李佳勛

摘 要：經(jīng)過多年來全體人民兢兢業(yè)業(yè)的努力積累，民間資本已經(jīng)積蓄了雄厚的能量。然而，隨著國際出口大環(huán)境的紛擾、衰退，以及各國量化寬松策略的實(shí)施，國內(nèi)利率水平逐年走低，民眾的儲蓄存款意愿下滑，若欲投入實(shí)業(yè)經(jīng)營，毛利率又不高，結(jié)果就是民間游資充斥。因此，不如趁此機(jī)會(huì)引導(dǎo)其發(fā)展社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)，以建立良好的金融秩序，以此作為經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的先鋒。

關(guān)鍵詞：民間資本；社區(qū)金融；一行三會(huì)

中圖分類號：F832.48 文獻(xiàn)標(biāo)志碼：A 文章編號：1673-291X（2016）05-0169-02

民間資本在資金融通的供給活動(dòng)中的角色伴隨著人類社會(huì)經(jīng)濟(jì)文明的演進(jìn)由來已久。改革開放以來，從最初資金稀缺的金融壓抑，到民間資本積累雄厚，自行沖擊各種有利可圖的突破口現(xiàn)狀來看，僅僅采用壓制的做法已無法堵住這股能量對利潤的渴求，與其壓抑，不如疏導(dǎo)。將雄厚的民間資本轉(zhuǎn)移到準(zhǔn)銀行類金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)和企業(yè)主體，不僅是經(jīng)濟(jì)發(fā)展的方向，也是各類主體轉(zhuǎn)型與騰飛的好機(jī)會(huì)。

一、社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)的經(jīng)營范圍

既然政策規(guī)定社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)主要由民間資本發(fā)起設(shè)立，這些股東或出資人絕大多數(shù)來自社區(qū)，對社區(qū)居民的金融需求知之甚深，對這些資金需求者的信用水平和償債能力也容易掌握，可以更有效率地克服信息不對稱的風(fēng)險(xiǎn)。只要相關(guān)主管機(jī)關(guān)在一定范圍內(nèi)放開經(jīng)營范圍——亦即法無禁止即許可，或是分若干個(gè)放開階段，每個(gè)階段的放開內(nèi)容明確、細(xì)致，而且逐漸松綁，則社區(qū)類金融機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)經(jīng)營品種可以在允許的范圍內(nèi)自行創(chuàng)新研發(fā)，以推出滿足各類資金需求主體在期限和價(jià)格上的特色產(chǎn)品。所以社區(qū)類金融機(jī)構(gòu)的經(jīng)營范圍可以是但不局限于以下類型。例如：最高信用等級的不動(dòng)產(chǎn)、土地使用權(quán)抵押貸款；汽車、廠房、機(jī)器設(shè)備的動(dòng)產(chǎn)抵押貸款；固定職業(yè)、穩(wěn)定收入者的信用貸款；銀行信用卡貸款；其他兩人以上或家庭成員互相信用擔(dān)保的貸款；社區(qū)成員相互聯(lián)保貸款等。

現(xiàn)有的商業(yè)銀行也可以從積極履行社會(huì)責(zé)任的視角出發(fā)，優(yōu)化資源配置，加強(qiáng)社區(qū)銀行建設(shè)和改善社區(qū)金融服務(wù)，更好地滿足實(shí)體經(jīng)濟(jì)的需要，立足現(xiàn)有客戶總量，增強(qiáng)多渠道的服務(wù)和渠道之間的互動(dòng)，通過設(shè)計(jì)更好的產(chǎn)品交叉銷售，增加網(wǎng)絡(luò)（或手機(jī)等電子載體）業(yè)務(wù)，改善客戶體驗(yàn)，提升渠道產(chǎn)能，提高現(xiàn)有客戶盈利貢獻(xiàn)度。

展望未來，城市化、社區(qū)化、老齡化將是未來社會(huì)發(fā)展不可逆轉(zhuǎn)的潮流，社區(qū)和社區(qū)集群將成為廣大城鄉(xiāng)居民和小企業(yè)的承載主體，也是社會(huì)財(cái)富的聚寶盆，發(fā)展社區(qū)金融不僅是各家商業(yè)銀行未來發(fā)展的戰(zhàn)略重點(diǎn)，也將是其努力創(chuàng)新金融服務(wù)的動(dòng)力源泉。與此同時(shí)，從投入產(chǎn)出分析的角度以及美國社區(qū)銀行的發(fā)展歷程來看，發(fā)展社區(qū)金融的核心理念應(yīng)該是“便民、利民、惠民”，現(xiàn)有商業(yè)銀行在做到ATM網(wǎng)點(diǎn)渠道不斷擴(kuò)張的同時(shí)，關(guān)鍵是要做到服務(wù)模式符合用戶的效益與獲利的需要。

