文/林清勝 周星 編輯/韓英彤

透視境內(nèi)銀行的國際業(yè)務(wù)

文/林清勝 周星 編輯/韓英彤

根據(jù)外匯局“銀行代客涉外收付款統(tǒng)計(jì)月報(bào)”和“銀行代客結(jié)售匯統(tǒng)計(jì)月報(bào)”來比較分析各家商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的經(jīng)營情況，是比較客觀、準(zhǔn)確和可比的。

當(dāng)前，商業(yè)銀行在評價自身國際業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r時，往往習(xí)慣于將本行實(shí)現(xiàn)的國際結(jié)算量與同一時期全國的進(jìn)出口數(shù)據(jù)做比較，從而得出本行的國際業(yè)務(wù)增長率遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出甚至幾倍于全國進(jìn)出口增長率的喜人結(jié)論。其實(shí)，這是一個很大的認(rèn)識誤區(qū)。且不說各行的國際結(jié)算量除了包含貿(mào)易結(jié)算量外，還包含了非貿(mào)易結(jié)算量和資本項(xiàng)下的結(jié)算量，即使只是貿(mào)易結(jié)算量，在實(shí)務(wù)中，一筆海關(guān)統(tǒng)計(jì)一次的進(jìn)出口貿(mào)易，由于各行的統(tǒng)計(jì)口徑不一，在銀行的業(yè)務(wù)量統(tǒng)計(jì)中，往往會被統(tǒng)計(jì)多次。因此，銀行國際結(jié)算量的統(tǒng)計(jì)口徑一定是遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于國家進(jìn)出口貿(mào)易額的統(tǒng)計(jì)口徑的。

那么，怎么樣才能比較準(zhǔn)確、客觀、真實(shí)地來評價銀行國際結(jié)算業(yè)務(wù)的經(jīng)營狀況呢？借助于國家外匯管理局“銀行代客涉外收付款統(tǒng)計(jì)月報(bào)”和“銀行代客結(jié)售匯統(tǒng)計(jì)月報(bào)”中的相關(guān)數(shù)據(jù)，應(yīng)該是一個較好的選擇。但是，自2002年起，外匯局定期向各銀行反饋收支申報(bào)數(shù)據(jù)以來，除少數(shù)銀行外，大多數(shù)銀行對這兩份月報(bào)提供的數(shù)據(jù)并沒有給予足夠的重視，更不用說加以充分利用了。

實(shí)際上，外匯局的這兩份月報(bào)是在各銀行日常申報(bào)的基礎(chǔ)上匯總而成的，除轉(zhuǎn)口貿(mào)易等極少數(shù)無需進(jìn)行外匯收支申報(bào)的業(yè)務(wù)外，它包含了銀行辦理的絕大多數(shù)外匯業(yè)務(wù)，是目前各銀行最認(rèn)可、最權(quán)威、最具可比性的數(shù)據(jù)。根據(jù)這些數(shù)據(jù)來比較分析各行國際業(yè)務(wù)的經(jīng)營情況是比較客觀、準(zhǔn)確和可比的。

據(jù)此，結(jié)合全國的進(jìn)出口貿(mào)易額和銀行結(jié)售匯統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，我們對國內(nèi)銀行業(yè)國際收支申報(bào)數(shù)據(jù)進(jìn)行了深入分析，并得出以下結(jié)論：

銀行國際收支申報(bào)量遠(yuǎn)大于全國的進(jìn)出口貿(mào)易額。

由于銀行向外匯局申報(bào)的收付匯量除了進(jìn)出口貿(mào)易額外，還包括非貿(mào)易結(jié)算量和資本項(xiàng)下的結(jié)算量，因此，歷年來銀行國際收支申報(bào)量及其年平均增長率均遠(yuǎn)高于同期全國的進(jìn)出口數(shù)據(jù)。如：2005年和2014年，境內(nèi)銀行實(shí)現(xiàn)國際收支申報(bào)量分別為15053.8億美元和65710.8億美元，十年間年平均增長率為33.7%；而同一時期，全國的進(jìn)出口額分別為14221.2億美元和43030.4億美元，年平均增長率為20.3%。這說明，十年來我國在進(jìn)出口貿(mào)易持續(xù)保持高速增長的同時，非貿(mào)易結(jié)算尤其是資本項(xiàng)下的結(jié)算（包括吸引外資和對外投資）也保持了高速發(fā)展的態(tài)勢。而以各行各自口徑統(tǒng)計(jì)的銀行國際結(jié)算量則又遠(yuǎn)高于銀行向外匯局申報(bào)的國際收支申報(bào)量。以2014年為例，僅工、農(nóng)、中、建四大行的國際結(jié)算量合計(jì)就已高達(dá)56874.5億美元，已經(jīng)遠(yuǎn)高于同期全國進(jìn)出口貿(mào)易總額，并接近全行業(yè)的國際收支申報(bào)總量。因此，在以上三組數(shù)據(jù)中，銀行國際結(jié)算量的統(tǒng)計(jì)口徑最大，其次是銀行國際收支申報(bào)量，最小的是全國進(jìn)出口貿(mào)易額。

