劉祥春 白冰 陳曉敏 史蘊(yùn)玉 劉穎琦

[摘 要] 近年來(lái)，互聯(lián)網(wǎng)金融因其效率高、成本小、覆蓋范圍廣的特點(diǎn)發(fā)展勢(shì)頭迅猛，使大學(xué)生理財(cái)行為發(fā)生了重大轉(zhuǎn)變。文章在分析影響大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)因素的理論基礎(chǔ)之上，采取問(wèn)卷調(diào)查的方式，以江蘇高校大學(xué)生群體為調(diào)查對(duì)象，分別從績(jī)效期望、便利條件、社會(huì)影響和理財(cái)認(rèn)知程度等影響因素探究，從而深入了解大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品使用行為情況，為大學(xué)生樹(shù)立理財(cái)意識(shí)培養(yǎng)理財(cái)習(xí)慣提出建議。

[關(guān)鍵詞] 大學(xué)生理財(cái)；互聯(lián)網(wǎng)金融；行為影響

doi ： 10 . 3969 / j . issn . 1673 - 0194 . 2018. 07. 047

[中圖分類(lèi)號(hào)] F830 [文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼] A [文章編號(hào)] 1673 - 0194（2018）07- 0114- 04

0 引 言

截至2017年6月，我國(guó)網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到7.51億人，普及率達(dá)54.3%。80后、90后作為互聯(lián)網(wǎng)新生代，思維方式和行為方式都與互聯(lián)網(wǎng)習(xí)慣緊密關(guān)聯(lián)。在移動(dòng)支付、社交網(wǎng)絡(luò)、搜索引擎和云計(jì)算等現(xiàn)代信息科技推動(dòng)下，人類(lèi)最早金融模式——個(gè)體之間直接金融交易的模式煥發(fā)出新力量。目前，層出不窮的互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品漸漸融入大學(xué)生的日常生活。雖然他們閑散的資金具有量小、碎片化的特點(diǎn)，但蓬勃發(fā)展的互聯(lián)網(wǎng)金融能將其聚集起來(lái)形成巨大的資本，大學(xué)生理財(cái)意識(shí)和行為在接觸互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的過(guò)程中得到很大發(fā)展。投資理財(cái)能夠使人有效地管理自己的財(cái)富，并極大提高生活品質(zhì)，而大學(xué)生在未來(lái)將成為新生力量與投資主體，掌握理財(cái)技能的重要性不言而喻。本文對(duì)江蘇多所高校大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品使用行為進(jìn)行調(diào)研分析，為增強(qiáng)其理財(cái)技能培養(yǎng)其理財(cái)習(xí)慣提出建議。

1 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品行為影響因素理論基礎(chǔ)

1.1 技術(shù)采納與利用整合理論

2003年Venkatesh和Davis通過(guò)實(shí)證研究，對(duì)計(jì)劃行為理論、技術(shù)接受模型等八大理論模型進(jìn)行整合，提出了“技術(shù)采納與利用整合理論”（UTAUT模型）。Venkatesh和Davis認(rèn)為績(jī)效期望、努力期望、社會(huì)影響、便利條件是影響用戶(hù)技術(shù)使用意向的主要因素。另外，還指出了模型中能起到調(diào)節(jié)作用的四個(gè)約束變量，即性別、年齡、經(jīng)驗(yàn)和自愿使用等。Venkatesh和Davis通過(guò)數(shù)據(jù)分析表明，UTAUT模型在評(píng)價(jià)技術(shù)接受和采納行為方面十分有效，模型的解釋力度達(dá)到70%。而互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品是創(chuàng)新技術(shù)采納的范疇，因此本文以該理論為參考設(shè)置問(wèn)卷問(wèn)題進(jìn)行數(shù)據(jù)分析研究。

