【摘要】在人力資本全面進(jìn)入投資營運(yùn)的條件下，以組織和管理資本運(yùn)動(dòng)為主要職能的財(cái)務(wù)管理必然要應(yīng)對人力資本及其運(yùn)動(dòng)態(tài)勢的特殊性，實(shí)施對人力資本籌集、使用、分配和積累等運(yùn)動(dòng)的全過程科學(xué)、有效的財(cái)務(wù)控制。
　　
　　在人力資源資本化的背景下，人力資本全面進(jìn)入投資營運(yùn)領(lǐng)域已成趨勢，而進(jìn)入投資營運(yùn)領(lǐng)域的人力資本，其運(yùn)動(dòng)方式有著一般資本運(yùn)動(dòng)的共性，即表現(xiàn)為資本籌集、使用、分配和積累的全過程。作為以組織和管理資本運(yùn)動(dòng)為主要職能的財(cái)務(wù)管理，必然要確立物力資本管理與人力資本管理并重的二元目標(biāo)，進(jìn)而應(yīng)對人力資本及其運(yùn)動(dòng)態(tài)勢的特殊性，實(shí)施科學(xué)、有效的財(cái)務(wù)控制，保證人力資本在全部資本配置中起主導(dǎo)作用，并能健康、良性地營運(yùn)。
　　
　　一、人力資本籌集的控制
　　
　　資本營運(yùn)的重要前提和首要環(huán)節(jié)是籌資。然而，人力資本的籌集明顯不同于物力資本。一是人力資本的取得并非像物力資本那樣實(shí)現(xiàn)使用價(jià)值的直接轉(zhuǎn)移，因?yàn)槿肆Y本是人的行為能力，其依附于活生生的人，資本和資本所有者具有不可分離性。二是人力資本的取得并非像物力資本那樣實(shí)現(xiàn)價(jià)值的直接交換，因?yàn)槿肆Y本在投入營運(yùn)前的價(jià)值是一種歷史成本，甚至可以視為沉沒成本，具有價(jià)值計(jì)量的復(fù)雜性。因此，從財(cái)務(wù)控制的角度分析，人力資本的籌集實(shí)質(zhì)上是人力資本在營運(yùn)過程中的價(jià)值聚集?？茖W(xué)合理地聚集人力資本，是人力資本良性營運(yùn)的重要前提條件。
　　
　?。ㄒ唬?shù)量的聚集
　　1.靈活聚集形式。人力資本的聚集可進(jìn)行直接支付聚集、間接積累聚集和借入利用聚集。直接支付聚集是指通過招聘雇用人力資源，進(jìn)而以支付其行為能力發(fā)揮效用的報(bào)酬和福利的形式聚集人力資本；間接積累聚集是指通過對人力資源的教育培訓(xùn)以及參與收益分配的形式，形成能力的“增值”和“資本”的擴(kuò)張聚集人力資本；借入利用聚集是指借用智力成果作為吸收投資的形式聚集人力資本。
　　2.歸并聚集形態(tài)。人力資本的聚集形態(tài)可歸并為一般形態(tài)人力資本、技術(shù)形態(tài)人力資本、管理形態(tài)人力資本和決策形態(tài)人力資本。一般形態(tài)人力資本是指普通員工一線操作能力的價(jià)值體現(xiàn)；技術(shù)形態(tài)人力資本是指技術(shù)人員項(xiàng)目開發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新能力的價(jià)值體現(xiàn)；管理形態(tài)人力資本是指不同層次的管理人員組織管理工作的價(jià)值體現(xiàn)；決策形態(tài)人力資本是指高層領(lǐng)導(dǎo)者、企業(yè)家引領(lǐng)全局發(fā)展的組織、協(xié)調(diào)和決策工作的價(jià)值體現(xiàn)。
　　3.認(rèn)定聚集內(nèi)容。人力資本按聚集內(nèi)容可認(rèn)定分為取得人力資本支付的招聘、雇用、借入費(fèi)用；使用人力資本支付的工資福利、教育培訓(xùn)、休閑娛樂、醫(yī)療保健費(fèi)用；人力資本退出支付的遣散、辭退費(fèi)用；人力資本營運(yùn)中意外傷殘病亡支付的補(bǔ)償費(fèi)用；人力資本參與收益分配的積累。
　　
　?。ǘ┙Y(jié)構(gòu)的聚集
