王斐民，崔文濤

(北方工業(yè)大學(xué) 文法學(xué)院，北京 100144)

一、問題的提出

據(jù)官方權(quán)威報告，中國中小企業(yè)貢獻了50%以上的稅收、60%以上的GDP、70%以上的技術(shù)創(chuàng)新、80%以上的城鎮(zhèn)勞動就業(yè)、90%以上的企業(yè)數(shù)量，是大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新的重要載體。[1]但是，近年來，我國面臨的外部環(huán)境愈加復(fù)雜，不確定因素增多，國內(nèi)經(jīng)濟周期性、結(jié)構(gòu)性問題疊加，加之2020年以來受新型冠狀病毒疫情影響，中小企業(yè)融資難融資貴問題成為抑制經(jīng)濟復(fù)蘇、重振經(jīng)濟活力的一大障礙。盡管中國人民銀行等部門單獨或聯(lián)合發(fā)布一系列諸如《關(guān)于中小微企業(yè)貸款實施臨時性延期還本付息的通知》(銀保監(jiān)發(fā)[2020]6號)、《關(guān)于加大再貸款、再貼現(xiàn)支持力度促進有序復(fù)工復(fù)產(chǎn)的通知》(銀發(fā)[2020]53號)、《關(guān)于進一步強化中小微企業(yè)金融服務(wù)的指導(dǎo)意見》(銀發(fā)[2020]120號)、《關(guān)于進一步對中小微企業(yè)貸款實施階段性延期還本付息的通知》(銀發(fā)[2020]122號)等政策，但是這種“應(yīng)急性”的融資紓困措施缺乏常態(tài)化、可持續(xù)性的作用力，實施效果不具有持續(xù)性，因此傳統(tǒng)融資方式難以應(yīng)對中小企業(yè)巨大的融資缺口。供應(yīng)鏈金融的發(fā)展在一定程度上緩解了這一問題，但面對世界“前所未有之大變局”，供應(yīng)鏈金融在信任機制建設(shè)、融資便利性、融資成本等方面仍存在諸多問題、面臨諸多挑戰(zhàn)。針對中小企業(yè)在供應(yīng)鏈金融應(yīng)用過程中面臨的問題，本文認為區(qū)塊鏈技術(shù)作為一種新的底層技術(shù)，與供應(yīng)鏈/產(chǎn)業(yè)鏈金融等貿(mào)易金融運行模式相結(jié)合構(gòu)建出的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺(以供應(yīng)鏈/產(chǎn)業(yè)鏈金融區(qū)塊鏈為代表)，可以在依托技術(shù)增進信任建設(shè)的基礎(chǔ)上，紓解中小企業(yè)面臨的融資難題。

2020年9月21日國務(wù)院發(fā)布《中國(北京)自由貿(mào)易試驗區(qū)總體方案》(簡稱《方案》)，為實現(xiàn)“以制度創(chuàng)新為核心，以可復(fù)制可推廣為基本要求，助力建設(shè)具有全球影響力的科技創(chuàng)新中心，加快打造服務(wù)業(yè)擴大開放先行區(qū)、數(shù)字經(jīng)濟試驗區(qū)”的戰(zhàn)略目標，在“主要任務(wù)和措施”部分提出了貿(mào)易金融區(qū)塊鏈的建構(gòu)框架和要求?！斗桨浮芬蟆霸谧再Q(mào)區(qū)范圍內(nèi)促進金融科技創(chuàng)新，圍繞支付清算、登記托管、征信評級、資產(chǎn)交易、數(shù)據(jù)管理等環(huán)節(jié)，支持金融科技重大項目落地，支持借助科技手段提升金融基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)水平。充分發(fā)揮金融科技創(chuàng)新監(jiān)管試點機制作用，在有利于服務(wù)實體經(jīng)濟、風(fēng)險可控、充分保護消費者合法權(quán)益的前提下穩(wěn)妥開展金融科技創(chuàng)新?！盵2]《方案》特別提出兩項具體任務(wù)：一是支持人民銀行數(shù)字貨幣研究所設(shè)立金融科技中心，建設(shè)法定數(shù)字貨幣試驗區(qū)和數(shù)字金融體系，依托人民銀行貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺，形成貿(mào)易金融區(qū)塊鏈標準體系，加強監(jiān)管創(chuàng)新；二是建設(shè)金融科技應(yīng)用場景實驗區(qū)，建立應(yīng)用場景發(fā)布機制。其中，貿(mào)易金融區(qū)塊鏈標準體系的建立成為北京自貿(mào)區(qū)金融科技創(chuàng)新的任務(wù)之一。建立統(tǒng)一的標準體系無疑將有利于規(guī)范區(qū)塊鏈底層技術(shù)秩序，為平臺設(shè)立互通互聯(lián)可兼容的準入性標準，進而為更廣范圍內(nèi)的貿(mào)易交流奠定基礎(chǔ)。建立標準體系作為一項基礎(chǔ)性任務(wù)，其成功建構(gòu)亦將有利于服務(wù)實體經(jīng)濟、管控金融風(fēng)險以及保護消費者合法權(quán)益等目標的實現(xiàn)。

貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺作為一種新的貿(mào)易融資形式、新的平臺經(jīng)濟形式需要受到法律、規(guī)章、政策等制度的有效引導(dǎo)和規(guī)制，結(jié)合貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺運行的多種模式以及出現(xiàn)的問題，有必要構(gòu)建貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺模式的法治化保障。為此，需要從法律供給、規(guī)范構(gòu)建等角度對貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的內(nèi)涵、現(xiàn)行模式及存在的法治保障問題進行分析，在此基礎(chǔ)上，對貿(mào)易金融區(qū)塊鏈標準體系及其法治保障進行研究，以法治促進新貿(mào)易、新金融、法定數(shù)字貨幣的融合，保障平臺經(jīng)濟的健康、規(guī)范發(fā)展。

