林艷莉

（福建省閩盛民爆物品有限公司，福州 350000）

1 引言

財務報表中所記載的內(nèi)容為企業(yè)運營的周期性數(shù)據(jù)，能夠為企業(yè)未來決策提供最關鍵參考，對于企業(yè)未來發(fā)展至關重要。近年來，企業(yè)運營水平雖然有所提升，但對于財務報表分析重視程度不夠，且出現(xiàn)了一些較為突出的問題，因此，企業(yè)要將財務報表分析置于企業(yè)發(fā)展重要位置，系統(tǒng)分析并科學運用分析結(jié)果，為企業(yè)未來戰(zhàn)略決策提供依據(jù)，助力企業(yè)健康發(fā)展。

2 財務報表分析概念

財務報表分析是以企業(yè)財務報表為基本數(shù)據(jù)基礎，將企業(yè)整體作為分析對象的一項專業(yè)化管理科目，在財務報表分析過程中，科學選擇運用財務分析方法，對企業(yè)經(jīng)營效益、財務狀況以及現(xiàn)金流量等指標進行系統(tǒng)分析，得到完整分析報告，對企業(yè)當前經(jīng)營效益和金融形勢進行客觀評價。通過財務報表分析，企業(yè)管理者能夠在客觀角度對企業(yè)財務狀況、發(fā)展前景以及管理效率、經(jīng)營效益等指標進行準確了解，幫助企業(yè)合理規(guī)避風險、提升經(jīng)營健康度和不斷發(fā)展壯大。

3 企業(yè)財務報表分析中的主要問題

近年來，企業(yè)財務管理水平均有不同程度提升，財務報表所呈現(xiàn)出來的內(nèi)容客觀性和真實性在一定程度上得到保障，但在企業(yè)軟硬件以及人員配備等諸多因素疊加影響下，財務報表分析中尚存在一些需要解決的問題，對這些突出問題給予充分關注，力求規(guī)避，對于企業(yè)財務報表分析科學化具備積極影響。

3.1 “業(yè)財不掛鉤”現(xiàn)象

部分企業(yè)進行財務分析時，往往停留在“過去式”或者過于依賴自我感覺，對于客觀存在卻沒有反映在財務數(shù)據(jù)中的各項經(jīng)營活動等未進行統(tǒng)計和分析，造成與現(xiàn)實經(jīng)營狀況有較大差距。第一是來源于權(quán)責發(fā)生制，財務人員報表所反饋數(shù)據(jù)，來源于各類已發(fā)生票據(jù)，對于事實上已經(jīng)發(fā)生，但是卻在開具票據(jù)空檔期的各項經(jīng)營項目缺少統(tǒng)計，從而造成各項統(tǒng)計數(shù)據(jù)與企業(yè)實際經(jīng)營數(shù)據(jù)之間存在較大差異；第二方面來源于財務人員估值誤差，在一部分企業(yè)財務分析中，應付款、應收款列入資產(chǎn)負債表不夠及時，財務人員對于計提資產(chǎn)減值等事項沒有經(jīng)過充分調(diào)查和論證，存在過于主觀化傾向，造成凈資產(chǎn)數(shù)據(jù)不夠準確；第三方面，內(nèi)部財務報表系統(tǒng)不夠健全。部分企業(yè)存在財務報表系統(tǒng)過于籠統(tǒng)或者項目之間邏輯關系不清的問題，如對商品庫存報表不具備與之對應的采購、庫存、銷售量表，雖然能夠分析出一部分數(shù)據(jù)，但是數(shù)據(jù)相對于管理者非常不友好，晦澀難懂，不能夠為管理層提供具備實際意義的數(shù)據(jù)參考。

3.2 數(shù)據(jù)分析專業(yè)化程度低

現(xiàn)階段企業(yè)之間尚不存在統(tǒng)一財務管理軟件，市場上財務軟件種類繁多，功能各有所長，各具特色，具備規(guī)范統(tǒng)計功能，但在財務分析領域功能尚不夠齊全，特別是在企業(yè)個性化財務分析方面還有所欠缺，雖然部分軟件為財務人員提供了相應接口，但人員信息技術(shù)能力有限，不能夠有效應用。再有，財務軟件開發(fā)者對于用戶實際需求對接不準確，不能夠做到與企業(yè)財務部門有效融合。市面上多數(shù)財務軟件過于追求共性功能，對于差異性較大行業(yè)缺少個性化定制，特別是中小企業(yè)和某些特殊行業(yè)的實際需求無法滿足，而針對性開發(fā)軟件投入大、耗時長，中小企業(yè)財力有限，所以相當一部分企業(yè)在成本壓力下選擇人工報表分析，這就造成了報表分析缺乏足夠?qū)I(yè)性，質(zhì)量較為低下。