1.2 感知風(fēng)險(xiǎn)理論

投資理財(cái)行為必然帶有一定風(fēng)險(xiǎn)。感知風(fēng)險(xiǎn)的概念最初從心理學(xué)延伸出來(lái)，Jacoby和Kaplan在1972年把顧客風(fēng)險(xiǎn)主要分為5個(gè)構(gòu)成部分，即財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，心理風(fēng)險(xiǎn)，時(shí)間風(fēng)險(xiǎn)，功能風(fēng)險(xiǎn)和身體風(fēng)險(xiǎn)。Bauer在1960年將感知風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)用于消費(fèi)者行為研究方面，此后很多學(xué)者將其看作用戶(hù)行為的重要影響因素之一。張童探究出感知風(fēng)險(xiǎn)和個(gè)人理財(cái)用戶(hù)購(gòu)買(mǎi)意愿是負(fù)相關(guān)關(guān)系。張喆，盧昕昀結(jié)合接受模型和感知風(fēng)險(xiǎn)理論，探究出感知風(fēng)險(xiǎn)在消費(fèi)者團(tuán)購(gòu)態(tài)度中具有影響作用。由此可以認(rèn)為感知風(fēng)險(xiǎn)也是大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品行為的重要影響因素。

Wood和Scheer的觀點(diǎn)為感知風(fēng)險(xiǎn)是消費(fèi)者對(duì)購(gòu)買(mǎi)決策后果的不確定感，本文認(rèn)為這種“不確定感”與大學(xué)生對(duì)投資理財(cái)?shù)闹匾暫完P(guān)注程度以及在理財(cái)知識(shí)方面的儲(chǔ)備程度息息相關(guān)。Cliff A.Robb 和Deanna指出學(xué)歷和金融知識(shí)嚴(yán)重影響高校大學(xué)生的理財(cái)行為?？聦毤t等實(shí)證得出經(jīng)濟(jì)管理學(xué)專(zhuān)業(yè)的大學(xué)生重視理財(cái)?shù)某潭缺裙W(xué)學(xué)科、文學(xué)學(xué)科等其他專(zhuān)業(yè)大學(xué)生高?；诖耍疚恼J(rèn)為高校大學(xué)生的理財(cái)知識(shí)儲(chǔ)備和理財(cái)意識(shí)等很大程度上也影響了大學(xué)生是否選擇使用大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品理財(cái)。

2 調(diào)查過(guò)程

本文于2017年8月進(jìn)行小規(guī)模預(yù)調(diào)研后，對(duì)問(wèn)卷進(jìn)行了效度與信度分析以確保其合理。2017年10月開(kāi)始正式發(fā)放網(wǎng)絡(luò)問(wèn)卷與紙質(zhì)問(wèn)卷，涉及江蘇省多所高校各年級(jí)學(xué)生，經(jīng)管類(lèi)、理工類(lèi)、藝術(shù)類(lèi)等多個(gè)學(xué)科門(mén)類(lèi)，問(wèn)卷共發(fā)放546份，有效問(wèn)卷456份。此次調(diào)研分析的結(jié)果是建立在上述調(diào)查統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)之上。

3 調(diào)查結(jié)果與分析

3.1 調(diào)查對(duì)象

本次調(diào)研對(duì)象的基本信息有：性別、年級(jí)、專(zhuān)業(yè)、每月生活費(fèi)與常用的互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品（見(jiàn)表1）。

3.2 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的基本情況

3.2.1 大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品使用概況

本次調(diào)查采取紙質(zhì)問(wèn)卷與網(wǎng)絡(luò)問(wèn)卷結(jié)合方式，選取546位調(diào)查人，通過(guò)嚴(yán)格篩選之后，有效問(wèn)卷數(shù)量為456份。其中男性142人，女性314人，占比分別為30.60%和67.67%。其中包含大一學(xué)生37人，大二學(xué)生109人，大三學(xué)生252人，大四學(xué)生48人，研究生及以上學(xué)歷學(xué)生有10人，占比分別為7.97%，23.49%，54.31%，10.34%，2.16%。每月生活費(fèi)1 000以下有78人，1 000～1 500有269人，1 500～2 000有87人，2 000以上的大學(xué)生有22人，分別占比16.81%，57.97%，18.75%和4.74%。由此能得出，大學(xué)生每月生活費(fèi)主要集中在1000～1500元區(qū)間，且量小、連續(xù)性是大學(xué)生理財(cái)資金的顯著特點(diǎn)。

