余萍　劉肖　朱劍峰

摘要：以2015～2017年滬深A股軟件和信息技術服務業(yè)的面板數(shù)據(jù)為研究對象，實證檢驗了軟件和信息技術服務業(yè)的內(nèi)部控制質(zhì)量、社會責任與財務績效之間的關系。結果表明軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)內(nèi)部控制與財務績效呈正相關;社會責任與軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)財務績效呈正相關;此外，內(nèi)部控制質(zhì)量對其公司社會責任與財務績效之間的關系具有正向調(diào)節(jié)作用。據(jù)此提出相關發(fā)展建議。

關鍵詞：內(nèi)部控制;社會責任;財務績效;軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)

中圖分類號：F49文獻標志碼：A文章編號：1008-4657（2019）02-0059-06

0引言

黨的十九大報告提出“推動互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能和實體經(jīng)濟深度融合”，而軟件和信息技術服務業(yè)作為互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的新興戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)，在數(shù)字中國和網(wǎng)絡強國建設進程中起到不可忽視的促進作用，逐漸成為推動經(jīng)濟增長更為核心和持久的引擎，其創(chuàng)造的經(jīng)濟效益更是節(jié)節(jié)高升。與此同時，經(jīng)濟新常態(tài)的發(fā)展和大數(shù)據(jù)時代的到來為該行業(yè)建立體系化的內(nèi)部控制制度提供了良好的契機?，F(xiàn)有的研究表明內(nèi)部控制質(zhì)量的提升有利于企業(yè)財務績效的提高[1]，但是軟件和信息技術服務業(yè)與傳統(tǒng)行業(yè)相比，對自然環(huán)境所造成的影響比較小，因此其社會責任的履行處于較低的程度。因此有必要基于軟件和信息技術服務業(yè)的相關數(shù)據(jù)，研究其社會責任與公司績效及內(nèi)部控制水平之間存在的關系。

1文獻綜述

1.1內(nèi)部控制與財務績效的關系研究

Demski[2]在描述內(nèi)部控制的水平時使用了數(shù)學模型，以此來判斷在內(nèi)部控制系統(tǒng)中，哪些要素能對財務績效起到促進作用，同時這些要素也有利于管理和審計工作的順利展開。Ge等[3]選擇從內(nèi)部控制有缺陷的企業(yè)切入，研究發(fā)現(xiàn)是內(nèi)部控制缺陷的存在阻礙了企業(yè)盈利能力的提升。Beneish等[4]在對內(nèi)部控制存在嚴重問題的企業(yè)的研究基礎上，探討內(nèi)部控制與企業(yè)股價的關系，研究得出二者的關系具有反向的變化性，內(nèi)部控制水平的提高反而會在一定程度上造成股價的下跌。梁松[5]嘗試從多個角度建立體系化的評價指標，對企業(yè)的管理方面內(nèi)部控制水平做出評價。葉梓[6]選擇了以上市公司的內(nèi)部控制和財務績效的關系作為研究對象，通過在內(nèi)部控制、財務績效兩個方面選擇相應的具有代表性的指標，用實證分析的方法得出二者的關系并不具有普遍性。郝瀟[7]以醫(yī)藥行業(yè)2012年和2013年的數(shù)據(jù)為基礎，從內(nèi)部控制理論的五要素出發(fā)，構建了充分體現(xiàn)醫(yī)藥行業(yè)的內(nèi)部控制水平評價體系，分析發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制與醫(yī)藥行業(yè)財務績效有良性的互動關系。

1.2社會責任與財務績效的關系研究

Ingram等[8]研究發(fā)現(xiàn)企業(yè)履行社會責任的過程中，會從各個角度使得企業(yè)的經(jīng)營成本上升，進而對企業(yè)財務績效產(chǎn)生負面影響。Mcwilliams等[9]實證研究得出社會責任對企業(yè)財務績效提升沒有產(chǎn)生巨大的作用。李建升等[10]認為企業(yè)發(fā)展狀態(tài)作為重要的變量，調(diào)節(jié)著企業(yè)社會責任與財務績效的關系。魏麗玲等[11]研究企業(yè)財務績效對社會責任履行程度的影響，發(fā)現(xiàn)前者對后者有提升作用。李茜等[12]和嵇國平等[13]用實證的方法得出了社會責任與財務績效呈“U”形關系的結論。周立軍等[14]通過建立企業(yè)生命周期的相關模型，研究在此基礎上企業(yè)社會責任與財務績效的關系。

