余興喜

最近，中國證監(jiān)會的一則《行政處罰及市場禁入事先告知書》引起熱議。上市公司深大通因不配合甚至使用辱罵、威脅和暴力手段阻礙證監(jiān)會檢查、調(diào)查，證監(jiān)會擬對該公司實施行政處罰，并對部分人員采取市場禁入措施。其中，對深大通時任副董事長、董事會秘書李某采取10年證券市場禁入措施。證監(jiān)會認為，李某身為董秘，除自身應(yīng)當配合檢查、調(diào)查外，還應(yīng)當協(xié)調(diào)證券監(jiān)管機構(gòu)、上市公司、股東及實際控制人之間的信息溝通，督促相關(guān)人員配合檢查、調(diào)查。但是，李某不僅存在拒絕或消極對待詢問，拒絕在詢問筆錄上簽字，未經(jīng)允許擅自離開詢問場所等行為，且其作為董秘，未有效通知公司董事、監(jiān)事和高級管理人員配合檢查、調(diào)查，未及時提供公司會議紀要相關(guān)文件，致使證監(jiān)會對深大通的檢查、調(diào)查工作無法開展。證監(jiān)會認定李某對深大通及相關(guān)人員拒絕、阻礙檢查、調(diào)查等行為負有主要責任。

在董秘朋友圈，大家普遍認為李某這個人做董秘完全不合格。李某2018年3月起任深大通副董事長、董秘，2018年7月起就持續(xù)發(fā)生上述阻礙證監(jiān)會檢查、調(diào)查的行為，一直到2019年5月李某辭任深大通董秘（今年8月辭去董事職務(wù)），可以說這種違規(guī)行為幾乎貫穿了其全部董秘職業(yè)生涯。李某擔任深大通董秘前沒有董秘相關(guān)工作經(jīng)驗，擔任董秘后也沒有以起碼的謹慎、一般的常識來履行董秘的職責，顯然不具備擔任董秘的基本要求。在我國上市公司中，暴露出來的缺乏基本素養(yǎng)的董秘屢見不鮮。2018年，A股市場上有760位董秘離職，其中104位受到證監(jiān)會、交易所監(jiān)管處罰，這其中一個重要原因就是董秘自身素養(yǎng)不夠。由此引出一個問題，董秘職業(yè)是否應(yīng)該有一個相對較高的門檻？

低門檻造成董秘素養(yǎng)高低懸殊

我國內(nèi)地的董事會秘書制度，直接來源于我國香港的公司秘書制度。香港《主板上市規(guī)則》規(guī)定：“發(fā)行人必須委任一名個別人士為公司秘書，該名人士必須為本交易所認為在學術(shù)或?qū)I(yè)資格或有關(guān)經(jīng)驗方面足以履行公司秘書職責的人士。”香港特許秘書公會會員、《法律執(zhí)業(yè)者條例》所界定的律師或大律師以及《專業(yè)會計師條例》所界定的會計師，是香港交易所認可的學術(shù)或?qū)I(yè)資格。在評估是否具備“有關(guān)經(jīng)驗”時，香港交易所會考慮下列各項：該名人士任職于發(fā)行人及其他發(fā)行人的年期及其所擔當?shù)慕巧?該名人士對《上市規(guī)則》以及其他相關(guān)法例及規(guī)則的熟悉程度;除每年參加不少于15個小時專業(yè)培訓的最低要求外，該名人士是否曾經(jīng)及/或?qū)⒓酉嚓P(guān)培訓;該名人士于其他司法權(quán)區(qū)的專業(yè)資格。由此可知，香港對上市公司公司秘書任職資格采取的是認可制，所認可的人士一般應(yīng)當是香港特許秘書公會會員、香港律師或大律師、香港會計師以及在其他司法權(quán)區(qū)具有相應(yīng)專業(yè)資格的人士，確保其能力和經(jīng)驗足以履行公司秘書職責。