另外，在所調(diào)查的456位大學(xué)生中，使用過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的大學(xué)生人數(shù)是363人，占比為79.6%，沒(méi)有使用過(guò)互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的大學(xué)生占比是20.04%，由此可得互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)平臺(tái)成為絕大數(shù)大學(xué)生的理財(cái)手段。另外，調(diào)研數(shù)據(jù)顯示，常用余額寶理財(cái)有339人，常用微信理財(cái)通有92人，常用理財(cái)通（騰訊QQ）有30人，常用眾籌有10人，常用P2P網(wǎng)貸有10人，還有45人使用其他的互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品。據(jù)此可知同學(xué)們主要使用以余額寶為代表的第三方支付平臺(tái)，同時(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品紛繁多樣，第三方支付平臺(tái)和P2P眾籌等金融產(chǎn)品提供服務(wù)側(cè)重點(diǎn)不同，同學(xué)們可以根據(jù)自身需求選擇合適的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品進(jìn)行理財(cái)（見(jiàn)圖1）。

在收回的456份有效問(wèn)卷中，363位經(jīng)常使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的大學(xué)生在關(guān)于因素調(diào)查方面為我們提供了詳實(shí)可靠的調(diào)研數(shù)據(jù)，同時(shí)研讀大量研究互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)學(xué)者的文獻(xiàn)基礎(chǔ)之上，能發(fā)現(xiàn)大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的影響因素主要有：績(jī)效期望、便利條件、社會(huì)影響和理財(cái)認(rèn)知程度。接下來(lái)將以這363份數(shù)據(jù)為樣本進(jìn)行分析。

3.2.2 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品理財(cái)行為績(jī)效期望分析

據(jù)圖2數(shù)據(jù)顯示，約49.59%大學(xué)生認(rèn)為使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品使自己閑置資金的利用率提高，19.83%的大學(xué)生不贊成；56.47%的大學(xué)生認(rèn)為互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品為理財(cái)帶來(lái)便利，對(duì)此13.77%的大學(xué)生不贊成；認(rèn)為使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品可以帶來(lái)收益的大學(xué)生占比為62.53%，反對(duì)的占比為11.85%；46.28%的大學(xué)生覺(jué)得很容易就能學(xué)會(huì)使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品，無(wú)需花費(fèi)很多時(shí)間精力，20.93%的大學(xué)生反對(duì)（見(jiàn)圖2）。以上說(shuō)明互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品因其具有收益性較高、便利快捷、操作界面簡(jiǎn)單等特點(diǎn)受大部分大學(xué)生歡迎。

3.2.3 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品理財(cái)行為社會(huì)影響分析

數(shù)據(jù)顯示，47.66%的大學(xué)生認(rèn)為周?chē)说耐扑]會(huì)影響使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品，18.48%的大學(xué)生不贊成；36.36%的大學(xué)生贊成社會(huì)媒體鼓勵(lì)和推薦會(huì)影響使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品，29.20%的大學(xué)生不贊成；贊成使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的行為是潮流趨勢(shì)，想要學(xué)會(huì)并使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的大學(xué)生占比為47.67%，反對(duì)的大學(xué)生占比為18.73%（見(jiàn)圖3）。從中可看出，大學(xué)生從眾心理和好奇心理強(qiáng)，理財(cái)行為很大程度受到周?chē)瑢W(xué)的行為影響，而受到社會(huì)媒體影響較少的原因可能是對(duì)媒體的推薦持擔(dān)心態(tài)度，此外，由于大學(xué)生學(xué)習(xí)能力強(qiáng)，樂(lè)于接受新生事物，因而為緊跟互聯(lián)網(wǎng)金融的潮流趨勢(shì)，大學(xué)生也會(huì)進(jìn)行嘗試。

