劉嘉瑩 賈昊川

（吉林工商學(xué)院，吉林 長春 130000）

一、引言

稅收是地方政府財(cái)政收入的重要來源。稅收收入不僅關(guān)乎國計(jì)民生，也關(guān)乎社會(huì)資源配置，作為調(diào)節(jié)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體的重要手段，稅收是影響地方政府經(jīng)濟(jì)增長的重要工具。近年來，隨著我國的稅收制度日益完善，愈來愈多的學(xué)者開始關(guān)注稅收的經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)。鑒于目前執(zhí)行的多種稅收優(yōu)惠政策，法定稅率往往不能直接反映市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)主體的實(shí)際稅負(fù)，也難以體現(xiàn)不同經(jīng)濟(jì)體稅制結(jié)構(gòu)差異，因此，更多的學(xué)者開始選取有效稅率作為衡量稅負(fù)的指標(biāo)。有效稅率是指稅收收入與稅基之比，相對(duì)而言，用有效稅率衡量市場(chǎng)主體的稅負(fù)更能說明經(jīng)濟(jì)增長過程中其實(shí)際承擔(dān)的稅負(fù)水平。根據(jù)征稅對(duì)象的特點(diǎn)和我國現(xiàn)行稅收制度，本文將市場(chǎng)主體分為資本、勞動(dòng)和消費(fèi)三個(gè)要素，將全部稅收收入分為資本收入稅、勞動(dòng)收入稅以及消費(fèi)支出稅，方便進(jìn)一步核算各要素的有效稅率。

Lucas（1990）最早提出了有效稅率的核算思想，其使用國民經(jīng)濟(jì)賬戶數(shù)據(jù)和稅收數(shù)據(jù)考慮到了主要稅種的有效稅負(fù)，建立了有效稅率的核算模型；Mendoza 等（1994）對(duì)該理論進(jìn)行了拓展，考慮到了稅收制度中的抵免、免稅以及減稅的凈效應(yīng)，將資本收入稅與勞動(dòng)收入稅區(qū)分開來，并提出了資本收入有效稅率、勞動(dòng)收入有效稅率、消費(fèi)支出有效稅率的核算方法；鑒于稅制結(jié)構(gòu)不同，劉溶滄等（2002）將有效稅率的核算理論轉(zhuǎn)化成了與中國稅收體系相契合的核算方法。在此基礎(chǔ)上，李芝倩（2006）、劉初旺（2004）、崔治文（2011）等、李凱（2012）等、馬秀穎（2018）等均從不同角度對(duì)編制方法和核算范圍進(jìn)行了改良，使得該理論更加適用于中國稅制結(jié)構(gòu)。

對(duì)于有效稅率的經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)，Mendoza 等（1994）通過對(duì)跨國稅收數(shù)據(jù)進(jìn)行了測(cè)度并做了對(duì)比研究，實(shí)證證明高資本收入稅率的國家（地區(qū)）通常表現(xiàn)為低儲(chǔ)蓄率和投資率，資本收入有效稅率與勞動(dòng)收入有效稅率和投資率負(fù)相關(guān)，即一個(gè)國家（地區(qū)）對(duì)消費(fèi)支出和勞動(dòng)收入征收的稅多，則對(duì)資本收入征收的稅少；劉溶滄等（2002）利用我國稅收數(shù)據(jù)核算的有效稅率數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證分析發(fā)現(xiàn)，對(duì)資本收入征稅的最終效應(yīng)是阻礙經(jīng)濟(jì)增長，阻礙投資規(guī)模擴(kuò)大，但會(huì)刺激勞動(dòng)供給，而對(duì)消費(fèi)支出征稅則會(huì)促進(jìn)企業(yè)擴(kuò)大投資規(guī)模，促進(jìn)技術(shù)革新。郭曉輝等（2019）運(yùn)用面板數(shù)據(jù)模型和Shapley 值分解法對(duì)我國各地區(qū)的勞動(dòng)和資本收入有效稅率進(jìn)行了度量，研究發(fā)現(xiàn)資本收入有效稅率與地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平基本匹配，勞動(dòng)收入稅率與地區(qū)發(fā)展水平成負(fù)相關(guān)的非均衡特征；梁紅梅等（2016）實(shí)證發(fā)現(xiàn)勞動(dòng)收入有效稅率與地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平成負(fù)相關(guān)，而資本收入有效稅率和消費(fèi)支出有效稅率與地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平成正相關(guān)。胡小青（2015）認(rèn)為資本收入稅會(huì)降低地區(qū)的投資率，勞動(dòng)收入稅會(huì)降低企業(yè)人力資本投資率，但這種負(fù)作用在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的國家（地區(qū)）明顯，并不適用于人均收入水平較低的國家（地區(qū)）。

