商勇

【摘 要】企業(yè)發(fā)展必然會(huì)涉及融資的問題，金融行業(yè)的發(fā)展能夠?yàn)楝F(xiàn)代企業(yè)提供所需的融資支持，但傳統(tǒng)金融市場(chǎng)中針對(duì)中小企業(yè)所提供的融資服務(wù)相對(duì)有限，加之中小企業(yè)先天方面的不足，往往受到融資渠道窄、融資成本高、融資難度大等問題的制約，中小企業(yè)是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的重要組成，也是活躍市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的關(guān)鍵力量，加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的融資支持，保證中小企業(yè)的發(fā)展具有重要的意義，基于此，本文將針對(duì)近年來逐漸興起的小額貸款服務(wù)助力我國(guó)中小企業(yè)的融資展開分析，以期為我國(guó)的中小企業(yè)發(fā)展提供一定的幫助。

【關(guān)鍵詞】小額貸款；中小企業(yè)；融資；分析

隨著近年來社會(huì)發(fā)展對(duì)于金融服務(wù)靈活性需求不斷增強(qiáng)，小額貸款業(yè)務(wù)逐漸成為了解決個(gè)人及中小企業(yè)資金困難的重要手段，這也催生了一系列的小額貸款公司，一些中小型商業(yè)銀行也相繼開展了小額貸款業(yè)務(wù)，小額貸款的發(fā)展已經(jīng)成為現(xiàn)代金融體系完善的必然趨勢(shì)。對(duì)于中小企業(yè)而言，小額貸款不僅拓展了中小企業(yè)的融資渠道，增加了中小企業(yè)獲取外源資金支持的機(jī)會(huì)，也幫助中小企業(yè)降低了融資的成本，并能夠?qū)崿F(xiàn)根據(jù)中小企業(yè)融資實(shí)際需求提供靈活的貸款服務(wù)，因而也成了中小企業(yè)普遍的融資選擇。

一、我國(guó)中小企業(yè)所面臨的融資困境

（一）融資渠道窄

中小企業(yè)融資難的問題首先就表現(xiàn)在融資渠道狹窄上，傳統(tǒng)金融體系中貸款融資大多是針對(duì)大型企業(yè)的，貸款額度大，信用要求高，對(duì)于企業(yè)抗風(fēng)險(xiǎn)能力和償債能力也大多有著較高的要求，中小企業(yè)先天存在規(guī)模小、信用等級(jí)低、風(fēng)險(xiǎn)控制能力弱等不足，導(dǎo)致中小企業(yè)很難獲得傳統(tǒng)貸款業(yè)務(wù)的支持，同時(shí)中小企業(yè)對(duì)于貸款資金的需求量相對(duì)較小，能夠給金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)造的收益也相對(duì)較低，金融機(jī)構(gòu)出于自身利益和風(fēng)險(xiǎn)成本考慮，提供給中小企業(yè)的貸款也相對(duì)較少。這些因素導(dǎo)致我國(guó)中小企業(yè)在融資渠道上較為狹窄，融資支持力度不足，自身發(fā)展受到一定的限制。

（二）融資成本高

融資成本高也是造成中小企業(yè)融資困境的一個(gè)重要因素，中小企業(yè)在與大型金融機(jī)構(gòu)之間的合作中，大多處于劣勢(shì)，合作雙方信息不對(duì)稱，銀行利用自身所具備的多方面優(yōu)勢(shì)，常常會(huì)設(shè)置較高的門檻，以較高利率作為提供給中小企業(yè)貸款服務(wù)的條件，并且對(duì)于抵押、擔(dān)保也會(huì)提出較為嚴(yán)苛的要求，中小企業(yè)出于自身對(duì)于資金的迫切需求，為獲得貸款資金不得不接受有失公平的條件，或通過繳納擔(dān)保費(fèi)用向第三方擔(dān)保公司尋求幫助，這也就大大增加了中小企業(yè)的融資成本，給中小企業(yè)帶來更大的經(jīng)濟(jì)壓力，一旦中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)中出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，就很可能導(dǎo)致企業(yè)面臨高額負(fù)債，甚至因資金鏈斷裂而不得不選擇破產(chǎn)。