境內(nèi)銀行國際結(jié)算業(yè)務(wù)的市場競爭格局大體維持相對穩(wěn)定狀態(tài)。

在過去十年間，境內(nèi)國際收支申報(bào)量排前十位的銀行中，中行、工行、建行、農(nóng)行、交行、中信、招商、匯豐、浦發(fā)、三菱東京日聯(lián)和花旗基本都榜上有名。其中，有些行是收匯或付匯排前十，多數(shù)銀行是收付匯均排前十。前十位銀行的收支申報(bào)量合計(jì)在全行業(yè)的市場占比，在過去十年間雖然大體呈逐步下降趨勢，但至今仍超75%。2014年，前十大銀行實(shí)現(xiàn)的收支申報(bào)量為50317.9億美元，占全行業(yè)收支申報(bào)總量65710.8億美元的76.6%。

工、農(nóng)、中、建四大行始終占據(jù)半壁江山。

在過去十年中，國有四大行在國內(nèi)業(yè)務(wù)、國際業(yè)務(wù)中始終占據(jù)過半的市場份額。雖然它們的國際收支申報(bào)量和結(jié)售匯量的市場占比總體呈下降的趨勢，但從未低于50%。在2005年～2014年間，四大行的收支申報(bào)量市場占比最高為2010年的60.3%，最低為2014年的56.8%；結(jié)售匯市場占比最高為2007年的66.5%，最低為2014年的54.6%。2014年，四大行實(shí)現(xiàn)的收支申報(bào)量為37326.7億美元，結(jié)售匯量為20031億美元，說明四大行在境內(nèi)國際業(yè)務(wù)市場上仍占據(jù)很大的市場份額和擁有強(qiáng)大的競爭力。

進(jìn)一步的分析還表明，長期以來，四大行出口收匯方面的市場占比一直高于進(jìn)口付匯上的市場占比：2014年，四大行出口收匯占全行業(yè)的59.4%，高于進(jìn)口付匯54.2%的市場占比。這說明四大行在出口結(jié)算業(yè)務(wù)上的競爭力要強(qiáng)于進(jìn)口結(jié)算業(yè)務(wù)，也說明其他銀行在進(jìn)口業(yè)務(wù)方面對四大行造成的競爭壓力要大于出口業(yè)務(wù)。

中行的龍頭老大地位難以撼動。

過去十年間，中國銀行的國際收支申報(bào)量和結(jié)售匯量的全行業(yè)市場占比，雖然總體呈下降趨勢，但從未低于過20%；在四大行中的占比，則大多超過40%。在2005年～2014年間，中行的國際收支申報(bào)量在全行業(yè)中的市場占比最高時是2006年的28.6%，最低為2014年的23.9%；結(jié)售匯在全行業(yè)的市場占比最高為2006年的32.7%，最低為2014年的21.5%。2014年，中行實(shí)現(xiàn)的收支申報(bào)量為15678.2億美元，在全行業(yè)中的占比為23.9%（工行、建行和農(nóng)行分別只占全行業(yè)的13.5%、10.9%和8.5%）；在四大行中的占比則高達(dá)42%。同一時期，中行的結(jié)售匯量為7891億美元，在全行業(yè)中的占比為21.5%，在四大行中的占比為39.4%，具有明顯的領(lǐng)先優(yōu)勢。

