汪江清

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融;空間;格局

中圖分類號：F83 文獻標識碼：A

收錄日期：2018年10月29日

1992年，OBrien提出“地理終結(jié)論”，認為地理區(qū)位在國際金融關(guān)系中對經(jīng)濟發(fā)展狀況的決定不再重要，或不如以前重要。之后Cairncross從電子通訊對距離成本影響的角度提出類似“距離已死”的觀點。Gunther和Yamina研究認為，在城市層面，金融活動呈現(xiàn)出郊區(qū)化;在區(qū)域和國家層面，金融活動呈現(xiàn)出聚組化。隨著信息技術(shù)的廣泛應(yīng)用，互聯(lián)網(wǎng)金融給傳統(tǒng)的金融行業(yè)帶來巨大的沖擊，資本地域的割裂慢慢被打破，金融資本可以迅速在各個區(qū)域流動。但是，信息技術(shù)的發(fā)展導致信息的集中程度越來越高，從而形成信息腹地，而信息腹地又使得金融產(chǎn)業(yè)在空間上越來越集中。本文以互聯(lián)網(wǎng)金融最為重要的領(lǐng)域P2P網(wǎng)貸和傳統(tǒng)金融業(yè)最為重要的銀行業(yè)為例，論證信息技術(shù)的發(fā)展對金融業(yè)分布格局的影響。

一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展概況

互聯(lián)網(wǎng)金融是以互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為基礎(chǔ)的創(chuàng)新性金融產(chǎn)業(yè)服務(wù)業(yè)。在經(jīng)歷了2013年中國互聯(lián)網(wǎng)金融的元年和2014年互聯(lián)網(wǎng)金融的爆發(fā)年，中國的互聯(lián)網(wǎng)金融一直呈飛速發(fā)展的態(tài)勢。目前，我國的互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展已經(jīng)居世界首位，在創(chuàng)新模式、技術(shù)革新方面均引領(lǐng)全球?；ヂ?lián)網(wǎng)金融主要是集中在四大產(chǎn)品中，P2P網(wǎng)貸、眾籌、移動支付、數(shù)字貨幣。而P2P網(wǎng)貸則是互聯(lián)網(wǎng)金融資金量最大，影響最大的產(chǎn)品。根據(jù)網(wǎng)貸之家的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，我國網(wǎng)貸平臺在2015年11月達到了3，473家，此后，呈逐月下降趨勢，至2018年1月網(wǎng)貸平臺下降至1，180家。2017年中國的P2P網(wǎng)貸交易量為28，048.49億元，累計交易量突破了6萬億元。

二、P2P機構(gòu)的空間分布

根據(jù)網(wǎng)貸之家的數(shù)據(jù)顯示，截至2018年1月，全國P2P網(wǎng)貸平臺1，880家，其中廣東407家，北京373家，上海255家，浙江232家，四個省市的P2P網(wǎng)貸平臺數(shù)量總數(shù)占全國的67.4%，甘肅、海南和青海分別為4家、2家、1家，只占全國的0.37%，省份與省份之間相差特別懸殊，東部與西部之間的差異也異常懸殊。從圖1我們可以得出，P2P網(wǎng)貸的發(fā)展主要集中在沿海的四個省份，依次由東部向西部遞減。根據(jù)2018年8月在銀監(jiān)會備案的銀行類金融機構(gòu)的數(shù)量，在全國總共有228，587個銀行類金融機構(gòu)網(wǎng)點，其中廣州17，251個、浙江13，064個、北京4，671個、上海4，106個，四省市占全國總數(shù)的17.1%;而四川14，235個、內(nèi)蒙古5，765個等中西部省份數(shù)量也在北京、上海之上。傳統(tǒng)金融業(yè)的分布雖然跟區(qū)域經(jīng)濟的發(fā)展有必然的聯(lián)系，但在一定程度上也受區(qū)域內(nèi)人口數(shù)量、區(qū)域面積影響?；ヂ?lián)網(wǎng)金融可以在跨區(qū)域獲取客戶，打破了商業(yè)服務(wù)半徑的限制。所以地域根植性不是其首要考慮的因素，而集聚帶來外部正效益使他們集中在少數(shù)地區(qū)。（圖1）