內(nèi)地上市公司董秘的任職資格，是在其參加交易所組織的培訓后由交易所授予。內(nèi)地董秘的進入門檻，特別是在學術(shù)、專業(yè)資格和經(jīng)驗方面的門檻，顯然要比香港上市公司公司秘書的要求低。盡管規(guī)則中也規(guī)定了董秘的“任職條件”，但因為不是“硬條件”，且是否具備某種條件也沒有確定的標準，在實際執(zhí)行中這些條件主要靠公司自己掌握。有些公司要求高，董秘的素養(yǎng)就高;有些公司因為某種原因選擇了基本上不具備規(guī)定條件的人做董秘，經(jīng)過短暫培訓后也能被交易所通過。加上高素養(yǎng)的人學習能力都比較強，擔任董秘后能力提高快;素養(yǎng)低的人學習能力也比較低，強者愈強，弱者恒弱，由此形成了內(nèi)地上市公司董秘素養(yǎng)高低懸殊的情況。

與香港上市公司的公司秘書相比，按照相關(guān)規(guī)則，內(nèi)地董秘的職責更多，要求更高，責任更重。兩地監(jiān)管機構(gòu)對違規(guī)上市公司相關(guān)人員的處罰，香港主要是處罰董事，很少涉及公司秘書;而中國監(jiān)管機構(gòu)處罰的上市公司人員中，大部分案例都跑不了董秘。按理說，中國內(nèi)地擔任上市公司董秘的門檻應(yīng)該更高才對。

這種低門檻的制度，看似“照顧”了一些條件較差的董秘人選，實際上不但害了上市公司，害了投資者，害了資本市場，也害了這些人本人?？纯此麄儽惶幜P的情況，他們應(yīng)該后悔當初誤入了這個門。低門檻及其所造成的部分董秘素養(yǎng)較低，對董秘這個群體也是一種傷害，一定程度上拉低了董秘群體的社會評價，影響董秘群體的形象。

應(yīng)當建立董秘職業(yè)準入制度

提高上市公司質(zhì)量，是搞好中國資本市場的關(guān)鍵。在2018年12月召開的中央經(jīng)濟工作會議上，習近平總書記強調(diào)要提高上市公司質(zhì)量。2019年7月30日召開的中共中央政治局會議，再次強調(diào)提高上市公司質(zhì)量。證監(jiān)會主席易會滿在上任后的“首秀”中，就強調(diào)提高上市公司質(zhì)量是重中之重，此后幾乎是每逢大會講話必提提高上市公司質(zhì)量。按照現(xiàn)行規(guī)則，中國上市公司的董秘應(yīng)當是上市公司規(guī)范運作、公司治理、信息披露、投資者關(guān)系、資本運作、股權(quán)管理等方面的專家，在與上市公司質(zhì)量密切相關(guān)的各項工作中有著重要的職責。按照上交所最近的說法，董秘是“關(guān)鍵人”?！瓣P(guān)鍵人”的素質(zhì)不高，怎么提高上市公司的質(zhì)量？做這樣的“關(guān)鍵人”，怎么可以沒有一個相對較高的門檻？

筆者以為，我國應(yīng)當建立一定的董秘職業(yè)準入制度。2019年1月新公布的國家職業(yè)資格目錄共計139項，其中準入類專業(yè)技術(shù)人員職業(yè)資格35項。與這35項比，董秘的專業(yè)技術(shù)性要求應(yīng)當不會是最低的。上面提到的香港的幾種學術(shù)或?qū)I(yè)資格，都要經(jīng)過考試等比較嚴格的程序才能取得。例如，要取得香港特許秘書公會會員資格，須通過國際專業(yè)知識評審考試，一般情況下需要考8個科目?？梢钥紤]參照中國注冊會計師協(xié)會等自律組織，建立全國性的董秘協(xié)會，來實施包括職業(yè)準入等自律管理工作。也可以由現(xiàn)有的中國上市公司協(xié)會或其董秘委員會，來履行這種職能。

總之，對任何一個專業(yè)性較強的職業(yè)來說，適當且相對較高的門檻都是其職業(yè)水準的必要保障;而保持其較高的專業(yè)水準，既有利于社會，也有利于這個職業(yè)群體本身。正因為如此，全球各國甚至國際性的專業(yè)人員自律組織，以及這些組織所進行的包括職業(yè)準入在內(nèi)的自律行為，不但得到這些專業(yè)人士的支持，也得到各國政府和社會各界的支持。中國內(nèi)地上市公司董秘的專業(yè)性、重要性超過了香港的公司秘書，也超過了我國已經(jīng)實施職業(yè)準入的一些專業(yè)，很有必要對其實行職業(yè)準入。這種職業(yè)準入最好由其行業(yè)自律組織來實施。