1.3內(nèi)部控制，社會責任和財務績效的關系研究

田利軍[15]以機場和航空公司作為研究樣本，發(fā)現(xiàn)企業(yè)內(nèi)部控制水平與社會責任的承擔都是推動企業(yè)財務績效提升的有利因素，社會責任在調(diào)節(jié)著企業(yè)內(nèi)部控制和財務績效的關系。田利軍等[16]在實證研究的基礎上，根據(jù)相關的理論得出內(nèi)部控制與社會責任都能推動企業(yè)財務績效的上升。陳宏明等[17]認為在醫(yī)藥制造行業(yè)內(nèi)部控制質(zhì)量的提高和社會責任的履行，能夠為企業(yè)財務績效的提升提供良好的保障。

在對近年來相關文獻的梳理后，不難發(fā)現(xiàn)大部分學者使用實證的方法探討內(nèi)部控制、社會責任與財務績效的關系。由于研究對象的不同，選取的研究指標和理論基礎不盡相同，故內(nèi)部控制水平與財務績效的關系研究結論也存在差別，但是內(nèi)部控制水平、社會責任與企業(yè)財務績效具有某種程度上的關聯(lián)性是諸多學者都認可的觀點。軟件和信息技術服務業(yè)作為大數(shù)據(jù)時代應運而生的朝陽產(chǎn)業(yè)，具有其發(fā)展模式的不可復制性，目前，對該行業(yè)的內(nèi)部控制、社會責任與財務績效的關系研究并不具有全面性和系統(tǒng)性。本文嘗試根據(jù)軟件和信息技術服務業(yè)本身的發(fā)展特點，研究其內(nèi)部控制、社會責任與財務績效三者是否存在關系，如果存在聯(lián)系，又是怎樣相互作用的。

2研究設計

2.1研究假設

若軟件和信息技術服務業(yè)的內(nèi)部控制制度基于行業(yè)發(fā)展特點建立并且高效運行，企業(yè)運營風險的分散和治理，企業(yè)價值的創(chuàng)造、分配、監(jiān)督都會處于更高的水平，在資本市場的流向上起到引導的作用，進而提高經(jīng)營的穩(wěn)健性，促進國民經(jīng)濟的平穩(wěn)運行?？梢酝ㄟ^內(nèi)部控制水平的提高，使得軟件和信息技術服務業(yè)運營過程中普遍存在的系統(tǒng)性風險有所降低。以信號傳遞理論為基礎。當企業(yè)的財務績效表現(xiàn)良好時，為了吸引投資者的資金投入，企業(yè)更樂于提高內(nèi)部控制信息披露程度，對投資者傳遞本公司的利好消息，相應地內(nèi)部控制水平也會有所提高;當企業(yè)的財務績效表現(xiàn)欠佳時，企業(yè)可能會采取掩蓋不利消息的措施，進而嚴重破壞管理層提升內(nèi)部控制水平的主動性。因此，我們提出本文的第一個假設：

假設1：內(nèi)部控制與軟件和信息技術服務業(yè)財務績效正相關。

軟件和信息技術服務業(yè)是推動社會技術進步的重要動力，為社會經(jīng)濟發(fā)展帶來源源不斷的創(chuàng)新因素，該類企業(yè)通過社會責任的承擔，可以使投資者愿意對其進行投資，政府也會給予一定的政策支持。與此同時，企業(yè)履行社會責任有利于企業(yè)贏得良好的聲譽和更為廣大的客戶群體，進一步促進軟件和信息技術服務業(yè)財務績效的提升?；诖耍岢霰疚牡牡诙€假設：

