賴文光

全球經(jīng)濟(jì)低迷復(fù)蘇，港航業(yè)陷入最冷寒冬

2015年，全球金融市場(chǎng)動(dòng)蕩加劇，大宗商品價(jià)格大幅下跌，國(guó)際貿(mào)易持續(xù)低迷，增長(zhǎng)乏力，航運(yùn)市場(chǎng)運(yùn)力過(guò)剩，港口生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)越發(fā)不濟(jì)。2015年或是全球港航業(yè)自金融危機(jī)爆發(fā)后最為寒冷的一年。

發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體穩(wěn)步復(fù)蘇，但基礎(chǔ)不牢。其中：美國(guó)經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇勢(shì)頭相對(duì)良好，個(gè)人消費(fèi)增長(zhǎng)加快，財(cái)政支出的拖累因素減弱，房地產(chǎn)市場(chǎng)持續(xù)改善，內(nèi)需仍然是拉動(dòng)美國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的主要?jiǎng)恿Γ粴W元區(qū)得益于低油價(jià)、弱匯率、負(fù)利率與量化寬松等積極因素影響，同時(shí)在私人消費(fèi)的拉動(dòng)下，保持了溫和的復(fù)蘇勢(shì)頭；日本經(jīng)濟(jì)日顯疲態(tài)，再現(xiàn)“技術(shù)性”衰退，主要原因是企業(yè)設(shè)備投資低迷以及個(gè)人消費(fèi)增長(zhǎng)放慢。

新興經(jīng)濟(jì)體增長(zhǎng)放緩，各地區(qū)表現(xiàn)并不統(tǒng)一。其中：亞太新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)企穩(wěn)，而印度、印度尼西亞、泰國(guó)、越南、菲律賓等國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)反彈，開(kāi)始成為支撐其回穩(wěn)的重要力量；中國(guó)仍處于結(jié)構(gòu)性調(diào)整階段，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的去庫(kù)存、去產(chǎn)能依舊不容樂(lè)觀，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力。

據(jù)世界銀行2016年1月最新預(yù)測(cè)，2015年世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)率為3.1%，較2014年3.4%的增速再次收窄，并且較2015年10月份的預(yù)測(cè)值下調(diào)0.2個(gè)百分點(diǎn)。其中：發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體的增速為1.9%，較2014年加快0.1%；發(fā)展中國(guó)家由4.6%下跌至4.0%，放緩趨勢(shì)顯而易見(jiàn)。世界貿(mào)易增長(zhǎng)幅度與經(jīng)濟(jì)形勢(shì)相輔相成，同樣出現(xiàn)回調(diào)，貿(mào)易增長(zhǎng)幅度為2.6%，比上年回落0.8個(gè)百分點(diǎn)。在國(guó)際貿(mào)易低迷的背景下，全球海運(yùn)貿(mào)易量增速為2%，創(chuàng)金融危機(jī)以來(lái)新低。據(jù)相關(guān)機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，2016年全球經(jīng)濟(jì)形勢(shì)或?qū)⒊霈F(xiàn)觸底回暖，世界經(jīng)濟(jì)增速約擴(kuò)張0.3%至3.4%；發(fā)達(dá)國(guó)家增速約提高0.2%至2.1% ；發(fā)展中國(guó)家增速約加速0.3%至4.3%；國(guó)際貿(mào)易量回升至2014年3.4%的增速；全球海運(yùn)量繼續(xù)呈現(xiàn)平穩(wěn)態(tài)勢(shì)，預(yù)計(jì)增速為2.5%。見(jiàn)圖1。

全球主要港口貨物吞吐量增長(zhǎng)率首次跌破5%

2015年，全球經(jīng)濟(jì)繼續(xù)承壓，國(guó)際貿(mào)易增長(zhǎng)乏力，加之金融市場(chǎng)波動(dòng)加劇，全球主要港口貨物吞吐量年增長(zhǎng)率連續(xù)3年遞減，首次跌破5%降至2.34%，為自金融危機(jī)爆發(fā)后增長(zhǎng)最緩慢的一年。