二、社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)的經(jīng)營模式

既然是扎根基層、立足社區(qū)，社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)就應(yīng)該因地制宜，按人口規(guī)模和當(dāng)?shù)厣鐓^(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r組建以下三個(gè)層次的市場區(qū)隔。在配套的經(jīng)營模式方面，筆者認(rèn)為，應(yīng)該在合規(guī)經(jīng)營管理的目標(biāo)下允許一定程度的創(chuàng)新。

對村鎮(zhèn)社區(qū)金融服務(wù)來說，確保小額現(xiàn)金提供與周轉(zhuǎn)便利是首要任務(wù)，引入所謂的“家戶聯(lián)保”制度是個(gè)簡單易行的方法。而且在信用社不普及或其不愿意設(shè)立的地區(qū)鼓勵(lì)民間資本進(jìn)駐，設(shè)立規(guī)模不等的社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)，執(zhí)行一定的從上至下財(cái)政補(bǔ)貼發(fā)放措施，期許其成為現(xiàn)有最基層金融機(jī)構(gòu)的競爭對手，更好地推出滿足村鎮(zhèn)社區(qū)居民需要、及時(shí)高效的金融服務(wù)。

對縣城社區(qū)金融服務(wù)來說，不同規(guī)模的縣城人口數(shù)量和經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不一，但縣城經(jīng)濟(jì)運(yùn)作肯定比村鎮(zhèn)經(jīng)濟(jì)來得更加商業(yè)化、資金推動(dòng)化。所以，在縣城社區(qū)一級的金融需求中，應(yīng)鼓勵(lì)各類民間資本留在當(dāng)?shù)剡M(jìn)行造血，亦即在地吸收的存款用于在地制造業(yè)、服務(wù)業(yè)經(jīng)營的貸款，不輕易轉(zhuǎn)移到大城市對城市金融服務(wù)輸血是十分必要的，也是迫在眉睫的關(guān)鍵問題。

對城市社區(qū)金融服務(wù)來說，人口規(guī)模較大且相對集中，加上蓬勃發(fā)展的第三產(chǎn)業(yè)活動(dòng)是其特征。城市社區(qū)居民對理財(cái)利潤的渴求以及能夠快速吸收媒體信息的敏銳度是三個(gè)市場層次中最充分的，加之近年來十分火熱的所謂“互聯(lián)網(wǎng)金融”遍地開花，城市社區(qū)居民的選擇更加多元化。有些原本只經(jīng)營互聯(lián)網(wǎng)金融的網(wǎng)站平臺，如今為了取得該類居民群體的信任，不惜以直營或加盟的方式開設(shè)“實(shí)體體驗(yàn)店”，而原本在互聯(lián)網(wǎng)上撮合資金供需雙方的宗旨沒變，只是多了提供信息介紹的渠道，以至于上述各項(xiàng)現(xiàn)有與未來允許放開的業(yè)務(wù)范圍，在城市社區(qū)金融服務(wù)領(lǐng)域中的前進(jìn)速度可以算做是較快的。

三、對社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)的支持與監(jiān)管建議

金融的本質(zhì)如水，水可載舟亦可覆舟，加上金融杠桿的高收益吸引力，許多網(wǎng)絡(luò)黑客或詐騙集團(tuán)為了謀取不正當(dāng)利益，緊盯著金融領(lǐng)域的可乘之機(jī)，這其中最可怕、最令人詬病的問題就是金融隱私權(quán)的保護(hù)出現(xiàn)嚴(yán)重缺陷。因此，要想支持民間資本發(fā)展社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)的成長與發(fā)展，必須嚴(yán)密防堵客戶金融隱私資料的外泄與濫用。

