摘 要：隨著財務管理理論的日益發(fā)展，近年來越來越多企業(yè)認識到了財務報表分析的重要性。本文首先對財務報表分析進行了概述，然后剖析了企業(yè)財務報表分析存在的問題，主要包括分析內(nèi)容較為片面、分析指標不夠完善、分析方法單一、信息系統(tǒng)建設滯后，最后針對這些問題提出了相應的優(yōu)化建議，以期能夠幫助企業(yè)提升財務報表分析水平。

關(guān)鍵詞：企業(yè)財務報表分析；財務報表分析方法；信息系統(tǒng)建設

當前，越來越多的企業(yè)認識到了財務報表分析的意義，并通過財務報表分析來優(yōu)化企業(yè)管理流程，促進各環(huán)節(jié)工作活動能夠得到全面控制。但是一些企業(yè)的財務報表分析存在著很多問題，研究這些問題并提出相應的優(yōu)化策略具有重要的現(xiàn)實意義。

一、財務報表分析概述

（一）相關(guān)概念

財務報表是反映企業(yè)或預算單位一定時期資金、利潤狀況的會計報表。一套完整的財務報表包括資產(chǎn)負債表、利潤表、現(xiàn)金流量表、所有者權(quán)益變動表（或股東權(quán)益變動表）和財務報表附注。

財務報表分析是指通過收集、整理企業(yè)財務會計報告中的有關(guān)數(shù)據(jù)，并結(jié)合其他有關(guān)的補充信息，對企業(yè)的財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況進行綜合比較與評價，為財務會計報告使用者提供管理決策和控制依據(jù)的一項管理工作。

（二）財務報表分析的意義

做好財務報表分析工作，可以正確評價企業(yè)的財務狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量情況，揭示企業(yè)經(jīng)營活動中存在的矛盾和問題，為改善經(jīng)營管理提供方向和線索；可以預測企業(yè)未來的報酬和風險；可以檢查企業(yè)預算完成情況，考核經(jīng)營管理人員的業(yè)績，為建立健全合理的激勵機制提供幫助。

二、企業(yè)財務報表分析存在的問題

（一）分析內(nèi)容較為片面

財務報表分析要關(guān)注分析內(nèi)容的要求，充分關(guān)注不同維度工作的要求，讓分析內(nèi)容盡可能全面。但是部分企業(yè)在實施財務報表分析環(huán)節(jié)，所分析的指標不夠全面，僅能夠關(guān)注簡單的財務數(shù)據(jù)，忽視業(yè)務流程要求。由于財務報表分析無法涵蓋企業(yè)不同維度的活動，所以所做出的分析無法為企業(yè)管理活動提供相應支持。

（二）分析指標不夠完善

財務報表分析的分析指標要盡可能全面，要能關(guān)注企業(yè)不同維度的工作要求。但是部分企業(yè)的分析指標相對較為單一，在分析過程中沒有關(guān)注企業(yè)經(jīng)營流程不同環(huán)節(jié)的要求，無法為管理者提供有價值的決策支持。

（三）分析方法單一

部分企業(yè)在進行財務報表分析時，忽視了對作業(yè)活動的分析以及多種分析方法的結(jié)合，分析方法相對較為傳統(tǒng)，不利于讓企業(yè)管理層掌握工作中所存在的不足之處，無法為管理者提供有價值的決策支持。

（四）信息系統(tǒng)建設滯后

當前部分企業(yè)在進行財務報表分析時，采用Excel表格進行分析，忽視了信息系統(tǒng)自動生成的相關(guān)分析數(shù)據(jù)，分析工具較為落后，影響了分析的效率。