　　1.人力資本與物力資本結(jié)構(gòu)。生產(chǎn)過程的開展要以各種生產(chǎn)要素結(jié)合為前提，任何單一要素都不可能實(shí)現(xiàn)正常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)，而多種要素又歸并為“人”和“物”兩大要素，只有通過人力資本和物力資本的有機(jī)結(jié)合，才能改變生產(chǎn)資料原有的使用價(jià)值，而人力資本則是起決定作用的生產(chǎn)要素。人力資本與物力資本的結(jié)構(gòu)配置要著力研究并實(shí)踐兩個(gè)方面：一是人力資本的聚集規(guī)模。人力資本理論充分證明了通過人力資本投資可以起到擴(kuò)張人力資本進(jìn)而增加產(chǎn)出的目的，特別是由于人力資本投資邊際收益的遞增性可以實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)增長，因此，人力資本的聚集可以帶動(dòng)物力資本的投資規(guī)模；物力資本的擴(kuò)充又可以推動(dòng)人力資本的聚集。但是兩者并不可以無限循環(huán)，在生產(chǎn)經(jīng)營空間受限或規(guī)模既定的條件下，必然面臨多少事情由多少人干的問題，必須根據(jù)物力資本的營運(yùn)規(guī)模、營運(yùn)環(huán)節(jié)、營運(yùn)要求，實(shí)施人力資本的定人員、定崗位、定目標(biāo)、定要求來聚集人力資本。二是人力資本的形態(tài)聚集。人力資本與物力資本在組合營運(yùn)過程中，是通過資源配置、技術(shù)運(yùn)用、實(shí)施管理在改變物力資本原有使用價(jià)值的同時(shí)形成新的使用價(jià)值，并實(shí)現(xiàn)價(jià)值增值。這就要求人力資本的聚集不僅要保持與物力資本相適應(yīng)的規(guī)模，還要保持與物力資本相匹配的形態(tài)，通過各種形態(tài)人力資本發(fā)揮功能的配合，實(shí)現(xiàn)資源的合理配置、技術(shù)的創(chuàng)新運(yùn)用和管理的有效運(yùn)行。
　　2.人力資本形態(tài)結(jié)構(gòu)。人力資本的異質(zhì)性決定了不同形態(tài)的人力資本，只有在其合適的空間才能發(fā)揮作用。資本營運(yùn)是一個(gè)不同空間和不同條件的有機(jī)組合過程，人力資本則始終處于這一有機(jī)組合的主導(dǎo)地位，這就需要各種形態(tài)的人力資本形成一個(gè)科學(xué)、合理的數(shù)量組合，才能實(shí)現(xiàn)資本營運(yùn)的協(xié)調(diào)、有序、有效。人力資本的形態(tài)結(jié)構(gòu)配置要著力保持兩個(gè)協(xié)調(diào)：一是與客觀需要相協(xié)調(diào)。不同資本營運(yùn)主體的營運(yùn)空間、營運(yùn)目標(biāo)和價(jià)值取向不盡相同，人力資本的形態(tài)結(jié)構(gòu)配置也應(yīng)有所不同，勞動(dòng)密集型的資本營運(yùn)要求以一般形態(tài)人力資本為主體；技術(shù)密集型的資本營運(yùn)要求以技術(shù)形態(tài)的人力資本為主體；管理服務(wù)密集型的資本營運(yùn)要求以管理形態(tài)的人力資本為主體。二是與營運(yùn)環(huán)境變化相協(xié)調(diào)。社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，科學(xué)技術(shù)的進(jìn)步，時(shí)代在發(fā)生著由手工操作、機(jī)械化生產(chǎn)到信息技術(shù)廣為應(yīng)用、知識化智能化的變革，這一變革歷程在改變資本營運(yùn)環(huán)境變化的同時(shí)，集中地體現(xiàn)為對人駕馭時(shí)代、推動(dòng)時(shí)代發(fā)展的要求。為此，人力資本營運(yùn)要不斷適應(yīng)環(huán)境的變化來改變自身的營運(yùn)方式，而改變營運(yùn)方式的關(guān)鍵就是要不斷調(diào)整自身的形態(tài)組合，使人力資本的內(nèi)部結(jié)構(gòu)保持與環(huán)境變化要求相協(xié)調(diào)。
