江蘇公證天業(yè)會(huì)計(jì)師事務(wù)所 陸英

建筑企業(yè)流動(dòng)資金的財(cái)務(wù)分析

江蘇公證天業(yè)會(huì)計(jì)師事務(wù)所 陸英

流動(dòng)資金管理是企業(yè)財(cái)務(wù)管理中十分關(guān)鍵的一部分，它的管理水平和管理能力體現(xiàn)了企業(yè)的短期償債能力和盈利能力。本文從流動(dòng)資金的類型入手，分析當(dāng)前流動(dòng)資金管理中存在的問(wèn)題以及應(yīng)采取的應(yīng)對(duì)之策。

建筑企業(yè) 流動(dòng)資金 財(cái)務(wù)分析

流動(dòng)資金是企業(yè)用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的進(jìn)行短期周轉(zhuǎn)的資金。流動(dòng)資金也可稱流動(dòng)資產(chǎn)。以貨幣形態(tài)存在的和以實(shí)物形態(tài)存在的兩種基本形態(tài)的資金是流動(dòng)資金存在的兩種主要形式。它具備存在形態(tài)的可變性、多種形態(tài)的并存性和運(yùn)動(dòng)過(guò)程的循環(huán)性的特征。流動(dòng)資金參加企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)周轉(zhuǎn)的全過(guò)程，既幫助物質(zhì)產(chǎn)品的生產(chǎn)和銷售，又可以幫助產(chǎn)品價(jià)值的實(shí)現(xiàn)。雖然產(chǎn)品價(jià)值的實(shí)現(xiàn)并不是資金的本能，但價(jià)值的實(shí)現(xiàn)和增值卻離不開(kāi)流動(dòng)資金。本文力圖闡明相關(guān)理論，而后展開(kāi)現(xiàn)實(shí)中存在的主要問(wèn)題和情況，進(jìn)而運(yùn)用理論從財(cái)務(wù)分析的角度展開(kāi)對(duì)流動(dòng)資金研究以期破解建筑企業(yè)當(dāng)前在流動(dòng)資金管理上的問(wèn)題。

一、建筑企業(yè)的流動(dòng)資金管理現(xiàn)狀

隨著上半年國(guó)家出臺(tái)的房地產(chǎn)調(diào)控政策，銀行相繼收緊銀根。種種政策導(dǎo)致房地產(chǎn)企業(yè)外部資金來(lái)源不暢，流動(dòng)資金供應(yīng)不足。投資住房、自住住房等群體消費(fèi)者也處于觀望狀態(tài)，這些都造成建筑企業(yè)的資金鏈會(huì)越來(lái)越緊張。流動(dòng)資金的緊張，使企業(yè)的“輸血”功能嚴(yán)重降低。改善外部影響因素，創(chuàng)造一個(gè)寬松的外部資金環(huán)境固然非常重要，但因其涉及面廣，關(guān)系復(fù)雜，不是一朝一夕，靠一個(gè)企業(yè)便可以完成的。因而，企業(yè)必須立足于自身，挖掘內(nèi)部潛力，深入分析造成企業(yè)資金緊張的內(nèi)因，并采取有效對(duì)策，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)資金的有效控制，以促進(jìn)資金的合理使用，增強(qiáng)企業(yè)的“造血”功能。然而，目前不少建筑企業(yè)集團(tuán)由于缺少專門(mén)的、統(tǒng)一的、集中的資金管理系統(tǒng)，各個(gè)項(xiàng)目公司、物業(yè)公司、管理公司的各種業(yè)務(wù)對(duì)資金流動(dòng)的影響沒(méi)有形成關(guān)聯(lián)的整套體系，加上缺乏有效地監(jiān)督，這些都造成了極大的風(fēng)險(xiǎn)。部分子公司資金出現(xiàn)缺口，只能向銀行貸款，另一些子公司資金富裕，但由于分散管理，又無(wú)法利用，最終導(dǎo)致整個(gè)建筑企業(yè)集團(tuán)的資金利用成本上升。因此，集團(tuán)型建筑企業(yè)需要建立資金集中管理體系、建立內(nèi)部業(yè)務(wù)監(jiān)督體系來(lái)增強(qiáng)對(duì)資金的內(nèi)部控制，達(dá)到“造血”目的。

