鄭州煤電股份有限公司 張福琴

基于代理視角的企業(yè)管理會(huì)計(jì)理論和方法研究

鄭州煤電股份有限公司 張福琴

所有者、經(jīng)理者之間的利益沖突問(wèn)題是組織代理理論研究的問(wèn)題焦點(diǎn)，代理理論的發(fā)展為現(xiàn)代管理會(huì)計(jì)的研究提供了嶄新的研究背景和思路，拓展了管理會(huì)計(jì)研究的視角。隨著管理會(huì)計(jì)的發(fā)展，其對(duì)于代理理論也表現(xiàn)出較好的適應(yīng)性，在降低代理成本，為解決企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離以及信息不對(duì)稱所導(dǎo)致的各種代理問(wèn)題提供了一些可行的對(duì)策。本文基于代理問(wèn)題視角，研究代理理論對(duì)于企業(yè)管理會(huì)計(jì)理論的影響及管理會(huì)計(jì)理論和方法對(duì)于解決代理問(wèn)題的對(duì)策，對(duì)于降低企業(yè)代理成本，提高企業(yè)價(jià)值具有重要意義。

代理成本 管理會(huì)計(jì) 委托代理理論

代理問(wèn)題的出現(xiàn)以及代理理論的發(fā)展究其根源是在于企業(yè)所有權(quán)及經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離。隨著生產(chǎn)力的發(fā)展、社會(huì)分工的出現(xiàn)，企業(yè)規(guī)模不斷擴(kuò)大，股東及管理者人數(shù)不斷膨脹，企業(yè)管理活動(dòng)日趨復(fù)雜，擁有社會(huì)資本的投資者不一定擁有管理資本的能力，而擁有管理能力的人也不完全擁有資本，在此經(jīng)濟(jì)背景下，擁有資本的股東雇傭擁有管理能力的經(jīng)理人為其管理資本，所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)分離的經(jīng)營(yíng)模式盛行起來(lái)。

所有權(quán)和經(jīng)營(yíng)權(quán)的分離，一方面，有利于同時(shí)發(fā)揮資本所有者（即委托人）的物質(zhì)資本優(yōu)勢(shì)和管理才能所有者（即代理人）的知識(shí)資本優(yōu)勢(shì)，實(shí)現(xiàn)社會(huì)資源的優(yōu)化配置；另一方面，又由于兩者所追求的預(yù)期目標(biāo)、風(fēng)險(xiǎn)偏好等不一定一致，且在委托人授權(quán)下的監(jiān)督成本的存在，委托人在財(cái)務(wù)、管理信息方面的缺乏，以及信息不對(duì)稱下的道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇問(wèn)題，代理問(wèn)題日益成為影響財(cái)務(wù)信息質(zhì)量、威脅企業(yè)管理效率的重要因素。

從管理會(huì)計(jì)的發(fā)展歷史來(lái)看，進(jìn)入上個(gè)世紀(jì)80年代以后，管理會(huì)計(jì)的發(fā)展受到代理理論、信息經(jīng)濟(jì)學(xué)理論等的廣泛影響，代理理論、信息經(jīng)濟(jì)學(xué)理論的產(chǎn)生和發(fā)展從理論上拓展了管理會(huì)計(jì)的研究視角。而由于管理會(huì)計(jì)在研究和關(guān)注企業(yè)內(nèi)部信息的披露和傳遞上的基礎(chǔ)作用，其對(duì)于有效解決企業(yè)代理問(wèn)題也提供了重要思路。

本文基于代理問(wèn)題視角，研究代理理論對(duì)于企業(yè)管理會(huì)計(jì)理論的影響及管理會(huì)計(jì)理論和方法對(duì)于解決代理問(wèn)題的對(duì)策，對(duì)于降低企業(yè)代理成本，提高企業(yè)價(jià)值具有重要意義。

一、文獻(xiàn)綜述及理論基礎(chǔ)

