【摘要】無(wú)論是機(jī)構(gòu)投資者，還是個(gè)人投資者，在投資理財(cái)中使用EXCEL函數(shù)和“72法則”非常方便快捷。然而在現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)生活中，不少人不清楚它們的使用方法。本文介紹了EXCEL函數(shù)和“72法則”在投資理財(cái)中的具體運(yùn)用。
　　
　　投資理財(cái)已深入千家萬(wàn)戶，基金、股票、保險(xiǎn)、房產(chǎn)等投資對(duì)大多數(shù)家庭已經(jīng)不是什么新鮮事。做家庭投資，計(jì)算投資回報(bào)、保險(xiǎn)收益、銀行利率等等，不像企業(yè)單位投資理財(cái)有專業(yè)人員計(jì)算分析那么方便，而靠我們自己，又沒有那么多的專業(yè)知識(shí)，怎么辦呢？這里筆者介紹兩個(gè)快捷、方便、易學(xué)的理財(cái)幫手，供你在家庭投資中使用。
　　
　　一、運(yùn)用EXCEL函數(shù)
　　
　　EXCEL是大家比較熟悉的軟件，EXCEL中的函數(shù)為我們提供了很方便的計(jì)算工具，現(xiàn)主要以IRR函數(shù)為例說(shuō)明其在家庭理財(cái)中的應(yīng)用。
　　IRR在專業(yè)術(shù)語(yǔ)上是內(nèi)涵報(bào)酬率，該函數(shù)的運(yùn)用是十分廣泛的。
　　假設(shè)你向銀行貸款20萬(wàn)元投資房產(chǎn)，10年按揭，每年等額償還2.8萬(wàn)元，共償還28萬(wàn)元，很簡(jiǎn)單，利息總計(jì)為8萬(wàn)元，可是，銀行收取的利率是多少？利率是個(gè)相對(duì)數(shù)，能夠科學(xué)地反映銀行資金這個(gè)特殊商品的價(jià)格。運(yùn)用IRR函數(shù)，可以方便地計(jì)算出來(lái)。計(jì)算步驟如下：
　　
　　在EXCEL表格中輸入年份和每年的現(xiàn)金流（見圖1），注意第0年現(xiàn)金流和1－10年現(xiàn)金流量的符號(hào)相反，因?yàn)槭且贿M(jìn)一出。在第13行A列輸入IRR（即銀行利率），將光標(biāo)置于B13處，點(diǎn)擊f(x)函數(shù)，選擇函數(shù)類型IRR，點(diǎn)擊“確定”按鈕，出現(xiàn)一對(duì)話框，參數(shù)“values”中，選擇B2-B12區(qū)域，“guess”可取任意值進(jìn)行迭代，例如輸入5％，點(diǎn)擊“確定”按鈕，在剛才光標(biāo)所在的位置B13處解出得數(shù)6.64%。
　　計(jì)算股票、債券、基金、保險(xiǎn)等收益率可按照同樣的方法計(jì)算得出。
　　當(dāng)然，EXCEL函數(shù)還提供了終值(FV)、現(xiàn)值(PV)、凈現(xiàn)值（NPV）、等額分期償還額（PMT）、投資年限（POWER）等計(jì)算功能，需要計(jì)算時(shí)可按照類似的方式計(jì)算結(jié)果。
　　
　　二、運(yùn)用“72法則”
　　
　　“72法則”是衡量資本按復(fù)利成長(zhǎng)速度的投資公式，它的含義是：以1%的復(fù)利來(lái)計(jì)息，經(jīng)過(guò)72年以后，資本就會(huì)變成原來(lái)的一倍。它能以一推十，其公式為：
　　資本增加一倍所需年數(shù)＝72÷預(yù)期投資報(bào)酬率（去掉“%”，下同）
　　或：預(yù)期投資報(bào)酬率＝72÷資本增加一倍所需年數(shù)
　　例如：利用6%年報(bào)酬率的投資工具，經(jīng)過(guò)12年(72/6)本金就變成一倍；利用12%的投資工具，則要六年左右(72/12)，就能讓一塊錢變成兩塊錢。
　　同樣，今天如果你手中有100萬(wàn)元，運(yùn)用了報(bào)酬率15%的投資工具，你可以很快知道，經(jīng)過(guò)約4.8（72÷15）年，你的100萬(wàn)元就會(huì)變成200萬(wàn)元；如果你手中有100萬(wàn)元，要想在10年內(nèi)翻番，你投資的報(bào)酬率應(yīng)為7.2％（72÷10）。
　　雖然利用“72法則”不像運(yùn)用EXCEL函數(shù)和查表計(jì)算那么精確，但也已經(jīng)十分接近了，因此當(dāng)你手頭沒有EXCEL函數(shù)或者手中少了一份復(fù)利表時(shí)，記住簡(jiǎn)單的“72法則”，或許能夠幫你不少的忙。注意：“72法則”只適用于資本翻一倍的情況，如果翻兩倍、三倍等等計(jì)算收益率和投資期限就不靈了，這時(shí)你可用EXCEL函數(shù)或查表?！?br/>