二、建筑企業(yè)流動(dòng)資金效率低下的原因

從目前來(lái)看，企業(yè)流動(dòng)資金緊缺主要表現(xiàn)為：資金流動(dòng)比率低、流動(dòng)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)不合理、企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率過(guò)高。究其原因是多方面的，本文從財(cái)務(wù)分析角度分析了企業(yè)流動(dòng)資金緊缺的原因，主要有如下幾個(gè)方面：

一是企業(yè)歷史債務(wù)沉重；

二是資金結(jié)構(gòu)不合理。首先，企業(yè)增加固定資產(chǎn)投資而沒(méi)有落實(shí)必要的配套流動(dòng)資金，致使建筑企業(yè)先天的供血不足；其次，許多企業(yè)依靠借債創(chuàng)建，自有資金不足，因而在一開(kāi)始便背負(fù)著沉重的債務(wù)負(fù)擔(dān)；再次，許多企業(yè)盈利有限，不注重自我積累，致使流動(dòng)資金的利用結(jié)構(gòu)長(zhǎng)期得不到改善；第四，長(zhǎng)期負(fù)債與流動(dòng)負(fù)債結(jié)構(gòu)不合理；

三是流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)不暢。從主體來(lái)看，阻礙流動(dòng)資金正常周轉(zhuǎn)的核心在于成品資金和結(jié)算資金的膨脹，導(dǎo)致流動(dòng)資金在正常的周轉(zhuǎn)過(guò)程常中途擱淺；

四是流動(dòng)資金管理失控。首先，流動(dòng)資金耗費(fèi)補(bǔ)償不足；其次，流動(dòng)資金“睡眠”導(dǎo)致的損失嚴(yán)重；最后，流動(dòng)資金的非正常侵蝕；

五是現(xiàn)金流動(dòng)的意識(shí)還比較淡漠。主要表現(xiàn)為：(1)企業(yè)償債能力、支付能力較弱。(2)缺乏現(xiàn)金流動(dòng)的準(zhǔn)確預(yù)測(cè)造成了大量爛尾工程。（3)流動(dòng)資金變身固定投資的不當(dāng)使用，也造成大量的流動(dòng)資金流失。流動(dòng)資金是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)不可缺少的物質(zhì)條件，要用好流動(dòng)資金就必須努力加強(qiáng)和提高對(duì)流動(dòng)資金的管理和處置水平。提高流動(dòng)資金利用效果的途徑主要有兩個(gè)方面：一是有效降低流動(dòng)資金占用率；二是加速流動(dòng)資金的回籠周期?？己肆鲃?dòng)資金利用效果一般可以通過(guò)流動(dòng)資金周轉(zhuǎn)率、產(chǎn)值資金率、銷售收入資金率和流動(dòng)資金利潤(rùn)率等指標(biāo)來(lái)反映。

三、建立健全流動(dòng)資金內(nèi)控制度是建筑企業(yè)的必然選擇

從建筑企業(yè)資金管理的重點(diǎn)來(lái)看，無(wú)外乎建立資金集中管理模式、建立精確的現(xiàn)金預(yù)測(cè)模型以及實(shí)時(shí)檢查現(xiàn)金利用情況等幾種方式。從內(nèi)部控制的原則出發(fā)，以信息系統(tǒng)為平臺(tái)，構(gòu)建信息透明、數(shù)據(jù)共享、有效監(jiān)督的整體結(jié)構(gòu)以及資金計(jì)劃、預(yù)警監(jiān)督、結(jié)算中心互相牽制的業(yè)務(wù)操作流程。三者之間又通過(guò)預(yù)警參數(shù)相互牽制，各個(gè)業(yè)務(wù)操作與崗位匹配，崗位之間協(xié)調(diào)配合，從而建立起成本效益最優(yōu)的建筑企業(yè)流動(dòng)資金內(nèi)部管控模型。