（一）相關(guān)文獻(xiàn)綜述

1.管理會(huì)計(jì)綜述。追溯管理會(huì)計(jì)理論的發(fā)展歷史，管理會(huì)計(jì)程序和成本核算始于1880年至1925年間，其中最具有基礎(chǔ)性意義的是1911年泰勒提出的標(biāo)準(zhǔn)化管理制度。此后，相關(guān)學(xué)者對(duì)其進(jìn)行了進(jìn)一步拓展，如關(guān)于管理會(huì)計(jì)目標(biāo)的發(fā)展，Coase（1937）、Alchian（1965）、Demsetz（1967）通過(guò)研究調(diào)查現(xiàn)實(shí)的管理會(huì)計(jì)需求，提出管理會(huì)計(jì)目標(biāo)應(yīng)實(shí)現(xiàn)由提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)向協(xié)調(diào)組織內(nèi)部各方利益關(guān)系、降低代理成本、實(shí)現(xiàn)各利益主體帕累托最優(yōu)的有效系統(tǒng)轉(zhuǎn)變。該思想對(duì)于提高企業(yè)以及經(jīng)濟(jì)社會(huì)價(jià)值均具有重要意義。

國(guó)內(nèi)對(duì)于管理會(huì)計(jì)的研究深度有待加強(qiáng)，主要集中于管理會(huì)計(jì)要素概述性研究。如葛燕、卓毅等（2002）通過(guò)對(duì)1991年至2000年10年間管理會(huì)計(jì)的研究對(duì)象的統(tǒng)計(jì)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，其中34.5%的研究是關(guān)于會(huì)計(jì)成本計(jì)算和管理，22%的是關(guān)于基本理論，13%的則是關(guān)于責(zé)任會(huì)計(jì)，其余的則是針對(duì)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)、決策跨級(jí)等零散內(nèi)容。

2.管理會(huì)計(jì)與代理理論的關(guān)系及相互作用綜述。關(guān)于代理理論對(duì)于管理會(huì)計(jì)的作用及影響，國(guó)外學(xué)者進(jìn)行了一定的研究。Baiman(1990)等基于博弈理論，通過(guò)分析代理人、委托人以及審計(jì)師三者間的相互選擇，最終的均衡狀態(tài)是代理人基于自身利益采用多種成本核算方法操縱利潤(rùn)，而審計(jì)師則是基于自身的審計(jì)知識(shí)背景努力發(fā)現(xiàn)該種操縱情況，降低委托人成本。Astami和Tower(2006)對(duì)亞洲五個(gè)國(guó)家和地區(qū)的管理會(huì)計(jì)研究時(shí)發(fā)現(xiàn)，企業(yè)代理成本會(huì)影響不同存貨的計(jì)價(jià)方法及折舊。

此外，國(guó)內(nèi)中山大學(xué)的唐清泉教授通過(guò)構(gòu)建代理模型，探討信息不對(duì)稱下激勵(lì)、報(bào)酬對(duì)代理人行為的影響，并從管理會(huì)計(jì)應(yīng)用的角度分析、設(shè)計(jì)并構(gòu)建企業(yè)信息系統(tǒng)，改善企業(yè)內(nèi)部信息不對(duì)成問(wèn)題，降低委托代理成本，提高企業(yè)管理會(huì)計(jì)效率，實(shí)現(xiàn)委托人及代理人雙方的帕累托最優(yōu)。

（二）理論基礎(chǔ)

1.代理成本。代理成本理論最早由詹森和麥克林于1976年提出，其認(rèn)為由于企業(yè)管理者與所有者的契約關(guān)系，管理者并不完全是企業(yè)所有者的事實(shí)使得其在企業(yè)經(jīng)營(yíng)決策時(shí)表現(xiàn)為努力程度具有不全性，最終導(dǎo)致企業(yè)價(jià)值小于完全努力下的價(jià)值，兩者之間的差距被稱為代理成本。其中主要包括委托人的監(jiān)督支出、代理人的保證支出以及剩余損失等。同時(shí)，詹森和麥克林還提出，委托人與代理人間利益不一致、信息不對(duì)稱等是造成代理成本的必然原因。

