味著，一旦債權(quán)人讓步，上市公司獲得的利益將直接計(jì)入當(dāng)期收益，進(jìn)入利潤(rùn)表。這條準(zhǔn)則對(duì)于部分無(wú)力清償債務(wù)的上市公司而言，一旦債務(wù)被全部或者部分豁免，勢(shì)必會(huì)大幅增加利潤(rùn)，從而提高每股收益。與此規(guī)定相類(lèi)似，債務(wù)人以非現(xiàn)金資產(chǎn)清償債務(wù)的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將重組債務(wù)的賬面價(jià)值與轉(zhuǎn)讓的非現(xiàn)金資產(chǎn)公允價(jià)值之間的差額確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計(jì)入當(dāng)期損益；當(dāng)債務(wù)轉(zhuǎn)為資本時(shí)，重組債務(wù)的賬面價(jià)值與股份的公允價(jià)值總額之間的差額確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計(jì)入當(dāng)期損益；修改其他債務(wù)條件的，債務(wù)人應(yīng)當(dāng)將修改其他債務(wù)條件后債務(wù)的公允價(jià)值作為重組后債務(wù)的入賬價(jià)值。重組債務(wù)的賬面價(jià)值與重組后債務(wù)的入賬價(jià)值之間的差額確認(rèn)為債務(wù)重組利得，計(jì)入當(dāng)期損益。可見(jiàn)，執(zhí)行新債務(wù)重組準(zhǔn)則后，不再將債務(wù)重組利得計(jì)入資本公積，而是計(jì)入當(dāng)期損益，這將使企業(yè)利潤(rùn)增加。
　　
　　四、非貨幣性資產(chǎn)交換公允價(jià)值與換出資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，非貨幣性資產(chǎn)交換應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值和應(yīng)支付的相關(guān)稅費(fèi)作為換入資產(chǎn)的成本，公允價(jià)值與換出資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。非貨幣性資產(chǎn)交換同時(shí)滿(mǎn)足如下兩個(gè)條件，應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值和應(yīng)支付的相關(guān)稅費(fèi)作為換入資產(chǎn)的成本，公允價(jià)值與換出資產(chǎn)賬面價(jià)值的差額計(jì)入當(dāng)期損益。一是交換具有商業(yè)實(shí)質(zhì)；二是換入資產(chǎn)或換出資產(chǎn)的公允價(jià)值能夠可靠計(jì)量。如果上述兩個(gè)條件不能同時(shí)滿(mǎn)足，則仍以換出資產(chǎn)的賬面價(jià)值作為換入成本，不確定損益。若交易雙方存在關(guān)聯(lián)關(guān)系，可能導(dǎo)致發(fā)生的交換不具有商業(yè)實(shí)質(zhì)。非貨幣性資產(chǎn)交換，運(yùn)用公允價(jià)值來(lái)計(jì)量，由此產(chǎn)生的結(jié)果是這一交換將產(chǎn)生利潤(rùn)。而此前采用的賬面價(jià)值計(jì)算法，基本不產(chǎn)生利潤(rùn)。這對(duì)于投資性地產(chǎn)上市公司是一個(gè)機(jī)會(huì)，由于每年重估地產(chǎn)價(jià)值，并以市值反映其賬面價(jià)值，將直接大幅提高每股凈資產(chǎn)，降低市凈率。另外，由于折舊消失，相應(yīng)會(huì)提高公司利潤(rùn)，有效提升公司股票的估值水平，如新世界、杭州解百、誠(chéng)成文化等上市公司。
　　
　　五、合并報(bào)表的規(guī)定對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　新的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)合并報(bào)表的編制要求以賬面價(jià)值作為會(huì)計(jì)處理的基礎(chǔ)，放棄使用公允價(jià)值，以避免利潤(rùn)操縱。目前我國(guó)企業(yè)的合并大部分是同一控制下的企業(yè)合并，合并對(duì)價(jià)在形式上是按雙方確認(rèn)的公允價(jià)值確認(rèn)，而實(shí)質(zhì)上并非是真正的“公允價(jià)值”。盡管公允價(jià)值要經(jīng)過(guò)中介機(jī)構(gòu)評(píng)估確認(rèn)，但中介機(jī)構(gòu)很容易被上市公司買(mǎi)通或受到各種因素的干擾而失去公正立場(chǎng)，上市公司通過(guò)合并重組一夜暴富，從而甩掉虧損帽子的事例屢見(jiàn)不鮮。
　　新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定企業(yè)合并對(duì)價(jià)應(yīng)按資產(chǎn)賬面價(jià)值進(jìn)行會(huì)計(jì)處理，上市公司不能再通過(guò)合并重組的方式獲得收益，這也是從我國(guó)資本市場(chǎng)的實(shí)際情況出發(fā)，謹(jǐn)慎地使用公允價(jià)值，規(guī)避利潤(rùn)操縱行為的正確選擇。另外，新準(zhǔn)則對(duì)合并報(bào)表范圍的確定更關(guān)注實(shí)質(zhì)性控制，母公司對(duì)所有能控制的子公司均需納入合并范圍，而不一定考慮股權(quán)比例。所有者權(quán)益為負(fù)數(shù)的子公司，只要是持續(xù)經(jīng)營(yíng)的，也應(yīng)納入合并范圍。目前一些上市公司在子公司發(fā)生嚴(yán)重虧損時(shí)不合并子公司的合并報(bào)表，從而隱藏子公司的虧損，這在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則實(shí)施后將被禁止。因而上述規(guī)定將會(huì)使上市公司利用合并報(bào)表手段操縱利潤(rùn)更加困難。
　　
　　六、股票計(jì)價(jià)方法變化對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響
　　
　　根據(jù)新頒布的企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)的規(guī)定，上市公司在投資股票等交易性證券時(shí)，取得時(shí)以成本計(jì)量，期末按照公允價(jià)值對(duì)金融資產(chǎn)進(jìn)行后續(xù)計(jì)量，公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益。這樣一來(lái)，上市公司短期投資的收益狀況將會(huì)更加真實(shí)地反映在財(cái)務(wù)報(bào)告中，因?yàn)槎唐谕顿Y的計(jì)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)完全取決于市場(chǎng)狀況。另外，新準(zhǔn)則按公允價(jià)值入賬，賬面盈利就能直接計(jì)入當(dāng)期收益。但對(duì)于上市公司持有的法人股，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則一般不把它認(rèn)定為交易性金融資產(chǎn)，而是劃分為可供出售金融資產(chǎn)。對(duì)于該類(lèi)資產(chǎn)的計(jì)量，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定，取得時(shí)按照成本計(jì)量，期末按照公允價(jià)值計(jì)量，對(duì)于公允價(jià)值與賬面價(jià)值之間的差額計(jì)入所有者權(quán)益。該準(zhǔn)則施行之后，受市場(chǎng)波動(dòng)的影響，上市公司的短期投資收益會(huì)隨市場(chǎng)的波動(dòng)而同向變動(dòng)，隨之而來(lái)的就是利潤(rùn)的大幅波動(dòng)。
　　通過(guò)對(duì)以上部分準(zhǔn)則的分析可以看到，這次會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的改革對(duì)于上市公司利潤(rùn)的影響是多方面的。在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則下，上市公司的利潤(rùn)操縱空間將大大縮小，過(guò)去充斥在一些上市公司的大量水分將被擠干?？傊瑥睦碚摻嵌瓤?，這次改革無(wú)疑非常成功，但是具體效果還有待實(shí)踐的檢驗(yàn)。