陳金輝

(蘭州財經(jīng)大學 甘肅 蘭州 730020)

近年來，消費作為支撐經(jīng)濟增長的三駕馬車之一的作用越發(fā)凸顯。然而與其他國家相比，盡管近幾年我國消費率有所增長，但消費率長期處于較低水平。其中，居民消費率一直遠低于發(fā)達國家或發(fā)展中國家同期水平。結(jié)合目前國際形勢來看，需要更加重視擴大內(nèi)需刺激消費，激發(fā)居民消費潛力，使消費成為推動我國經(jīng)濟持續(xù)穩(wěn)定增長的巨大推動力。

一、消費率的概念及現(xiàn)狀

消費率又稱為最終消費率，指的是一個國家在一段時間內(nèi)的最終消費占當年年GDP的比率。其中最終消費包含居民個人消費和社會消費兩個部分。

根據(jù)錢納里、Gong的研究，大多數(shù)國家消費率按照“U型”進行演變。我國自改革開放以來，消費率整體呈先下降后上升的趨勢，符合“U型”演變。大概在2010年消費率達到拐點。消費率從2010年的48.45%上升至2017年的53.6%，進入上升區(qū)間。從全球范圍來看，世界平均消費率接近80%，有的發(fā)達國家能高達88%，即便同屬東亞文化圈的韓國與日本在經(jīng)濟高增長時消費率也超過60%，新興經(jīng)濟體的消費率也基本沒有低于60%。由此看來我國消費率不僅低于大多數(shù)發(fā)達國家水平，也低于大多數(shù)發(fā)展中國家水平。

中國居民消費潛力十分巨大。我國擁有全球最大并且最有活力的市場，擁有在全球產(chǎn)業(yè)鏈中無可替代的地位，擁有動輒數(shù)億的市場資源與空間，這些都是無與倫比的競爭優(yōu)勢。同時，至2018年底，居民在銀行中的個人賬戶總額達到71.6億人民幣，具有較大的消費底氣。另外根據(jù)國際經(jīng)驗，按照服務(wù)型消費隨著收入遞增的規(guī)律，未來我國居民隨著收入的提高，服務(wù)性消費將進一步增加，為我國經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展提供強有力動力。

二、消費率不足的原因

(一)住房貸款對消費具有明顯擠出效應。隨著城鎮(zhèn)化的推進，大量農(nóng)村人口進城打工，他們在建設(shè)城市的同時住房、教育、醫(yī)療等問題也隨之而來。其中住房貸款是一個巨大的經(jīng)濟負擔，沉重的住房貸款占據(jù)居民可支配收入的相當大部分，即便不選擇買房子房租也不是一個小數(shù)目。住房貸款會抑制消費，并且隨著負債率的升高，消費率會越低。此時負債對消費的擠出效應明顯。

(二)高儲蓄率抑制消費。我國一直是個“儲蓄大國”，雖然近年來我國的儲蓄率有所下降。但不論是與發(fā)展中國家還是發(fā)達國家相比，我國的儲蓄率仍然遠高于世界平均水平。借貸消費在一定程度上能降低高儲蓄率刺激消費，但效果有限。近年來，隨著消費金融的發(fā)展，從短期來看，新一代的年輕人受到消費信貸的誘導會增加借貸消費。但到每個月還款日到來后，這種短期沖動會隨著時間的延長重歸理性。從歷史的角度來看，儲蓄率的下降是個長期的過程，需要政府不斷通過政策調(diào)整，使我國從投資拉動經(jīng)濟轉(zhuǎn)向消費創(chuàng)新拉動經(jīng)濟。但正因為這是個長期過程，如何使儲蓄率逐步穩(wěn)定的下降，以及下降到什么程度最適合我國國情是個值得探討的問題。

