哈麗瑪·那馬斯

摘 要：近年來(lái)，儲(chǔ)蓄國(guó)債因信用度高、收益穩(wěn)定等優(yōu)勢(shì)獲得越來(lái)越多個(gè)人投資者的親睞，但從全國(guó)視角來(lái)看，發(fā)行額度完成率不佳與“一債難求”交替出現(xiàn)的現(xiàn)象仍然存在。本文探究?jī)?chǔ)蓄國(guó)債發(fā)行存在的問(wèn)題，并對(duì)問(wèn)題提出了可行性建議。

關(guān)鍵詞：儲(chǔ)蓄國(guó)債;發(fā)行;問(wèn)題;建議

一、新疆儲(chǔ)蓄國(guó)債發(fā)行基本情況

新疆儲(chǔ)蓄國(guó)債市場(chǎng)蓬勃發(fā)展。2019年新疆經(jīng)濟(jì)面臨下行壓力，三年期、五年期存款利率波動(dòng)不平，股市動(dòng)蕩不安（大盤上證指數(shù)長(zhǎng)期跌破3000）時(shí)，作為替代品的儲(chǔ)蓄國(guó)債憑借國(guó)家信用及利率穩(wěn)定的特點(diǎn)深受市場(chǎng)歡迎，新疆儲(chǔ)蓄國(guó)債發(fā)售同比增長(zhǎng)6.47%，實(shí)現(xiàn)連續(xù)五年的正增長(zhǎng)，年均增速達(dá)21.05%。

經(jīng)向新疆轄區(qū)全部承銷機(jī)構(gòu)調(diào)查得知，每期儲(chǔ)蓄國(guó)債都會(huì)在發(fā)售首日售罄，供不應(yīng)求，總有儲(chǔ)蓄國(guó)債投資者搶購(gòu)不上，儲(chǔ)蓄國(guó)債深得中老年人的投資偏愛，此投資市場(chǎng)有待進(jìn)一步開發(fā)。

二、儲(chǔ)蓄國(guó)債發(fā)行存在的問(wèn)題

全國(guó)儲(chǔ)蓄國(guó)債運(yùn)作整體規(guī)范，但也存在一些問(wèn)題，主要體現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

（一）到期提醒兌付服務(wù)欠佳，國(guó)債市場(chǎng)活躍性待提高

部分國(guó)債投資人反應(yīng)儲(chǔ)蓄國(guó)債到期期限常被忽略或投資人忘記或不知曉如何進(jìn)行兌付;承銷機(jī)構(gòu)表示國(guó)債應(yīng)兌未兌人員信息不全，預(yù)留聯(lián)系方式更改等增加提醒兌付業(yè)務(wù)的難度，無(wú)力全面提供到期提醒服務(wù)，影響儲(chǔ)蓄國(guó)債市場(chǎng)的開拓及活躍性。

（二）儲(chǔ)蓄國(guó)債宣傳老套化，宣傳力度不足

1.國(guó)債宣傳方式創(chuàng)新不足。宣傳方式主要還是以海報(bào)、傳單、視頻為主，宣傳方式吸引力弱于各金融機(jī)構(gòu)的部分理財(cái)產(chǎn)品;

2.儲(chǔ)蓄國(guó)債宣傳內(nèi)容單調(diào)。宣傳內(nèi)容多年主要停留于國(guó)債基本特點(diǎn)，部分承銷機(jī)構(gòu)處于利益趨勢(shì)，弱化儲(chǔ)蓄國(guó)債的職能宣傳，有投資者不知道儲(chǔ)蓄國(guó)債可約定轉(zhuǎn)存或質(zhì)押貸款;

3.儲(chǔ)蓄國(guó)債宣傳覆蓋面不足。國(guó)債宣傳面主要僅限于有承銷機(jī)構(gòu)（網(wǎng)點(diǎn)）分布的地點(diǎn)，大部分偏遠(yuǎn)鄉(xiāng)村沒有國(guó)債承銷機(jī)構(gòu)（網(wǎng)點(diǎn)），即不方便獲取國(guó)債信息及購(gòu)買儲(chǔ)蓄國(guó)債。

