石春明

摘要：我國(guó)經(jīng)濟(jì)正處于向高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻，在經(jīng)濟(jì)全球化背景之下，在競(jìng)爭(zhēng)激烈的市場(chǎng)環(huán)境中，企業(yè)資金管理作為企業(yè)管理的重要組成部分，對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)和發(fā)展具有重要作用。近年來(lái)，企業(yè)外部形勢(shì)復(fù)雜而多變，內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)，防范措施應(yīng)對(duì)不當(dāng)，致使企業(yè)資金管理中的問(wèn)題層出不窮，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)逐漸增大，日益成為企業(yè)管理工作的巨大隱患。本文在分析企業(yè)資金管理的重要性基礎(chǔ)上，深入探討了當(dāng)前企業(yè)資金管理存在的問(wèn)題，并指出了加強(qiáng)企業(yè)資金管理的對(duì)策措施，以期提高企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平，促進(jìn)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。

國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)正處于向高質(zhì)量發(fā)展的關(guān)鍵時(shí)期，國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻，企業(yè)面臨著更多的機(jī)遇和挑戰(zhàn)，都要求企業(yè)經(jīng)營(yíng)更加謹(jǐn)慎，防范潛在風(fēng)險(xiǎn)。任何企業(yè)都需要資金的支持，資金是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的“血液”，是企業(yè)生存發(fā)展的“命脈”，資金存量充足、結(jié)構(gòu)合理、周轉(zhuǎn)順暢是企業(yè)安全、平穩(wěn)、持久發(fā)展的根本保證。

資金管理對(duì)企業(yè)資金進(jìn)行計(jì)劃、控制、監(jiān)督、考核等項(xiàng)工作的簡(jiǎn)稱，是財(cái)務(wù)管理的重要組成部分之一，遍布于企業(yè)管理的各個(gè)環(huán)節(jié)，在企業(yè)管理中發(fā)揮著核心作用。近年來(lái)，企業(yè)外部形勢(shì)復(fù)雜而多變，內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不強(qiáng)，防范措施應(yīng)對(duì)不當(dāng)，致使企業(yè)資金管理中的問(wèn)題層出不窮，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)逐漸增大，日益成為當(dāng)前企業(yè)管理工作的巨大隱患，因此必須采取有效措施對(duì)資金進(jìn)行管理和控制。

加強(qiáng)和完善資金的管理和控制對(duì)企業(yè)來(lái)說(shuō)越來(lái)越重要，一方面，通過(guò)做好資金管理工作，能夠確保每一筆資金流動(dòng)狀況更加清晰明了，有利于提高資金的使用效率，同時(shí)也可以帶動(dòng)管理質(zhì)量的提升;另一方面，通過(guò)加強(qiáng)資金的管控，有助于及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和管理工作中的問(wèn)題，及時(shí)制定和采取合理、恰當(dāng)?shù)慕鉀Q措施，從而保證企業(yè)的安全、平穩(wěn)、持久發(fā)展，進(jìn)而提高企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

1 當(dāng)前企業(yè)資金管理存在的問(wèn)題

1.1 資金管理觀念和意識(shí)不強(qiáng)

企業(yè)實(shí)務(wù)中，一方面，管理層往往缺乏資金流量與時(shí)間價(jià)值的觀念，不重視資金的流動(dòng)性和時(shí)間成本，只是一味的看重眼前利益，過(guò)度關(guān)心產(chǎn)值和產(chǎn)量，又常常不考慮風(fēng)險(xiǎn)一次性投入大量資金，一旦后續(xù)資金無(wú)法落實(shí)，企業(yè)資金無(wú)法實(shí)現(xiàn)周轉(zhuǎn)，日常運(yùn)營(yíng)被迫中止;另一方面，企業(yè)過(guò)度看重資金風(fēng)險(xiǎn)，賬戶保留大量現(xiàn)金，使企業(yè)的資金存量遠(yuǎn)大干其經(jīng)營(yíng)規(guī)模。大量資金閑置和效益極低，時(shí)間價(jià)值無(wú)從談起，不利于提高資金的利用效率，同時(shí)也無(wú)法帶動(dòng)管理質(zhì)量。