二、貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的內(nèi)涵

貿(mào)易金融是銀行服務(wù)于商品和服務(wù)交易、貫穿貿(mào)易鏈全程的綜合金融服務(wù)，服務(wù)范圍涵蓋貿(mào)易結(jié)算、貿(mào)易融資、信用擔(dān)保、避險保值、財務(wù)管理等各個領(lǐng)域。傳統(tǒng)的貿(mào)易金融在多方面因素的作用下遇到了發(fā)展的瓶頸期，就貿(mào)易融資而言，傳統(tǒng)的貿(mào)易融資方式難以滿足貿(mào)易參與主體尤其是中小企業(yè)的融資需求，需要新的更為透明、更具信任力的融資模式。供應(yīng)鏈金融由最初的貿(mào)易融資發(fā)展而來，并有了新的更廣范圍的發(fā)展。

根據(jù)《供應(yīng)鏈金融技術(shù)的標準定義》，“供應(yīng)鏈金融是指利用融資和風(fēng)險緩釋的措施和技術(shù)，對供應(yīng)鏈流程和交易中營運資本的管理和流動性投資資金的使用進行優(yōu)化。供應(yīng)鏈金融通常用于賒銷交易，由供應(yīng)鏈事件引發(fā)?！盵3]有學(xué)者認為“供應(yīng)鏈金融是一種特定的微觀金融范疇，它既不同于傳統(tǒng)的銀行借貸，也有別于風(fēng)險投資等其他形態(tài)的金融活動，它是一種立足于產(chǎn)業(yè)供應(yīng)鏈，根據(jù)供應(yīng)鏈運營中商流、物流和信息流，針對供應(yīng)鏈參與者而展開的綜合性金融活動”。[4]國內(nèi)學(xué)者的供應(yīng)鏈金融研究始于結(jié)構(gòu)化貿(mào)易融資和物流金融的相關(guān)探索，整體看來，供應(yīng)鏈金融是“以核心客戶為依托，以真實性貿(mào)易背景為前提，運用自償性貿(mào)易融資的方式，通過應(yīng)收賬款質(zhì)押登記、第三方監(jiān)管等專業(yè)手段封閉資金流或控制物權(quán)，對供應(yīng)鏈上下游企業(yè)提供的綜合性金融產(chǎn)品和服務(wù)”。[5]供應(yīng)鏈金融主要依托傳統(tǒng)的所有權(quán)保留、應(yīng)收賬款質(zhì)押、第三方監(jiān)管等法律手段，執(zhí)行成本高、信任度低。

區(qū)塊鏈技術(shù)對化解傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融融資模式的上述不足提供了支持。區(qū)塊鏈的技術(shù)特征與應(yīng)用價值對于解決傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融中存在的問題具有天然的耦合性，“區(qū)塊鏈技術(shù)的出現(xiàn)及其背后蘊含的精神理念，為解決供應(yīng)鏈系統(tǒng)信任危機提供了新的機遇和思路”。[6]區(qū)塊鏈分布式數(shù)據(jù)庫、對等傳輸、有限匿名、高度防篡改等技術(shù)特征增強了供應(yīng)鏈金融系統(tǒng)的有效性，大大提升了信任度，進而發(fā)展成為貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的關(guān)鍵屬性。

貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺，則是對接供應(yīng)鏈金融和產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的平臺，實現(xiàn)諸多供應(yīng)鏈金融和產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)在平臺上的積聚效應(yīng)和協(xié)同效應(yīng)。在跨境交易的場景下，貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺可以使用人民幣尤其是法定數(shù)字人民幣進行支付結(jié)算，這對于人民幣的國際化具有重大推動作用。

三、貿(mào)易金融區(qū)塊鏈的現(xiàn)行模式及其優(yōu)勢與法律問題

當(dāng)前區(qū)塊鏈在我國金融領(lǐng)域的應(yīng)用已初具條件，部分概念驗證應(yīng)用已催生一定規(guī)模的商用產(chǎn)品，在供應(yīng)鏈金融、貿(mào)易金融、保險科技、跨境支付、資產(chǎn)證券化等場景中已形成一些落地案例。[7]通過系統(tǒng)分析現(xiàn)有貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的運行模式，可以將其類型化為四種模式。

1.核心企業(yè)主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的優(yōu)勢與法律問題

核心企業(yè)在傳統(tǒng)的貿(mào)易金融體系中具有中心作用，所有的貿(mào)易行為都是依托核心企業(yè)的經(jīng)營展開。核心企業(yè)即指在貿(mào)易金融網(wǎng)絡(luò)組織形態(tài)中居于中心地位，通過共同利益所產(chǎn)生的凝聚力把與之產(chǎn)生貿(mào)易的關(guān)聯(lián)企業(yè)進行系統(tǒng)整合，并釋放自身業(yè)務(wù)吸引力的主導(dǎo)企業(yè)。在貿(mào)易金融中，核心企業(yè)既是整個貿(mào)易體系的組織者、管理者，更是核心信用的創(chuàng)造者、釋放者、維護者。

以核心企業(yè)為代表的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺有多家項目落地。例如，由TCL集團2015年發(fā)起成立的簡單匯信息科技有限公司旗下的“簡單匯”平臺，憑借多年的產(chǎn)業(yè)實踐和強大的實體背景，形成以“金單”(應(yīng)收賬款多級流轉(zhuǎn)電子債權(quán)憑證)為底層，以智能信貸、智能投顧為延伸，集供應(yīng)鏈數(shù)字管理、智能風(fēng)控、線上運營為一體的綜合服務(wù)體系，致力為不同的行業(yè)、場景、供應(yīng)鏈主體制定綜合金融解決方案。簡單匯平臺緊緊圍繞核心企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈，運用大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能等先進的科技手段，搭建出涵蓋金單、保理融資、動態(tài)折扣、發(fā)票融資、供應(yīng)鏈ABS等智慧供應(yīng)鏈金融服務(wù)體系，提高核心企業(yè)經(jīng)營效益和供應(yīng)鏈整體競爭力。

2016年2月，在騰訊公司等股東的支持下，由國際上具有資深金融、互聯(lián)網(wǎng)背景的高級管理人員發(fā)起成立的聯(lián)易融數(shù)字科技集團有限公司(簡稱“聯(lián)易融”)是另外一個具有代表性的致力于打造全球領(lǐng)先的供應(yīng)鏈金融科技服務(wù)平臺，借助專業(yè)化平臺優(yōu)勢，與騰訊公司開啟圍繞供應(yīng)鏈生態(tài)圈在產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的全面深度戰(zhàn)略合作。通過業(yè)務(wù)流程線上化、數(shù)據(jù)化、自動化，整合多方數(shù)據(jù)與資源，提升核心企業(yè)鏈屬小微供應(yīng)商應(yīng)收賬款的變現(xiàn)效率，為資金端提供優(yōu)質(zhì)的增量資產(chǎn)。

