文熙

在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)達(dá)的時(shí)代，不少人崇尚自由，希望工作不受老板和時(shí)間的約束。正因?yàn)榇耍?年前，萬云辭去工作下海，正式經(jīng)營起一家賣女裝的淘寶店，經(jīng)過2年的探索期，小店已經(jīng)能夠?qū)崿F(xiàn)盈利。為了加大規(guī)模，2013年，她增加了銷售類目，把兒童服裝也納入了經(jīng)營范疇?？吹角熬安诲e(cuò)，2014年萬云就慫恿老公也來幫忙，把他們的服裝微店搞起來?，F(xiàn)在小店每月銷售額都在百萬以上，輕輕松松就可凈賺10來萬元。

雖然干淘寶的收入還不錯(cuò)，但由于常年守在電腦旁邊工作至晚上12點(diǎn)，萬云的睡眠質(zhì)量一直不好，她想著等攢到足夠的養(yǎng)老金就和老公周游世界去。而今年已經(jīng)35歲的萬云，希望10年后就可以不用工作，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由，不用愁吃穿。

萬云夫婦育有一女，今年11歲，已經(jīng)在讀初一。一家三口的日常開銷每月需5000元左右，逢年過節(jié)的，添衣購物及孝順老人的開銷每年在20000元左右。另外，夫婦均購買了50萬元的大病保險(xiǎn)，每年保費(fèi)2.4萬元。

家庭資產(chǎn)方面，夫婦有一套市值200萬元的三居室，2012年還清所有的貸款。一輛5萬元左右的二手車，打算年底換掉，買輛20萬元左右的新車。

理財(cái)目標(biāo)：

1、10年內(nèi)實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由，生活品質(zhì)不下降

2、女兒的50萬元教育金

3、夫婦倆的養(yǎng)老金

吳敏

中德安聯(lián)人壽保險(xiǎn)有限公司上海分公司資深業(yè)務(wù)督導(dǎo)。

“財(cái)務(wù)自由”作為一種優(yōu)良的生活狀態(tài)，是很多人的畢生追求。然而，每個(gè)人對生活品質(zhì)的追求目標(biāo)不同，決定了“財(cái)務(wù)自由”并不能一刀切地認(rèn)定為一個(gè)資產(chǎn)的絕對數(shù)值。不過，以個(gè)人資產(chǎn)帶來的現(xiàn)金收入超過日常支出來衡量是否達(dá)到“財(cái)務(wù)自由”的水平，毋庸置疑可以作為最低標(biāo)準(zhǔn)。

萬女士夫婦最大的夢想，就是用十年左右的時(shí)間實(shí)現(xiàn)家庭經(jīng)濟(jì)的“財(cái)務(wù)自由”。目前夫妻倆全力經(jīng)營淘寶店，月盈利10萬多元。一家三口的生活日常開銷加上必要的贍養(yǎng)及社交支出，共計(jì)每年支出8萬元左右。夫婦倆僅有一套自住房產(chǎn)，無房貸等其他開銷。

將家庭資產(chǎn)從經(jīng)營資產(chǎn)中分離出來，選擇合理的理財(cái)方式，是在努力奮斗事業(yè)基礎(chǔ)上實(shí)現(xiàn)心目中的財(cái)務(wù)自由的關(guān)鍵。總體而言，像萬女士這樣的自主創(chuàng)業(yè)的家庭來說，盡可能在當(dāng)下收入較為樂觀時(shí)盡早做好理財(cái)規(guī)劃是非常有必要的。

下面，我們可以將萬女士家庭的財(cái)務(wù)目標(biāo)按時(shí)間性質(zhì)分為短期、中期和長期三類，分別通過不同的理財(cái)工具來實(shí)現(xiàn)。