其中：非洲地區(qū)隨著經(jīng)貿(mào)狀況的逐步回暖，港口基礎(chǔ)設(shè)施投資建設(shè)不斷增加，加之吞吐量基數(shù)相對(duì)較小，貨物吞吐量同比增長(zhǎng)最快，表現(xiàn)優(yōu)異；受鐵礦石和煤炭全球需求放緩的影響，澳洲貨物吞吐量同比增速收縮8.69個(gè)百分點(diǎn)，但年中簽署的中澳自貿(mào)協(xié)定在一定程度上提振了澳洲地區(qū)的貿(mào)易量，使得澳洲地區(qū)主要港口的貨物吞吐量仍能保持3.79%相對(duì)較好的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)；歐洲地區(qū)主要港口得益于低油價(jià)、低利率以及經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇等因素的影響，整體保持溫和復(fù)蘇，但受外圍經(jīng)濟(jì)的影響，漢堡港、塔蘭托港跌幅較大，導(dǎo)致歐洲主要港口貨物吞吐量增長(zhǎng)幅度較2014 年小幅收窄0.62%至3.32%；美洲地區(qū)受政治及金融的不確定性影響港口增速波動(dòng)性較大，但在當(dāng)?shù)貎?nèi)需的拉動(dòng)下，主要港口的貨物吞吐量得以維持2%以上的增速；亞洲地區(qū)受新興經(jīng)濟(jì)體經(jīng)濟(jì)放緩的影響，下游需求增長(zhǎng)乏力，主要港口的貨物吞吐量增長(zhǎng)率僅為2.06%，是2015年全球主要港口貨物吞吐量增長(zhǎng)的主要阻力。

2015年全球前20大港口共完成貨物吞吐量86.63億噸，同比增長(zhǎng)1.1%，較2014年同期港口增速回落超過(guò)5%，收窄幅度明顯擴(kuò)張。其中，包括中國(guó)香港在內(nèi)的中國(guó)港口占據(jù)13席，貨物吞吐量達(dá)60.31億噸，占前20大港口總吞吐量的70%左右，進(jìn)一步說(shuō)明了中國(guó)港口在全球港口布局中地位難以撼動(dòng)。具體港口排名見(jiàn)表1。

全球港口集裝箱吞吐量發(fā)展形勢(shì)

2015年，全球港口集裝箱吞吐量同比增長(zhǎng)1.3%至6.89億標(biāo)箱，增速較上年下降4個(gè)百分點(diǎn)，除2009年（增速為-8.7%）以外，2015年增速為1980年以來(lái)的最低水平，見(jiàn)圖2。

1.北美經(jīng)濟(jì)溫和復(fù)蘇，美洲港口增速放緩

北美經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇相對(duì)良好，但2015年以來(lái)，大宗商品價(jià)格的持續(xù)低迷對(duì)資源與能源產(chǎn)業(yè)依賴度較高的加拿大受到了一定的沖擊。與此同時(shí)，美國(guó)經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇對(duì)鄰國(guó)的拉動(dòng)作用顯著下降，美元的持續(xù)走強(qiáng)和外部需求疲軟，導(dǎo)致總需求依然不足，美洲港口集裝箱量增速放緩。2015年，美洲地區(qū)主要港口累計(jì)完成集裝箱吞吐量5 730萬(wàn)標(biāo)箱，同比增2.9%，增速較上年下降1.2個(gè)百分點(diǎn)。受美西航線運(yùn)價(jià)低的響，美東集裝箱貨源向美西港口分流，有效帶動(dòng)沿線港口集裝箱吞吐量增長(zhǎng)。其中，長(zhǎng)灘港、西北海港聯(lián)盟、溫哥華港集裝箱吞吐量均有較大的漲幅。隨著經(jīng)濟(jì)的復(fù)蘇，預(yù)計(jì)北美2016 年集裝箱吞吐量將有所提升，長(zhǎng)灘港、西雅圖—塔科馬港（西北海港聯(lián)盟）和溫哥華港集裝箱吞吐都有望穩(wěn)定增長(zhǎng)。

2.歐洲經(jīng)濟(jì)緩慢爬坡，港口遭遇“滑鐵盧”