　　3.人力資本內(nèi)涵要素結(jié)構(gòu)。人力資本的內(nèi)涵提示了人力資本是依附于人的一種行為能力，這種行為能力體現(xiàn)為其營運(yùn)過程中所能發(fā)揮的功能和可能產(chǎn)生的效果，主要由素質(zhì)、能力和精神三要素構(gòu)成。人力資本內(nèi)涵結(jié)構(gòu)并非由各自所占量的比例構(gòu)成，而是一個(gè)和諧統(tǒng)一的整體，素質(zhì)是能否發(fā)揮功能的前提條件；能力是發(fā)揮功能的核心和關(guān)鍵；精神是發(fā)揮功能并產(chǎn)生良好效果的根本保證。構(gòu)建人力資本內(nèi)涵結(jié)構(gòu)的和諧統(tǒng)一要在三個(gè)方面著力：一是夯實(shí)良好的營運(yùn)基礎(chǔ)。要從人力資本聚集入手，保證各類人力資本有良好的營運(yùn)空間和營運(yùn)前景，落實(shí)到人就是人人有事情干，人人有想干的事情干。二是創(chuàng)造良好的營運(yùn)條件，要從人力資本功能配置入手，保證各類人力資本有良好的發(fā)揮作用的空間前景，落實(shí)到人就是人人有能力干事情，人人有機(jī)會(huì)不斷提高能力。三是營造良好的營運(yùn)環(huán)境，要從人力資本的使用入手，保證各類人力資本能創(chuàng)造性地發(fā)揮能力并產(chǎn)生最佳的效果，落實(shí)到人就是人人都有干事情的積極性，人人都能充分發(fā)揮主觀能動(dòng)性和創(chuàng)造性。
　　
　　二、人力資本使用的控制
　　
　　（一）目標(biāo)控制
　　人力資本與物力資本一樣，投資營運(yùn)的目標(biāo)是保全與增值，但是保全與增值的內(nèi)涵有明顯的不同。就人力資本的保全而言：物力資本投資是以物質(zhì)形態(tài)的直接消耗，改變原有使用價(jià)值，形成新的使用價(jià)值，其價(jià)值通過一次或多次轉(zhuǎn)移到新的、得以實(shí)現(xiàn)的價(jià)值之中，即價(jià)值保全；人力資本投資是以人的行為能力直接作用于物力資本使用價(jià)值的改變，實(shí)現(xiàn)價(jià)值量的聚集，其價(jià)值不僅體現(xiàn)在多次重復(fù)聚集到新的、得以實(shí)現(xiàn)的價(jià)值之中，同時(shí)還體現(xiàn)在人的行為能力是否保持原有的功能之中，即功能保全。如果說物力資本保全是完成價(jià)值形成到價(jià)值實(shí)現(xiàn)的一次“競技運(yùn)動(dòng)”，那么人力資本保全就是完成價(jià)值形成到價(jià)值實(shí)現(xiàn)的一個(gè)“運(yùn)動(dòng)生涯”。就人力資本的增值而言：物力資本的增值是物力資源原有使用價(jià)值轉(zhuǎn)換為新的使用價(jià)值，產(chǎn)生超額的價(jià)值量，即“物動(dòng)”增值；而人力資本增值的動(dòng)因，是通過人對物力資本的組織、配置、作用、管理，實(shí)質(zhì)上應(yīng)歸功于人的行為能力，至少說主要份額是人力資本的增值，然而，這并不體現(xiàn)人力資本增值的全部涵義，人力資本的增值還應(yīng)體現(xiàn)在組織、配置、作用、管理物力資本過程中行為能力的增強(qiáng)和技術(shù)工藝的創(chuàng)新，即“能動(dòng)”增值。
　　
　　實(shí)現(xiàn)人力資本保全和增值的目標(biāo)，在控制過程中應(yīng)著力于三個(gè)結(jié)合：一是總體目標(biāo)與分解目標(biāo)結(jié)合。總體目標(biāo)要根據(jù)資本營運(yùn)的既定規(guī)模，確定人力資本的聚集規(guī)模、形態(tài)結(jié)構(gòu)、運(yùn)行體制、管理機(jī)制、預(yù)期績效等；分解目標(biāo)要將總體目標(biāo)分解落實(shí)到各類人力資本具體營運(yùn)領(lǐng)域、營運(yùn)環(huán)節(jié)和營運(yùn)期間。二是基本目標(biāo)與激勵(lì)目標(biāo)結(jié)合?；灸繕?biāo)要確定各類人力資本現(xiàn)有基本功能所能實(shí)現(xiàn)營運(yùn)能力和營運(yùn)績效；激勵(lì)目標(biāo)要考慮在各類人力資本不斷“增值”的前提下所能實(shí)現(xiàn)的營運(yùn)能力和營運(yùn)績效。三是目標(biāo)要求與目標(biāo)獎(jiǎng)懲結(jié)合。即人力資本營運(yùn)既要有明確的目標(biāo)，又要有嚴(yán)肅的完成目標(biāo)好壞的獎(jiǎng)懲措施，才能保證目標(biāo)的順利實(shí)現(xiàn)。