Chained Finance是另外一個以核心企業(yè)為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺，依靠富士康集團擁有的海量產(chǎn)業(yè)鏈資源，以富士康集團內(nèi)各主體為核心企業(yè)，同時深入泛3C行業(yè)開展供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)，其亮點主要在于以下四點：第一，實現(xiàn)模式創(chuàng)新。平臺商業(yè)模式區(qū)別于傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融，利用技術(shù)手段解決資產(chǎn)交易信任問題，觸達大量產(chǎn)業(yè)鏈端長尾供應(yīng)商，實現(xiàn)資產(chǎn)與資金的高效對接；第二，實現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合。該平臺與地方政府、核心企業(yè)、金融機構(gòu)深度合作，有效解決產(chǎn)業(yè)鏈中中小供應(yīng)商融資難融資貴問題，同時降低核心企業(yè)供應(yīng)鏈采購成本，提升供應(yīng)鏈管理效率；第三，科技賦能。平臺自研區(qū)塊鏈底層框架已達到行業(yè)領(lǐng)先水平，已為相關(guān)合作方提供技術(shù)支持，聯(lián)盟鏈生態(tài)已基本形成，并在數(shù)據(jù)隱私、交易安全、風(fēng)險防控等方面擁有優(yōu)質(zhì)的解決方案；第四，探索服務(wù)延伸。該平臺一方面專注為各類合作方提供供應(yīng)鏈金融技術(shù)解決方案，另一方面希望能夠?qū)^(qū)塊鏈應(yīng)用延伸至產(chǎn)業(yè)鏈各個場景，如供應(yīng)鏈管理、原材料溯源等。目前該平臺已經(jīng)成功在制造業(yè)行業(yè)、房地產(chǎn)行業(yè)、教育行業(yè)以及人工勞務(wù)行業(yè)等場景獲得成功實施。

通過對典型平臺橫向歸納總結(jié)以及對供應(yīng)鏈金融縱向歷史維度的分析可以發(fā)現(xiàn)，以核心企業(yè)為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺具有以下優(yōu)勢：

對核心企業(yè)而言，其優(yōu)勢在于：(1)改進傳統(tǒng)供應(yīng)鏈金融模式下信用穿透力不足的狀況，核心企業(yè)的信用得到更高效能的發(fā)揮，使核心企業(yè)在資金領(lǐng)域的影響力進一步提高，信用票證的拆分、流轉(zhuǎn)等使核心企業(yè)為主導(dǎo)的產(chǎn)業(yè)鏈輻射范圍更加廣闊；(2)提升了核心企業(yè)解決融資問題時的效率，避免了對核心企業(yè)多而繁瑣的配合要求；(3)資金來源渠道更為豐富，平臺支持多家金融機構(gòu)服務(wù)供應(yīng)鏈企業(yè)，提供更具有競爭力資金價格。

對供應(yīng)商而言，針對性的緩解了供應(yīng)商企業(yè)由于資質(zhì)較弱、信用不透明導(dǎo)致的融資難、融資貴、融資慢等問題，拓寬了融資渠道，融資效率提升的基礎(chǔ)上實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)效率的提升。

就金融機構(gòu)而言，一方面依托核心企業(yè)的規(guī)模優(yōu)勢，吸引了大量的融資需求方，金融服務(wù)業(yè)務(wù)觸達更多的潛在客戶；另一方面基于與平臺合作的優(yōu)勢，利用區(qū)塊鏈等技術(shù)緩解服務(wù)對象信息不透明、不對稱的短板，降低風(fēng)控成本的同時更容易獲得優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)、降低違約風(fēng)險。

盡管目前以核心企業(yè)為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺在增強企業(yè)信用、緩解企業(yè)融資壓力、提升產(chǎn)業(yè)效率等方面發(fā)揮重要作用，但是從法律制度供給的角度來看，金融法律規(guī)范并未對相關(guān)主體、行為等作出針對性規(guī)制，金融監(jiān)管部門的監(jiān)管依據(jù)、監(jiān)管主體、監(jiān)管職責(zé)等內(nèi)容較為模糊，監(jiān)管層面的制度缺位將導(dǎo)致市場經(jīng)營主體不知所措、無所適從。此外，制度規(guī)范的不確定性還使得平臺企業(yè)的業(yè)務(wù)邊界相對模糊，銀行等金融機構(gòu)的資金安全缺乏保障。正因為此，從資金提供方的主觀能動性上來看，提供資金的金融機構(gòu)多有猶豫和顧慮，這進一步阻礙了以核心企業(yè)為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺應(yīng)有功能的發(fā)揮。

2.金融科技公司主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的優(yōu)勢及其法律問題

隨著新興互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的蓬勃發(fā)展，金融科技創(chuàng)新引發(fā)的金融產(chǎn)業(yè)調(diào)整將持續(xù)加速，顛覆性、去中心化以及改變競爭規(guī)則的金融科技公司大量出現(xiàn)。該類公司利用大數(shù)據(jù)、云計算、區(qū)塊鏈、人工智能等新技術(shù)，優(yōu)化甚至重塑金融服務(wù)。金融科技公司為貿(mào)易金融參與企業(yè)提供金融服務(wù)，構(gòu)筑了以第三方金融科技公司主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺。有學(xué)者從第三方貿(mào)易平臺的角度對供應(yīng)鏈金融參與主體展開分析認為金融科技公司是建構(gòu)第三方貿(mào)易平臺的主力軍。[8]