3.3 分析報告流于形式

首先，各種類型和各種規(guī)模企業(yè)之間財務從業(yè)人員素質(zhì)參差不齊，而且配置數(shù)量不夠充足，對于數(shù)據(jù)不太敏感的職能型部門往往配置底層工作人員來“客串”，所提供報表數(shù)據(jù)僅能夠滿足其他外部單位和部門對財務報表的硬性需求，對于數(shù)據(jù)深層次聯(lián)系和數(shù)據(jù)成因則沒有精力和能力進行深度挖掘，產(chǎn)生的數(shù)據(jù)分析結(jié)論過于生硬和膚淺，影響了數(shù)據(jù)分析實效。其次，一部分企業(yè)不進行階段性財務報表分析?，F(xiàn)階段我國企業(yè)常規(guī)財務報表對于中小規(guī)模企業(yè)而言大部分都只進行逐月格式化財務報表的編制，中型及以上企業(yè)通常會在月末、季末、半年度、年末等時間節(jié)點向企業(yè)管理層提交簡要財務分析報告，而最為重要的年度報表基本委托第三方會計事務所進行報表附注，內(nèi)容僅僅涉及對企業(yè)財務報告所呈現(xiàn)內(nèi)容的簡要補充，對于企業(yè)經(jīng)營狀況深層次問題不能夠準確反映。當今國際領域所倡導應用的綜合財務報告理念仍然滯留在理論層面，沒有做到全面推廣。

4 財務報表分析在企業(yè)經(jīng)營中的應用策略

上文中對于現(xiàn)階段企業(yè)財務報表分析情況進行了簡要闡述，結(jié)合現(xiàn)行企業(yè)財務管理模式，發(fā)現(xiàn)了一部分問題以及可以創(chuàng)新的工作環(huán)節(jié)，要想解決這些問題，使企業(yè)財務報表分析更好地為企業(yè)發(fā)展服務，那么必須對癥下藥，采取相應的解決策略，促進企業(yè)發(fā)展和經(jīng)營效益穩(wěn)步提升。

4.1 提升財務管理水平，筑牢財務管理根基

4.1.1 培養(yǎng)和管理企業(yè)財務人員

企業(yè)財務人員是進行財務報表分析工作的主角，財務人員個人業(yè)務素質(zhì)將直接對工作效果產(chǎn)生影響。財務人員所具備能力不應僅限于提供財務報表，要在財務報表基礎上出具可讀性強、覆蓋面廣、數(shù)據(jù)分析科學準確的財務分析報告?；诖?，企業(yè)要將財務人員個人素養(yǎng)培訓放在重要位置，提升他們對于財務報表和企業(yè)財務工作的敏感度和判斷、分析能力。此外，也要培訓財務從業(yè)人員不斷更新自身技能，熟練掌握信息技術(shù)，在工作中加以應用，創(chuàng)新工作思路，為企業(yè)決策提供有價值的財務分析數(shù)據(jù)。

4.1.2 軟件系統(tǒng)與人員素質(zhì)同步提高

現(xiàn)階段，軟件市場中能夠提供的財務報表分析軟件與各類企業(yè)財務工作契合度不夠，而且功能選項不夠細化，個性化程度不高。在企業(yè)實際運營中，應根據(jù)自身行業(yè)特點和規(guī)模選擇適合于自身所需的突出專業(yè)化的財務核算軟件，達到提高工作效率和節(jié)約企業(yè)成本的平衡。總的來說，選擇財務核算軟件應遵循以下幾個指標：①操作方式友好，財務報表輸出方便；②具備優(yōu)秀避險功能，有效降低工作人員勞動強度，能夠很好實現(xiàn)“業(yè)財融合”；③智能化程度高，具備實時更新后臺數(shù)據(jù)庫，充分應用大數(shù)據(jù)和先進算法，建構(gòu)能夠多用戶、多權(quán)限協(xié)同操作的財務分析系統(tǒng)。具備上述優(yōu)勢指標的財務報表分析軟件能夠?qū)崿F(xiàn)財務報表生成的同時自動進行財務分析，實時生成分析報告，而且由于大數(shù)據(jù)和優(yōu)秀算法介入，對于不同期報告差異點以及成因能夠客觀呈現(xiàn)。鑒于不同規(guī)模和不同行業(yè)企業(yè)對于報告所側(cè)重內(nèi)容有所不同，企業(yè)還可以聘請開發(fā)人員進行個性化開發(fā)，提升軟件對于企業(yè)財務工作的適應性，最終為企業(yè)管理部門提供最精準、最有價值的財務分析數(shù)據(jù)。