1、結(jié)算中心

對(duì)各單位通過(guò)資金收支兩條線管理以及銀企互聯(lián)等制度，加強(qiáng)對(duì)下屬單位的資金監(jiān)督、集中利用，努力提高資金劃轉(zhuǎn)效率。

建筑企業(yè)一般多為跨地域、多機(jī)構(gòu)、多組織的公司結(jié)構(gòu)，為了提高資金使用效率和降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，我們提出采用以集團(tuán)為中心的高度集中的收支兩條線管理模式。通過(guò)建筑企業(yè)總部來(lái)實(shí)時(shí)掌握集團(tuán)資金的流量、流向、存量；通過(guò)收支兩條線模式監(jiān)控各分子公司資金使用；實(shí)現(xiàn)內(nèi)部資金融通，提高資金使用效率。

收支兩條線應(yīng)用模型為：各分子公司在當(dāng)?shù)劂y行各開(kāi)設(shè)一個(gè)收入戶、一個(gè)支出戶，實(shí)行收支兩條線管理，收入戶的資金各分子公司不允許動(dòng)用，定時(shí)或定額由銀行自動(dòng)劃轉(zhuǎn)到結(jié)算中心的銀行賬戶上，支出戶的資金僅來(lái)源于結(jié)算中心的下?lián)芸睿捎糜诟鞣止镜认聦贆C(jī)構(gòu)的日常對(duì)內(nèi)或?qū)ν庵Ц渡稀?/p>

企業(yè)內(nèi)部ERP系統(tǒng)與各個(gè)銀行網(wǎng)上交易系統(tǒng)相連接，系統(tǒng)提供的銀企直聯(lián)平臺(tái)可實(shí)現(xiàn)與銀行的數(shù)據(jù)自動(dòng)交換，達(dá)到銀行業(yè)務(wù)單據(jù)的及時(shí)處理，從而實(shí)現(xiàn)在資金管理系統(tǒng)中實(shí)時(shí)查詢銀行賬戶的資金發(fā)生額、余額。

付款交易：將各種待付款單據(jù)，審核后提交到各個(gè)銀行的網(wǎng)上銀行系統(tǒng)進(jìn)行付款交易。交易成功后系統(tǒng)將自動(dòng)形成財(cái)務(wù)憑證。

收款交易：將銀行的網(wǎng)上交易系統(tǒng)中的收款交易信息自動(dòng)下載轉(zhuǎn)換為企業(yè)內(nèi)部ERP系統(tǒng)的各類收款單據(jù)。交易成功后自動(dòng)生成財(cái)務(wù)憑證。

2、資金計(jì)劃

根據(jù)各下屬單位的合同標(biāo)的額，以及營(yíng)銷、租賃、物業(yè)收支計(jì)劃，可以有效地加強(qiáng)資金計(jì)劃的申請(qǐng)和審批集中，提高資金使用的計(jì)劃性。在建筑企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，考慮各種類型的付款，其中包括土地出讓金、工程合同、材料設(shè)備等合同付款是我們的首要環(huán)節(jié)。發(fā)生的絕大部分業(yè)務(wù)都需要簽訂合同，并需要在ERP系統(tǒng)中錄入、審核。即使是零星采購(gòu)等無(wú)合同費(fèi)用，也需要在ERP系統(tǒng)中錄入、審核。在申請(qǐng)資金計(jì)劃時(shí)，ERP系統(tǒng)會(huì)根據(jù)合同約定的款項(xiàng)類型、付款金額、付款時(shí)間節(jié)點(diǎn)自動(dòng)生成資金支出計(jì)劃。其次考慮各種類型的收款，其中包括房產(chǎn)銷售收入、房產(chǎn)租金收益、物業(yè)管理收益等。對(duì)各種運(yùn)營(yíng)收入都通過(guò)ERP系統(tǒng)的運(yùn)營(yíng)管理模塊進(jìn)行管理。同時(shí)考慮到企業(yè)在實(shí)際資金管理業(yè)務(wù)過(guò)程中，企業(yè)會(huì)依據(jù)自身經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)資金收支平衡表以及資金存量，來(lái)對(duì)資金缺口或盈余進(jìn)行預(yù)測(cè)、調(diào)整。因此而形成的資金計(jì)劃應(yīng)該可以滿足經(jīng)營(yíng)、投資和融資的需要，可以有效地提高資金的周轉(zhuǎn)效率。