進(jìn)一步分析還可以發(fā)現(xiàn)，就四大行而言，長期以來，中行在出口結(jié)算業(yè)務(wù)方面的競爭優(yōu)勢要大于其進(jìn)口業(yè)務(wù)；中行和農(nóng)行，在出口結(jié)算業(yè)務(wù)中具有相對競爭優(yōu)勢；工行和建行，在進(jìn)口業(yè)務(wù)方面相對強(qiáng)些。2014年，中行出口收匯在四大行中的占比仍高達(dá)43.4%，高于其進(jìn)口業(yè)務(wù)40.5%的市場占比；在全行業(yè)中的市場占比也分別高達(dá)25.8%和21.9%。此外，中行在國際結(jié)算業(yè)務(wù)中間業(yè)務(wù)收入方面也一直獨(dú)占鰲頭：2014年，中行境內(nèi)分行實(shí)現(xiàn)國際結(jié)算中間業(yè)務(wù)收入83.8億元人民幣，占比位于四大行榜首，達(dá)34.5%，在境內(nèi)銀行國際業(yè)務(wù)方面是名副其實(shí)的龍頭老大。

雖然主要競爭對手在過去的十年中，一直千方百計(jì)采取各種措施試圖從中行手中多分一杯羹，但似乎效果并不明顯。數(shù)據(jù)顯示，工行、建行和農(nóng)行對中行造成的實(shí)質(zhì)性競爭壓力有限，倒是其他股份制銀行和外資銀行對四大行整體造成了較大的競爭壓力，導(dǎo)致四大行總體的收付匯和結(jié)售匯在全行業(yè)中的市場占比逐步下降：十年來，收付匯占比從最高時的60.3%降至2014年最低時的56.8%；結(jié)售占比從最高時的66.5%降至2014年最低時的54.6%，下降了11.9個百分點(diǎn)。

中信銀行的國際業(yè)務(wù)市場份額穩(wěn)步提升。

近年來，中信銀行的國際業(yè)務(wù)發(fā)展迅猛：繼2011年進(jìn)口付匯業(yè)務(wù)開始超過交通銀行居同業(yè)第五之外，2014年，出口收匯業(yè)務(wù)也超過交行，進(jìn)口付匯和出口收匯在全行業(yè)中的市場占比分別達(dá)到5.09%和4.08%，均位居同業(yè)第五位，具有很強(qiáng)的發(fā)展后勁。其他市場占比排名靠前的還有招商銀行和浦發(fā)銀行，雖然有時也會有所起伏，但總體變化不大。

外資銀行在境內(nèi)國際業(yè)務(wù)上的競爭力遠(yuǎn)高于其人民幣業(yè)務(wù)。

以匯豐、花旗、三菱東京日聯(lián)等為代表的外資銀行，在國內(nèi)外匯業(yè)務(wù)市場上始終具有較強(qiáng)的競爭力，市場份額一直遠(yuǎn)高于國內(nèi)許多股份制銀行，收支申報(bào)量長期位居國內(nèi)前十位。尤其是匯豐銀行，更是在付匯和收匯方面躋身國內(nèi)前十，2014年，在同業(yè)中的占比分別達(dá)3.36%和3.38%，分別居第七和第八位，其中的進(jìn)口付匯業(yè)務(wù)甚至還首次超過了招商銀行，具有很強(qiáng)的市場競爭力。

值得一提的是，由于各行的國際結(jié)算統(tǒng)計(jì)口徑不一，一些銀行以自身口徑統(tǒng)計(jì)的國際結(jié)算量遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于其實(shí)際的收支申報(bào)量，造成收支申報(bào)量與國際結(jié)算量間的吻合度或者說可信度比較低，個別銀行甚至低于50%，結(jié)算量的水份比較大。在這一點(diǎn)上，中國銀行在四大行甚至在國內(nèi)所有銀行中，吻合度均是最高的。近十年來，其收支申報(bào)量占國際結(jié)算量的比重始終比較穩(wěn)定，基本均高于83%。據(jù)中行披露的信息，2014年，中行境內(nèi)分行實(shí)現(xiàn)國際結(jié)算量18470.7億美元，國際收支申報(bào)量15678.2億美元，有收支申報(bào)支持的國際結(jié)算量占比高達(dá)84.9%，遠(yuǎn)高于其他同業(yè)。這說明，中國銀行國際結(jié)算量的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)可信度在同業(yè)中是最高的。

（本文僅代表作者個人觀點(diǎn)）

作者林清勝單位：中國工商銀行廈門市分行

作者周星單位：廈門大學(xué)管理學(xué)院