4.1.3 優(yōu)化報告期間

財務報表準確性和規(guī)范性同樣重要，財務報表管理對于企業(yè)財務分析時效性是非常重要的工作，在財務報表管理過程中，務必保持在企業(yè)各個環(huán)節(jié)的高度一致性。第一，財務核算方面嚴格采用權(quán)責發(fā)生制，已經(jīng)完成的經(jīng)營業(yè)務與財務核算在時間節(jié)點上保持一致，避免因為只按照票據(jù)核算而產(chǎn)生偏差。財務工作人員要對采購成本進行科學預估，當月收入以收入準則核算、以費用實際收益期間進行預提或者攤銷。財務人員在進行核算時要特別注意以業(yè)務實際發(fā)生時間來進行，而不能夠以票據(jù)開具時間為準。第二，努力規(guī)范企業(yè)自身管理，采用國家行業(yè)標準進行財務報表分析工作，一是要以公歷期間作為企業(yè)財務核算基礎，因為具備時間節(jié)點高度一致性，有利于同行業(yè)之間進行數(shù)據(jù)橫向?qū)Ρ群筒煌髽I(yè)相同部門之間縱向數(shù)據(jù)對比，總結(jié)企業(yè)在核算期間各項經(jīng)營指標，客觀反映企業(yè)運營狀況；二是要對企業(yè)內(nèi)部不同財務部門之間核算期間進行統(tǒng)一，有利于企業(yè)整體報表生成，提升財務工作效率，客觀、真實反映企業(yè)各項指標達成情況，同時便于企業(yè)提升資金管理水平，提高資金利用率。

4.1.4 全面分析財務報表

在財務報表分析工作中，財務分析方法的選擇、財務報表信息有效性對于最終的分析結(jié)果有重要影響。在科學選擇財務報表分析方法以及正確選擇分析方法的基礎上，對于企業(yè)背景和財務報表附注的分析，也具有其現(xiàn)實重要意義。此外，還需要對企業(yè)管理發(fā)展方向和同行業(yè)相關信息進行關聯(lián)性分析，建立起同行業(yè)之間分析結(jié)果的關聯(lián)性，對企業(yè)在行業(yè)中的經(jīng)營狀況和發(fā)展?jié)摿M行科學、客觀闡述，為企業(yè)戰(zhàn)略性決策提供準確依據(jù)。

4.2 科學應用報表分析，提供企業(yè)發(fā)展源動力

4.2.1 資產(chǎn)負債表分析

資產(chǎn)負債表能夠清晰反映企業(yè)運營和資金管理健康程度。首先，對資產(chǎn)負債表進行科學分析，能夠使管理層清晰掌握企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，準確提示企業(yè)是否存在債務風險。如果企業(yè)債務一直高于警戒水平，那么就需要對財務報表中對企業(yè)造成高債務的其他因素進行關聯(lián)性分析，掌握企業(yè)在經(jīng)營和發(fā)展中的不確定因素，對企業(yè)債務風險進行充分評估，對當前存在的債務風險進行及時化解，并且對企業(yè)后續(xù)資金管理提出建設性意見。其次，以資產(chǎn)負債表為基礎開展企業(yè)資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析也可以徹底了解企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量，同時對與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)關系密切的流動資產(chǎn)和長期投資進行關聯(lián)性分析可以對企業(yè)資產(chǎn)水平進行準確定位。例如，在資產(chǎn)安全前提下，企業(yè)內(nèi)部庫存與流動資產(chǎn)比例關系應限定在30%以內(nèi)，若庫存比例增高，會擠占企業(yè)流動資產(chǎn)中運營資金份額，導致企業(yè)運營中缺乏資金流動性，對企業(yè)資金利用率產(chǎn)生不利影響，降低企業(yè)短期償債能力。如果對資產(chǎn)負債表進行分析，企業(yè)應收款余額過高，直接結(jié)果是提升企業(yè)運營資金回籠難度，資金流動性降低，間接結(jié)果會導致企業(yè)運營成本增加，且加大運營風險?；诖?，企業(yè)管理層在進行投資時，務必要對所投資項目的短期與中長期回報率進行謹慎且正確評估，以充分降低企業(yè)運營風險。最后，企業(yè)管理層應通過資產(chǎn)負債表清晰掌握企業(yè)自身債務結(jié)構(gòu)，充分關注內(nèi)部短期借款、利息和應付借款。如果企業(yè)存在投資行為，還要對應付股利兌付數(shù)額和到期時間預先進行評估與統(tǒng)計，將短期支付給個人和國家股息予以預先統(tǒng)計，防止因短期大金額兌付股息而對企業(yè)內(nèi)部流動資金存量造成沖擊，引發(fā)企業(yè)內(nèi)部流動資金不足，增加經(jīng)營系統(tǒng)風險，給企業(yè)發(fā)展帶來不利影響。資產(chǎn)負債表分析還能夠呈現(xiàn)應交稅費相關信息，如果該項目占比過大，也同樣揭示企業(yè)流動資金不足的問題，反之，如果企業(yè)長時間未進行稅收繳納，則反映出大量應收賬款問題沒有得到解決，從一個側(cè)面反映出企業(yè)財務管理出現(xiàn)嚴重問題。