（三）融資結(jié)構(gòu)失衡

我國(guó)中小企業(yè)融資困境還表現(xiàn)在融資結(jié)構(gòu)的失衡方面，內(nèi)外源融資比重相差較大，多數(shù)中小企業(yè)都將內(nèi)源融資作為自身獲取發(fā)展資金的主要方式，通過自有資金和親友間的借貸等方式，籌集企業(yè)建設(shè)、經(jīng)營(yíng)、發(fā)展的基礎(chǔ)資金，同時(shí)，通過金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行融資還要面對(duì)較高的門檻和融資成本，這也更加擴(kuò)大了內(nèi)外源融資之間的比重差距，在缺乏外源融資支持的情況下，中小企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)自身的發(fā)展壯大，就不得不想方設(shè)法增加自身的利潤(rùn)積累，在合理的投資上不敢放開手腳，這也一定程度上限制了中小企業(yè)發(fā)展的速度。

二、小額貸款對(duì)我國(guó)中小企業(yè)融資的支持

（一）小額貸款拓寬了中小企業(yè)的融資渠道

中小企業(yè)融資渠道狹窄與中小企業(yè)自身的先天不足有很大的關(guān)系，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)貸款的對(duì)象大多面向于規(guī)模大、基礎(chǔ)好、風(fēng)險(xiǎn)防控能力強(qiáng)、償債能力強(qiáng)的國(guó)有企業(yè)以及大型民營(yíng)企業(yè)，這樣的對(duì)象選擇能夠?yàn)榻鹑跈C(jī)構(gòu)帶來更高的收益和更低的風(fēng)險(xiǎn)，中小企業(yè)顯然不滿足這樣的要求。小額貸款作為現(xiàn)代金融體系中的創(chuàng)新產(chǎn)物，其服務(wù)對(duì)象更多是針對(duì)中小企業(yè)，在充分了解中小企業(yè)自身?xiàng)l件與資金需求特點(diǎn)的情況下，給予相應(yīng)的貸款支持，這也幫助中小企業(yè)打通了一條有效的融資渠道，對(duì)于幫助中小企業(yè)走出融資渠道狹窄的困境有著積極的意義。此外，當(dāng)前我國(guó)小額貸款服務(wù)提供的主體，除部分商業(yè)銀行外，還是以新興的小額貸款企業(yè)為主，這些小額貸款企業(yè)自身也屬于中小企業(yè)，更加了解作為貸款服務(wù)對(duì)象的中小企業(yè)所面對(duì)的困境與實(shí)際需求，其所提供的產(chǎn)品和服務(wù)也往往更具針對(duì)性，更能夠滿足中小企業(yè)的融資需要，這也就為中小企業(yè)提供了十分有力的融資支持。

（二）小額貸款降低了中小企業(yè)的融資成本

小額貸款業(yè)務(wù)開展的主要目的是為了滿足中小企業(yè)的融資需求，因此，在融資效率、融資程序、融資手續(xù)等方面都針對(duì)中小企業(yè)做了簡(jiǎn)化調(diào)整，與一般大型企業(yè)的大額貸款流程手續(xù)有所區(qū)別，從貸款申請(qǐng)到資金發(fā)放的周期在很大程度上縮短，審批手續(xù)也更加簡(jiǎn)便，刪減了大量冗余的流程環(huán)節(jié)，以及不必要的材料審核，這使得貸款效率大大提高，滿足了中小企業(yè)對(duì)于資金的迫切需求。具體來看，首先，貸款僅需提供身份證、戶口本、企業(yè)經(jīng)營(yíng)證明材料，以及借款用途和還款來源證明；其次，審批程序快速簡(jiǎn)單，小額貸款企業(yè)在獲得上述證明材料后，會(huì)安排人員進(jìn)行資質(zhì)審查，審批放貸。最后，準(zhǔn)時(shí)為符合借貸條件的中小企業(yè)發(fā)放貸款，極大地降低了中小企業(yè)的融資成本。加之近年來政府從政策方面為中小企業(yè)提出了一定的小額貸款利率優(yōu)惠政策，如政府貼息、政府擔(dān)保，這也減輕了中小企業(yè)融資所面臨的高額利息壓力，這也很大程度上幫助中小企業(yè)降低了融資的成本，推動(dòng)了中小企業(yè)的發(fā)展。