在代理理論的研究過(guò)程中，其中有兩點(diǎn)是獲得學(xué)者們一致認(rèn)可的，即代理契約的建立應(yīng)基于代理結(jié)果而不是代理行為，同時(shí)增加代理人承受的風(fēng)險(xiǎn)；管理會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的建立，增加會(huì)計(jì)信息的透明性、及時(shí)性以及有效性能降低代理成本，抑制代理人的機(jī)會(huì)主義行為，提高組織效率。

2.委托代理理論。委托代理理論是信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的重要運(yùn)用，主要研究在非對(duì)稱信息條件下，托托人與代理人的決策選擇問(wèn)題，委托人通過(guò)契約激勵(lì)代理人為委托人的利益行動(dòng)，并付出相應(yīng)的成本，委托人基于委托契約利益以及自身利益進(jìn)行決策。在委托代理理論中，委托代理關(guān)系繁殖一切信息非對(duì)稱下的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)，而其中具有信息優(yōu)勢(shì)的一方稱為代理人，另一方稱為委托人。

委托代理理論的研究和發(fā)展一直與數(shù)學(xué)模型息息相關(guān)，研究者們更傾向于通過(guò)建立數(shù)學(xué)模型探索非對(duì)稱信息下激勵(lì)模型和監(jiān)督約束機(jī)制。其中比較有代表性的 有 Wilson(1969)、Spence and Zeckhauser（1971)、Ross (1973)的狀態(tài)空間模型化方法；Mirrlees(1974)、Holmstrom(1979)的分布函數(shù)的參數(shù)化方法以及一般分布方法三種。

二、代理理論對(duì)于管理會(huì)計(jì)理論及方法的影響

總體上而言，代理理論強(qiáng)調(diào)企業(yè)內(nèi)外選擇的一致性及帕累托最優(yōu)方案的選擇，而管理會(huì)計(jì)的研究則直接體現(xiàn)在企業(yè)價(jià)值及效率的最大化上，在一定程度上，代理理論為管理會(huì)計(jì)的發(fā)展提供了新的思路，拓寬了管理會(huì)計(jì)的研究?jī)?nèi)容和方法。具體表現(xiàn)在對(duì)管理會(huì)計(jì)框架、預(yù)算和成本控制以及績(jī)效評(píng)估等方面的影響。

（一）代理理論對(duì)管理會(huì)計(jì)框架的影響。代理理論對(duì)于管理會(huì)計(jì)框架的研究主要表現(xiàn)在兩大方面：一方面改進(jìn)了管理會(huì)計(jì)的技術(shù)方法和內(nèi)容，如，對(duì)傳統(tǒng)預(yù)算控制、成本分配、激勵(lì)以及價(jià)格轉(zhuǎn)移系統(tǒng)等均予以全新的解釋，賦予傳統(tǒng)管理會(huì)計(jì)各要素以全新的含義；另一方面，通過(guò)建立信息管理系統(tǒng)等為管理會(huì)計(jì)提供了全新的分析工具，拓展了管理會(huì)計(jì)的研究領(lǐng)域和內(nèi)容。

此外，基于以上兩部分內(nèi)容的相互作用和協(xié)調(diào)，相互融合，有利于實(shí)現(xiàn)企業(yè)資源的合理配置，提高組織經(jīng)營(yíng)管理效率，共同構(gòu)成廣義的管理會(huì)計(jì)框架體系。

（二）代理理論對(duì)于管理會(huì)計(jì)預(yù)算及成本控制的影響。為有效提高企業(yè)內(nèi)部組織溝通的有效性，代理理論將參與式預(yù)算制定制度引入管理中，而通過(guò)參與式的預(yù)算管理制度有利于加強(qiáng)企業(yè)戰(zhàn)略與員工日常工作的聯(lián)系，實(shí)現(xiàn)組織內(nèi)部管理者、所有者以及員工間的有效溝通和激勵(lì)，調(diào)動(dòng)組織成員的積極性，提高組織內(nèi)部信息反饋效率，降低信息的非對(duì)稱性，使得代理人決策前擁有更多的生產(chǎn)信息，委托人對(duì)代理人行為擁有更多的知情權(quán)，對(duì)于消除代理人制定預(yù)算的負(fù)效應(yīng)，降低代理成本，刺激代理人努力工作，實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值，具有重要積極作用。