綜上所述，國內(nèi)學(xué)者較多地關(guān)注于宏觀層面做實(shí)證分析，普遍認(rèn)為我國有效稅率結(jié)構(gòu)存在地區(qū)差異，且在有效稅率的經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)與地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平相關(guān)的問題上達(dá)成共識(shí)。但相關(guān)文獻(xiàn)缺少對(duì)吉林省有效稅率經(jīng)濟(jì)增長效應(yīng)的針對(duì)性研究，作為東北老工業(yè)基地，近幾年吉林省經(jīng)濟(jì)增長乏力，后勁不足，在新一輪減稅降費(fèi)的大背景下，吉林省稅負(fù)水平是否合理，學(xué)術(shù)界尚未形成統(tǒng)一的答案。因此，本文從有效稅率的角度出發(fā)，將其作為衡量吉林省稅收結(jié)構(gòu)的指標(biāo)，測(cè)度其在經(jīng)濟(jì)增長過程中產(chǎn)生的效應(yīng)，為地方政府進(jìn)行稅收結(jié)構(gòu)調(diào)整提供實(shí)證經(jīng)驗(yàn)，為振興東北老工業(yè)基地戰(zhàn)略提供建設(shè)性建議。

二、有效稅率核算范圍的界定

本文以Mendoza 等（1994）的核算理論為基礎(chǔ)，借鑒梁紅梅等（2016）對(duì)于增值稅在消費(fèi)與資本中的分?jǐn)偡椒ǎ捎脛⒊跬?004）對(duì)于個(gè)人所得稅在資本與勞動(dòng)之間的劃分方法，沿用馬秀穎等（2018）重新界定后的核算范圍，將現(xiàn)征收的全部稅收按照征稅對(duì)象的性質(zhì)分為三大類。其中：資本收入稅包括增值稅、營業(yè)稅（2017 年取消征收）、個(gè)人所得稅，企業(yè)所得稅（2001 年之前只包括國有及集體企業(yè)所得稅，2001 年之后包含其他所有制企業(yè)所得稅）、房產(chǎn)稅、契稅、資源稅、印花稅、城市維護(hù)建設(shè)稅、城鎮(zhèn)土地使用稅、車輛購置稅、車船稅、土地增值稅、耕地占用稅；勞動(dòng)收入稅包括個(gè)人所得稅和社會(huì)保障基金收入（國際上一般將其視為稅負(fù)）；消費(fèi)支出稅收包括增值稅、消費(fèi)稅、煙葉稅和關(guān)稅。

在此基礎(chǔ)上，根據(jù)近年來我國稅收政策的調(diào)整，2018 年我國開征環(huán)境保護(hù)稅，袁李彧殊（2021）認(rèn)為環(huán)境保護(hù)稅的實(shí)施能提升稅負(fù)提升地區(qū)企業(yè)的環(huán)保投資規(guī)模，且對(duì)重污染企業(yè)的推動(dòng)作用比非重污染企業(yè)要好。馬蔡琛等（2020）認(rèn)為，環(huán)境保護(hù)稅是改善環(huán)境、促進(jìn)生態(tài)發(fā)展的綠色稅種，環(huán)境保護(hù)稅分為能源稅、運(yùn)輸稅、污染稅和資源稅，環(huán)境保護(hù)稅具有改善環(huán)境與增加財(cái)政收入的雙重功效。因此，對(duì)于環(huán)境保護(hù)稅的歸屬問題，本文認(rèn)為，開征環(huán)境保護(hù)稅的目的在于保護(hù)和改善環(huán)境，屬于污染稅，作為構(gòu)建綠色稅制的重要組成，環(huán)境保護(hù)稅應(yīng)當(dāng)與資源稅一樣歸屬于資本收入稅，計(jì)入資本收入有效稅率的計(jì)算。經(jīng)過重新界定，有效稅率的核算公式如下：