聯(lián)動優(yōu)勢科技有限公司作為一家互聯(lián)網(wǎng)高新技術(shù)企業(yè)，面向金融機構(gòu)和產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟提供綜合性金融科技服務(wù)，助力政府機構(gòu)推進科技監(jiān)管與智慧政務(wù)建設(shè)。[9]聯(lián)動優(yōu)勢跨境保理融資授信管理平臺建立于2017年，它利用聯(lián)動優(yōu)勢自主研發(fā)的聯(lián)盟鏈底層系統(tǒng)——優(yōu)鏈(UChains)，基于其技術(shù)的去中心化、信任重構(gòu)等特征，為供應(yīng)商和保理公司提供融資服務(wù)與相應(yīng)的融資管理服務(wù)?；趯︽溕细鲄⑴c節(jié)點在真實交易基礎(chǔ)上上傳的數(shù)據(jù)信息，對各節(jié)點進行信用評價，進而為他們提供全面且準確的融資信息和融資服務(wù)。在技術(shù)創(chuàng)新發(fā)展的基礎(chǔ)上，該平臺在助力企業(yè)融資過程中主要擔(dān)負起供應(yīng)商融資狀態(tài)管理、訂單狀態(tài)管理、授信額度管理、信用評級管理等內(nèi)容，這種系統(tǒng)化的融資管理服務(wù)能夠綜合利用區(qū)塊鏈技術(shù)與供應(yīng)鏈金融的優(yōu)勢，提升供應(yīng)鏈條上中小微企業(yè)信用透明度和客觀評價級別，由此保理公司對中小微企業(yè)的信任也會增加?！霸撈脚_為上下游企業(yè)提供全鏈條保理融資授信服務(wù)，實現(xiàn)供應(yīng)商多維多級的應(yīng)收賬款質(zhì)押、存貨融資、訂單貸款、分階段融資，緩解中小跨境電商資金難題，幫助產(chǎn)業(yè)鏈做到降本增效增收”。[10]

京東數(shù)字科技控股有限公司(簡稱京東數(shù)科)，致力于為金融機構(gòu)、商戶與企業(yè)、政府及其他客戶提供全方位數(shù)字化解決方案。[11]在貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的建構(gòu)中，京東數(shù)科致力于打造數(shù)字化企業(yè)、構(gòu)建數(shù)字化產(chǎn)業(yè)鏈，培育數(shù)字化生態(tài)，為企業(yè)提供一站式供應(yīng)鏈金融綜合服務(wù)解決方案。具體的使用場景有“金融路由器”“經(jīng)銷商金融解決方案”“供應(yīng)商金融解決方案”“產(chǎn)業(yè)鏈一體化解決方案”等。在產(chǎn)業(yè)鏈一體化解決方案中，基于京東數(shù)科供應(yīng)鏈金融產(chǎn)品服務(wù)能力及供應(yīng)鏈金融科技能力共同打造全時在線供應(yīng)鏈金融服務(wù)科技平臺，平臺引進區(qū)塊鏈“智臻鏈”、智能風(fēng)控、流程決策引擎、反欺詐、服務(wù)咨詢方法論等組合技術(shù)，協(xié)助核心企業(yè)重塑產(chǎn)品、聚合服務(wù)，突破信息孤島壁壘，有效降低企業(yè)營運風(fēng)險及管理成本，提升核心企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈一體化運作效率。

盡管以金融科技公司主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺利用分布式記賬、智能合約、共識算法等專門平臺的專門技術(shù)可以擴大貿(mào)易數(shù)據(jù)共享范圍，降低參與企業(yè)運營成本、提高業(yè)務(wù)效率、增強服務(wù)能力。但是，從產(chǎn)業(yè)法促進發(fā)展的角度來看，正是第三方金融科技公司“量身定制式”的業(yè)務(wù)解決方案產(chǎn)生了宏觀層面行業(yè)發(fā)展的諸多問題。例如，由于缺少監(jiān)管和其他公共部門的加持，同行業(yè)內(nèi)的系統(tǒng)協(xié)同效應(yīng)不突出，不同系統(tǒng)之間、同一系統(tǒng)不同參與主體之間缺乏互聯(lián)互通的協(xié)調(diào)機制，客戶、資產(chǎn)、數(shù)據(jù)等基礎(chǔ)資源利用率較低，且無法復(fù)用，這便增加了各方負擔(dān)的成本，生產(chǎn)效率也因為總成本的增加而難以提升。從金融監(jiān)管法律規(guī)范的角度來看，該種模式中的金融科技公司容易披著科技公司屬性的外衣行金融屬性業(yè)務(wù)之實質(zhì)，在市場利潤的驅(qū)使下，科技公司與金融公司之間的界限因為技術(shù)的存在而難以通過自律的形式作出顯性隔離，只有通過法律、法規(guī)等外力規(guī)范才能將二者區(qū)隔開來。

3.銀行聯(lián)盟為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的優(yōu)勢與法律問題

銀行等金融機構(gòu)作為貿(mào)易金融中的資金提供方，了解貿(mào)易參與企業(yè)的融資需求，但是受限制于風(fēng)控成本以及與客戶之間的信息不對稱，“欲貸而不敢貸”的現(xiàn)狀限制了銀行業(yè)務(wù)的拓展，現(xiàn)階段有70%的貿(mào)易企業(yè)無法享受貿(mào)易金融服務(wù)。[12]巨大的企業(yè)融資缺口和信貸市場需求促使銀行在技術(shù)上尋求幫助，實現(xiàn)對業(yè)務(wù)瓶頸的突破。

we. Trade貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺建立在最新版本的IBM區(qū)塊鏈平臺上，是由包括Caixa Bank、德意志銀行、匯豐銀行、KBC、法國興業(yè)銀行等在內(nèi)的12家全球性大型商業(yè)銀行共同創(chuàng)辦，旨在為企業(yè)和銀行創(chuàng)設(shè)一種透明、安全和便利的貿(mào)易環(huán)境。[13]we. Trade平臺可以為貿(mào)易參與企業(yè)尤其是全球跨境貿(mào)易企業(yè)降低準入門檻，促進企業(yè)實現(xiàn)融資需求；通過促進參與主體合規(guī)的方式降低交易風(fēng)險，以分布式存儲、智能合約等技術(shù)保證交易的透明性和安全性。