　　
　?。ǘ┕δ芸刂?br/>　　人力資本是人的行為能力所創(chuàng)造的價(jià)值凝結(jié)，而人的行為能力依附于人。人力資本的基本功能表現(xiàn)為人的主觀能動(dòng)性。人的主觀能動(dòng)性受制于人的主觀意志，而人主觀意志取決于人在發(fā)揮作用時(shí)所處的環(huán)境、條件和氛圍。人的主觀能動(dòng)性發(fā)揮的效果不僅體現(xiàn)為通過資源配置、勞動(dòng)組織、技術(shù)運(yùn)用、實(shí)施管理而創(chuàng)造新的使用價(jià)值和價(jià)值，還體現(xiàn)為發(fā)揮作用過程中，是否更合理地配置物力資本，更科學(xué)地組織勞動(dòng)過程，更創(chuàng)新地運(yùn)用技術(shù)工藝，更有效地實(shí)施項(xiàng)目管理，更出色地實(shí)現(xiàn)開源降耗績效。因此，人力資本的功能具有明顯的能動(dòng)性，影響人力資本功能發(fā)揮的因素具有明顯的多維性。
　　分析人力資本功能的特殊性，目的在于探討和實(shí)踐如何控制和激發(fā)人的主觀能動(dòng)性，控制和激發(fā)人的主觀能動(dòng)性途徑眾多、形式各異，難以一一而論，但離不開兩個(gè)最基本的要求：一是“人”“崗”對應(yīng)的人力配置，即每一個(gè)人必須安排在合適的崗位上，每一個(gè)崗位必須安排合適的人，只有這樣才能保證人人有事做，人人有能做的事做；事事有人做，事事有能做好的人做。二是“以人為本”的人力管理，人性化管理人力資源，要確立人是生產(chǎn)要素中最關(guān)鍵、最能動(dòng)的要素的管理理念，著力于營造良好的人力資源作用環(huán)境、作用條件和作用氛圍，最大限度地激發(fā)人的主觀能動(dòng)性。
　　
　　（三）風(fēng)險(xiǎn)控制
　　人力資本具有不可分離性和專用性是現(xiàn)代產(chǎn)權(quán)理論界定的結(jié)論，加之人力資本的基本功能具有能動(dòng)性。因此，人力資本進(jìn)入營運(yùn)狀態(tài)后必然面臨一定的風(fēng)險(xiǎn)，主要表現(xiàn)為：“營運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)”，即人力資本投資決策不科學(xué)、管理不到位、分配不合理導(dǎo)致人力資本功能發(fā)揮失常；“沉沒風(fēng)險(xiǎn)”，即人力資本的人為流動(dòng)、或人才被“挖”、或發(fā)生人身意外導(dǎo)致人力資本營運(yùn)終止；“邊際風(fēng)險(xiǎn)”，即致力于增強(qiáng)人力資本功能與期望的效果不成比例甚至不相一致，導(dǎo)致人力資本投資的邊際效益降低。
　　控制人力資本投資風(fēng)險(xiǎn)要著力于三個(gè)方面：一是降低風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)。宏觀上要通過調(diào)整勞動(dòng)、教育、投資、稅收等方面的法律法規(guī)，全方位地建立和完善人力資本投資營運(yùn)體制，推進(jìn)人力資本營運(yùn)的政策空間不斷開闊，法律環(huán)境不斷優(yōu)化；微觀上要通過加強(qiáng)人力資本投資營運(yùn)實(shí)踐的研究和總結(jié)，建立科學(xué)的人力資本營運(yùn)機(jī)制，推進(jìn)人力資本投資的營運(yùn)程序不斷規(guī)范，營運(yùn)方式不斷優(yōu)化。二是降低風(fēng)險(xiǎn)程度。要通過規(guī)范人力資本的聚集，增強(qiáng)人力資源使用的合同、契約觀念和調(diào)節(jié)、約束作用，明晰人力資本投資的產(chǎn)權(quán)關(guān)系，保證人力資本的投資回報(bào)水平不斷趨于合理化；要通過人力資本營運(yùn)的目標(biāo)激勵(lì)、物質(zhì)激勵(lì)和精神激勵(lì)營造公平有序、能動(dòng)有效的人力資本營運(yùn)環(huán)境，促進(jìn)人力資本真正形成人盡其才、才盡其用的局面。三是減少風(fēng)險(xiǎn)損失。要通過建立科學(xué)嚴(yán)密的人力資本投資核算體系，準(zhǔn)確核算人力資本的投入和產(chǎn)出，明晰人力資本投資的成本與收益關(guān)系；要通過建立和完善人力資本營運(yùn)財(cái)務(wù)管理制度，加強(qiáng)人力資本營運(yùn)的財(cái)務(wù)管理，著力增收降耗、減少損失。