3.2.4 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品理財(cái)行為便利條件分析

數(shù)據(jù)顯示，認(rèn)為自己可以輕易獲得使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的必備因素（如手機(jī)、電腦、銀行卡等）的大學(xué)生占比為67.77%，不贊成的占比為6.89%；認(rèn)為能夠容易獲得互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)所需要的理財(cái)知識(shí)的大學(xué)生占到46.00%，不贊成的學(xué)生占比是15.98%。認(rèn)為在購(gòu)買(mǎi)或者使用過(guò)程中遇到困難會(huì)獲得幫助的大學(xué)生占比為32.78%（見(jiàn)圖4）。由此分析可以得出，由于現(xiàn)階段互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)發(fā)達(dá)、搜索引擎使用便捷，大學(xué)生容易獲取理財(cái)所用的工具與知識(shí)信息，這是影響大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)?shù)闹匾蛩刂唬魂P(guān)于使用過(guò)程中有人進(jìn)行幫助這個(gè)問(wèn)題贊成人數(shù)較少，說(shuō)明缺失家庭理財(cái)教育，社會(huì)給予的關(guān)注度不夠，大學(xué)生理財(cái)過(guò)程中遇到困難難以求助。

3.2.5 大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品理財(cái)行為理財(cái)認(rèn)知程度分析

數(shù)據(jù)顯示，42.42%的大學(xué)生認(rèn)為自己有理財(cái)意識(shí)，不贊成的占比為19.83%；31.13%的大學(xué)生會(huì)關(guān)注投資理財(cái)方面的內(nèi)容，31.68%的大學(xué)生不會(huì)或者很少關(guān)注；25.90%的大學(xué)生認(rèn)為自己對(duì)理財(cái)信息有一定程度的了解，39.12%的大學(xué)生認(rèn)為自己并不了解；認(rèn)為自己有豐富的理財(cái)知識(shí)的大學(xué)生占比為15.43%，不贊成的占比為51.52%（見(jiàn)圖5）。從中得到，具有理財(cái)意識(shí)的大學(xué)生占大多數(shù)，但無(wú)論是因?yàn)榫哂欣碡?cái)觀念還是因?yàn)閺谋娦睦硎褂没ヂ?lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品，互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品的出現(xiàn)都可以為大學(xué)生提供豐富的理財(cái)實(shí)踐平臺(tái)，使理論與實(shí)踐結(jié)合，他們?cè)谑褂弥蝎@得樂(lè)趣的同時(shí)能夠逐漸關(guān)注理財(cái)內(nèi)容并且學(xué)會(huì)理財(cái)；同時(shí)也看到大多數(shù)大學(xué)生沒(méi)有意識(shí)關(guān)注理財(cái)信息，沒(méi)有豐富的理財(cái)知識(shí)，如果高校和社會(huì)多加關(guān)注大學(xué)生理財(cái)方面，大學(xué)生將能夠更加深入了解互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品，提升理財(cái)技能。

4 結(jié) 語(yǔ)

通過(guò)問(wèn)卷調(diào)查與數(shù)據(jù)分析，可以從中發(fā)現(xiàn)，對(duì)大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品行為影響最大的因素是績(jī)效期望，便利條件、社會(huì)影響和理財(cái)認(rèn)知程度等因素對(duì)大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品行為產(chǎn)生較大影響。大學(xué)生作為未來(lái)金融領(lǐng)域的投資主力，需要擁有豐富的投資理財(cái)知識(shí)并在實(shí)踐中掌握?？?jī)效期望等因素促使大部分大學(xué)生使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品，為了號(hào)召更多大學(xué)生參與理財(cái)，進(jìn)一步增強(qiáng)大學(xué)生理財(cái)意識(shí)與觀念，基于數(shù)據(jù)分析結(jié)果，根據(jù)上述影響因素，提出以下建議。

第一，社會(huì)關(guān)注大學(xué)生理財(cái)。社會(huì)應(yīng)當(dāng)鼓勵(lì)提倡大學(xué)生理財(cái)行為，多關(guān)注大學(xué)生理財(cái)過(guò)程中存在的問(wèn)題。普惠金融的開(kāi)展離不開(kāi)大學(xué)生這一主體，此外，為喚醒其理財(cái)意識(shí)，使其在實(shí)踐中提升理財(cái)能力，互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品公司需要明確自身的社會(huì)責(zé)任，接受法律監(jiān)管，盡量根據(jù)大學(xué)生理財(cái)需求創(chuàng)造一個(gè)良好的理財(cái)實(shí)踐平臺(tái)。

