2019年，在各種因素影響下我國硅產(chǎn)業(yè)度過了艱難的一年。這一年中，整個產(chǎn)業(yè)經(jīng)歷著格局急速轉(zhuǎn)換、技術(shù)快速更迭，承受著價格持續(xù)下滑和需求前景的不確定性，大多數(shù)企業(yè)在默默地苦練內(nèi)功，進(jìn)一步降本增效，度過產(chǎn)業(yè)最為寒冷和黑暗的夜，期待著2020年黎明的曙光及新一輪的產(chǎn)業(yè)發(fā)展契機(jī)。

2019年硅產(chǎn)業(yè)運(yùn)行情況

2019年以來，我國硅產(chǎn)業(yè)持續(xù)推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，但行業(yè)龍頭企業(yè)擴(kuò)張帶來的壓力持續(xù)凸顯，同時存在著資源與環(huán)境的雙重約束、消費放緩與價格下跌的雙重擠壓，全年硅產(chǎn)業(yè)整體弱勢運(yùn)行。

1.工業(yè)硅市場

工業(yè)硅是整個硅產(chǎn)業(yè)發(fā)展的基礎(chǔ)，在國內(nèi)經(jīng)濟(jì)供給側(cè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、綠色發(fā)展的背景下，2019年國內(nèi)工業(yè)硅行業(yè)總體呈現(xiàn)“放緩”的運(yùn)行態(tài)勢。

供應(yīng)方面，首次負(fù)增長。2019年國內(nèi)工業(yè)硅裝置產(chǎn)能同比減少20萬噸至480萬噸/年，有效產(chǎn)能降至315萬噸/年。受需求不振以及優(yōu)質(zhì)硅石和還原劑供應(yīng)不足的影響，我國工業(yè)硅產(chǎn)量出現(xiàn)近七年來的首次同比回落，同比減少8.3%至220萬噸。需求方面，增速放緩。2019年工業(yè)硅國內(nèi)消費量為163萬噸，同比僅小幅增長4.4%；其中多晶硅領(lǐng)域工業(yè)硅消費量46萬噸，同比增長23.3%，占比提升至28.2%，是整個工業(yè)硅消費中的亮點。而出口方面，受海外市場經(jīng)濟(jì)低迷以及產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移影響，海外鋁合金和多晶硅領(lǐng)域?qū)ξ覈I(yè)硅需求出現(xiàn)較大幅度減少，2019年我國工業(yè)硅出口量為69.45萬噸，同比下滑14.5%。價格方面，持續(xù)下跌。2019年，我國工業(yè)硅價格整體呈現(xiàn)為震蕩回落的趨勢，各品種價格同比降幅均10%以上。需求增速放緩、消化庫存以及原輔材料價格小幅下滑是導(dǎo)致國內(nèi)工業(yè)硅價格震蕩回落的主要原因。但是市場價格持續(xù)下跌，加之環(huán)保設(shè)備投入資金加大導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營日益艱難，2019年工業(yè)硅企業(yè)多數(shù)處于微利和持平的狀況，部分企業(yè)已呈現(xiàn)虧損。

2.多晶硅市場

多晶硅是整個硅產(chǎn)業(yè)發(fā)展的核心環(huán)節(jié)，在階段性產(chǎn)能集中釋放以及國內(nèi)光伏裝機(jī)不及預(yù)期的影響下，2019年國內(nèi)多晶硅行業(yè)總體呈現(xiàn)“分化”的運(yùn)行態(tài)勢。