Marco Polo(馬可波羅)貿(mào)易融資平臺由區(qū)塊鏈軟件公司R3、平臺技術(shù)服務(wù)商Trade IX和ING、德國商業(yè)銀行等大型銀行基于Corda共同構(gòu)建，于2018年9月正式發(fā)布。[14]該平臺的目標是實現(xiàn)參與者之間的實時連接，促進貿(mào)易融資智能化與透明化。平臺解決了當(dāng)前貿(mào)易融資生態(tài)系統(tǒng)中諸如成本分攤、控制風(fēng)險、網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)以及協(xié)同作用等關(guān)鍵挑戰(zhàn)。目前，平臺已上線應(yīng)收賬款貼現(xiàn)、保理以及付款承諾三項貿(mào)易融資業(yè)務(wù)。2019年，平臺在貿(mào)易融資與供應(yīng)鏈金融領(lǐng)域獲得進展，如銀行擔(dān)保、應(yīng)付款融資、資產(chǎn)抵押貸款等陸續(xù)展開。CoinDesk于2019年9月25日報道，汽車制造商戴姆勒(Daimler)在Marco Polo平臺上完成了其首筆交易。[15]

中國貿(mào)易金融跨行交易平臺(簡稱“CTFU”平臺)由中國銀行業(yè)協(xié)會統(tǒng)籌規(guī)劃，聯(lián)合國家開發(fā)銀行、中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行等14家大型商業(yè)銀行共同發(fā)起。CTFU平臺同樣采用區(qū)塊鏈技術(shù)作為底層技術(shù)，利用其公開透明、不可篡改、集體維護和隱私保護等特點，滿足銀行貿(mào)易金融業(yè)務(wù)數(shù)字化轉(zhuǎn)型發(fā)展需求。中國銀行業(yè)協(xié)會會長、中國建設(shè)銀行董事長田國立指出CTFU平臺將主要從以下四個方面發(fā)揮作用：一是實現(xiàn)跨行貿(mào)易金融產(chǎn)品交易信息的標準化、電子化和智能化，促進供應(yīng)鏈金融發(fā)展；二是提高貿(mào)易融資效率，降低融資成本，增強金融服務(wù)實體經(jīng)濟質(zhì)效；三是利用區(qū)塊鏈技術(shù)“分布式存儲、交易可溯、不可篡改”等特點，有效防控貿(mào)易金融業(yè)務(wù)風(fēng)險；四是有利于資源共享和利用，提升協(xié)會服務(wù)會員水平。[16]

以銀行聯(lián)盟為主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺作為金融機構(gòu)為主的共建綜合性區(qū)塊鏈平臺，由多個發(fā)起方共同設(shè)立，能夠最大程度利用既有銀行企業(yè)客戶資源，發(fā)揮網(wǎng)絡(luò)優(yōu)勢效應(yīng)，助力普惠金融建設(shè)。但是，作為一個多方共建的平臺，在底層技術(shù)設(shè)立階段的協(xié)調(diào)互信機制顯得尤為重要，缺乏富有激勵效應(yīng)的共同行動方案將使得平臺的應(yīng)用缺乏效率；多銀行主體之間的業(yè)務(wù)競爭會阻礙建立核心數(shù)據(jù)、信息的共享機制；受限于貿(mào)易金融多以核心企業(yè)為主體，而核心企業(yè)少而珍貴，能夠撼動整個產(chǎn)業(yè)的金融機構(gòu)非大型銀行莫屬，這樣一來，從維護市場公平競爭秩序的角度來看，大銀行借助先進技術(shù)性聯(lián)盟進一步取得發(fā)展優(yōu)勢，大中小銀行之間原有的實力不平等面對激烈的市場競爭將進一步增加中小銀行的生存壓力以及中小企業(yè)的生存成本，不公平競爭問題更為突出。

4.公共部門主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的優(yōu)勢與法律問題

貿(mào)易金融場景的順利開展，離不開海關(guān)、稅務(wù)、仲裁、評級、行業(yè)協(xié)會等政府部門和民間機構(gòu)提供的公共服務(wù)，公共部門作為貿(mào)易金融參與的一方更多的發(fā)揮提供公共服務(wù)、維護貿(mào)易秩序的作用，此種貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺因此便更突出其社會公共屬性。

具有典型代表的是由我國香港地區(qū)金融管理局推動成立的“貿(mào)易聯(lián)動”平臺，其前稱為“香港貿(mào)易融資平臺”，它建基于區(qū)塊鏈底層技術(shù)，是由香港十二家主要銀行組成的聯(lián)盟共同開發(fā)的貿(mào)易融資平臺。“貿(mào)易聯(lián)動”主要功能有三點體現(xiàn)，一是通過貿(mào)易文件數(shù)碼化，幫助貿(mào)易參與方在該平臺上有效核實及傳輸貿(mào)易文件；二是使用加密技術(shù)，確保只有貿(mào)易參與方才能共享貿(mào)易資料，參與方可利用貿(mào)易資料向銀行等金融機構(gòu)申請融資；三是將發(fā)出發(fā)貨收據(jù)、采購單及收據(jù)對賬等交易流程自動化。正如香港地區(qū)金管局表示，這些功能可以提高貿(mào)易雙方信心，提高交易效率及準確性，降低融資風(fēng)險，減少人為操作風(fēng)險，提高資金來源及使用透明度，避免重復(fù)融資及融資詐騙。[17]

中國人民銀行貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺(簡稱“央行貿(mào)金平臺”)是由中國人民銀行總行數(shù)字貨幣研究所與中國人民銀行深圳市中心支行基于區(qū)塊鏈技術(shù)牽頭研究開發(fā)的，以解決中小微企業(yè)融資難融資貴、服務(wù)實體經(jīng)濟為導(dǎo)向，以“普惠、開放、共享、微利”的理念，圍繞“信息可穿透、信任可傳遞、信用可共享”三大目標，以共建、共管、共治模式打造的為貿(mào)易金融提供公共服務(wù)的金融基礎(chǔ)設(shè)施。[18]“央行貿(mào)金平臺”作為中國人民銀行推出的金融基礎(chǔ)設(shè)施，在具有其他類似平臺共有的增進信任機制、促進貿(mào)易流動、緩解企業(yè)融資緊張等功能的同時，更兼具中國人民銀行作為國家機關(guān)需要履行金融監(jiān)管職能的社會公共屬性。作為監(jiān)管科技的實踐運用，監(jiān)管部門可通過“央行貿(mào)金平臺”對貿(mào)易金融全流程、全生命周期進行穿透式監(jiān)管，提升監(jiān)管能力，從而防范金融風(fēng)險的累積和爆發(fā)，在促進金融創(chuàng)新的同時實現(xiàn)維護金融穩(wěn)定的職能，這也是貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺社會公共屬性的體現(xiàn)。

