(華南理工大學(xué) 廣東 廣州 51006)

一、引言

正如鄧小平所說“科學(xué)技術(shù)是第一生產(chǎn)力”，技術(shù)進(jìn)步能夠推動生產(chǎn)方式變革、促進(jìn)勞動對象的變革和勞動者科學(xué)文化素質(zhì)的提高。技術(shù)進(jìn)步作為經(jīng)濟(jì)增長的重要因素之一，成為國與國之間的競爭的主要角逐場。一國的技術(shù)進(jìn)步主要包括三類：依靠自主創(chuàng)新所產(chǎn)生的技術(shù)進(jìn)步；由FDI的技術(shù)溢出所引起的技術(shù)進(jìn)步；由OFDI的逆向技術(shù)溢出效應(yīng)所引起的技術(shù)進(jìn)步[1]。而旨在引進(jìn)和保護(hù)投資而締結(jié)的雙邊投資協(xié)定既影響一國FDI和OFDI的流向，又影響了FDI和OFDI在東道國經(jīng)濟(jì)增長中所起的作用。因此，雙邊投資協(xié)定對于推進(jìn)一國的技術(shù)進(jìn)步有著重要的作用。然而從當(dāng)前現(xiàn)有文獻(xiàn)來看，其研究方向多集中于雙邊投資協(xié)定對于東道國FDI或OFDI流向的研究，關(guān)于雙邊投資協(xié)定對于東道國FDI技術(shù)溢出或OFDI逆向技術(shù)溢出影響的研究，無論是理論研究還是實(shí)證研究都較為缺乏?；诖耍疚脑噲D從雙邊投資協(xié)定這一較為新穎的角度，從理論上研究雙邊投資協(xié)定對一國技術(shù)進(jìn)步的影響機(jī)制，希望能夠?yàn)橐粐磥砑夹g(shù)進(jìn)步的發(fā)展提供一定的思考方向。

二、相關(guān)概念及理論基礎(chǔ)

(一)雙邊投資協(xié)定的定義及其發(fā)展趨勢

雙邊投資協(xié)定(Bilateral Investment Treaty，簡稱BIT)，是兩個國家或地區(qū)就投資與保護(hù)問題所締結(jié)的條約。根據(jù)聯(lián)合國貿(mào)發(fā)組織公開數(shù)據(jù)顯示，截止到2018年12月，全球已達(dá)成2958項(xiàng)雙邊投資協(xié)定，其中已生效2361項(xiàng)。雙邊投資協(xié)定在數(shù)量上占國際投資協(xié)定的主導(dǎo)地位，是保護(hù)和促進(jìn)國際投資的有效方式[2]。從文本的演變來看，BIT整體上呈現(xiàn)出以開放市場承諾和以投資促進(jìn)為目的的新趨勢，投資自由化、便利化水平以及透明度更高，保護(hù)層次更深、保護(hù)范圍更廣。

(二)國際技術(shù)溢出的定義

外商直接投資和對外直接投資是一個國家實(shí)現(xiàn)國際R&D溢出的兩條重要渠道，分別稱之為FDI技術(shù)溢出效應(yīng)和OFDI逆向技術(shù)溢出效應(yīng)。其中，F(xiàn)DI技術(shù)溢出效應(yīng)是指跨國公司由于在東道國實(shí)施FDI，而引起當(dāng)?shù)丶夹g(shù)進(jìn)步的一種經(jīng)濟(jì)外部效應(yīng)。而OFDI逆向技術(shù)溢出效應(yīng)則是指母國通過向東道國輸出資本，進(jìn)而利用當(dāng)?shù)叵冗M(jìn)的技術(shù)研發(fā)人才和研發(fā)資源，進(jìn)行產(chǎn)品改造和技術(shù)升級，并最終將東道國的知識技術(shù)傳遞到母國，從而實(shí)現(xiàn)技術(shù)溢出的逆向傳遞[3]。

(三)雙向FDI技術(shù)溢出效應(yīng)的機(jī)理分析

當(dāng)前國際上對技術(shù)溢出效應(yīng)的分析框架研究主要包括兩個方面：影響因素研究；及溢出渠道的研究，也即通過何種方式向當(dāng)?shù)仄髽I(yè)溢出。

1.影響因素

從東道國角度來看，技術(shù)溢出的影響因素大致可以分為三類：制度因素、吸收能力及國家或地區(qū)間的投資協(xié)定。制度質(zhì)量的差異直接決定能否有效地控制、減少跨國公司進(jìn)入東道國所面臨的不確定性因素。當(dāng)制度質(zhì)量較高時，不確定性因素減少，跨國公司面臨風(fēng)險(xiǎn)降低，其投資意愿增強(qiáng)，反之跨國公司則不愿到東道國進(jìn)行投資活動。制度的概念比較寬泛，現(xiàn)有的研究主要從對外開放度、金融市場、知識產(chǎn)權(quán)保護(hù)、環(huán)境規(guī)制等角度來考察制度因素對技術(shù)溢出的影響[4]。吸收能力的概念由Cohen和Levinthal首次提出。理論上認(rèn)為東道國吸收能力強(qiáng)，技術(shù)溢出效應(yīng)越明顯，反之則不明顯。吸收能力強(qiáng)弱則與跨國公司與東道國企業(yè)間的技術(shù)差距、東道國的人力資本存量和R&D水平有關(guān)[5]。投資協(xié)定能夠?qū)σ粐闹贫拳h(huán)境產(chǎn)生的交互作用，并對一國FDI的流向、進(jìn)入方式、投資類型等產(chǎn)生作用進(jìn)而影響溢出效果。