短期規(guī)劃

短期規(guī)劃，主要是指急用金的準(zhǔn)備，強(qiáng)調(diào)資金安全，流動(dòng)性極強(qiáng)，即可隨時(shí)無損變現(xiàn)。萬女士的淘寶店經(jīng)營的是服裝，對現(xiàn)金流要求較高，在生活上也可能產(chǎn)生一些突發(fā)性的消費(fèi)。建議預(yù)留年收入10%的應(yīng)急現(xiàn)金，主要購買提供實(shí)時(shí)贖回功能的貨幣型基金（如“寶寶類”產(chǎn)品），同時(shí)獲得活期儲蓄功能和遠(yuǎn)高于活期利息的安全收益，其他諸如短期的銀行保本型理財(cái)產(chǎn)品或短期銀行定期儲蓄也可適當(dāng)考慮。

中期規(guī)劃

中期規(guī)劃具有承上啟下的重要性，時(shí)間為10年，旨在確保實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由前的財(cái)富積累，以及應(yīng)對女兒的教育金等剛性大額支出，防止未富先病、未富先殘。由于夫妻倆已各有50萬元的重疾險(xiǎn)，建議每人追加保額約500萬左右的意外傷害保險(xiǎn)及定期壽險(xiǎn)的組合，保障因人身風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致家庭收入降低或中斷時(shí)，有足額保險(xiǎn)金作為堅(jiān)強(qiáng)后盾，不至于嚴(yán)重影響家庭生活質(zhì)量和女兒未來的求學(xué)之路。

其次，適度投資一些收益相對較高的金融產(chǎn)品很有必要。對于工作繁忙的非專業(yè)人士，基金定投是比較理想的選擇，操作簡單，專家打理，堅(jiān)持長期持有的話，風(fēng)險(xiǎn)相對可控。 若按平均年化收益率8%計(jì)算，若每月定投35000元，10年后可積累約600萬左右的資產(chǎn)，即從45歲開始，平均每年即可提供約12-18萬左右的無風(fēng)險(xiǎn)利息收益，可覆蓋到提前退休后每年的日常生活開銷，是保障舒適生活品質(zhì)，實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由的重要組成。

第三，出于安全性考慮，銀行長期定期儲蓄、儲蓄型國債等固定收益類產(chǎn)品也是實(shí)現(xiàn)中期資產(chǎn)積累的有效方式，建議每年存入15-20萬左右，鎖定利率，這部分安全資金可供給7-8年后女兒的大額教育金支出。

長期規(guī)劃

長期規(guī)劃主要是針對養(yǎng)老金的儲備。越是年齡大，就越需要安全可靠、操作簡便、定時(shí)必達(dá)的養(yǎng)老金給付，同時(shí)還需要有一筆可隨時(shí)支取的醫(yī)療準(zhǔn)備金。商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)就是儲備長期基礎(chǔ)養(yǎng)老金的理想方式之一，尤其是年金型保險(xiǎn)。

以中德安聯(lián)的保險(xiǎn)產(chǎn)品為例，若萬女士夫婦倆分別投保中德安聯(lián)安享金生終身年金保險(xiǎn)（分紅型）并附加豁免保險(xiǎn)費(fèi)失能收入損失保險(xiǎn)，目前夫妻雙方均為35歲，繳費(fèi)10年，保額12萬元，起始領(lǐng)取年齡為55周歲，兩人合計(jì)年繳保費(fèi)21.9萬元。當(dāng)夫婦倆在年滿55周歲之后，每年可以一共領(lǐng)取12萬元的養(yǎng)老年金，保證領(lǐng)取20年，同時(shí)終身型保障確保活到老領(lǐng)到老。此外，每年可享有分紅，按復(fù)利累積生息，紅利可隨時(shí)提取，按中檔演示值統(tǒng)計(jì)，50歲時(shí)已有約50萬元，65歲時(shí)約178萬元，85歲時(shí)更可達(dá)約410萬元。累積的這筆財(cái)富既可用于豐富老年生活（如環(huán)球旅行），也可作為一筆老年醫(yī)療或護(hù)理備用金，?？顚Ｓ?，亦可將這份財(cái)富傳承給自己的孩子。