在流動(dòng)資金的業(yè)務(wù)處理過(guò)程中，資金管理包括資金計(jì)劃編制、資金計(jì)劃審批、資金計(jì)劃分析等。通過(guò)資金計(jì)劃編制可以設(shè)置計(jì)劃費(fèi)用項(xiàng)目、定義計(jì)劃項(xiàng)目的取數(shù)來(lái)源。下屬單位接受資金計(jì)劃后，系統(tǒng)可按規(guī)則自動(dòng)提供必要的資金收支信息（業(yè)務(wù)自動(dòng)生成項(xiàng)，不允許修改）和手工修改其它資金計(jì)劃，形成資金計(jì)劃編制表。已審批的資金計(jì)劃可調(diào)整，可查看調(diào)整前后的數(shù)據(jù)，及增量數(shù)據(jù)等詳細(xì)情況。

資金計(jì)劃可進(jìn)行縱向和橫向匯總，結(jié)算中心可將所有結(jié)算單位的資金計(jì)劃匯總成結(jié)算中心的資金計(jì)劃，集團(tuán)可將所有下屬公司的資金計(jì)劃匯總成集團(tuán)的資金計(jì)劃。同一組織的資金計(jì)劃可按周期橫向匯總，如日計(jì)劃可匯總成旬計(jì)劃、月計(jì)劃，月計(jì)劃可匯總成年計(jì)劃。資金計(jì)劃可按組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行靈活的自定義審批流程，通過(guò)工作流的方式實(shí)現(xiàn)流程審批。

3、預(yù)警監(jiān)督

憑借審批過(guò)的資金計(jì)劃和業(yè)務(wù)流程申請(qǐng)，設(shè)置各項(xiàng)預(yù)警及禁止條件，以主動(dòng)消息提醒各部門(mén)強(qiáng)制執(zhí)行禁止收付款業(yè)務(wù)。

建筑企業(yè)的工程項(xiàng)目較為繁雜，給付款單位很多，因此會(huì)經(jīng)常出現(xiàn)付款后，工程未完成、工程質(zhì)量不達(dá)標(biāo)、材料未入庫(kù)等情況。實(shí)時(shí)監(jiān)督流動(dòng)資金的利用情況，需要業(yè)務(wù)上的層層審批，各負(fù)其責(zé)。合同還需受資金計(jì)劃的控制，只能在計(jì)劃范圍內(nèi)進(jìn)行付款，達(dá)到一定比例（如計(jì)劃的85%）后進(jìn)行提醒，超過(guò)一定比例（如計(jì)劃的100%）時(shí)禁止支付。建筑企業(yè)的收入往往沒(méi)有進(jìn)行有效地內(nèi)部控制，企業(yè)高層有可能不清楚下月、下季度的回款情況，也不知道欠款情況。為了加強(qiáng)收入的內(nèi)部控制，也需要合理設(shè)計(jì)各個(gè)監(jiān)督環(huán)節(jié)。通過(guò)ERP系統(tǒng)自動(dòng)生成應(yīng)收資金和實(shí)收資金的對(duì)比，得出某周期內(nèi)的收入完成比率。對(duì)未按計(jì)劃實(shí)現(xiàn)的收入，需追究責(zé)任，落實(shí)原因。

通過(guò)這樣的一種模型構(gòu)建，輔之以完善的制度保障，相信建筑企業(yè)的流動(dòng)資金管控能夠?qū)崿F(xiàn)的較大的改善。

[1]鄒佳佳,黃淑芬.房地產(chǎn)企業(yè)內(nèi)部資金控制體系研究[J].商場(chǎng)現(xiàn)代化,2010

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[3]白千斌.對(duì)加強(qiáng)房地產(chǎn)公司內(nèi)部會(huì)計(jì)監(jiān)督控制工作的思考[J].科技資訊,2010

（責(zé)任編輯：董曉磊）

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