資本收入有效稅率=[資本收入稅/(營業(yè)盈余+資本收入稅)]×100%

勞動(dòng)收入有效稅率=[勞動(dòng)收入稅/(勞動(dòng)報(bào)酬+勞動(dòng)收入稅)]×100%

消費(fèi)支出有效稅率=[消費(fèi)支出稅/(最終消費(fèi)+消費(fèi)支出稅)]×100%

三、吉林省有效稅率結(jié)構(gòu)的趨勢(shì)變動(dòng)分析

1.資本收入有效稅率偏低

1994—2021 年期間吉林省資本收入有效稅率均值為25.2%，全國資本收入有效稅率均值為28.3%，整體來看，吉林省資本收入有效稅率偏低。自分稅制改革以來吉林省資本有效稅率波動(dòng)較明顯，2000 年之前吉林省資本有效稅率水平遠(yuǎn)高于全國平均水平，說明當(dāng)時(shí)吉林省資本稅負(fù)相對(duì)較重。2000—2006 年，全國平均資本有效稅率數(shù)值呈現(xiàn)快速增長階段，此階段吉林省資本有效稅率不增反降，二者差異較大。2012 年之后，吉林省資本有效稅率與全國平均資本有效稅率變動(dòng)規(guī)律趨同，吉林省資本收入有效稅率的變動(dòng)較為滯后，且稅率表現(xiàn)相對(duì)較低。2017 年我國全面取消征收營業(yè)稅，當(dāng)年吉林省的資本收入有效稅率同比降低3.4%，全國平均資本有效收入稅率水平同比降低2.7%，說明對(duì)于吉林省而言，營改增的效應(yīng)較明顯，說明資本要素程度的稅負(fù)降低，企業(yè)減稅降費(fèi)紅利得到釋放。2018 年環(huán)境保護(hù)稅開征，吉林省資本有效收入稅率同比下降0.3%，此后吉林省資本有效稅率持續(xù)降低，2021 年稅率降至20%以下，說明在綠色稅制的構(gòu)建過程中，資本稅率的得到進(jìn)一步抑制。

圖1 1994—2021年吉林省與全國平均資本有效稅率對(duì)比

2.勞動(dòng)收入有效稅率偏高

1994—2021 年期間吉林省勞動(dòng)收入有效稅率均值為11.6%，全國勞動(dòng)收入有效稅率均值為9.5%，吉林省勞動(dòng)收入有效稅率高于全國平均水平。1994—2021 年，全國平均勞動(dòng)收入有效稅率呈現(xiàn)平穩(wěn)上升的趨勢(shì)，相對(duì)而言，吉林省勞動(dòng)有效稅率的變動(dòng)呈現(xiàn)波動(dòng)上升的現(xiàn)象。其中，1999—2007 年吉林省勞動(dòng)收入有效稅率從3.7%快速攀升到15.43%，說明在此期間吉林省勞動(dòng)稅負(fù)較重，勞動(dòng)者承擔(dān)的稅負(fù)遠(yuǎn)高于全國平均水平，容易造成造成收入與稅負(fù)不匹配的現(xiàn)象。2007—2021 年期間，吉林省勞動(dòng)收入有效稅率呈現(xiàn)緩慢上升的趨勢(shì)，但整體依然高于全國平均水平。造成此現(xiàn)象可能有兩方面的原因：一是吉林省勞動(dòng)收入所承擔(dān)的實(shí)際稅負(fù)較高，二是吉林省勞動(dòng)收入水平相對(duì)較低?？偠灾?，地區(qū)的勞動(dòng)收入有效稅率高可能導(dǎo)致地區(qū)勞動(dòng)力流出，長期會(huì)造成人才凈流出，不利于勞動(dòng)力市場(chǎng)要素供給，長此以往將不利于經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

