翟文博

家庭所處生命周期是家庭理財(cái)規(guī)劃的重要考慮因素。它直接影響到家庭收支狀況、風(fēng)險(xiǎn)承受能力、家庭責(zé)任及投資期限等其他因素的變化，進(jìn)而影響到該階段的家庭理財(cái)需求與特征。通常來講，家庭生命周期是分為五個階段：單身期、家庭形成期、家庭成長期、家庭成熟期及退休期。

在明確了家庭財(cái)富管理需求和周期特征之后，就需要將家庭財(cái)產(chǎn)進(jìn)行合理地配置，選擇適合的資產(chǎn)類型及投資種類。首先，在家庭資產(chǎn)配置中，要明確目標(biāo)：要兼顧短、中、長期，不同期限;明確匹配不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的資產(chǎn)類別。這樣也就避免了在突然使用大筆資金時，因?yàn)槎唐谫Y金流動而緊張或使得自己在長期收益性出現(xiàn)虧損的狀況。短期理財(cái)目標(biāo)要兼顧安全性、流動性、收益穩(wěn)定性，并且可以滿足家庭短期流動性需求;而中期和長期理財(cái)目標(biāo)要充分利用其在資產(chǎn)配置中的時間優(yōu)勢，但是要考慮到收益性和風(fēng)險(xiǎn)性較高的相依性，用時間來降低資產(chǎn)配置風(fēng)險(xiǎn)及收益提升。因此，在選擇資產(chǎn)類型時，應(yīng)充分考慮資本增長水平、現(xiàn)金收入情況、風(fēng)險(xiǎn)狀況及流動性等問題。其次，在資產(chǎn)配置中要實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的多元化，權(quán)衡在各類資產(chǎn)之間進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)分散，可以選擇專業(yè)的第三方財(cái)富管理機(jī)構(gòu)由專業(yè)人士為我們的資產(chǎn)規(guī)劃合理的資產(chǎn)配置方案來鞏固和提升我們的資產(chǎn)收益。

中國家庭財(cái)富管理階段已從“以個人理財(cái)為主，目標(biāo)單一”的第一階段，經(jīng)歷“以高凈值人群為主，高端化、專業(yè)化”的第二階段，迅速進(jìn)入“以中產(chǎn)階層為主，個性需求強(qiáng)烈，服務(wù)豐富”的第三階段。家庭財(cái)富管理不是單純地將資金投資于某款或某種單一的理財(cái)工具，而是既要考慮宏觀方面的長期性配置，又要考慮微觀的短期收益;要做到進(jìn)可攻，退可守，所以在過程中還是需要借助專業(yè)的機(jī)構(gòu)。

而未來，越來越多的家庭將會把資產(chǎn)配置等專業(yè)的事情交給專業(yè)的機(jī)構(gòu)去做，這也為我國財(cái)富管理行業(yè)的發(fā)展帶來巨大上升空間。大通全球發(fā)現(xiàn)：擁有多元化需求的客戶，更多是家庭客戶，在配置資產(chǎn)時，更希望圍繞著現(xiàn)在和未來的家庭生活來管理自己的財(cái)富，而他們已經(jīng)不滿足于守富增值的初級目標(biāo)，更愿意在資產(chǎn)安全保值的前提下，為提升家庭生活品質(zhì)而投資。因此，這就要求機(jī)構(gòu)不僅能提供基礎(chǔ)的金融產(chǎn)品咨詢配置服務(wù)，還可以提供包括人生各階段全方位的綜合增值以及風(fēng)險(xiǎn)管理服務(wù)，打造出一個專門針對家庭客戶的管理服務(wù)機(jī)制，讓客戶一站式解決自己的財(cái)富管理問題。