假設2：社會責任與軟件和信息技術服務業(yè)財務績效正相關。

當軟件和信息技術服務業(yè)具有完善的內(nèi)部控制制度時，企業(yè)的發(fā)展受到內(nèi)部控制制度的管理而更有效率，能夠更快地實現(xiàn)發(fā)展目標，進而成為軟件和信息技術服務業(yè)財務績效提升的強大內(nèi)生動力。財務績效的提升很明顯會為企業(yè)社會責任的履行提供財力保障，使得企業(yè)社會責任的整體規(guī)劃真正落到實處，這樣更多的利益相關者會選擇信任企業(yè)，進一步擴大與企業(yè)的業(yè)務合作規(guī)模。隨著企業(yè)的內(nèi)部控制制度的日益完善，軟件和信息技術服務業(yè)的社會責任與財務績效會具有更加健康的互動關系。故提出第三個研究假設：

假設3：內(nèi)部控制是社會責任與財務績效的中介變量。

2.2變量設計

研究樣本上選取了上海和深圳A股軟件和信息技術服務業(yè)上市公司在2015～2017年的相關數(shù)據(jù)，為保證數(shù)據(jù)的代表性與真實性，在原始樣本的基礎上進行了如下處理：（1）剔除ST、*ST和PT等經(jīng)營異常的上市公司;（2）剔除財務數(shù)據(jù)缺失的上市公司。

2.2.1被解釋變量

財務績效：盈利能力能夠充分體現(xiàn)軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)在財務績效方面的表現(xiàn)，總資產(chǎn)收益率就是盈利能力具有代表性的指標，本文對軟件和信息技術服務業(yè)行業(yè)財務績效的衡量指標選取了總資產(chǎn)收益率。

2.2.2解釋變量

內(nèi)部控制質(zhì)量：采用軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內(nèi)部控制指數(shù)的自然對數(shù)來衡量其內(nèi)部控制質(zhì)量。

社會責任：每股社會貢獻值。

2.2.3控制變量

盡管現(xiàn)有的研究對于內(nèi)部控制水平、社會責任和財務績效三者的關系的影響因素，沒有形成一致的結論，不過某些因素得到了大部分研究的認可。故本文選擇以下三個指標作為控制變量：公司規(guī)模、公司成長性、資產(chǎn)負債率、股權集中度。研究變量及其定義如表1所示。

表2中描述性統(tǒng)計數(shù)據(jù)結果顯示：2015～2017年，我國的軟件和信息技術服務業(yè)上市公司盈利能力和社會責任履行程度參差不齊，存在一定的個體差異性;由內(nèi)部控制指數(shù)的自然對數(shù)的最大值、最小值、均值得分可以看出，我國軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內(nèi)部控制水平存在差異，且總體處于較低狀態(tài);整體行業(yè)發(fā)展沒有達到較為均衡的狀態(tài)。

3.2相關性檢驗

各變量之間的相關性檢驗結果如表3所示。

通過對上述變量進行Pearson相關性檢驗，可以看出，我國軟件和信息技術服務業(yè)上市公司財務績效ROA與社會責任CSR的相關系數(shù)為0.653，表明二者的相關程度較高，且在1%的水平下顯著;同樣，LNICI和ROA，CSR*ROA和ROA在1%的水平上顯著正相關，以上初步表明，軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任、內(nèi)部控制質(zhì)量以及兩者之間的交互作用可能會對財務業(yè)績產(chǎn)生影響。

3.3回歸分析

對公司內(nèi)部控制與財務績效進行回歸分析，結果如表4所示。

回歸結果表明，模型1的模型擬合優(yōu)度較好，因變量與自變量之間線性相關，并且兩者正向相關，驗證了假設1，軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內(nèi)部控制質(zhì)量越高，越能推動企業(yè)財務績效的提升。

對公司社會責任與財務績效進行回歸分析，結果如表5所示。

回歸結果表明，模型2解釋程度較高;P（F檢驗統(tǒng)計量）的值為0.000 0，模型通過了設定檢驗，假設2成立。即軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任履行程度越高，越能夠帶來企業(yè)財務績效的提升。