三、企業(yè)財務報表分析的優(yōu)化建議

（一）完善分析內(nèi)容

第一，基于價值鏈開展財務報表分析。傳統(tǒng)財務報表分析存在的一個很大的問題是財務與業(yè)務之間缺乏協(xié)同?？茖W的財務報表分析要高度關(guān)注業(yè)務流程的實際特點，讓財務與業(yè)務之間相互融合。企業(yè)要關(guān)注業(yè)務環(huán)節(jié)實際指標，掌握業(yè)務流程優(yōu)化方法?；趦r值鏈開展分析的意義在于，能夠讓企業(yè)了解價值鏈上各環(huán)節(jié)的優(yōu)劣，保持優(yōu)勢部分并改進劣勢部分，以確保企業(yè)能夠?qū)崿F(xiàn)價值創(chuàng)造的目的。價值鏈分析要關(guān)注以下維度的具體情況：首先，在采購環(huán)節(jié)要關(guān)注企業(yè)的采購成本，分析企業(yè)與供應商的談判情況，關(guān)注應付賬款、資金周轉(zhuǎn)率等方面指標，研究企業(yè)如何以科學的措施來控制采購支出并提高資金充裕度，確保企業(yè)實現(xiàn)價值增值[1]。其次，在日常運營環(huán)節(jié)要關(guān)注內(nèi)部管理情況，包括日常工作流程中企業(yè)銷售費用、財務費用、管理費用等各類費用情況，并分析企業(yè)在日常經(jīng)營環(huán)節(jié)的問題，以此制定相應的改進策略。最后，在銷售環(huán)節(jié)，主要應關(guān)注如何在銷售流程中建立完善的銷售模式，以促進企業(yè)能夠提高市場份額，實現(xiàn)預期的價值目標。在該環(huán)節(jié)企業(yè)要重視市場范圍擴展、銷售流程優(yōu)化，確保企業(yè)能夠持續(xù)提高自身市場份額。

第二，基于業(yè)務開展財務分析。要分析企業(yè)管理工作各流程的情況，確保企業(yè)所做出的財務報表分析策略能夠為企業(yè)工作的開展提供支持。首先，對企業(yè)基礎業(yè)務活動實施分析?；鶎訕I(yè)務活動分析要關(guān)注企業(yè)的各項業(yè)務流程開展情況，分析業(yè)務工作中的各項數(shù)據(jù)指標，并結(jié)合相關(guān)業(yè)務具體情況形成管理建議，為企業(yè)業(yè)務的開展提供支持。其次，對企業(yè)業(yè)務環(huán)境進行分析。業(yè)務環(huán)境分析要關(guān)注企業(yè)供產(chǎn)銷不同流程的業(yè)務活動，并根據(jù)相關(guān)業(yè)務環(huán)節(jié)情況找到改進管理活動的具體方法[2]。再次，分析采購成本、制造費用、銷售費用等方面的指標，了解企業(yè)費用控制情況，判斷企業(yè)預算達成進度以及是否存在費用超支的問題。例如為企業(yè)采購部門開展分析時，要關(guān)注企業(yè)采購成本、應付賬款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率等方面指標，判斷企業(yè)采購流程是否科學、采購服務是否符合要求，并根據(jù)相關(guān)采購活動情況找到優(yōu)化企業(yè)采購流程的具體方法。最后，為管理層提供財務報表分析。為管理層提供財務報表分析，主要是站在企業(yè)管理層的視角分析長期工作目標的達成情況，包括分析企業(yè)整體經(jīng)營狀態(tài)、投融資活動、戰(zhàn)略規(guī)劃等方面要素，站在企業(yè)整體視角對工作流程進行分析，關(guān)注戰(zhàn)略導向的各環(huán)節(jié)活動要求，以確保企業(yè)所做出的財務分析工作能夠為企業(yè)實現(xiàn)預期戰(zhàn)略目標提供保障。

（二）改進分析指標

第一，開展財務質(zhì)量分析。財務質(zhì)量分析是企業(yè)財務分析工作的重要一環(huán)，對財務質(zhì)量進行分析要掌握企業(yè)經(jīng)營活動和管理流程質(zhì)量。在對財務質(zhì)量進行分析時，要將財務指標分為資產(chǎn)、利潤，根據(jù)企業(yè)日常經(jīng)營活動對管理活動進行分析，例如在分析經(jīng)營性資產(chǎn)質(zhì)量時，主要應分析營業(yè)收入、利潤、現(xiàn)金凈流量等方面指標和經(jīng)營性資產(chǎn)之比；在分析投資性資產(chǎn)質(zhì)量時，主要應分析投資收益、投資收到的現(xiàn)金等指標和金融性資產(chǎn)之比；在分析利潤質(zhì)量時，主要分析經(jīng)營活動的利潤質(zhì)量以及經(jīng)營活動現(xiàn)金流量和經(jīng)營活動利潤之比；在分析投資活動利潤質(zhì)量時，主要分析投資活動取得的現(xiàn)金和投資收益之比。