西歐國(guó)家受希臘債務(wù)問(wèn)題、恐怖主義等因素的影響，保持溫和復(fù)蘇步伐，東歐國(guó)家則受國(guó)際油價(jià)低迷和地緣政治問(wèn)題的沖擊較大，歐洲經(jīng)濟(jì)顯現(xiàn)疲軟態(tài)勢(shì)，難以提振需求，港口同比增速慘遭滑鐵盧。歐洲地區(qū)主要港口2015年累計(jì)完成集裝箱吞吐量1.17億標(biāo)箱，同比下降3.3%，增速較上年下降8.1個(gè)百分點(diǎn)。鹿特丹港、漢堡港兩大港集裝箱吞吐量同比分別下降0.5%和9.6%。

3.亞洲缺乏增長(zhǎng)動(dòng)力，集裝箱吞吐量增速繼續(xù)回落

2015年，亞洲地區(qū)發(fā)達(dá)國(guó)家經(jīng)濟(jì)低迷、新興市場(chǎng)增速放緩，導(dǎo)致主要港口集裝箱吞吐量普遍增長(zhǎng)乏力，出現(xiàn)新加坡港、中國(guó)香港港、大連港等個(gè)別大港集裝箱吞吐量出現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)的局面。據(jù)德魯里統(tǒng)計(jì)，亞洲地區(qū)主要港口累計(jì)完成集裝箱吞吐量3.74億標(biāo)箱，同比增長(zhǎng)2.0%，增速較上年下降3.6個(gè)百分點(diǎn)。其中，中國(guó)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整穩(wěn)步推進(jìn)，對(duì)外貿(mào)易下行壓力較大，中國(guó)進(jìn)出口總值出現(xiàn)下滑，同比下降7%。受需求疲軟和外貿(mào)下降的影響，全國(guó)規(guī)模以上港口集裝箱吞吐量達(dá)到2.09億標(biāo)箱，同比增長(zhǎng)4.1%，增速有所放緩；2015年，在中轉(zhuǎn)箱量的助力下，韓國(guó)港口集裝箱吞吐量為2 568萬(wàn)標(biāo)箱，同比增長(zhǎng)3.3%，其中：釜山港同比增長(zhǎng)4.0%至1 943萬(wàn)標(biāo)箱，釜山港集裝箱中轉(zhuǎn)量為1 008.5萬(wàn)標(biāo)箱，首次突破1 000萬(wàn)標(biāo)箱；仁川港和光陽(yáng)港分別為238萬(wàn)標(biāo)箱和233萬(wàn)標(biāo)箱，同比分別增長(zhǎng)1.8%、下降0.6%。

2015年全球前20大集裝箱港口共完成集裝箱吞吐量3.12億標(biāo)箱，同比增長(zhǎng)僅0.6%，趨近零增長(zhǎng)，較2014年5.0%的增速明顯放緩。其中，包括中國(guó)香港港在內(nèi)的中國(guó)港口共包攬九席，累計(jì)處理集裝箱吞吐量1.69億標(biāo)箱，占前20大集裝箱港口總箱量的54.16%，較2014年略有提升。港口排名方面，大部分港口與上年排名基本保持一致，上海港完成集裝箱吞吐量3 654萬(wàn)標(biāo)箱，同比增長(zhǎng)3.5%，穩(wěn)居全球第一；新加坡港出現(xiàn)8.7%幅度的下跌，但由于其箱量的基數(shù)大以及重要的港口地位，仍位居第二；深圳港自2014年超過(guò)中國(guó)香港港后，2015年再次穩(wěn)固其第三的位次；寧波—舟山港繼2014年超過(guò)韓國(guó)第一大港釜山港后，2015年再次以6.0%的增長(zhǎng)速度超過(guò)中國(guó)香港港，躋身全球四大集裝箱港口行列；安特衛(wèi)普港以7%的增速增加近70萬(wàn)標(biāo)箱依次超過(guò)漢堡港和大連港，排在第14位。在吞吐量增速方面，負(fù)增長(zhǎng)港口數(shù)目明顯增多，從2014年唯一的負(fù)增長(zhǎng)港口中國(guó)香港港增加到包括新加坡港、中國(guó)香港港、漢堡港等7個(gè)港口。