（三）國(guó)債法律體系不健全，監(jiān)管實(shí)效性待加強(qiáng)

儲(chǔ)蓄國(guó)債缺乏完善的國(guó)債法律體系，監(jiān)管職責(zé)缺乏法律界定，監(jiān)管處罰缺乏法律依據(jù)，監(jiān)管模式缺乏統(tǒng)一規(guī)定，導(dǎo)致國(guó)債監(jiān)管難執(zhí)行;缺乏先進(jìn)的監(jiān)管方式和手段，導(dǎo)致國(guó)債監(jiān)管難到位，儲(chǔ)蓄國(guó)債監(jiān)管實(shí)效性不足。

（四）國(guó)債工作人員專業(yè)性不夠強(qiáng)，不利于國(guó)債業(yè)務(wù)開展

一是部分承銷團(tuán)國(guó)債工作人員缺乏系統(tǒng)的國(guó)債業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)培訓(xùn)，更熱衷于推銷理財(cái)產(chǎn)品以提高其工作業(yè)績(jī)，對(duì)儲(chǔ)蓄國(guó)債銷售工作僅僅停留在應(yīng)付人民銀行的檢查層面，對(duì)儲(chǔ)蓄國(guó)債銷售重視不高甚至存在一定的抵觸，影響儲(chǔ)蓄國(guó)債的發(fā)售、兌付等業(yè)務(wù)順利開展;二是基層人行專職的國(guó)債經(jīng)辦人員很少，國(guó)債專業(yè)素質(zhì)不高，對(duì)商業(yè)銀行的國(guó)債專項(xiàng)檢查較少，大部分是在國(guó)庫(kù)實(shí)地檢查時(shí)一并檢查國(guó)債，影響國(guó)債監(jiān)管的實(shí)效性。

三、改進(jìn)措施與建議

（一）健全到期提醒兌付服務(wù)機(jī)制，提高國(guó)債服務(wù)質(zhì)量

一是發(fā)售儲(chǔ)蓄國(guó)債時(shí)要求國(guó)債投資者預(yù)留詳細(xì)的信息，若聯(lián)系方式有所變更，應(yīng)及時(shí)聯(lián)系承銷機(jī)構(gòu)或在相應(yīng)的手機(jī)銀行更新聯(lián)系方式，方便國(guó)債工作人員提供到期提醒兌付服務(wù)，也可考慮免費(fèi)開通手機(jī)銀行自動(dòng)提醒國(guó)債到期兌付服務(wù);二是組織安排承銷機(jī)構(gòu)積極配合國(guó)庫(kù)國(guó)債工作人員統(tǒng)計(jì)國(guó)債應(yīng)兌未兌的老客戶信息，健全到期提醒兌付服務(wù)機(jī)制，為國(guó)債投資者提供優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。

（二）創(chuàng)新宣傳儲(chǔ)蓄國(guó)債知識(shí)，力推普惠金融

1.創(chuàng)新國(guó)債宣傳方式。攜手各級(jí)國(guó)庫(kù)國(guó)債工作人員及承銷機(jī)構(gòu)充分利用多媒體及多種語(yǔ)言宣傳儲(chǔ)蓄國(guó)債，可考慮開發(fā)“模擬儲(chǔ)蓄國(guó)債”、“智慧央行”app，手把手教老百姓如何在線購(gòu)買儲(chǔ)蓄國(guó)債（電子式），在app免費(fèi)推送每期儲(chǔ)蓄國(guó)債信息、防金融詐騙等知識(shí);