第二，建立帕利普分析體系。帕利普分析體系是一種先進的財務分析方法，在進行財務報表分析時要充分關(guān)注企業(yè)的盈利能力、償債能力、資產(chǎn)管理效率、現(xiàn)金流量等方面情況，以此評價企業(yè)的經(jīng)營情況、工作水平、管理環(huán)節(jié)存在的問題，進而制定改進方法。首先，衡量企業(yè)的盈利能力。衡量盈利能力時，要關(guān)注凈資產(chǎn)收益率和總資產(chǎn)報酬率，將相關(guān)指標和同行業(yè)標桿企業(yè)以及企業(yè)歷史同期進行比較，若存在差異則要進一步通過因素分析法來找到差異原因，進而研究如何提高企業(yè)的盈利能力。其次，分析經(jīng)營管理能力。主要是用主營業(yè)務成本、毛利率、管理費用、財務費用等方面指標與銷售額之比進行分析，判斷企業(yè)各類項目與收入之比，以此來分析影響企業(yè)效益變動的成因，改進管理水平。再次，分析投資管理指標。企業(yè)在發(fā)展過程中會將一部分資金用于生產(chǎn)，一部分資金用于擴大規(guī)模。通過分析投資指標，能夠判斷企業(yè)投資活動的有效性，分析投資活動給企業(yè)盈利帶來的影響，并以此找到優(yōu)化企業(yè)盈利的方法。投資管理指標主要是評價固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率、營運資本周轉(zhuǎn)率等指標，將相關(guān)指標和標桿企業(yè)進行對比得出差距，了解企業(yè)在行業(yè)中的投資能力。最后，融資管理指標。融資管理指標用于評價企業(yè)在融資環(huán)節(jié)中是否存在較高風險，幫助企業(yè)找到具體的風險防控策略。例如企業(yè)通過分析流動比率、速動比率等方面的指標，能判斷企業(yè)短期償債能力，分析企業(yè)短期負債是否能夠及時償還；通過企業(yè)資產(chǎn)負債率、利息保障倍數(shù)等指標，能夠分析企業(yè)的長期償債能力，判斷企業(yè)是否可能無力償還長期債務。

（三）優(yōu)化分析方法

第一，對作業(yè)活動進行分析?？茖W的分析策略有助于讓企業(yè)制定的財務分析方案更加符合企業(yè)整體工作要求，形成對企業(yè)業(yè)務流程中不同工作狀態(tài)的科學分析。企業(yè)在進行財務分析時，要高度關(guān)注自身實際工作的特點，使企業(yè)財務分析活動能夠確定內(nèi)部環(huán)節(jié)中各類增值作業(yè)及不增值作業(yè)，并以此合理確定具有戰(zhàn)略意義的業(yè)務活動。在對各項業(yè)務活動進行分析時，要明確具體成本管理工作的任務安排，合理確定哪些作業(yè)是增值作業(yè)，哪類作業(yè)是不增值作業(yè)。企業(yè)在對各項業(yè)務流程進行分析之后，要判斷如何通過優(yōu)化企業(yè)的作業(yè)活動達到降本增效的目標。部分作業(yè)流程可能會降低企業(yè)成本，但是卻不利于提高企業(yè)效益，那么對相關(guān)業(yè)務流程就不應該提倡。企業(yè)在對業(yè)務流程進行分析時，要判斷相關(guān)業(yè)務活動是否能夠在控制成本的同時給企業(yè)帶來競爭優(yōu)勢。例如企業(yè)在客戶服務作業(yè)中，若將客戶服務人員削減，會壓縮企業(yè)成本，但是也會使企業(yè)客戶產(chǎn)生不滿，相關(guān)作業(yè)就是不增值作業(yè)。企業(yè)在對作業(yè)流程進行分析時，要確保各類業(yè)務活動實現(xiàn)降本增效。例如企業(yè)在分析客戶服務時，如果能夠通過提高服務效率的方式實現(xiàn)服務成本控制并能提高客戶滿意度，那就可以將原本不增值作業(yè)活動轉(zhuǎn)變?yōu)樵鲋底鳂I(yè)活動。