供應(yīng)方面，內(nèi)增外平。2019年，國內(nèi)在產(chǎn)多晶硅企業(yè)數(shù)量減少至13家，投產(chǎn)產(chǎn)能達(dá)到45.2萬噸/年，相比2018年年底增幅為16.5%。國內(nèi)前五家企業(yè)產(chǎn)能占國內(nèi)總產(chǎn)能的76.8%。2019年國內(nèi)多晶硅產(chǎn)量約34.4萬噸，同比增長32.8%。在產(chǎn)能產(chǎn)量快速增長的同時，國內(nèi)多晶硅產(chǎn)品結(jié)構(gòu)也不斷向高效率方向發(fā)展。其中單晶用料約20.6萬噸，占比達(dá)到59.9%。雖然國內(nèi)供應(yīng)大幅增加，但是在產(chǎn)能沒有滿負(fù)荷釋放的前提下，仍需從海外進(jìn)口，2019年累計進(jìn)口量14萬噸，與2018年基本持平。需求方面，內(nèi)冷外熱。2019年全球光伏裝機(jī)約115GW。由于政策出臺太晚，我國光伏新增裝機(jī)量不足30GW，降幅超過30%。而海外方面，市場需求旺盛，裝機(jī)量超過85GW，同比增長30%以上。全年我國光伏產(chǎn)品出口總額達(dá)200億美元，同比增長30%以上，有望創(chuàng)歷史新高。從規(guī)模來看，預(yù)期硅片、電池片、組件出口量分別為20GW、10GW 和70GW，硅片出口增長30%，電池片和組件出口基本翻一番。價格方面，品種分化。2019年以來多晶硅價格震蕩下跌，主要是由于國內(nèi)新增產(chǎn)能階段性釋放供應(yīng)量，而需求增長不及預(yù)期，增速與供應(yīng)增速不一致，價格震蕩下跌。分品種來看，全年多晶致密料下跌22.2元/公斤，較年初跌幅30.1%，而單晶致密料僅下跌8元/公斤，較年初跌幅僅為10.1%。多晶硅不同產(chǎn)品的價格跌幅差距較大，單多晶料價格走勢出現(xiàn)明顯分化，單晶硅料價格呈現(xiàn)小幅上漲并保持相對平穩(wěn)的走勢，而多晶硅料則持續(xù)小幅下跌。

3.單晶硅-硅片市場

單晶硅-硅片是整個硅產(chǎn)業(yè)與光伏產(chǎn)業(yè)緊密連接的終端產(chǎn)品。在技術(shù)更迭以及供需結(jié)構(gòu)性不平衡的影響下，2019年國內(nèi)單晶硅-硅片行業(yè)總體呈現(xiàn)“轉(zhuǎn)型、整合、創(chuàng)新”的運(yùn)行態(tài)勢。

市場需求轉(zhuǎn)向更高效。隨著金剛線技術(shù)的全面推廣和應(yīng)用，產(chǎn)業(yè)鏈下游對于更為高效的產(chǎn)品需求持續(xù)增加。2019年國內(nèi)硅片產(chǎn)量為135GW，同比增長26.2%，其中單晶硅片的市場占比從2018年的45%提升至63%以上，而出口的20GW 硅片中，單晶硅片的占比更是超過70%。為了應(yīng)對單晶硅片產(chǎn)能的快速擴(kuò)張，多晶硅片企業(yè)也通過技術(shù)研發(fā)提升產(chǎn)品競爭力，鑄錠單晶因可實現(xiàn)“多晶成本、單晶效率”成為多晶領(lǐng)域的發(fā)展方向。產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)持續(xù)整合。2019年，包括隆基、中環(huán)、晶科等多家龍頭企業(yè)繼續(xù)擴(kuò)大其產(chǎn)能，保持規(guī)模和市場優(yōu)勢。隆基、中環(huán)、晶科、晶澳、陽光五家單晶產(chǎn)能將達(dá)到單晶硅片總產(chǎn)能的66.7%。2019年，前五家單晶硅片企業(yè)的產(chǎn)量占比超過90%，較2018年再次提升。未來市場將形成以專業(yè)硅片廠商為主、一體化廠商為輔的供應(yīng)格局。技術(shù)方面，薄片化、大尺寸、高質(zhì)量成為發(fā)展方向。在降本、提效的雙重因素驅(qū)動下，薄片化、大尺寸、高質(zhì)量成為硅片環(huán)節(jié)主要的發(fā)展方向。

疫情的短期影響及發(fā)展趨勢

此次新型冠狀病毒感染的肺炎疫情給我國硅產(chǎn)業(yè)節(jié)后恢復(fù)生產(chǎn)帶來影響，員工不能按時返崗、交通物流不暢，原輔材料采購異常，銀行惜貸、企業(yè)現(xiàn)金流緊張等等，但這種影響是階段性的、暫時的，并中長期有望推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整與行業(yè)變革創(chuàng)新。

1.工業(yè)硅：疫情對短期供應(yīng)影響不大，有利于行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整

由于此次疫情爆發(fā)節(jié)點與春節(jié)假期基本重疊，多數(shù)工廠降負(fù)荷動作與原計劃基本一致，新疆、云南、四川的開工率僅為58%、14%和26%。北方地區(qū)企業(yè)庫存充足，南方企業(yè)開工率低，短期內(nèi)疫情對供應(yīng)影響不大。若疫情得到有效控制，物流逐漸恢復(fù)，市場需求階段性爆發(fā)可能帶動價格小幅上漲。

