文/彭雪燕，西南科技大學(xué) 城市學(xué)院

1 互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展現(xiàn)狀

目前從內(nèi)容上來看，互聯(lián)網(wǎng)金融正逐漸向以下三個(gè)方向發(fā)展：

1.1 是金融理財(cái)產(chǎn)品與互聯(lián)網(wǎng)相結(jié)合的產(chǎn)物。如近幾年來開發(fā)的余額寶便是基于互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)而產(chǎn)生的財(cái)富管理產(chǎn)品。余額寶的成正是由于它的便利性和高收益，基于以上優(yōu)點(diǎn)，越來越多的人選擇將資金投放在支付寶而獲取高于銀行的利潤。自此之后，越來越多的財(cái)富管理產(chǎn)品相繼而出，例如“PPmoney”和微信“零錢”等，成功實(shí)現(xiàn)了金融和互聯(lián)網(wǎng)的結(jié)合。

1.2 為支付軟件的產(chǎn)生開辟了新途徑?，F(xiàn)如今，支付寶和微信錢包已經(jīng)成為現(xiàn)代支付方式的主流，以上這兩款產(chǎn)品分別源自阿里巴巴和騰訊。電子支付不僅便捷、高效，還可以確保交易資金立即收到，消除了實(shí)物貨幣流通的過程。

1.3 互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)逐漸成為企業(yè)融資的重點(diǎn)關(guān)注目標(biāo)?，F(xiàn)如今，大部分企業(yè)互聯(lián)網(wǎng)融資模式較為單一，大多采取傳統(tǒng)的P2P和眾籌模式，缺乏一定的創(chuàng)新性。眾籌模式是指企業(yè)通過在相應(yīng)平臺(tái)發(fā)布信息，必要情況下可闡述籌集資金的目的、項(xiàng)目的可行性以及發(fā)展前景，最大限度滿足投資者的需求，并吸引其進(jìn)行投資，從而實(shí)現(xiàn)為公眾籌集資金和融資的目的。

2 互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)中小企業(yè)融資的積極影響

2.1 互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展離不開互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，以互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)為依托，互聯(lián)網(wǎng)金融迅速發(fā)展，并逐漸成為中小企業(yè)融資的重要途徑。從現(xiàn)實(shí)意義上來講，互聯(lián)網(wǎng)金融是科學(xué)技術(shù)水平不斷提升和互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)不斷進(jìn)步的產(chǎn)物，與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)金融的出現(xiàn)在很大程度上解決了中小企業(yè)融資難的問題。目前互聯(lián)網(wǎng)融資渠道包括電子商務(wù)干預(yù)的眾籌渠道、互聯(lián)網(wǎng)融資渠道和P2P方法。 這些融資平臺(tái)不僅為企業(yè)融資帶來了新的融資途徑，也促進(jìn)了金融行業(yè)的創(chuàng)新。

2.2 互聯(lián)網(wǎng)金融提升了中小企業(yè)改善金融風(fēng)險(xiǎn)管理的能力。隨著互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展，中小企業(yè)將注重提高風(fēng)險(xiǎn)管理能力，并與互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)合作，制定完善的金融風(fēng)險(xiǎn)防范體系。金融風(fēng)險(xiǎn)僅依賴于互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)控制的理論絕不可取，它不僅要求中小企業(yè)提供詳細(xì)信息，還要求多家中小企業(yè)從自身入手，自覺控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，提高其財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理能力。而健全互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展才是一種可以更好地控制金融風(fēng)險(xiǎn)的方式。這種方式不僅可以更好地籌集資金，還可以加強(qiáng)資金，并提高中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管理能力。

2.3 加強(qiáng)宣傳，促進(jìn)中小企業(yè)提高信用意識(shí)。在互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的背景下，當(dāng)互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)機(jī)構(gòu)或中小企業(yè)處于出借業(yè)務(wù)的過程中時(shí)，對(duì)中小企業(yè)主的影響就會(huì)加深。這就要求金融機(jī)構(gòu)必須加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)信貸的審查，不斷加強(qiáng)中小企業(yè)信用體系建設(shè)，并完善信用審查程序。這一舉措必定使中小企業(yè)主提高信用意識(shí)，密切關(guān)注公司的信用評(píng)級(jí)，并重視公司的信用體系。