圖2 1994—2021年吉林省與全國平均勞動(dòng)有效稅率對(duì)比

3.消費(fèi)支出有效稅率偏高

1994—2021 年期間吉林省消費(fèi)支出有效稅率均值為13.7%，全國消費(fèi)支出有效稅率均值為13.6%，二者變動(dòng)趨勢(shì)趨同，但吉林省消費(fèi)支出稅率的變動(dòng)稍顯滯后。核算期內(nèi)吉林省消費(fèi)支出有效稅率增長了4.2%，同期全國平均消費(fèi)支出有效稅率增長了4.0%，說明吉林省的消費(fèi)活動(dòng)較為活躍。分稅制改革以來，消費(fèi)支出稅收經(jīng)過多次改革，2009 年增值稅全面轉(zhuǎn)為消費(fèi)型，增值稅全部視為消費(fèi)支出稅，使得當(dāng)年消費(fèi)支出有效稅率大幅提升3.1%，說明改革效應(yīng)明顯。營改增政策全面執(zhí)行后，消費(fèi)稅稅目得以進(jìn)一步擴(kuò)圍，2017 年吉林省消費(fèi)支出有效稅率大幅高于全國平均水平，說明這一政策改革充分釋放了制度紅利，切實(shí)擴(kuò)大了消費(fèi)內(nèi)需，社會(huì)消費(fèi)意愿得以有效促進(jìn)，切實(shí)增加了政府的消費(fèi)支出稅收。

圖3 1994—2021年吉林省與全國平均消費(fèi)有效稅率對(duì)比

四、數(shù)據(jù)與模型選取

1.稅收的扭曲性理論

Kneller 等（1999）稅收分為扭曲性稅收和非扭曲性稅收。Fiorito 等（2002）實(shí)證認(rèn)為：政府若要實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增長的目標(biāo)，一方面，應(yīng)該增加非扭曲性稅收收入，如消費(fèi)稅；另一方面，應(yīng)當(dāng)適當(dāng)降低扭曲性稅收收入的比例，如資本稅收和勞動(dòng)稅收。根據(jù)Mendoza 等（1994）的理論，資本收入有效稅率和勞動(dòng)收入有效稅率均屬于扭曲性稅收，提高資本收入有效稅率將降低資本的邊際收益，影響納稅人的投資行為，不利于資本供給的擴(kuò)大；提高勞動(dòng)收入有效稅率或?qū)p少勞動(dòng)力供給，或?qū)⒂绊懫髽I(yè)對(duì)人力資源的投資。消費(fèi)支出有效稅率屬于非扭曲性稅收，由于消費(fèi)支出稅中的主要稅種均屬于價(jià)內(nèi)稅，所以提高消費(fèi)支出稅將提高商品價(jià)格，增加的稅負(fù)轉(zhuǎn)移給消費(fèi)者，最終影響勞動(dòng)力增加勞動(dòng)時(shí)間或增加儲(chǔ)蓄，進(jìn)而影響經(jīng)濟(jì)增長。

2.數(shù)據(jù)選取

本文認(rèn)為，稅收結(jié)構(gòu)存在地區(qū)差異，由于各地區(qū)拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)的產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)有差異，有效稅率對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長的效應(yīng)進(jìn)一步做判斷。因此本文選取1994—2021 年吉林省地區(qū)生產(chǎn)總值（GDP）、投資率（INV）作為經(jīng)濟(jì)指標(biāo)，選擇資本收入有效稅率（TK）、勞動(dòng)收入有效稅率（TL）、消費(fèi)支出有效稅率（TC）作為有效稅率結(jié)構(gòu)指標(biāo)。為了實(shí)證檢驗(yàn)有效稅率對(duì)吉林省經(jīng)濟(jì)增長的拉動(dòng)效應(yīng)，本文設(shè)定兩個(gè)多元回歸模型，將分別檢驗(yàn)有效稅率對(duì)地區(qū)生產(chǎn)總值以及地區(qū)投資額的影響：