但由于當(dāng)前對(duì)于非對(duì)稱信息下參與式預(yù)算管理制度的預(yù)算控制、預(yù)算執(zhí)行及監(jiān)督強(qiáng)度不夠等諸多問(wèn)題，現(xiàn)階段利用代理理論進(jìn)行參與式預(yù)算管理會(huì)計(jì)實(shí)踐仍然表現(xiàn)出巨大阻力，該領(lǐng)域具有極大的發(fā)展空間。

（三）代理理論對(duì)管理會(huì)計(jì)績(jī)效評(píng)估的影響。作為企業(yè)各項(xiàng)事務(wù)的直接執(zhí)行人，管理層的行為抉擇直接影響企業(yè)各項(xiàng)代理成本及組織效率，通過(guò)薪酬契約這種承諾機(jī)制，為管理者提供具有競(jìng)爭(zhēng)力的薪酬，提高違約風(fēng)險(xiǎn)，并配合有效的績(jī)效評(píng)估方法，對(duì)于提高管理層決策，實(shí)現(xiàn)管理會(huì)計(jì)效率具有重要意義。而在實(shí)際操作過(guò)程中則主要解決業(yè)績(jī)指標(biāo)的設(shè)計(jì)，使得私有信息公有化，發(fā)揮代理人潛能，實(shí)現(xiàn)組織經(jīng)營(yíng)價(jià)值及委托人利益最大化的目標(biāo)。

三、管理會(huì)計(jì)理論解決企業(yè)代理問(wèn)題的對(duì)策分析

隨著代理理論對(duì)于管理會(huì)計(jì)理論的影響不斷深入，管理會(huì)計(jì)理論的發(fā)展也在不斷適應(yīng)代理理論的需求，其為降低代理成本、解決企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離以及信息不對(duì)稱所導(dǎo)致的各種代理問(wèn)題提供了一些可行的對(duì)策。

（一）建立管理會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)。在組織委托代理理論框架下，管理會(huì)計(jì)是作為組織控制系統(tǒng)及信息披露職能而存在的，而由于委托人及代理人利益的不一致及自身理性經(jīng)濟(jì)人實(shí)現(xiàn)自身利益最大化的基本要求的驅(qū)使，代理人犧牲委托人利益謀求自身利益的決策行為不可避免，為調(diào)節(jié)這種矛盾，降低代理成本，實(shí)現(xiàn)委托人及代理人間共享組織經(jīng)營(yíng)成果，就必須建立管理會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)。

管理會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)在理論上不僅僅是一個(gè)信息反饋系統(tǒng)，降低信息不對(duì)稱性的可能性，另一方面，其也是一個(gè)管理控制系統(tǒng)，通過(guò)協(xié)調(diào)和統(tǒng)一委托代理管理，委托人通過(guò)該信息系統(tǒng)的設(shè)計(jì)使得代理人按照委托人利益最大化的目標(biāo)行動(dòng)，對(duì)于降低代理成本、實(shí)現(xiàn)組織經(jīng)營(yíng)效率的最大化具有重要意義。

（二）加強(qiáng)會(huì)計(jì)信息的透明性。信息的非對(duì)稱性是導(dǎo)致委托代理問(wèn)題的直接因素，而管理會(huì)計(jì)的發(fā)展則能有效緩解這一問(wèn)題，并有效降低代理成本?？傮w而言，按照管理會(huì)計(jì)信息服務(wù)的目的及對(duì)象的不同，其大致可以分為兩大類，即優(yōu)化個(gè)人 （包括委托人和代理人）的未來(lái)決策行為，以及評(píng)價(jià)行為的執(zhí)行結(jié)果，如，績(jī)效評(píng)估。這兩方面都對(duì)加強(qiáng)管理人監(jiān)督、降低代理成本具有重要作用。