第二，將多種分析方法相結(jié)合。多種分析方法結(jié)合的方式能夠讓企業(yè)所做出的分析策略更加符合企業(yè)經(jīng)營實際。通過對各項指標進行分析的方式，找到改進企業(yè)工作流程的方法。首先，將比較分析和趨勢分析相結(jié)合。比較分析和趨勢分析結(jié)合，能夠準確反映企業(yè)的工作狀態(tài)以及一段時期內(nèi)各項指標的變動情況。例如通過比較分析來分析企業(yè)本年和上一年度各項工作差異，并進一步通過趨勢分析來判斷每月各項指標具體特點，從而能夠讓企業(yè)通過財務分析了解各階段的具體工作情況。當某一月份指標存在重大變動時，分析是否是由于淡旺季等因素引起，以此使企業(yè)所做出的分析方案更加合理。其次，將比較分析和結(jié)構(gòu)分析相結(jié)合。在企業(yè)對業(yè)務流程比較分析之后，比較分析雖然能夠幫助企業(yè)掌握工作情況，但是可能無法全面、系統(tǒng)性地了解各項工作的要求。將比較分析和趨勢分析相結(jié)合，能夠讓企業(yè)通過比較分析找到各項工作的具體指標特點，并進一步通過結(jié)構(gòu)分析判斷相關(guān)指標給企業(yè)帶來的影響。例如企業(yè)以比較分析判斷企業(yè)產(chǎn)品銷售收入的變動趨勢，并進一步通過結(jié)構(gòu)分析判斷相關(guān)產(chǎn)品在產(chǎn)品總量中的結(jié)構(gòu)情況，分析相關(guān)產(chǎn)品銷量變動給企業(yè)總體帶來的影響。

（四）使用信息技術(shù)

為確保企業(yè)準確獲取與財務指標相關(guān)的信息，要加強對信息系統(tǒng)的建設。在進行財務報表分析時，要將各類信息進行一體化管理，讓財務與業(yè)務的各類數(shù)據(jù)實現(xiàn)整合，以達到合理配置資源、規(guī)范管理流程、防控工作中問題的目標，并加強企業(yè)各級人員之間溝通和交流，確保企業(yè)財務能夠及時了解管理環(huán)節(jié)狀態(tài)[3]。在企業(yè)建立信息系統(tǒng)時，要將財務系統(tǒng)與業(yè)務系統(tǒng)實現(xiàn)全方位銜接，包括使用ERP等系統(tǒng)，讓各類數(shù)據(jù)實現(xiàn)集成，并促進企業(yè)各項子系統(tǒng)數(shù)據(jù)實現(xiàn)集成。在數(shù)據(jù)集成背景下，企業(yè)所需要的各類數(shù)據(jù)都能夠通過信息系統(tǒng)獲取，并在進行財務報表分析時能夠及時匯總各環(huán)節(jié)信息，幫助企業(yè)動態(tài)掌握各環(huán)節(jié)的數(shù)據(jù)，為企業(yè)實現(xiàn)對財務報表分析的優(yōu)化提供支持。同時信息系統(tǒng)不僅要具備數(shù)據(jù)匯總功能，還要具備數(shù)據(jù)分析功能，讓企業(yè)財務報表分析由Excel表格分析轉(zhuǎn)變?yōu)橛上到y(tǒng)進行分析。在系統(tǒng)完成數(shù)據(jù)分析之后，生成圖形、表格等為企業(yè)管理者工作提供支持。智能化的財務報表分析能夠借助系統(tǒng)對相關(guān)信息進行分析，確保企業(yè)系統(tǒng)能夠?qū)ζ髽I(yè)形成更有價值的結(jié)論，提高財務報表分析質(zhì)量。

參考文獻：

[1]王勉.關(guān)于中小企業(yè)財務分析的探討[J].中國集體經(jīng)濟，2022（21）：118-120.

[2]聶國輝.面向財務分析的企業(yè)經(jīng)營決策方案研究[J].質(zhì)量與市場，2023（09）：49-51.

[3]李辰雨焉.企業(yè)財務分析的誤區(qū)與對策[J].財務與會計，2022（13）：73-74.