模型一：有效稅率對(duì)地區(qū)生產(chǎn)總值的回歸模型

GDP=β0+β1TK+β2TL+β3TC

模型二：有效稅率對(duì)地區(qū)投資額的回歸模型

INV=β0′+β1′TK+β2′TL+β3′TC

五、模型構(gòu)建

通過SPSS 軟件輸出回歸模型結(jié)果如下：

模型一：GDP=-7784+94TK+476TL+412TC

模型二：INV=-11526+83TK+466TL+729TC

1.模型顯著性檢驗(yàn)

表1 列出了評(píng)價(jià)回歸模型的檢驗(yàn)統(tǒng)計(jì)量。調(diào)整后的模型一和模型二的擬合優(yōu)度R2均在0.86 及以上，說明回歸的擬合優(yōu)度較高。由回歸方程顯著性的檢驗(yàn)值F 統(tǒng)計(jì)量可知，模型一的F 值為56.116，模型二的F 值為68.314，在0.05 的顯著性水平下檢驗(yàn)p 值均顯著小于0.05，說明兩模型均通過顯著性檢驗(yàn)，解釋變量全體與被解釋變量間存在顯著的線性關(guān)系，回歸方程顯著。

表1 模型匯總

2.回歸系數(shù)顯著性檢驗(yàn)

由表2 可知，回歸模型一中，TL 和TC 的回歸系數(shù)顯著，TK 的回歸系數(shù)不顯著，說明在0.05 的顯著性水平下勞動(dòng)收入有效稅率和消費(fèi)支出有效稅率的變動(dòng)對(duì)GDP 有顯著正向影響；在回歸模型二中，在0.05 的顯著性水平下TL 和TC 的回歸系數(shù)顯著，TK 的回歸系數(shù)不顯著，說明勞動(dòng)收入有效稅率和消費(fèi)支出有效稅率的變動(dòng)對(duì)投資額有顯著正向影響，資本收入有效稅率的變動(dòng)對(duì)GDP 和投資額的影響均不顯著。

表2 回歸系數(shù)

從回歸結(jié)果來看，由于回歸系數(shù)不顯著，資本收入有效稅率尚達(dá)不到提升地區(qū)生產(chǎn)總值和拉動(dòng)投資的作用；勞動(dòng)收入有效稅率對(duì)地區(qū)生產(chǎn)總值的拉動(dòng)效應(yīng)更明顯，說明吉林省仍處于經(jīng)濟(jì)發(fā)展欠發(fā)達(dá)地區(qū)，勞動(dòng)稅收收入效應(yīng)大于替代效應(yīng)，提高勞動(dòng)稅收將促進(jìn)勞動(dòng)者更加努力工作，促進(jìn)社會(huì)主體的投資行為，促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長；消費(fèi)支出有效稅率對(duì)投資的影響系數(shù)高于對(duì)地區(qū)生產(chǎn)總值的影響系數(shù)，消費(fèi)支出稅主要由增值稅和消費(fèi)稅構(gòu)成，近年來，隨著營改增以及消費(fèi)稅稅目的擴(kuò)圍，改革紅利得到釋放，商品稅負(fù)得以降低，有效刺激了消費(fèi)者的需求以及社會(huì)主體的投資需求。相對(duì)而言，吉林省的消費(fèi)支出有效稅率偏高，說明吉林省作為生產(chǎn)消費(fèi)的相對(duì)活躍地區(qū)，更加受益于改革紅利，有效促進(jìn)了地區(qū)消費(fèi)支出，從而有利于經(jīng)濟(jì)增長。

3.多重共線性檢驗(yàn)

建立多元回歸模型需要檢驗(yàn)解釋變量間的共線性，表2 列出了方差膨大因子VIF 的取值，由于VIFi 的取值均小于10，認(rèn)為回歸模型一和回歸模型二均不存在多重共線性。利用條件指數(shù)對(duì)共線性進(jìn)行進(jìn)一步診斷，由表3 可知，4 個(gè)維度下的條件指數(shù)均小于20，因此認(rèn)為解釋變量TK、TL、TC 之間不存在多重共線性問題。