第二，學(xué)校開(kāi)設(shè)理財(cái)相關(guān)課程。從理財(cái)認(rèn)知程度因素分析結(jié)果來(lái)看，大部分學(xué)生有理財(cái)意識(shí)，卻缺乏理財(cái)知識(shí)。目前大部分高校只從理論方面進(jìn)行理財(cái)知識(shí)的講解，大學(xué)生缺乏理財(cái)實(shí)踐能力。高?？梢钥紤]通過(guò)開(kāi)設(shè)與投資理財(cái)相關(guān)的課程，邀請(qǐng)專(zhuān)家開(kāi)辦講座，舉行相關(guān)比賽等使理論與實(shí)踐結(jié)合。同時(shí)需要與時(shí)俱進(jìn)，注意講解新的理財(cái)方法和理財(cái)觀念，鼓勵(lì)大學(xué)生嘗試使用互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)產(chǎn)品，對(duì)于大學(xué)生理財(cái)過(guò)程中的問(wèn)題也要及時(shí)做出解答。

第三，家庭加強(qiáng)理財(cái)教育。從理財(cái)認(rèn)知程度與便利條件因素分析結(jié)果可以看出，大學(xué)生理財(cái)習(xí)慣的培養(yǎng)與父母的理財(cái)觀念和行為密不可分，另外多數(shù)大學(xué)生表示理財(cái)出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)沒(méi)有人可以幫助，這是值得深思之處。因此，在理財(cái)教育方面父母需要對(duì)子女言傳身教并且積極引導(dǎo)。

第四，大學(xué)生自身關(guān)注理財(cái)信息。校園網(wǎng)、智能手機(jī)、銀行卡等為大學(xué)生理財(cái)活動(dòng)提供了便利的條件，大學(xué)生需要珍惜身邊資源。遇到問(wèn)題運(yùn)用搜索引擎，尋求同學(xué)老師與家人的幫助，以便提升自己的理財(cái)技能，在進(jìn)行深入學(xué)習(xí)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品過(guò)程中培養(yǎng)自己的實(shí)踐能力。此外，還需要理性參與，注意網(wǎng)絡(luò)安全，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。

主要參考文獻(xiàn)

[1]芮曉武，劉烈宏.中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展報(bào)告[M]. 北京：社會(huì)科學(xué)文獻(xiàn)出版社，2012.

[2]謝平，鄒傳偉 . 互聯(lián)網(wǎng)金融模式[J]. 金融研究，2012（12）.

[3]劉思婷.大學(xué)生互聯(lián)網(wǎng)金融理財(cái)研究必要性探討[J]. 金融與財(cái)務(wù)，2014（6）.

[4]吳奇. 互聯(lián)網(wǎng)金融環(huán)境下大學(xué)生理財(cái)方式的探討[J]. 中小企業(yè)管理與科技，2016（1）.

[5]Venkatesh V ，Morris MG，Davi GB，et al.User Acceptance of Information Technology：Toward a Unified View[J].Mis Quarterly，2003，27（3）.

[6]張童 . 銀行個(gè)人理財(cái)客戶(hù)識(shí)別矩陣構(gòu)建及實(shí)證研究——基于感知利益與感知風(fēng)險(xiǎn)權(quán)衡的視角[J]. 山西財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào) ，2011，33（11）.

[7]張喆，盧昕昀. 基于TAM模型和感知風(fēng)險(xiǎn)的消費(fèi)者網(wǎng)絡(luò)團(tuán)購(gòu)參意愿分析[J]. 市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo)導(dǎo)，2009（1）.

[8]Wood Charies M，Scheer Lisa K.Incorporating Perceived Risk into Model of Consumer Deal Assessment and Purchase Intent[J].Advances inconsumer research，1996，23（1）.

[9]Cliff A Robb，Deanna L Sharpe.Effect of Personal Financial Knowledge on College Students Credit Card Behavior[J].Journal of Financial Counseling and Planning，2009，20（1）.

[10]柯寶紅，王珍義，李瑾.大學(xué)生投資理財(cái)研究——基于武漢高校的實(shí)證[J].經(jīng)濟(jì)研究導(dǎo)刊，2010（24）.