1.2 資金缺乏有效的監(jiān)控

企業(yè)往往缺乏完善的資金監(jiān)管體系，監(jiān)督及考核不科學(xué)、合理，資金流動(dòng)所反映的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)信息無(wú)法形成關(guān)聯(lián)，信息鏈不暢通，信息支離破碎，無(wú)法實(shí)現(xiàn)對(duì)資金的有效監(jiān)管，企業(yè)運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)也無(wú)從監(jiān)控。雖然有相應(yīng)的監(jiān)督部門和監(jiān)督制度，但是由于事前和事中的監(jiān)督缺失，事后監(jiān)督不能及時(shí)、詳細(xì)地向企業(yè)反映資金流向，并且資金運(yùn)動(dòng)環(huán)節(jié)上往往有人為控制現(xiàn)象發(fā)生，出現(xiàn)問(wèn)題則出現(xiàn)權(quán)責(zé)不明、相互推諉責(zé)任的情況。

1.3 融資渠道單一

企業(yè)資金來(lái)源主要依賴商業(yè)銀行貸款，銀行貸款占資金需求總量的50% - 80%，融資方式比較單一，無(wú)法滿足企業(yè)的資金需求，其他融資渠道又不暢通，企業(yè)也不具備相應(yīng)條件。同時(shí)由于融資渠道的單一，加之現(xiàn)金的銀根緊縮，使得通過(guò)銀行貸款籌得資金難度越來(lái)越大，企業(yè)為了搶奪有限的銀行貸款，財(cái)務(wù)人員需要與銀行部門反復(fù)交涉，不但費(fèi)時(shí)費(fèi)力，而且提高了籌資成本，費(fèi)用也越來(lái)越高。

1.4 資金使用決策盲目

在實(shí)際的企業(yè)決策過(guò)程中，管理者掌握的信息不對(duì)稱、不全面，極易導(dǎo)致企業(yè)戰(zhàn)略和資金使用決策出現(xiàn)偏差。有時(shí)在不進(jìn)行充分市場(chǎng)調(diào)研的情況下，單純依靠有限的信息資源，熱衷市場(chǎng)熱點(diǎn)，隨波逐流，將企業(yè)優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì)拋于腦后，導(dǎo)致決策失敗。一些企業(yè)對(duì)資金管理認(rèn)識(shí)不到位，在新常態(tài)的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，片面地追求產(chǎn)量和產(chǎn)值，依靠資金投入來(lái)迅速擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，市場(chǎng)供需一旦發(fā)生變化，企業(yè)經(jīng)營(yíng)必將陷入停滯。

1.5 資金使用效率低

資金管理模式受制于企業(yè)的管理模式，企業(yè)管理粗放，增大了資金管理的難度，資金往往呈現(xiàn)分散嚴(yán)重、管理缺乏力度，反過(guò)來(lái)又制約了企業(yè)自身的發(fā)展。一方面，企業(yè)隨意開設(shè)賬戶，導(dǎo)致資金過(guò)于分散，無(wú)法集中管理，使用效率大幅降低;另一方面，資金被大量庫(kù)存占用，庫(kù)存又大量積壓，資金使用不當(dāng)，資金流轉(zhuǎn)速率降低，反而增加了企業(yè)成本，加重了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。

1.6 預(yù)算管理不到位

企業(yè)雖然建立和健全預(yù)算管理制度，卻由于管理和執(zhí)行不力，無(wú)法發(fā)揮預(yù)算管理的作用，使預(yù)算管理形同虛設(shè)，破壞了預(yù)算的嚴(yán)肅性。由于預(yù)算制度無(wú)法落實(shí)，企業(yè)資金陷入無(wú)序管理的狀態(tài)，資金風(fēng)險(xiǎn)日益暴露，有時(shí)嚴(yán)重背離企業(yè)自身的需求，阻礙了企業(yè)資金的正常運(yùn)轉(zhuǎn)。