4.2.2 利潤表分析

利潤表是企業(yè)運營損益情況的直觀呈現(xiàn)，對利潤表結(jié)構(gòu)進行深入分析，管理層通過分析結(jié)果，能夠系統(tǒng)了解企業(yè)在某一段時間內(nèi)凈利潤和凈虧損的相關情況，而且透過營業(yè)利潤、凈利潤、利潤總額等指標之間的數(shù)據(jù)關系，可以得到企業(yè)在這一時間段內(nèi)的經(jīng)營狀況。同時，可以結(jié)合在上一統(tǒng)計周期內(nèi)的相關數(shù)據(jù)進行縱向比較，確定影響利潤增長的各種內(nèi)部和外部因素，進而了解成本結(jié)構(gòu)，促進企業(yè)內(nèi)部合理化調(diào)整。另外，通過利潤表可以在宏觀層面反映出企業(yè)關聯(lián)交易，避免經(jīng)營部門通過財務人員來調(diào)整利潤率，人為造成優(yōu)秀賬面數(shù)據(jù)，避免對企業(yè)決策產(chǎn)生誤導。因此，對利潤表進行系統(tǒng)分析是掌握企業(yè)真實運營狀況的重要途徑，也是保持企業(yè)健康的重要手段。

4.2.3 現(xiàn)金流量表分析

對于每一個企業(yè)來說，現(xiàn)金流量表涵蓋指標呈現(xiàn)企業(yè)風險承受能力、未來發(fā)展能力，并且影響上下游企業(yè)及關聯(lián)企業(yè)對該企業(yè)信譽的評估值。在應用現(xiàn)金流量表分析進行企業(yè)經(jīng)營管理時，先要對企業(yè)來往資金進行分析，如果涉及投資事項，則需要對現(xiàn)金流量進行分析。例如，其他應付款項通常會將借款納入該項目進行核算，而其他應收款項中則將貸款人納入核算，應收款與應付款變動金額會以正常業(yè)務往來計入現(xiàn)金流量表，在類似操作中，往來資金造成現(xiàn)金流量表數(shù)據(jù)金額增大，給管理者造成假象，影響決策。因此在企業(yè)借助現(xiàn)金流量表分析結(jié)果進行企業(yè)決策和調(diào)整經(jīng)營活動時，一定要首先分析各項目之間的內(nèi)在關聯(lián)，排除影響數(shù)據(jù)真實性和準確性的“偽項目”，將真正對現(xiàn)金流量分析結(jié)果造成影響的項目保留下來，為企業(yè)決策服務。

5 結(jié)語

財務報表分析數(shù)據(jù)與企業(yè)經(jīng)營策略調(diào)整和決策存在不可割裂的聯(lián)系，做好財務報表分析，得到企業(yè)健康度指數(shù)是每一個企業(yè)都應該著力做好的重要工作。從重視企業(yè)財務報表分析開始，到科學選擇分析方法，組織形成系統(tǒng)分析方案，建立科學合理的企業(yè)內(nèi)部運營管理體系，最終促進企業(yè)科學、健康、可持續(xù)發(fā)展，逐步提升企業(yè)行業(yè)競爭力是未來企業(yè)發(fā)展必由之路。