值得注意的是，以公共部門為主導(dǎo)的不同貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺由于都具有“履行社會公共職能”的義務(wù)作為內(nèi)在驅(qū)動，平臺之間的交流合作易于實現(xiàn)。例如，“2020年11月3日，中國人民銀行數(shù)字貨幣研究所下屬機構(gòu)深圳金融科技研究院與香港銀行同業(yè)結(jié)算有限公司旗下香港貿(mào)易融資平臺有限公司聯(lián)合宣布，貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺和香港貿(mào)易聯(lián)動平臺已完成第一期對接項目，正式進入試運行階段。”[19]正是由于政府公共部門的推動，平臺解決了建設(shè)主體和治理機制的紛爭，單一平臺內(nèi)部打通了用戶、場景和公共服務(wù)的互聯(lián)互通，實現(xiàn)資源整合、提高監(jiān)管效率的同時促進了多元平臺之間的交流互動與場景融合。但是，放眼國際貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺建設(shè)進程，由于國家主權(quán)紛爭、國際稅收利益、國際貿(mào)易壁壘等因素的存在，有國家公共權(quán)力因素的平臺類型難以在國際范圍內(nèi)得到有效認可和實踐。此外，從政府與市場的關(guān)系來看，如何“充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用，更好發(fā)揮政府作用”，合理、合法規(guī)制公共部門的行政權(quán)力以使其措施保持中性，是該種商業(yè)模式應(yīng)有的法治考量。

四、貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺創(chuàng)新開放的法治保障

隨著區(qū)塊鏈技術(shù)在金融領(lǐng)域的廣泛應(yīng)用，基于技術(shù)層面的“治理討論”已經(jīng)發(fā)展到如何對區(qū)塊鏈技術(shù)的多元應(yīng)用場景提供完善的法治保障。根據(jù)區(qū)塊鏈信息服務(wù)備案管理系統(tǒng)最新數(shù)據(jù)顯示，[20]截至2020年10月30日，根據(jù)《區(qū)塊鏈信息服務(wù)管理規(guī)定》要求的四批境內(nèi)區(qū)塊鏈信息服務(wù)備案企業(yè)共計1015家，其中貿(mào)易金融服務(wù)領(lǐng)域的相關(guān)產(chǎn)品占比較大。面對如此迅速的發(fā)展態(tài)勢，國家網(wǎng)絡(luò)安全和信息化委員會辦公室已經(jīng)針對性的出臺《區(qū)塊鏈信息服務(wù)管理規(guī)定》，中國人民銀行等八部委亦聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于規(guī)范發(fā)展供應(yīng)鏈金融支持供應(yīng)鏈產(chǎn)業(yè)鏈穩(wěn)定循環(huán)和優(yōu)化升級的意見》，這對構(gòu)建貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的法治保障具有重要指導(dǎo)意義。筆者認為，結(jié)合自貿(mào)區(qū)制度創(chuàng)新、技術(shù)創(chuàng)新的發(fā)展需求，貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的法治化保障宜從以下方面予以關(guān)注。

1.平臺競爭與合作的法律規(guī)制

在市場競爭中，經(jīng)營者會千方百計地力圖通過革新技術(shù)、改善經(jīng)營管理等措施，使自己立于不敗之地。但是，競爭是把雙刃劍?！盀榱俗非笞陨砝娴淖畲蠡?，有些經(jīng)營者實施競爭時會呈現(xiàn)非理性的特點，競爭主體可能會超越法律、道德和理智，使競爭的過程和結(jié)果遠離合理、有效的正常軌道，進而擾亂市場競爭秩序，損害其他競爭者、消費者的合法權(quán)益以及社會公共利益，不利于市場經(jīng)濟的健康發(fā)展”。[21]8傳統(tǒng)意義上的非理性競爭會因為先進技術(shù)的“支持”而對市場秩序帶來更具破壞性的沖擊，尤其是涉及金融領(lǐng)域。總覽現(xiàn)有的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺提供方，大多正處于初創(chuàng)階段，缺乏可以明確適用的市場競爭制度規(guī)則，發(fā)展邊界不清晰，如今針對傳統(tǒng)意義上的競爭展開的規(guī)制面對“技術(shù)競爭”出現(xiàn)的新問題略顯乏力。平臺的技術(shù)能力直接決定了在行業(yè)中的市場地位，違反市場競爭秩序的不正當(dāng)競爭行為以及限制市場競爭的壟斷行為也具有了更高的技術(shù)化特征，因此在規(guī)制方法上亦要強調(diào)技術(shù)性規(guī)制、技術(shù)性監(jiān)管。這里的技術(shù)性規(guī)制并非強調(diào)以監(jiān)管主體的技術(shù)對抗市場主體的技術(shù)，使貿(mào)易金融參與主體陷入“技術(shù)戰(zhàn)”的旋渦，而是強調(diào)在同質(zhì)化應(yīng)用場景中力圖激勵各類參與平臺在創(chuàng)新的基礎(chǔ)上共享技術(shù)特征、技術(shù)代碼，將“技術(shù)”“代碼”這一變量通過跨機構(gòu)、跨平臺、跨區(qū)域合作等帶來的紅利作為激勵手段予以控制。在適用統(tǒng)一的底層技術(shù)基礎(chǔ)上，引導(dǎo)參與企業(yè)在金融服務(wù)質(zhì)量、信用機制建設(shè)、數(shù)據(jù)安全保障等方面增強自身競爭力。

為了更好地規(guī)范貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的市場競爭，明確不同參與主體的市場行為類型，引導(dǎo)各級各類參與主體立足自身專業(yè)優(yōu)勢和市場定位，聚焦自身主業(yè)，強化社會分工基礎(chǔ)上的共享與合作，從而深化信息協(xié)同效應(yīng)和科技賦能，提升整個產(chǎn)業(yè)鏈的效率。針對平臺業(yè)務(wù)多樣化、綜合化的發(fā)展趨勢，競爭法(反壟斷法、反不正當(dāng)競爭法)的設(shè)立與實施亦需要更強的識別能力，對各類市場行為有清晰識別、判定的治理能力。在貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺提供的多種應(yīng)用場景中，針對性地做出促進合作的產(chǎn)業(yè)政策，實現(xiàn)數(shù)據(jù)、信息等資源跨應(yīng)用場景基礎(chǔ)上的高效利用，但是同時對其進行有效的反壟斷法規(guī)制，促進數(shù)據(jù)共享。