在具體的組織會(huì)計(jì)管理活動(dòng)中，管理會(huì)計(jì)通過(guò)向各會(huì)計(jì)信息使用者，包括管理者、股東、組織成員、社會(huì)審計(jì)成員等定期披露各種決策前信息以及決策后組織經(jīng)營(yíng)績(jī)效信息，對(duì)于提高管理人員決策效率，實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)信息的透明性具有重要推動(dòng)作用。

（三）激勵(lì)機(jī)制中非財(cái)務(wù)指標(biāo)的設(shè)計(jì)。由于管理會(huì)計(jì)不僅僅涉及企業(yè)的財(cái)務(wù)信息，還包括很多的非財(cái)務(wù)信息。在組織具體的會(huì)計(jì)管理活動(dòng)中，財(cái)務(wù)指標(biāo)具有定量控制、易于操作的優(yōu)點(diǎn)，是衡量代理人績(jī)效不可替代的指標(biāo)組成，但在不對(duì)稱的信息條件下，完全的財(cái)務(wù)指標(biāo)和定量分析容易誘導(dǎo)管理者通過(guò)犧牲長(zhǎng)遠(yuǎn)利益追求自身績(jī)效考核數(shù)值上的提高。

基于此，通過(guò)對(duì)管理信息系統(tǒng)中相關(guān)數(shù)據(jù)的搜集和整理，設(shè)計(jì)能有效實(shí)現(xiàn)委托人效率的非財(cái)務(wù)指標(biāo)，對(duì)于解決代理問(wèn)題、有效發(fā)揮代理人實(shí)際工作能力和努力水平，為組織創(chuàng)造價(jià)值，實(shí)現(xiàn)股東利益最大化具有重要意義。

四、結(jié)論

所有者、經(jīng)理人間的利益沖突問(wèn)題是組織代理理論研究的問(wèn)題所在，而代理理論的發(fā)展為現(xiàn)代管理會(huì)計(jì)的研究提供了嶄新的研究背景和思路，拓展了管理會(huì)計(jì)研究的視角，有效提升管理會(huì)計(jì)研究的科學(xué)性和深度，主要表現(xiàn)在對(duì)于管理會(huì)計(jì)理論框架、預(yù)算管理、成本控制、信息系統(tǒng)的構(gòu)建以及績(jī)效評(píng)估等諸多職能；而另一方面，隨著管理會(huì)計(jì)的發(fā)展，其對(duì)于代理理論也表現(xiàn)出較好的適應(yīng)性，其在降低代理成本，解決企業(yè)所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)分離以及信息不對(duì)稱所導(dǎo)致的各種代理問(wèn)題提供了一些如建立管理信息系統(tǒng)，增加信息的透明性，以及非財(cái)務(wù)指標(biāo)在績(jī)效評(píng)估中的運(yùn)用等可行的對(duì)策。但通過(guò)對(duì)代理理論與管理會(huì)計(jì)理論相互作用的過(guò)程的研究，也發(fā)現(xiàn)一些問(wèn)題，主要表現(xiàn)在以下方面：一是當(dāng)前兩者的研究主要集中于理論的研究，可以嘗試以實(shí)證為切入點(diǎn)尋找突破，增強(qiáng)兩者之間相互影響機(jī)制的說(shuō)服力。二是在研究代理理論對(duì)于組織管理會(huì)計(jì)理論及方法的影響的過(guò)程中，其他學(xué)科領(lǐng)域的影響亦不可忽視。

1.毛洪濤、王新.2008.代理理論、經(jīng)理層行為與管理會(huì)計(jì)研究——基于代理理論的管理會(huì)計(jì)研究綜述.會(huì)計(jì)研究,9。

2.謝獲寶、彭莉.2006.論管理會(huì)計(jì)在解決企業(yè)代理問(wèn)題中的作用.財(cái)會(huì)月刊,8。

3.閻達(dá)五、支曉強(qiáng).2002.會(huì)計(jì)學(xué)視野中的經(jīng)濟(jì)學(xué).會(huì)計(jì)研究,1。

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