2.溢出渠道

凌丹，賴偉豪，劉慧嶺(2018)認(rèn)為IFDI和OFDI相互補(bǔ)充，通過IFDI獲得的技術(shù)與管理經(jīng)驗(yàn)為OFDI的擴(kuò)張奠定基礎(chǔ)，而OFDI的發(fā)展為母國的發(fā)展提供戰(zhàn)略性資源和技術(shù)保障，進(jìn)而吸引IFDI的流入，兩者是獲取國際研發(fā)資本溢出的重要途徑[6]，主要包含以下4個方面：

人力資本流動：通過員工在跨國公司和本土企業(yè)之間的流動，帶動技術(shù)與管理經(jīng)驗(yàn)在跨國公司和本土企業(yè)之間的流動。

示范/模范：國內(nèi)企業(yè)通過學(xué)習(xí)、模仿跨國公司的行為，既降低了自身引進(jìn)新技術(shù)帶來的市場不確定性風(fēng)險(xiǎn)，同時也提高自身技術(shù)和生產(chǎn)率水平。利用“逆向工程”將跨國公司先進(jìn)的設(shè)備和產(chǎn)品等進(jìn)行逆向分析，歸納演繹其中的設(shè)計(jì)要素，降低了研發(fā)成本，從而實(shí)現(xiàn)技術(shù)的“從北向南”轉(zhuǎn)移[5]。母國企業(yè)通過開展面向發(fā)達(dá)國家的OFDI，充分利用當(dāng)?shù)氐难邪l(fā)資源優(yōu)勢，近水樓臺，積極吸收模仿先進(jìn)企業(yè)的技術(shù)與管理經(jīng)驗(yàn)，從而彌補(bǔ)其前期發(fā)展落后的不足，為其日后的趕超提供捷徑。

競爭效應(yīng)：來自跨國公司競爭的危機(jī)感會迫使國內(nèi)本土企業(yè)加大研發(fā)經(jīng)費(fèi)投入和高科技人才培育力度，提高本土企業(yè)的生產(chǎn)技術(shù)或技能。同樣，母國企業(yè)為在競爭激烈的東道國市場占據(jù)一席之地，會加快提升自主創(chuàng)新能力，聚力突破核心關(guān)鍵技術(shù)，搶占未來發(fā)展的制高點(diǎn)。

產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)：無論是國內(nèi)的跨國公司還是在國外進(jìn)行OFDI的母國企業(yè)，其作為產(chǎn)業(yè)鏈中的一環(huán)，就不可避免的通過前向和后向一體化與本土上下游企業(yè)產(chǎn)生關(guān)聯(lián)關(guān)系，進(jìn)而產(chǎn)生技術(shù)與管理經(jīng)驗(yàn)的溢出。

三、雙邊投資協(xié)定對技術(shù)溢出效應(yīng)的影響機(jī)制分析

BIT影響一國國際技術(shù)溢出機(jī)制如下，BIT的簽訂能夠影響一國的FDI及OFDI，并影響技術(shù)渠道，最終影響到技術(shù)溢出效應(yīng)，形成技術(shù)擴(kuò)散。

圖1 雙邊投資協(xié)定對國際技術(shù)溢出效應(yīng)的影響機(jī)制

(一)影響FDI和OFDI

東道國通過簽訂BIT，用法律約束方式承諾給予投資者權(quán)益保護(hù)，同時向締約第三方發(fā)出東道國進(jìn)行體制改革建立市場經(jīng)濟(jì)的信號，吸引締約國FDI的同時，也為本國的OFDI提供了一定的法律保障。除了影響FDI與OFDI的流向外，雙邊投資協(xié)定的簽訂在一定程度上也會影響投資的進(jìn)入方式、類型以及投資結(jié)構(gòu)。

在進(jìn)入方式上,跨國公司一般有兩種選擇，獨(dú)資和合資。兩種進(jìn)入方式各有利弊，獨(dú)資模式更為封閉，能夠有效降低技術(shù)泄露的風(fēng)險(xiǎn)，但同時面對東道國的政治及市場風(fēng)險(xiǎn)加大。合資模式相反，本土化推進(jìn)能夠降低政治及市場風(fēng)險(xiǎn)，但其技術(shù)及管理經(jīng)驗(yàn)卻容易被合作伙伴掌握?？鐕驹谶x擇以何種方式進(jìn)入市場時，會綜合考慮各方面的因素，其中政治風(fēng)險(xiǎn)尤為重點(diǎn)考慮對象。BIT的簽訂以政治契約形式降低了政治風(fēng)險(xiǎn)，大大降低了跨國公司外商直接投資的不確定性，在這種情況下，跨國公司出于技術(shù)保護(hù)目的，獨(dú)資化傾向會加劇。