對內(nèi)部控制質(zhì)量、社會責任與財務績效進行回歸分析，結果如表6所示。

回歸結果表明模型3的模型的擬合效果較好;P（F檢驗統(tǒng)計量）的值為0.000 0，模型通過了檢驗;同時，內(nèi)部控制質(zhì)量變量的系數(shù)相比于模型1呈現(xiàn)小幅度下降，說明內(nèi)部控制能夠?qū)旧鐣熑闻c財務績效的關系產(chǎn)生一定的影響;且相比于模型2，模型3中企業(yè)社會責任變量的相關系數(shù)明顯增大（0.369 842>0.299 123），因此，可以得出結論：軟件和信息技術服務業(yè)上市公司內(nèi)部控制能夠在一定程度上改善公司社會責任與企業(yè)財務績效的關系，驗證了假設3。

在上述3個模型的回歸結果中，可以看出作為控制變量的公司規(guī)模、公司成長性、資產(chǎn)負債率、股權集中度的控制效果不顯著，說明軟件和信息技術服務行業(yè)由于存在輕資產(chǎn)運營的新興行業(yè)發(fā)展特征，并不是完全依賴于龐大的企業(yè)規(guī)模和成熟的成長模式，該行業(yè)財務績效的改善在很大程度上取決于技術方面的突破和創(chuàng)新，當然也受到了企業(yè)內(nèi)部控制水平和社會責任履行程度的影響。

4結論與建議

綜上，研究發(fā)現(xiàn)軟件和信息技術服務業(yè)內(nèi)部控制、社會責任與財務績效是正相關的，內(nèi)部控制對軟件和信息技術服務業(yè)上市公司社會責任與財務績效之間的關系起到正向調(diào)節(jié)的作用。因此提出以下建議：

首先，將社會責任作為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的重要組成部分。軟件和信息技術服務業(yè)正處于發(fā)展的黃金時期，其運營模式逐漸走向輕資產(chǎn)運營模式，因此，在制定企業(yè)整體發(fā)展規(guī)劃時，應當將社會責任作為企業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略的重要組成部分，充分發(fā)揮企業(yè)通過積極承擔社會責任的作用，形成具有鼓勵企業(yè)履行社會責任的健康向上的企業(yè)文化，將企業(yè)社會責任的履行落到實處，通過企業(yè)參與公益慈善事業(yè)、承擔對利益相關者的義務等措施將對社會責任的履行落到實處。

其次，一套行之有效的內(nèi)部控制體系的建立必不可少。在信息化程度不斷提高的轉型期，這對于軟件和信息技術服務業(yè)的發(fā)展而言是至關重要的。第一，嚴格把控軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)的財務預算，對運營過程中的各個節(jié)點做預算管理;第二，軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)普遍在業(yè)務流程和經(jīng)濟業(yè)務往來中存在其特有的輕資產(chǎn)化和高效運行的特點，故其相應的財務制度更應該充分貼合企業(yè)的運行模式，提高授權和審批的效率;第三，完善軟件和信息技術服務行業(yè)的內(nèi)部控制制度，加強對其經(jīng)營活動中的財務工作的監(jiān)管;第四，內(nèi)部審計制應當具有一定程度的監(jiān)管職能，使企業(yè)有一定的能力應對可能發(fā)生的風險，為軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)績效的提高奠定基礎。

再次，需要有國家政策的支持及相關法律法規(guī)的完善。隨著云計算在我國的快速發(fā)展，在云會計這樣的大環(huán)境下，軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)如何構建自身的會計信息系統(tǒng)，使得企業(yè)會計信息在隱私性與安全性方面有所提升，這就需要從政府的角度出發(fā)，國家政策的支持力度要有所加強，對應的法律法規(guī)要不斷全面和完善，制度的針對性要提高，使得對于軟件和信息技術服務業(yè)的行業(yè)監(jiān)管更加嚴格，使得軟件和信息技術服務業(yè)企業(yè)財務績效能在更有力的監(jiān)管下更加穩(wěn)步健康地提升。

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[責任編輯：許立群]