多年來，資源能源、環(huán)保政策、資金貸款、產(chǎn)能階段性過剩等因素是制約工業(yè)硅企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵。2020年，全球經(jīng)濟(jì)的不確定性、環(huán)保壓力帶來的成本上漲以及此次疫情的事件或?qū)⒋偈垢嗟漠a(chǎn)能退出市場，而部分企業(yè)的擴(kuò)張也將加劇行業(yè)內(nèi)部競爭，加快產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整。

2.多晶硅：短期價格或?qū)⑸蠞q，長期市場供需有望改善

持續(xù)的疫情已經(jīng)開始影響到國內(nèi)多晶硅產(chǎn)業(yè)，其中原料硅粉供應(yīng)已經(jīng)成為影響企業(yè)正常生產(chǎn)的主要因素。受到人員返工受阻、物流運(yùn)輸不暢等因素影響，各地硅粉供應(yīng)不足，特別是新疆地區(qū)，多晶硅企業(yè)聚集，而當(dāng)?shù)毓璺凵a(chǎn)開工率不足50%。雖然目前多晶硅企業(yè)尚有部分庫存，但根據(jù)各地硅粉企業(yè)最早復(fù)工計劃來看，部分多晶硅生產(chǎn)企業(yè)勢必要被迫降低負(fù)荷，減少供應(yīng)，同時成本隨之上漲，市場價格也將因成本增加、供不應(yīng)求等因素有小幅上漲。

首先，供應(yīng)端將持續(xù)改善，2020年國內(nèi)多晶硅擴(kuò)產(chǎn)有限，而部分產(chǎn)能（包括海外產(chǎn)能）也將繼續(xù)退出。其次，雖然終端需求短期內(nèi)有所影響，但全年需求維持較高增長速度。最后，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整，2020年單晶硅片產(chǎn)能持續(xù)擴(kuò)張或?qū)?dǎo)致單晶硅料供應(yīng)緊張。綜上，預(yù)期2020年國內(nèi)多晶硅市場供需有望改善。

3.硅片環(huán)節(jié)：單晶穩(wěn)定，多晶試漲，龍頭引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展

受疫情事件影響，部分企業(yè)由于員工復(fù)工不及時下調(diào)開工率，以隆基和中環(huán)為主的單晶硅片企業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)定，而江浙一帶的多晶硅片企業(yè)本身已經(jīng)是開工率較低，疫情事件更是加劇市場供應(yīng)緊張。同時，節(jié)后硅片原材料（氣體、坩堝）價格均有一定幅度的探漲，運(yùn)輸不暢導(dǎo)致交貨期延長，多晶硅片企業(yè)開始試圖上調(diào)價格，而單晶硅片價格相對穩(wěn)定。

首先，2020年單晶市場份額持續(xù)提升，產(chǎn)能持續(xù)擴(kuò)張。其次，終端需求維持增長，雖然終端需求短期內(nèi)有所影響，但預(yù)期2020年全球需求仍將維持在15%以上增長。最后，龍頭企業(yè)引領(lǐng)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，薄片化、大尺寸硅片應(yīng)用持續(xù)降低成本。綜上，預(yù)期2020年國內(nèi)硅片市場產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化。

目前，疫情對國內(nèi)硅產(chǎn)業(yè)鏈供給端的影響主要體現(xiàn)在原料運(yùn)輸方面。整體來看，疫情對硅產(chǎn)業(yè)鏈的影響僅僅是階段性的供需失衡，或?qū)⑼苿觾r格小幅上漲，而此次疫情也將推動2020年硅產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)持續(xù)優(yōu)化。

當(dāng)前我國硅產(chǎn)業(yè)正處于戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型期，面臨著創(chuàng)新能力有待加強(qiáng)、發(fā)展質(zhì)量亟待提升、協(xié)調(diào)發(fā)展不通暢以及行業(yè)綠色發(fā)展認(rèn)知待加強(qiáng)等多重挑戰(zhàn)，轉(zhuǎn)型發(fā)展的任務(wù)十分艱巨。2019年，在各種因素影響下我國硅產(chǎn)業(yè)度過了艱難的一年。這一年中，整個產(chǎn)業(yè)經(jīng)歷著格局急速轉(zhuǎn)換、技術(shù)快速更迭,承受著價格持續(xù)下滑和需求前景的不確定性，大多數(shù)企業(yè)在默默地苦練內(nèi)功，進(jìn)一步降本增效，度過產(chǎn)業(yè)最為寒冷和黑暗的夜，期待著2020年黎明的曙光及新一輪的產(chǎn)業(yè)發(fā)展契機(jī)。