2 加強(qiáng)企業(yè)資金管理的對(duì)策措施

2.1 樹立管理理念和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)

企業(yè)管理人員的理念和意識(shí)直接決定了企業(yè)資金管理的有效性和水平。首先，要牢固樹立資金時(shí)間觀念，將企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)、財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)與資金流動(dòng)性、潛在的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)結(jié)合在一起，發(fā)揮資金的

最大價(jià)值。其次，提高企業(yè)管理人員專業(yè)素質(zhì)和風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，定期組織管理人員參加業(yè)務(wù)培訓(xùn)，培養(yǎng)資金管理人員的判斷能力，及時(shí)發(fā)現(xiàn)潛在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，及早對(duì)風(fēng)險(xiǎn)作出識(shí)別并采取有效措施。

2.2 完善資金管理的全程監(jiān)督

企業(yè)資金監(jiān)督和管理要覆蓋資金管理的各個(gè)環(huán)節(jié)，首先要在內(nèi)部貫徹“錢流到哪里，管理、監(jiān)控就跟到哪里”的觀念，明確資金管理工作的全過(guò)程職責(zé)，一旦出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)，立刻解決。其次，建立資金管理監(jiān)督評(píng)價(jià)體系，對(duì)資金各環(huán)節(jié)的事前審批、事中執(zhí)行和事后評(píng)價(jià)等過(guò)程進(jìn)行嚴(yán)格而有效的監(jiān)控，明確各項(xiàng)工作的流程和標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)范各種行為，預(yù)防潛在風(fēng)險(xiǎn)。

2.3 做好融資規(guī)劃和計(jì)劃，拓寬融資渠道，為企業(yè)“輸血”

（1）根據(jù)企業(yè)發(fā)展規(guī)劃，開展企業(yè)資金最大需求量、現(xiàn)有條件下企業(yè)資金最大供應(yīng)量、企業(yè)資金供需缺口分析，整合外部融資資源，分析內(nèi)部融資能力，制定企業(yè)5年融資規(guī)劃和3年實(shí)施計(jì)劃，明確融資責(zé)任分工，保證融資計(jì)劃執(zhí)行，保持良好的融資結(jié)構(gòu)，促進(jìn)企業(yè)良性發(fā)展。

（2）根據(jù)企業(yè)的融資規(guī)劃，積極拓展融資渠道。按照資本結(jié)構(gòu)的“優(yōu)序理論”，企業(yè)融資的首選是企業(yè)的內(nèi)部資金，再是進(jìn)行外部融資。企業(yè)融資的內(nèi)部融資主要是指企業(yè)留存的稅后利潤(rùn)，另外可實(shí)施員工持股計(jì)劃等，在內(nèi)部融資不足時(shí)，再進(jìn)行外部融資。在外部融資方面，除了依賴傳統(tǒng)銀行資金支持，努力尋求企業(yè)間金融互助合作，有條件的選擇發(fā)行新的股票。

2.4 開展價(jià)值投資，讓錢生錢，為企業(yè)“造血”

（l）做好項(xiàng)目的投資管理。在項(xiàng)目選擇時(shí)，要明確企業(yè)的戰(zhàn)略規(guī)劃和市場(chǎng)定位，分析自身的優(yōu)勢(shì)和劣勢(shì)，圍繞企業(yè)自身主業(yè)及上下游行業(yè)，選擇能夠突出主業(yè)和拓寬生存空間的項(xiàng)目進(jìn)行對(duì)接，注重短期效益的同時(shí)也要保證企業(yè)中長(zhǎng)期目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。同時(shí)以嚴(yán)格落實(shí)公司工程項(xiàng)目投資為總抓手，統(tǒng)籌抓好項(xiàng)目從前期論證到過(guò)程控制及效果評(píng)審的全過(guò)程監(jiān)督和審計(jì)，確保項(xiàng)目投資預(yù)期效益實(shí)現(xiàn)。