2.平臺標準的開放與規(guī)范

根據(jù)《中華人民共和國標準化法》的規(guī)定，制定標準應(yīng)當(dāng)有利于科學(xué)合理利用資源，推廣科學(xué)技術(shù)成果，增強產(chǎn)品的安全性、通用性、可替換性，提高經(jīng)濟效益、社會效益、生態(tài)效益，做到技術(shù)上先進、經(jīng)濟上合理。貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺業(yè)務(wù)作為新興技術(shù)的重大應(yīng)用場景，在發(fā)展早期階段就應(yīng)當(dāng)制定具有前瞻性的標準體系。2016年中國工信部發(fā)布了《中國區(qū)塊鏈技術(shù)和應(yīng)用發(fā)展白皮書》，其中對區(qū)塊鏈技術(shù)的標準化體系做出較為系統(tǒng)的建議。建立基于區(qū)塊鏈技術(shù)應(yīng)用的標準體系應(yīng)當(dāng)著重考量基礎(chǔ)標準、過程和方法標準、可信和互操作標準、業(yè)務(wù)和應(yīng)用標準、信息安全標準。

貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺數(shù)量與日俱增，但是它們服務(wù)的業(yè)務(wù)內(nèi)容具有同質(zhì)性，因此不同的平臺之間具有交流互動的需求和基礎(chǔ)。當(dāng)前應(yīng)當(dāng)著重建設(shè)“過程和方法標準”體系，該標準重點關(guān)注不同區(qū)塊鏈間的通信和數(shù)據(jù)交換方面的標準，解決不同區(qū)塊鏈間的通信問題。具體而言，一方面是建立起貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺應(yīng)用場景下的跨鏈通信機制，包含通信方式、流程等標準；另一方面是建立跨鏈通信消息內(nèi)容標準，制定不同區(qū)塊鏈通信過程中的消息類型和格式方面的標準，用于指導(dǎo)實現(xiàn)不同區(qū)塊鏈間通信的內(nèi)容。此外，“可信和互操作標準”體系更加注重貿(mào)易金融區(qū)塊鏈開發(fā)主體在實現(xiàn)區(qū)塊鏈可移植、兼容和互操作等方面的標準化建設(shè)，具體而言可以著重從“混合消息協(xié)議”“數(shù)據(jù)格式規(guī)范”“鏈間互操作指南”等角度進行基礎(chǔ)性建設(shè)。

從更為宏觀的市場法治化保障來看，“市場準入”層面的規(guī)制宜堅持以自由進出為原則、準入控制為特殊，落實市場準入法治化要求。當(dāng)前貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺的服務(wù)提供者多以科技公司、信息服務(wù)提供者等非金融機構(gòu)主體的身份進入，在不涉及金融實質(zhì)性業(yè)務(wù)的服務(wù)環(huán)節(jié)不宜制定太多的準入性規(guī)范，否則會抑制市場配置資源的效率，抑制產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新、技術(shù)進步。但進入的企業(yè)應(yīng)當(dāng)積極促進和參加貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺技術(shù)標準的統(tǒng)一化工作。

3.保護貿(mào)易金融區(qū)塊鏈的商業(yè)秘密

《反不正當(dāng)競爭法》第9條界定了商業(yè)秘密的定義，即商業(yè)秘密是指不為公眾所知悉、具有商業(yè)價值并經(jīng)權(quán)利人采取相應(yīng)保密措施的技術(shù)信息和經(jīng)營信息。最高人民法院在2020年9月10頒布的《最高人民法院關(guān)于審理侵犯商業(yè)秘密民事案件適用法律若干問題的規(guī)定》進一步解釋了技術(shù)信息和客戶信息。前者是指，與技術(shù)有關(guān)的結(jié)構(gòu)、原料、組分、配方、材料、樣品、植物新品種繁殖材料、工藝、方法或其步驟、算法、數(shù)據(jù)、計算機程序及其有關(guān)文檔等信息；后者是指與經(jīng)營活動有關(guān)的創(chuàng)意、管理、銷售、財務(wù)、計劃、樣本、招投標材料、客戶信息、數(shù)據(jù)等信息，其中客戶信息包括客戶的名稱、地址、聯(lián)系方式以及交易習(xí)慣、意向、內(nèi)容等信息。貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺獲取企業(yè)融資的前提是以真實交易為基礎(chǔ)，參與主體通過上傳真實的交易數(shù)據(jù)、信息，獲得中立、客觀的信用評價，在這個過程中便形成了信任機制的建立與商業(yè)秘密保護之間的張力。一方面，過于強調(diào)交易信息的透明化、線上化則不利于保護核心企業(yè)以及參與貿(mào)易的中小企業(yè)的商業(yè)秘密；另一方面若是過于強調(diào)對商業(yè)秘密的保護則不利于企業(yè)信用的真實刻畫，不利于緩解由于信息不對稱導(dǎo)致的交易風(fēng)險、金融風(fēng)險，因此在該種貿(mào)易場景中強調(diào)對商業(yè)秘密的保護是一種權(quán)衡學(xué)問的體現(xiàn)。為了平衡商業(yè)秘密保護與信息透明要求之間的張力，筆者認為可以通過以下途徑實現(xiàn)對必要商業(yè)秘密的保護：(1)交易信息的傳遞、共享以“非必要不上鏈”為原則，必要信息上傳亦應(yīng)遵循比例原則，從源頭上控制由于信息傳遞給企業(yè)帶來的不當(dāng)沖擊；(2)通過區(qū)塊鏈技術(shù)匿名處理的方式將數(shù)據(jù)、信息進行虛擬化操作，通過技術(shù)手段對信息進行脫敏處理；(3)強調(diào)保密協(xié)議、智能合約、平臺權(quán)限限制以及平臺維護公司等參與方對數(shù)據(jù)的保密義務(wù)，預(yù)防以正當(dāng)手段獲取的商業(yè)信息遭到不正當(dāng)利用；(4)強化知識產(chǎn)權(quán)的全鏈條保護，綜合運用法律、技術(shù)等手段，推動知識產(chǎn)權(quán)保護線上線下融合發(fā)展。