在納入征信系統(tǒng)與否的討論中，總結(jié)出地方征信系統(tǒng)是一把雙刃劍。該系統(tǒng)做的好、更新及時(shí)，可以方便資金供給人對客戶資信等級的判斷，可以更快決定發(fā)放貸款的數(shù)額與速度；但是在便利資金供給人的同時(shí)，對資金需求者來說，也增加了其金融隱私權(quán)泄露的風(fēng)險(xiǎn)。為了防止地方征信系統(tǒng)內(nèi)部客戶的金融隱私權(quán)外泄，筆者認(rèn)為，應(yīng)該由地方銀監(jiān)局、人民銀行派出機(jī)構(gòu)進(jìn)行匹配監(jiān)管，設(shè)置該類金融服務(wù)企業(yè)預(yù)交保證金制度。同時(shí)，引入公安局對金融隱私權(quán)泄露案件的快速立案偵查、舉證責(zé)任倒置等做法，做到事前遏制不法念頭的萌芽。

在“十三五”時(shí)期，對金融監(jiān)管的總體方面必須盡快理順兩大基本關(guān)系。

第一，法律法規(guī)規(guī)定的分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管做法與“現(xiàn)實(shí)”混業(yè)產(chǎn)生了較大差距。從證監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)三會(huì)的分別組建，可以看出我國現(xiàn)階段的金融體制仍實(shí)行分業(yè)經(jīng)營、分業(yè)監(jiān)管。然而在現(xiàn)實(shí)當(dāng)中，我們已經(jīng)看到各種金融集團(tuán)不斷在混業(yè)經(jīng)營領(lǐng)域快速發(fā)展，就連資產(chǎn)管理公司實(shí)際上也成了混業(yè)經(jīng)營的實(shí)體，大型商業(yè)銀行可以銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品已經(jīng)不是新聞，證券公司開發(fā)吸收民間資金的類似銀行儲蓄存款的理財(cái)產(chǎn)品也得到了證監(jiān)會(huì)的許可。這說明管理層在既定的框架下仍堅(jiān)持分業(yè)監(jiān)管體制不變，恐怕是現(xiàn)階段中國金融監(jiān)管體制之中最大的結(jié)構(gòu)性風(fēng)險(xiǎn)。

第二，要理順中央政府與地方政府在金融領(lǐng)域中的關(guān)系。中央監(jiān)管機(jī)關(guān)應(yīng)當(dāng)下放給地方政府金融辦一定的權(quán)利，把地方基層的民間資本活動(dòng)、準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)、準(zhǔn)金融活動(dòng)的監(jiān)管權(quán)部分交給地方政府協(xié)同管理。否則，地方基層就會(huì)出現(xiàn)監(jiān)管真空，在積極熱衷鼓勵(lì)發(fā)展的同時(shí)，不承擔(dān)相應(yīng)的監(jiān)管責(zé)任，導(dǎo)致不能防微杜漸，不能將星星之火滅于燎原之前，待引發(fā)連鎖反應(yīng)之后再行處理早已喪失主導(dǎo)先機(jī)。

今后，我國的金融體系運(yùn)作是應(yīng)該按照三業(yè)分開監(jiān)管，還是由金融服務(wù)局或者金融管理局統(tǒng)一監(jiān)管？筆者認(rèn)為，按照業(yè)務(wù)性質(zhì)劃分，而不是按照機(jī)構(gòu)大小劃分的雙層監(jiān)管體制才能較好符合現(xiàn)狀。亦即面對公眾并吸收公眾存款的銀行類金融機(jī)構(gòu)全部歸一行三會(huì)監(jiān)管，不吸收公眾存款的社區(qū)類金融服務(wù)企業(yè)都放給地方政府金融辦協(xié)同監(jiān)管；對于全國網(wǎng)絡(luò)的小貸公司由一行三會(huì)監(jiān)管，而且登記注冊地的地方政府也應(yīng)該有一定的監(jiān)管權(quán)。但是，國家應(yīng)該禁止地方政府直接控股非銀行類的社區(qū)金融機(jī)構(gòu)，地方政府應(yīng)該當(dāng)個(gè)單純的裁判，退出產(chǎn)權(quán)，只負(fù)責(zé)加強(qiáng)監(jiān)管，這樣該類機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)才不會(huì)太大。

Abstract：After years of all the people of dedicated efforts to accumulate，private capital have already saved the abundant energy. However，with the international export environment disturbance，the recession，and all quantitative easing strategy implementation，the level of domestic interest rates decline year by year，people's savings deposits will decline，to put into industrial operation，wool interest rate is not high，result is the folk capital flooded. Therefore，it is better to take advantage of this opportunity to guide the development of community financial services companies to build a sound financial order，so as the vanguard of economic transformation.

Key words：private capital；community finance；one line and three

[責(zé)任編輯 張宇霞]