對于萬女士這樣的淘寶店主來說，保持資金的強(qiáng)流動(dòng)性非常必要，因此，在進(jìn)行保險(xiǎn)產(chǎn)品選擇時(shí)，建議關(guān)注保單貸款功能，以便盤活資金，低成本地獲得周轉(zhuǎn)現(xiàn)金，捕捉生意上的機(jī)會。與此同時(shí)，為了達(dá)成萬女士家庭保障的充分與全面，這里我們還要提醒萬女士投保時(shí)記得附加投保人保費(fèi)豁免功能。該功能意味著萬一在打拼事業(yè)過程中，夫妻倆不幸發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)致嚴(yán)重殘疾喪失了勞動(dòng)力，則他（她）的保險(xiǎn)無需繼續(xù)繳納剩余保險(xiǎn)費(fèi)，保險(xiǎn)公司依舊按原計(jì)劃給付養(yǎng)老保險(xiǎn)金，確保整個(gè)家庭的基本養(yǎng)老生活品質(zhì)不至于受到嚴(yán)重影響。

周敏

上海凱石財(cái)富投資管理有限公司理財(cái)經(jīng)理。

隨著國內(nèi)延遲法定退休年齡，很多的80后、90后萌生了提前退休的概念，提前退休的前提是必須實(shí)行財(cái)務(wù)自由。而所謂的財(cái)務(wù)自由最基本的條件是指無需為生活開銷而努力為錢工作的狀態(tài)。簡單地說，就是被動(dòng)收入至少要等于或超過日常開支。而針對云女士目前年收入達(dá)到120萬左右，年平均支出10萬左右的家庭來看，基本的財(cái)務(wù)自由比較容易實(shí)現(xiàn)。我們需要為云女士做的規(guī)劃是中級的財(cái)務(wù)自由方案。

我們假設(shè)云女士的個(gè)人財(cái)富從2015年1月從零開始累積，且淘寶小店的月入10萬是長期且穩(wěn)定的，來進(jìn)行模糊計(jì)算，通過10年即2025年云女士的家庭總收入可以達(dá)到1200萬（10萬/月×120月），扣除平均的月支出6萬（5000/月×120月）、扣除平均年支出20萬（2萬/年×10年）、扣除10年的保險(xiǎn)費(fèi)用24萬（2.4萬/年×10年）、扣除年底購置新車的20萬。忽略任何利息投資收益，家庭總資產(chǎn)可以達(dá)到千萬規(guī)模。所以針對云女士的收支狀況，我們的配置計(jì)劃從如何為云女士的家庭資產(chǎn)進(jìn)行優(yōu)質(zhì)的保值增值開始，從而確保10年后云女士實(shí)現(xiàn)提早退休，環(huán)球旅游的目標(biāo)。

10萬到100萬 ?精細(xì)打理可以做到

首先針對月收入10萬的資金，建議滿10萬可以選擇年化收益率在6%左右的短期銀行理財(cái)產(chǎn)品，當(dāng)累積到100萬的時(shí)候可以配置年化收益率8-10%左右的信托資管產(chǎn)品（建議以政信類、一二線城市優(yōu)質(zhì)的房地產(chǎn)項(xiàng)目和排名前50的房地產(chǎn)公司為優(yōu)先考慮范圍）。

同時(shí)等到有第二個(gè)100萬的時(shí)候可以配置大型品牌金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的浮動(dòng)類收益私募基金產(chǎn)品，隨著每個(gè)100萬的累積增多，可以按照固定收益和浮動(dòng)收益6：4左右的配置，投資時(shí)間分散于1、3、5年，實(shí)現(xiàn)長期穩(wěn)定的投資收益。我們按照分散投資，降低風(fēng)險(xiǎn)保證收益率的原則，假設(shè)年平均化收益率10%來計(jì)算，單筆的100萬投資的年化收益可以達(dá)到10萬，平均到月收入為8000元左右，就可以覆蓋云女士的月家庭支出，剩余收益部分也完全可以承擔(dān)家庭養(yǎng)老和周游世界的雙重目標(biāo)。當(dāng)然前提是云女士非常有必要在銀行和金融機(jī)構(gòu)分別找到可以信任的專業(yè)資格的理財(cái)規(guī)劃師，根據(jù)云女士個(gè)人投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)偏好來逐步完成整個(gè)資產(chǎn)配置的過程，不能盲目投資。