3 互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)中小企業(yè)融資的消極影響

3.1 融資渠道受限制。有限的融資渠道是中國中小企業(yè)融資困難最難解決的問題。由于間接融資市場對(duì)中小企業(yè)有金融供應(yīng)排斥，中小企業(yè)融資渠道有限，所以我們將目光聚集在直接私人資本市場。首先為民間資本市場，該市場是目前最為常見的市場。但是，這種市場存在制度落后、利率較高等缺陷，因此并不適用。其次是證券市場。由于我國中小企業(yè)的發(fā)展受到很多因素的限制，因此總體來看，大部分中小企業(yè)的發(fā)揮空間較為有限。而證券市場的審查程序較為嚴(yán)格，需要受證監(jiān)會(huì)的嚴(yán)格審查和監(jiān)管，因此大多數(shù)中小企業(yè)都不能順利經(jīng)過審核，因此也就無法在市場中籌集資金。

3.2 中小企業(yè)尚未建立完善的公司制度，因此財(cái)務(wù)審計(jì)體系尚未健全，無法獲得高水平的信貸。目前，我國大部分中小企業(yè)經(jīng)營范圍有限，企業(yè)規(guī)模較小，且主要是私營或家庭形式。許多中小企業(yè)缺乏完善的金融體系和高職業(yè)素養(yǎng)的財(cái)務(wù)人員。企業(yè)財(cái)務(wù)人員通常以“走后門”的方式進(jìn)入公司。樣混亂的管理必然導(dǎo)致其內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控機(jī)制差，公司的財(cái)務(wù)狀況經(jīng)常發(fā)揮作用或找到親戚。而這種混亂的管理將不可避免地導(dǎo)致內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制不健全，并且在申請(qǐng)銀行等金融機(jī)構(gòu)融資貸款時(shí)也難以通過審計(jì)。此外，許多中小企業(yè)的法律意識(shí)較差，而且對(duì)貸款融資的合同條款也沒有給予足夠的重視，經(jīng)常違反合同規(guī)定，這也是造成中小企業(yè)信貸水平較低的主要原因。

4 進(jìn)一步優(yōu)化互聯(lián)網(wǎng)金融支持中小企業(yè)融資的途徑

4.1 建立互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)的法律監(jiān)督和管理制度

盡管相對(duì)于傳統(tǒng)融資模式而言，互聯(lián)網(wǎng)金融具有許多無法替代的優(yōu)勢(shì)，且融資效率較高。但是總體而言，這些優(yōu)勢(shì)同時(shí)伴隨著眾多風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生，從而造成大部分中小企業(yè)只能觀望，而難以付諸行動(dòng)。隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的不斷革新，眾多新型技術(shù)形式也不斷產(chǎn)生，如互聯(lián)金融等。因此，政府應(yīng)加快相關(guān)法律制度的建設(shè)，明確界定法律形式的業(yè)務(wù)范圍、業(yè)務(wù)形式和相應(yīng)的資本監(jiān)管，使其業(yè)務(wù)流程更加規(guī)范，風(fēng)險(xiǎn)最小化。

4.2 提升互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制

在互聯(lián)網(wǎng)金融的背景下，政府應(yīng)加快相關(guān)法律制度的建設(shè)，明確界定法律形式的業(yè)務(wù)范圍，業(yè)務(wù)形式和相應(yīng)的資本監(jiān)管，使其業(yè)務(wù)流程更加規(guī)范，風(fēng)險(xiǎn)最小化。同時(shí)，更應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的監(jiān)管。且最好建立一個(gè)新的監(jiān)管部門來協(xié)調(diào)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的監(jiān)管，有效提升互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制。

4.3 拓寬中小企業(yè)融資渠道

互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)瞄準(zhǔn)大規(guī)模網(wǎng)絡(luò)用戶，具有較好的資本整合能力?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)可以快速整合多渠道資本，如銀行、經(jīng)紀(jì)公司、風(fēng)險(xiǎn)投資和大量私人閑置資本。且資金來源非常豐富，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)改變了資金需求相對(duì)較大的短期中小企業(yè)周期短、需求緊迫的弊端，擴(kuò)大了中小企業(yè)的融資渠道。

5 結(jié)語及建議

雖然互聯(lián)網(wǎng)金融與傳統(tǒng)金融業(yè)相比，其起步較晚，且發(fā)展時(shí)間較短。但是，在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的背景下，互聯(lián)網(wǎng)金融必將成為金融領(lǐng)域的一大趨勢(shì)。因此，對(duì)中小企業(yè)而言，應(yīng)積極創(chuàng)新，增強(qiáng)自身素質(zhì)，探索發(fā)展模式，不斷提高法律意識(shí)。只有金融機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)和監(jiān)管機(jī)構(gòu)三方形成合力，互聯(lián)網(wǎng)金融才能為中小企業(yè)提供更健康，更可持續(xù)的服務(wù)為中小企業(yè)融資帶來了新的推動(dòng)。