記者|黃 璜

浙版?zhèn)髅酱舜芜^(guò)會(huì)，意味著時(shí)隔近兩年，滬深兩市將再次迎來(lái)國(guó)有出版集團(tuán)。

2 月4 日，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)第十八屆發(fā)行審核委員會(huì)召開2021 年第19 次發(fā)審委會(huì)議，并于證監(jiān)會(huì)官網(wǎng)公告浙江出版?zhèn)髅焦煞萦邢薰荆ㄒ韵潞?jiǎn)稱“浙版?zhèn)髅健保┦装l(fā)申請(qǐng)獲通過(guò)。浙版?zhèn)髅酱舜芜^(guò)會(huì)，意味著時(shí)隔近兩年，滬深兩市將再次迎來(lái)國(guó)有出版集團(tuán)。作為地方出版豪強(qiáng)，浙版?zhèn)髅降纳鲜锌芍^迅速，從2020 年6 月19 日首次披露招股說(shuō)明書到上會(huì)通過(guò)，浙版?zhèn)髅降腎PO“闖關(guān)”僅耗時(shí)230 天。

在浙版?zhèn)髅降墓蓶|中，除了浙江出版聯(lián)合集團(tuán)及其子公司浙版投資以外，還引進(jìn)了新華文投、浙商匯融等8 家戰(zhàn)略投資者，其中，杭州文廣、杭報(bào)集團(tuán)、寧波廣電同屬于浙江宣傳系統(tǒng)的企事業(yè)單位。新華文投和南昌華章兩家戰(zhàn)略投資者背后則出現(xiàn)了兩家文化上市企業(yè)的身影，根據(jù)天眼查數(shù)據(jù)顯示，新華文投的股東有新華網(wǎng)的子公司新華網(wǎng)億連投資管理（天津）有限公司，南昌華章的控股股東則是江西出版集團(tuán)控股的華章天地傳媒投資控股集團(tuán)有限公司。

根據(jù)其招股書顯示，本次浙版?zhèn)髅焦_發(fā)行擬募集資金計(jì)劃募集資金24.27 億元，投入精品出版、發(fā)行、產(chǎn)線技改、數(shù)字融合、基礎(chǔ)配套、補(bǔ)充流動(dòng)資金等6 個(gè)模塊13 個(gè)項(xiàng)目。

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)情況

從財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)上來(lái)看，2019 年浙版?zhèn)髅綘I(yíng)業(yè)收入首次邁入“百億俱樂(lè)部”，2018 年、2017 年浙版?zhèn)髅椒謩e實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入98.61 億、94.39 億；歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)方面，2017-2019 年度，浙版?zhèn)髅椒謩e實(shí)現(xiàn)了9.99 億、10.48 億、11.03 億的凈利潤(rùn)，經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)上保持了相對(duì)穩(wěn)定的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。若將浙版?zhèn)髅?019 年度的營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)與出版上市企業(yè)2019年財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)共同比較，浙版?zhèn)髅?019 年度營(yíng)業(yè)收入在所有出版上市公司中排名第四，凈利潤(rùn)排名第六。2020 年上半年，浙版?zhèn)髅絼t實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入38.47 億元，實(shí)現(xiàn)歸屬母公司股東凈利潤(rùn)4.07 億元，與出版上市企業(yè)同期業(yè)績(jī)相比同樣名列前茅。

表1 浙版?zhèn)髅焦_發(fā)行擬募集資金投入項(xiàng)目（單位：萬(wàn)元）

子公司業(yè)績(jī)方面，2019 年浙江省新華書店集團(tuán)實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)6.66億元，在浙版?zhèn)髅剿幸患?jí)控股子公司中位居榜首，浙版?zhèn)髅街饕木W(wǎng)絡(luò)發(fā)行主體博庫(kù)集團(tuán)則實(shí)現(xiàn)了2900 萬(wàn)的凈利潤(rùn)；出版社方面，浙江教育出版社則創(chuàng)下了2.83 億的凈利潤(rùn)，浙江科學(xué)技術(shù)出版社、浙江人民美術(shù)出版社、浙江少年兒童出版社、浙江人民出版社的凈利潤(rùn)均在2000 萬(wàn)左右；浙江文藝出版社、浙江攝影出版社、浙江古籍出版社2019 年的凈利潤(rùn)則在400 萬(wàn)-1000 萬(wàn)不等。2020 年上半年，浙版?zhèn)髅揭患?jí)控股子公司中，浙江文藝出版社、浙江少兒出版社、浙江古籍出版社以及東京分社出現(xiàn)了虧損情況。

表2 浙版?zhèn)髅綀D書出版品種情況（單位：種）

具體到業(yè)務(wù)板塊，浙版?zhèn)髅饺砸詡鹘y(tǒng)業(yè)務(wù)為主要業(yè)績(jī)來(lái)源，2020 年上半年，浙版?zhèn)髅匠霭姘鍓K實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入10.49 億元，占整體收入的24.33%，發(fā)行板塊實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入30.16 億元，占整體收入的69.92%。招股書中，浙版?zhèn)髅揭才读藞D書出版的品種情況，2019 年浙版?zhèn)髅揭话銏D書出書總品種達(dá)9874 種，其中新書品種4476 種；教材及教輔圖書出書總品種2319 種，其中新書品種405 種。2019 年，浙版?zhèn)髅綀D書整體的再版重印率為59.97%。進(jìn)入2020 年，行業(yè)運(yùn)轉(zhuǎn)效率受新冠疫情影響有所下降，2020 年上半年，浙版?zhèn)髅揭话銏D書出書品種數(shù)為4557，其中新書總品種1687 種；教材及教輔圖書出書總品種864 種，其中新書品種143 種。2020 年上半年浙版?zhèn)髅綀D書整體的再版重印率為66.24%，維持了相對(duì)較高的再版重印率。

從出版板塊主要產(chǎn)品銷售情況來(lái)看，浙版?zhèn)髅降某霭姘鍓K2020 年上半年一般圖書實(shí)現(xiàn)銷售收入59958.74 萬(wàn)元，占板塊收入比例達(dá)57.12%；教材教輔實(shí)現(xiàn)銷售收入35677.08 萬(wàn)元，占板塊收入比例為33.99%。

發(fā)行板塊方面，浙版?zhèn)髅降陌l(fā)行板塊2020 年上半年一般圖書銷售收入達(dá)133030.52 萬(wàn)元，占板塊收入比例達(dá)44.10%；教材教輔實(shí)現(xiàn)銷售收入134321.65 萬(wàn)元，占板塊收入比例達(dá)44.53%。

在招股書中，浙版?zhèn)髅奖硎?017-2019 年，公司發(fā)行板塊主營(yíng)業(yè)務(wù)收入呈逐年上升趨勢(shì)。2020 年上半年，受疫情影響，實(shí)體店長(zhǎng)時(shí)間停業(yè)且復(fù)工后客流量銳減，公司圖書發(fā)行業(yè)務(wù)收入大幅減少。

按銷售模式來(lái)看，浙版?zhèn)髅降陌l(fā)行板塊以征訂團(tuán)購(gòu)為主，2020 年上半年征訂團(tuán)購(gòu)收入占比達(dá)55.29%，除此之外，線上銷售收入占比達(dá)21.69%?！?/p>

表3 浙版?zhèn)髅匠霭姘鍓K主營(yíng)業(yè)務(wù)收入情況（單位：萬(wàn)元）

表4 浙版?zhèn)髅桨l(fā)行板塊主營(yíng)業(yè)務(wù)收入情況（單位：萬(wàn)元）