　　
　　三、人力資本分配與積累的控制
　　
　?。ㄒ唬┛冃Э刂?br/>　　人力資本的營運(yùn)績效是指人力資本投資所實(shí)現(xiàn)的業(yè)績和效率，基于人力資本的功能，其績效表現(xiàn)具有二維性。一是人力資本作為一種資本品，資本化運(yùn)作所實(shí)現(xiàn)的可以用價(jià)值形成和增值來衡量的產(chǎn)出效益。二是人力資本作為人的行為能力，通過配置和組織物力資本的過程和結(jié)果來衡量其功能的增強(qiáng)及其效率。因此，控制人力資本的績效，必須針對人力資本的特殊性，設(shè)置科學(xué)的考核指標(biāo)，合理地評價(jià)人力資本的績效。
　　考核評價(jià)人力資本績效，要堅(jiān)持“顯性”考核與“隱性”考核并重的原則。顯性考核是指對人力資本營運(yùn)產(chǎn)生的直接效益進(jìn)行考核評價(jià)，包括設(shè)置：
　　1.“人力資本形態(tài)結(jié)構(gòu)”指標(biāo)，考核評價(jià)各類人力資本數(shù)量構(gòu)成；
　　2.“人力資本能力（學(xué)歷或技術(shù)等級）結(jié)構(gòu)”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本總體水平構(gòu)成；
　　3.“人力資本比率”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本與物力資本配比結(jié)構(gòu)；
　　4.“人力資本營運(yùn)率”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本投入、產(chǎn)出水平；
　　5.“人力資本收益率”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本投入、產(chǎn)出效益。隱性考核是指設(shè)置替代指標(biāo)進(jìn)行間接考核評價(jià)人力資本營運(yùn)所達(dá)到的水平和產(chǎn)生的影響，包括設(shè)置：（1）“創(chuàng)新（產(chǎn)品或管理）項(xiàng)目數(shù)”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本營運(yùn)過程中致力于創(chuàng)新的水平和能力；（2）“節(jié)能降耗率”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本營運(yùn)過程中致力于開發(fā)能源、節(jié)約能源的水平和能力；（3）“決策失誤率”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本營運(yùn)過程中領(lǐng)導(dǎo)者的決策水平和決策能力；（4）“自我滿意度”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本營運(yùn)過程中致力于內(nèi)部營造良好環(huán)境、實(shí)現(xiàn)和諧發(fā)展的水平；（5）“公眾滿意度”指標(biāo)，考核評價(jià)人力資本營運(yùn)過程中的服務(wù)水平和服務(wù)能力。
　　
　　（二）分配控制
　　人力資本作為資本品投入營運(yùn)，必須探討和實(shí)踐收益分配問題，作為一種特殊的資本品，人力資本參與收益分配應(yīng)包括三個(gè)部分：一是補(bǔ)償人力資本消耗及其維持生存和發(fā)展部分；二是組織、配置、管理物力資本創(chuàng)造價(jià)值增值的業(yè)績報(bào)酬