4.注重平臺公共性與社會性的平衡

如前文所述，公共部門主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺在功能實現(xiàn)上較其他類型的平臺相比更突出對社會公共職能的維護，通過金融監(jiān)管、市場監(jiān)督等方式將平臺、核心企業(yè)、上下游企業(yè)等貿(mào)易參與主體積聚的貿(mào)易風(fēng)險、金融風(fēng)險降到最低程度，避免引發(fā)金融系統(tǒng)性風(fēng)險。貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺既有區(qū)塊鏈作為底層技術(shù)，又強調(diào)對貿(mào)易、金融的創(chuàng)新推動，在推動金融業(yè)創(chuàng)新發(fā)展的過程中亦應(yīng)時刻關(guān)注金融穩(wěn)定提出的各種要求和制度規(guī)定，實現(xiàn)我國金融監(jiān)管的目標，即“保護金融消費者的合法權(quán)益，維護公眾對金融業(yè)的信心；促進金融業(yè)的合法、穩(wěn)健運行，防范和化解金融風(fēng)險，維護金融體系安全和金融市場穩(wěn)定；維護公平競爭秩序，促進金融業(yè)的健康、有序發(fā)展，提高金融業(yè)競爭能力”。[22]95此外，稅務(wù)、海關(guān)等公共部門的業(yè)務(wù)支持、參與在多方主體參與的貿(mào)易循環(huán)中至關(guān)重要，公共部門主導(dǎo)的平臺在推進多部門合作、降低程序成本增進貿(mào)易便利化、有序化方面更具有競爭力，因此該類平臺更應(yīng)在技術(shù)研發(fā)與業(yè)務(wù)創(chuàng)新等方面起牽頭作用。

各類平臺為跨國貿(mào)易提供服務(wù)的應(yīng)用場景愈發(fā)多元，為了避免國家公共部門因帶有過多維護國家主權(quán)利益的內(nèi)在驅(qū)動而過度束縛其它國家的貿(mào)易參與主體，并由此引發(fā)平臺獲得國際市場承認的障礙，公共部門主導(dǎo)的貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺在建設(shè)、運行、維護以及與其它平臺進行合作過程中更應(yīng)突出平臺中性的機制建設(shè)，為國際貿(mào)易開展留出應(yīng)有的空間，在維護公共利益與保障商主體利益之間構(gòu)建平衡。

5.優(yōu)化仲裁等替代性糾紛解決

無救濟則無權(quán)利，對貿(mào)易參與主體的權(quán)利予以高效準確的救濟、糾紛予以快速徹底的化解是追求法治保障的重要一環(huán)。傳統(tǒng)司法訴訟的方法即通過法院途徑解決當(dāng)事人之間的爭議，具有耗時長、執(zhí)行難等弊端，且在目前情況下，貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺交易規(guī)模有大有小，交易數(shù)量龐大，多有跨區(qū)域、跨國境的交易，案件協(xié)調(diào)要求較高，新的貿(mào)易金融模式對傳統(tǒng)司法審判及其司法效果帶來一定沖擊。在跨國貿(mào)易金融中，通過在線仲裁、調(diào)解等方式解決糾紛成為一種必要途徑，這種方式能夠在守法的基礎(chǔ)上最大限度遵從雙方當(dāng)事主體的意愿，快速高效的化解糾紛、恢復(fù)貿(mào)易，符合金融效率要求。在平臺運行中引入若干有權(quán)威、有重大影響力的全球仲裁機構(gòu)進行糾紛解決，將助力于貿(mào)易金融、跨境金融的高效發(fā)展。

平臺作為貿(mào)易金融眾多參與主體的樞紐，在建構(gòu)交易場景的同時亦是糾紛解決方案的重要提供方。簽訂合作協(xié)議是貿(mào)易金融參與方進入貿(mào)易場景的首要任務(wù)，例如“簡單匯平臺”起草的《簡單匯平臺金單業(yè)務(wù)合作協(xié)議》，通過自主協(xié)議的方式能夠較為明確的規(guī)定各方權(quán)利義務(wù)，在出現(xiàn)糾紛時，協(xié)議內(nèi)容亦是司法裁決或仲裁裁決的重要依據(jù)。若貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺能夠基于早期協(xié)議約定、鏈上證據(jù)、主體行為等因素做出責(zé)任劃分認定，解決爭議主體之間的糾紛，那么平臺爭議解決機制作為一種司法前置性、自治性糾紛解決途徑能夠提升貿(mào)易便利化、保障當(dāng)事方合法權(quán)益的同時，緩解法院等傳統(tǒng)司法程序面臨的諸多壓力。

五、結(jié)論

貿(mào)易金融區(qū)塊鏈平臺作為一種基于區(qū)塊鏈底層技術(shù)發(fā)展起來的新貿(mào)易形式與新融資形式，能夠最優(yōu)化組合利用技術(shù)、貿(mào)易、金融等產(chǎn)業(yè)功效，紓解貿(mào)易金融環(huán)節(jié)面臨的信用機制建設(shè)、中小企業(yè)融資難融資貴等問題。作為一種新的行業(yè)發(fā)展模式，不同場景多元應(yīng)用案例的類型化分析是發(fā)現(xiàn)其存在法律問題的有效路徑，針對問題從金融法、競爭法、網(wǎng)絡(luò)法、民事訴訟法、仲裁法、調(diào)解法等角度進行規(guī)制，是完善該領(lǐng)域法治保障的著力點，也正是實踐中涌現(xiàn)出來的糾紛及對其進行妥善解決的迫切需要是推動法律制度創(chuàng)新、完善法律制度架構(gòu)的有效動力。實踐中技術(shù)的創(chuàng)新、貿(mào)易模式的發(fā)展對法治保障提出新的更高的要求，傳統(tǒng)法律在增強適應(yīng)性規(guī)制的同時亦應(yīng)尊重市場在資源配置中起決定性作用的機理，讓市場做出適當(dāng)創(chuàng)新性探索，對新技術(shù)、新金融予以培育性、包容性規(guī)制。