2.豐富國(guó)債宣傳內(nèi)容，可以結(jié)合人民銀行的服務(wù)內(nèi)容、人民幣的反假防假等金融知識(shí)宣傳儲(chǔ)蓄國(guó)債安全性高、收益穩(wěn)定等特點(diǎn)，普及老百姓金融專業(yè)知識(shí);鼓勵(lì)承銷機(jī)構(gòu)自愿性推廣儲(chǔ)蓄國(guó)債約定轉(zhuǎn)存、質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)，加強(qiáng)投資者對(duì)儲(chǔ)蓄國(guó)債的了解;

3.合法增加儲(chǔ)蓄國(guó)債承銷機(jī)構(gòu)，擴(kuò)大國(guó)債宣傳覆蓋面。根據(jù)不同省份經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r及金融機(jī)構(gòu)分布情況，合理調(diào)整儲(chǔ)蓄國(guó)債承銷機(jī)構(gòu)門檻，鼓勵(lì)滿足國(guó)債承銷機(jī)構(gòu)條件的地方農(nóng)村信用社等加入國(guó)債承銷機(jī)構(gòu)團(tuán)隊(duì)，利于挖掘農(nóng)村市場(chǎng)國(guó)債購(gòu)買潛力，主推國(guó)債下鄉(xiāng)，力推普惠金融。

（三）彌補(bǔ)國(guó)債監(jiān)管體系漏洞，加強(qiáng)國(guó)債管理

一是增加人民銀行國(guó)庫(kù)國(guó)債監(jiān)管處罰權(quán)，明確承銷機(jī)構(gòu)在發(fā)售儲(chǔ)蓄國(guó)債中違規(guī)行為應(yīng)所承擔(dān)的法律責(zé)任，及時(shí)糾正違規(guī)行為，重視合法合理發(fā)售儲(chǔ)蓄國(guó)債，穩(wěn)固儲(chǔ)蓄國(guó)債良好形象;二是創(chuàng)新監(jiān)管方式和手段，與銀保監(jiān)局、財(cái)政部等相關(guān)機(jī)構(gòu)加強(qiáng)監(jiān)管監(jiān)督合作，建立儲(chǔ)蓄國(guó)債管理在線平臺(tái)，共享數(shù)據(jù)，加強(qiáng)現(xiàn)場(chǎng)與非現(xiàn)場(chǎng)結(jié)合監(jiān)管承銷機(jī)構(gòu)國(guó)債發(fā)售情況力度。

（四）加強(qiáng)國(guó)債工作隊(duì)伍建設(shè)，助推國(guó)債市場(chǎng)發(fā)展

定期開展國(guó)庫(kù)及承銷機(jī)構(gòu)國(guó)債工作人員國(guó)債專業(yè)知識(shí)培訓(xùn)，提高理論知識(shí)學(xué)習(xí)及國(guó)債系統(tǒng)操作能力，進(jìn)行相關(guān)知識(shí)競(jìng)賽（考試）、現(xiàn)場(chǎng)模擬大賽等，對(duì)表現(xiàn)優(yōu)異者給予“國(guó)債達(dá)人”、“國(guó)債監(jiān)管小能手”等榮譽(yù)稱號(hào)，鼓勵(lì)國(guó)債工作人員自學(xué)學(xué)習(xí)相關(guān)經(jīng)濟(jì)金融法律知識(shí)，提升自身的工作積極性及專業(yè)素養(yǎng)，助推國(guó)債市場(chǎng)穩(wěn)健發(fā)展。

參考文獻(xiàn)：

[1]淺談儲(chǔ)蓄大數(shù)據(jù)在經(jīng)濟(jì)管理中的應(yīng)用[J]. 何宇軒. 中外企業(yè)家，2019（17）.

[2]儲(chǔ)蓄經(jīng)濟(jì)管理的現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢(shì)分析[J]. 鮑青. 時(shí)代經(jīng)貿(mào)， 2019（18）.

[3]淺談儲(chǔ)蓄經(jīng)濟(jì)管理存在的問(wèn)題及其解決措施[J]. 谷碧霞. 山西農(nóng)經(jīng)，2019（10）.