50萬的教育金計(jì)劃分2步走

第一步，月投2000元，選擇2-3個(gè)左右的股票型和指數(shù)型的基金定投方式，通過10年可以達(dá)到忽略收益本金累積到24萬，同時(shí)因?yàn)榛鸲ㄍ毒哂蟹稚⑼顿Y成本、降低投資風(fēng)險(xiǎn)、弱化投資時(shí)點(diǎn)，不受短期波動(dòng)影響等優(yōu)勢，長期穩(wěn)定的投資可以積少成多，且手續(xù)方便簡單。

第二步，購買保險(xiǎn)期限為22周歲至25周歲，年繳保費(fèi)2-3萬左右，繳費(fèi)期為10年或年繳保費(fèi)4-5萬左右，繳費(fèi)期為5年的有保費(fèi)豁免功能的教育金保險(xiǎn)。同時(shí)強(qiáng)調(diào)的是保費(fèi)豁免功能，是指投保人在發(fā)生身故或喪失工作能力的情況下，由保險(xiǎn)公司承擔(dān)合同約定兌付保費(fèi)的特殊功能。這樣即保證了教育金的剛性需求也同時(shí)涵蓋了抵御通脹的風(fēng)險(xiǎn)。

家庭保障加大保額

云女士在家庭保障方面非常有必要適量增加，對于可投資金額在100萬以上的人群來說，意外險(xiǎn)種是首要必備的，建議云女士為自己和配偶每年人均花費(fèi)2000元左右購買至少200萬以上的人身意外險(xiǎn)種，同時(shí)根據(jù)社保的情況適當(dāng)配置意外醫(yī)療，包括為孩子配置保額可以遞增的長期重大疾病險(xiǎn)種（注孩子重大疾病可隨教育金一起以附件險(xiǎn)種的方式配置）。

隨著云女士的家庭資產(chǎn)的增加，和10年后的周游世界的計(jì)劃，在后期可以購買高端的全球醫(yī)療險(xiǎn)種，以獲得在工作旅行中發(fā)生的醫(yī)療問題，并獲得專家醫(yī)療和優(yōu)質(zhì)的就醫(yī)環(huán)境。

增加養(yǎng)生投資

最后給到云女士的建議，也非常的重要，因?yàn)樵谪?cái)富積累的過程中，往往是需要健康做代價(jià)的，所以在健康保健方面也是需要增加投入的。適當(dāng)?shù)娜眢w檢、營養(yǎng)補(bǔ)充、健身修復(fù)、短途的旅游放松身心等等也是需要投資的。所有的投資收益都是為人服務(wù)的，云女士在家庭的支出非常有必要增加養(yǎng)生投資部分，在這里祝云女士小店生意興隆，提早享受世界各地的風(fēng)情美景。

點(diǎn)評

實(shí)現(xiàn)財(cái)務(wù)自由是每個(gè)職場人的夢想，而自主創(chuàng)業(yè)的淘寶店主萬云夫婦有幸在互聯(lián)網(wǎng)中發(fā)財(cái)致富。然而，如何守住這些財(cái)富才是至關(guān)重要的，所以，學(xué)會理財(cái)，好好經(jīng)營自己的財(cái)富，是萬云夫婦需要學(xué)的一門功課。好好讀讀理財(cái)師的建議，或許萬云夫婦能夠提早實(shí)現(xiàn)自己的理財(cái)目標(biāo)。

本欄目為適應(yīng)廣大讀者需要，與讀者交流理財(cái)經(jīng)驗(yàn)，量身定制家庭財(cái)務(wù)規(guī)劃。如果你有家庭財(cái)務(wù)規(guī)劃的困惑和需求，歡迎來信或Email。E-mail：caimi@vip.sina.com