（2）推動(dòng)資本運(yùn)作邁出實(shí)質(zhì)性步伐。一是對(duì)當(dāng)前股權(quán)投資市場(chǎng)的現(xiàn)狀進(jìn)行分析，從是否具有投資可行性以及結(jié)合公司市場(chǎng)延展可能具有投資性機(jī)會(huì)等方面提出建議，經(jīng)公司研究確定方向后制定可行性推進(jìn)方案;二是梳理集團(tuán)公司資產(chǎn)情況，結(jié)合公司新項(xiàng)目投建、融資需求等提出資本運(yùn)作方案，拓寬企業(yè)發(fā)展空間;三是協(xié)調(diào)政府有關(guān)部門、銀行、擔(dān)保公司等，尋找因暫時(shí)資金短缺等可控原因無(wú)法繼續(xù)經(jīng)營(yíng)的公司，對(duì)其資產(chǎn)優(yōu)良的部分資產(chǎn)、子公司等進(jìn)行投資或重組。

2.5 加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理，提高資金周轉(zhuǎn)效率，降低資金無(wú)效占用，防止“淤血”

（1）提高存貨周轉(zhuǎn)，實(shí)現(xiàn)采購(gòu)、儲(chǔ)存、耗用或銷售等各環(huán)節(jié)控制，改進(jìn)結(jié)算方式，加大承兌支付比例，延遲現(xiàn)金付款;積極推進(jìn)庫(kù)存管理信息化建設(shè)步伐，實(shí)現(xiàn)庫(kù)存的動(dòng)態(tài)管控，降低庫(kù)存和資金占用，最大限度節(jié)約挖潛。

（2）提高應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)，從前期的賒銷決策、中期的應(yīng)收往來(lái)賬維護(hù)和賬齡分析、到后期的賬款催收和呆賬處理等各環(huán)節(jié)人手，提高貨款回款率，減少周轉(zhuǎn)天數(shù)，降低承兌比例，減少資金占用。

（3）提高資金使用效率，做好周轉(zhuǎn)臨時(shí)閑置資金管理，在確保資金安全的基礎(chǔ)上，盡可能通過(guò)理財(cái)措施降低資金成本。根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需要，公司資金余額必須留有余地，以備不時(shí)之需。雖然要多付出一點(diǎn)代價(jià)，但這是為保證資金鏈安全必須付出的成本。

2.6 做好日常資金管控，開展資金預(yù)算與平衡，防范資金鏈風(fēng)險(xiǎn)

（1）加強(qiáng)賬戶管理、印章管理、票據(jù)管理和支付管理等日常管理，通過(guò)崗位分離和把關(guān)審核，堵塞管理漏洞，實(shí)現(xiàn)預(yù)測(cè)、支付、記錄和稽核過(guò)程管控，保障資金安全。

（2）開展資金收入、支出預(yù)測(cè)，結(jié)合資金需求，完善資金計(jì)劃管理，探索適合企業(yè)實(shí)際的資金集中管理模式，強(qiáng)化資金歸集管理，發(fā)揮資金聚合優(yōu)勢(shì)，通過(guò)預(yù)算控制，實(shí)現(xiàn)資金平衡，防止資金斷鏈風(fēng)險(xiǎn)。 （3）完善預(yù)算獎(jiǎng)懲機(jī)制，科學(xué)地將報(bào)酬和預(yù)算執(zhí)行情況進(jìn)行有效的銜接，更好地激發(fā)個(gè)人參與預(yù)算的動(dòng)力，從而獲得更多的收益。

3 結(jié)語(yǔ)

綜上所述，在愈發(fā)激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，如何有效地運(yùn)營(yíng)和管理資金，成為每個(gè)企業(yè)面臨的重大課題。為應(yīng)對(duì)復(fù)雜多變的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)，從革新管理理念和樹立風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)出發(fā)，通過(guò)強(qiáng)化企業(yè)資金監(jiān)管力度、拓寬融資渠道、開展價(jià)值投資、加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理、開展資金預(yù)算與平衡才能全面對(duì)企業(yè)資金進(jìn)行有效的管理，保證企業(yè)安全、平穩(wěn)、持久發(fā)展。