表3 共線性診斷

六、結(jié)論與建議

本文以有效稅率作為衡量有效稅率結(jié)構(gòu)的指標(biāo)，對(duì)1994—2021 年吉林省資本收入有效稅率、勞動(dòng)收入有效稅率以及消費(fèi)支出有效稅率進(jìn)行了核算，運(yùn)用回歸分析法實(shí)證有效稅率結(jié)構(gòu)對(duì)吉林省經(jīng)濟(jì)增長的影響效應(yīng)，結(jié)論如下。

第一，吉林省資本收入有效稅率偏低，由于資本收入稅是地方財(cái)政的主要收入來源，資本收入稅率偏低說明近年來吉林省資本活躍度不夠，資本結(jié)構(gòu)單一，地方政府吸引資本投資的力度不夠。從實(shí)證結(jié)果來看，資本收入有效稅率尚達(dá)不到提升經(jīng)濟(jì)增長的作用。第二，吉林省勞動(dòng)力承擔(dān)的稅負(fù)偏高，核算期內(nèi)吉林省勞動(dòng)收入有效稅率數(shù)值攀升近10 倍。實(shí)證證明，提高吉林省勞動(dòng)收入有效稅率能夠促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長，說明吉林省勞動(dòng)稅收的收入效應(yīng)大于替代效應(yīng)，因此當(dāng)勞動(dòng)收入稅增加時(shí)，勞動(dòng)者會(huì)選擇增加勞動(dòng)時(shí)間，進(jìn)而促進(jìn)經(jīng)濟(jì)和投資增長。第三，吉林省消費(fèi)支出有效稅率偏高，由于消費(fèi)支出有效稅率的扭曲性，稅負(fù)提高最終會(huì)轉(zhuǎn)移給消費(fèi)者，因此提高消費(fèi)支出稅會(huì)促進(jìn)居民增加勞動(dòng)時(shí)間，減少閑暇時(shí)間，促進(jìn)企業(yè)增加投資，進(jìn)而有利于經(jīng)濟(jì)增長。

基于上述結(jié)論，本文提出以下幾點(diǎn)建議。第一，在政府主導(dǎo)型投資以拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長的時(shí)代背景下，地方政府應(yīng)轉(zhuǎn)變觀念，開放思想，利用靈活的政策和方式促進(jìn)資本收入稅的增收。地方政府應(yīng)利用好吉林省資本收入稅率偏低的優(yōu)勢(shì)，營建良好的投資環(huán)境，吸引外來投資，盤活地方經(jīng)濟(jì)，為地方財(cái)政收入注入活力，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。第二，為勞動(dòng)力減稅降負(fù)，保障勞動(dòng)者的權(quán)益。目前吉林省勞動(dòng)稅收的收入效應(yīng)不明顯，說明地區(qū)勞動(dòng)力要素供給不足，高素質(zhì)人才比例偏低，持續(xù)走高的勞動(dòng)收入有效稅率可能導(dǎo)致人才外流。因此，若要實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)長期持續(xù)增長目標(biāo)，政府應(yīng)積極實(shí)施人才政策，留住優(yōu)質(zhì)人才，為地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展留下第一要素。第三，實(shí)行結(jié)構(gòu)性減稅，釋放稅制改革紅利。實(shí)證證明消費(fèi)支出有效稅率對(duì)經(jīng)濟(jì)增長有正向促進(jìn)作用，但目前吉林省仍處于依靠投資和出口為主的導(dǎo)向性經(jīng)濟(jì)發(fā)展模式，作為“三駕馬車”之一的消費(fèi)作用不明顯，因此吉林省應(yīng)進(jìn)一步釋放稅制改革紅利，迎合時(shí)代需求。例如：對(duì)于有購置商品房、新能源汽車等消費(fèi)需求的消費(fèi)者給予稅收優(yōu)惠；通過提高高檔商品、奢侈品、私人訂制等商品或服務(wù)的消費(fèi)稅率，將有害自然環(huán)境的商品納入課征范圍等措施穩(wěn)定市場(chǎng)預(yù)期，增強(qiáng)社會(huì)主體的消費(fèi)意愿。