(三)居民收入不足抑制消費。收入是消費的基礎(chǔ)，收入水平低下是消費不足的直接原因。當前社會財富的總量是史無前例的，不存在蛋糕不夠大的問題。問題的關(guān)鍵在于社會大眾的收入增長緩慢，特別是初次分配中的工資部分增長緩慢。所以說收入問題來源于分配問題，雖然近年來收入方面有所改善，但貧富分化現(xiàn)象依舊較為明顯。以招商銀行2018年業(yè)績報告來看，0.05%的私人銀行客戶占據(jù)約30.0%的總資產(chǎn)；1.88%的金葵花及以上客戶占據(jù)了80.9%的總資產(chǎn)；而其余超過98%的客戶，約1.2億人，僅占有20%的財富。雖然大多數(shù)的銀行業(yè)人士表示這只是一家銀行的數(shù)據(jù)，不能代表整個社會的財富狀況，但個人認為有1.2億的樣本量作為基礎(chǔ)，數(shù)據(jù)還是有一定的代表性。這說明我國的收入分配制度還有較大的改善空間。

(四)居民邊際消費傾向較低。居民邊際消費傾向較低可以說是儲蓄率高以及收入失衡的結(jié)果。居民邊際消費傾向低是因為儲蓄率高，人們要存錢為買房子、治病、孩子上學等做準備。另外，是因為收入不足，人們有消費的愿望但沒有消費的能力。改革開放以來我國經(jīng)濟發(fā)展速度十分迅猛，取得了舉世矚目的成就，但與此同時相應的保障措施和保障機制未能及時跟上經(jīng)濟的發(fā)展速度，主要表現(xiàn)在住房、教育、醫(yī)療、養(yǎng)老等方面。在這種情形下居民只有節(jié)省開支減少消費，以增加儲蓄用于養(yǎng)老。當居民的收入都被以上幾個方面套牢以后，再怎么刺激居民消費也無濟于事。值得注意的是，中國已蟬聯(lián)“第一奢侈品消費大國”稱號多年，但與此同時，李克強總理在記者會上也提到“我們?nèi)司晔杖胧?萬元人民幣，但是有6億人每個月的收入也就1000元?！?。因此，唯有進一步擴大中等收入人群數(shù)量才能整體上提升居民的邊際消費傾向，進而在更大程度上提升消費率。

三、提升消費率的政策與建議

(一)完善住房政策體系與進一步完善住房保障體系。完善銀行金融機構(gòu)個人房貸評估機制，合理評估個人還款能力，倡導理性購房。針對購買首套房的個人應當給予更大力度的優(yōu)惠政策，在享有按揭貸款利率優(yōu)惠和低首付比率的基礎(chǔ)上，適當增加貸款利率補貼等手段，使居民能夠買房，有能力還貸的同時擁有進行更多消費的空間。堅持落實房住不炒，打擊炒房投機行為，是購房回歸其本來屬性，穩(wěn)定房價上升勢頭，使居民都能住得起房，還得起貸款，富有余力進行消費。

(二)完善收入分配制度。要調(diào)整收入分配格局，完善收入分配制度，擴大中等收入群體比重，依法取締非法收入，減少灰色收入。不斷提高勞動者收入份額，讓居民能消費，敢消費。進一步改革收入分配制度，調(diào)整勞動者初次分配和再次分配份額，以此最終提高消費率。同時，確保分配制度的公平性，加大精準扶貧力度，完善精準扶貧機制，優(yōu)化精準扶貧方式，通過提高社會底層收入水平進而提高消費水平縮小收入差距，以此擴大中等消費人群數(shù)量，為形成以消費為引領(lǐng)的強大市場奠定堅實基礎(chǔ)。

(三)提高居民邊際消費傾向。從根源上來講，居民邊際消費傾向不高歸因于消費者不能消費和不敢消費。沒有足夠的收入去支撐消費，沒有能解決后顧之憂而不敢隨心所欲的消費。前者需要完善收入分配，完善教育教育體制改革，讓居民有能力賺到合理的報酬進而能夠消費。后者需要完善住房、教育、醫(yī)療、養(yǎng)老等一些列民生相關(guān)的制度體系建設(shè)，保障居民在擁有收入后減輕生存上的成本，提高生活的質(zhì)量，能夠有富余收入用于消費，從根本上解決消費不足的問題。