在投資結(jié)構(gòu)上，一般可以分為固定資產(chǎn)投資和流動資產(chǎn)投資。Kerner和Lawrence(2014)認(rèn)為固定資產(chǎn)相對于流動資產(chǎn)，對東道國的政治風(fēng)險(xiǎn)更為敏感。因此，雙邊投資協(xié)定的簽訂能夠影響跨國公司固定資產(chǎn)投資與流動資產(chǎn)投資的比例。并且一般認(rèn)為，固定資產(chǎn)的技術(shù)發(fā)展水平相對于原材料類流動資產(chǎn)來說更高，其技術(shù)的外部性也就相對較強(qiáng)。

從投資類型來說，Sirr，Garvey和Gallagher(2017)將其區(qū)分為垂直型FDI和水平型FDI兩種類型，并通過實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)BIT對垂直型FDI的正向影響要大于水平型FDI。不同于水平型FDI面對的是同行業(yè)的投資，垂直型FDI是針對上下游企業(yè)的投資，他們彼此之間不存在激烈的競爭關(guān)系，反之，跨國公司為了提高自身的議價能力，獲取充足的原料及銷售量，提高其生產(chǎn)效率，會更愿意向本地供應(yīng)商及采購商進(jìn)行相關(guān)的技術(shù)及管理經(jīng)驗(yàn)指導(dǎo)。

(二)影響技術(shù)溢出渠道

從競爭渠道來說，BIT的簽訂，使得相關(guān)國家的國內(nèi)市場開放提高，競爭程度進(jìn)一步加劇。來自跨國公司之間的競爭使得跨國公司為獲得東道國的市場份額或者資源，在與本土企業(yè)的交涉中處于不利地位，本土企業(yè)獲得跨國公司先進(jìn)技術(shù)與經(jīng)驗(yàn)的潛在機(jī)會增加。另一方面，BIT是東道國釋放自由貿(mào)易政策的信號，這種信號會迫使本土企業(yè)面對競爭格局更加注重自主創(chuàng)新與技術(shù)改造而非固步自封，依靠國家保護(hù)政策發(fā)展自我。

從示范與模仿渠道來說，一方面BIT的簽訂使得跨國公司傾向于投資垂直型FDI，由于不存在競爭，跨國公司為獲得質(zhì)量水平較高的原材料等原因，不介意自身技術(shù)水平擴(kuò)散，當(dāng)?shù)仄髽I(yè)通過模仿，進(jìn)而獲得技術(shù)進(jìn)步。另一方面，BIT的簽訂增加了跨國公司的獨(dú)資化傾向，跨國公司傾向于實(shí)施技術(shù)封鎖，示范/模仿渠道受阻，技術(shù)溢出效應(yīng)有限。

從人力資本流動渠道來說，BIT營造的競爭格局會使得人力資本流動的渠道更加暢通。但同時也要注意到，獨(dú)資跨國公司為實(shí)施技術(shù)封鎖，會回避減少使用本土員工，而傾向于從母公司調(diào)度員工，這種情況同樣不利于技術(shù)溢出。

從產(chǎn)業(yè)關(guān)聯(lián)渠道來說，競爭格局使得任何一家公司都很難擁有壟斷優(yōu)勢，跨國公司為了提高自身的議價能力，在同上游企業(yè)的合作中，會向其提供技術(shù)支持以滿足其生產(chǎn)需求。同樣，為了爭取更多的下游客戶，跨國公司會盡可能的提供更好的技術(shù)、服務(wù)，而不會降低技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)迎合當(dāng)?shù)仄髽I(yè)的技術(shù)水平。這樣，當(dāng)?shù)厣舷掠纹髽I(yè)在與跨國公司的聯(lián)系與互動中獲得先進(jìn)的技術(shù)指導(dǎo)與管理經(jīng)驗(yàn)的可能性就比較大。

四、結(jié)論

雙邊投資協(xié)定對一國的外商直接投資與對外直接投資的流向、進(jìn)入方式、結(jié)構(gòu)、投資類型等產(chǎn)生影響，進(jìn)而影響到FDI技術(shù)溢出渠道，從而對東道國的技術(shù)進(jìn)步產(chǎn)生影響。通過簡單的理論分析可知這種影響并不都是正向作用，也有可能產(chǎn)生負(fù)作用，對此，我們需要對雙邊投資協(xié)定對于一國的技術(shù)進(jìn)步的影響做實(shí)證分析，從而大致了解雙邊投資協(xié)定對于一國技術(shù)進(jìn)步的綜合影響。并且，隨著雙邊投資協(xié)定高標(biāo)準(zhǔn)趨勢進(jìn)程的推進(jìn)，我們有必要從異質(zhì)性雙邊投資協(xié)定來分析其對技術(shù)進(jìn)步的影響，并為中未來雙邊投資協(xié)定的簽訂提供一定的指導(dǎo)意義。