（三）小額貸款有助于中小企業(yè)融資結(jié)構(gòu)的優(yōu)化

外源融資難度大、成本高是中小企業(yè)過度依賴內(nèi)源融資的一個(gè)重要原因，小額貸款業(yè)務(wù)的出現(xiàn)與發(fā)展，幫助中小企業(yè)減小了外源融資的難度，降低了外源融資的成本，這也使得中小企業(yè)有更多的機(jī)會(huì)通過外源融資渠道獲取自身發(fā)展所需的資金，同時(shí)，小額貸款對(duì)于中小企業(yè)的針對(duì)性，以及服務(wù)的靈活性、高效性、便捷性，無(wú)疑能夠?qū)χ行∑髽I(yè)產(chǎn)生較大的吸引力，這就能夠引導(dǎo)中小企業(yè)逐步增加自身融資結(jié)構(gòu)中外源融資的比重，減少對(duì)于內(nèi)源融資的過度依賴，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)融資結(jié)構(gòu)的平衡和優(yōu)化，形成多元化的企業(yè)融資機(jī)制和體系，更有力的保證中小企業(yè)資金的穩(wěn)定性。從另一方面來看，小額貸款在降低中小企業(yè)融資難度，拓寬中小企業(yè)融資渠道的同時(shí)，也能夠幫助中小企業(yè)鞏固資金鏈，這也就使中小企業(yè)敢于在理性狀態(tài)下，科學(xué)而大膽地進(jìn)行投資，提升自身的技術(shù)水平，加大創(chuàng)新投入，借助小額貸款的支持，增強(qiáng)中小企業(yè)自身的技術(shù)實(shí)力與創(chuàng)新潛力，保證企業(yè)發(fā)展有充足的后勁，并通過積極創(chuàng)新盡快在自身所處行業(yè)中脫穎而出，搶占先機(jī)，為中小企業(yè)自身的發(fā)展壯大提供強(qiáng)大的推動(dòng)力。

三、結(jié)語(yǔ)

中小企業(yè)融資困難一度是制約我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展的主要因素，小額貸款的興起和發(fā)展給中小企業(yè)融資帶來了新的機(jī)遇，當(dāng)前時(shí)期，我國(guó)中小企業(yè)及金融機(jī)構(gòu)必須要明確小額貸款對(duì)于中小企業(yè)融資支持的重要作用，加強(qiáng)小額貸款業(yè)務(wù)與中小企業(yè)之間的對(duì)接，使小額貸款充分為中小企業(yè)服務(wù)，幫助中小企業(yè)有效解決融資困難，保證中小企業(yè)資金運(yùn)行的穩(wěn)定性，推動(dòng)中小企業(yè)的發(fā)展，并更好地發(fā)揮中小企業(yè)對(duì)于我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的活躍作用，促進(jìn)我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的蓬勃發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]李文中.小額貸款保證保險(xiǎn)在緩解小微企業(yè)融資難中的作用——基于銀、企、保三方的博弈分析[J].保險(xiǎn)研究，2014（02）.

[2]宋思嘉，何筠.中小企業(yè)融資難的原因及對(duì)策[J].江西社會(huì)科學(xué)，2013（10）.

[3]王濤.小額貸款：中小企業(yè)融資的新路徑[J].現(xiàn)代商貿(mào)工業(yè)，2016（08）.

[4]徐麗娜，張志遠(yuǎn).小額貸款公司與中小企業(yè)融資解析[J].北京社會(huì)科學(xué)，2016（03）.