三、P2P網(wǎng)貸的成交量區(qū)域分布

以2018年1月的數(shù)據(jù)為例，全國P2P網(wǎng)貸總的成交量是2，082億元，北京的成交量是668億元，廣東的成交量是452億元，上海是364億元，浙江是345億元。前四個省市的成交量占全國的比重為71.3%，而處于第五位的江蘇成交量僅僅只有28億元，僅占全國的1.34%，也只有成交量排名第五浙江的8.1%，呈斷崖式下跌。全國而言，在P2P網(wǎng)貸的待還余額為12，493.9億元，其中北京4，531億元，上海3，307億元，廣東3，208億元，浙江1，068億元，前四省市占全國的89.7%，網(wǎng)貸資金基本集中在前四大省市。而相對于P2P網(wǎng)貸成交量，各省金融機構(gòu)的貸款余額顯得較為均勻。全國全部金融機構(gòu)本外幣各項貸款余額為125.6萬億元，廣東省的貸款余額為126，032億元，上海的貸款余額為67，182億元，浙江的貸款余額為90，233億元，北京的貸款余額為69，556億元。廣東、上海、浙江、北京僅占全國的28%，區(qū)域集中度不明顯。北上廣深浙由于互聯(lián)網(wǎng)和金融都較為活躍，互聯(lián)網(wǎng)金融機構(gòu)集聚，P2P網(wǎng)貸貸款余額在全國占絕對的優(yōu)勢。銀行業(yè)金融服務(wù)機構(gòu)更偏向區(qū)域性，跨地區(qū)的資金流動較弱，使得貸款余額在各省之間相對平衡。

四、P2P網(wǎng)貸從業(yè)人數(shù)的分布

我們以P2P網(wǎng)貸平臺百強中90家披露從業(yè)人數(shù)的平臺為例。在這90家披露的P2P從業(yè)總?cè)藬?shù)為33，024人，其中浙江省從業(yè)人數(shù)13，206人，上海7，118人，廣東5，834人，北京5，337人，前四省市占總從業(yè)人數(shù)的95.4%?？梢哉f明P2P的從業(yè)人員具有極高的集聚性，集聚程度甚至超過了成交量和機構(gòu)的空間分布。不僅人數(shù)高度集中，在這90強平臺中，北上廣深和杭州的集聚程度達87.7%，超過了地區(qū)平臺的集聚程度。

從東方財富網(wǎng)的數(shù)據(jù)顯示，我國金融業(yè)從業(yè)人數(shù)已達800萬人。其中，北京、廣東、山東、浙江分別以43.16萬、43.15萬、38.83萬、37.96萬排在前四位，前四只占全國金融從業(yè)人數(shù)的20%。即使在江西、山西等中部省份金融從業(yè)人數(shù)也超過20萬人，集中程度遠不如P2P從業(yè)人數(shù)集中。

從P2P的機構(gòu)分布、成交量分布、從業(yè)分布以及與傳統(tǒng)金融為代表的銀行業(yè)對比，我們可以得出互聯(lián)網(wǎng)金融具有極強的集中性和地域性，主要是集中在北上廣深以及杭州五市。

五、形成原因

（一）地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展程度。在P2P網(wǎng)貸密布的地區(qū)，也是中國經(jīng)濟最為發(fā)達、城市化水平最高、金融交易最為活躍的地區(qū)。經(jīng)濟的發(fā)展為P2P網(wǎng)貸提供了生長的土壤。從城市來看，P2P主要是集中在北上廣深等一線城市，也是中國經(jīng)濟最發(fā)達的幾個城市。杭州因為互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)比較發(fā)達，所以在一線城市之外P2P網(wǎng)貸有了大規(guī)模發(fā)展。從省域來看，2017年中國各個省市的人均可支配收入前三位依次是上海59，988元、北京57，230元、浙江42，046元，基本跟P2P網(wǎng)貸的交易量前幾位是重合的。在P2P網(wǎng)貸最為集中的區(qū)域，也是中國金融產(chǎn)業(yè)最為發(fā)達的地區(qū)，作為國際性的金融中心上海和各大銀行和證券公司總部的北京以及金融產(chǎn)業(yè)強勢發(fā)展的深圳，集聚著大量的資金和金融人才，這使得互聯(lián)網(wǎng)金融在這些地方發(fā)展有了相應(yīng)的根基。

（二）信息腹地?；ヂ?lián)網(wǎng)和金融業(yè)都極具依賴信息，P2P網(wǎng)貸的集中發(fā)展區(qū)域也是信息最為集中的區(qū)域。根據(jù)《互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展報告2017》中國互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展評估排名前五位的是廣東、北京、浙江、江蘇、上海。這些區(qū)域互聯(lián)網(wǎng)公司集聚，IT人才眾多，互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品已深入大眾的生活當中，這為P2P網(wǎng)貸發(fā)展提供了很好的基礎(chǔ)。由于互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟的發(fā)展，各種信息資源都匯聚于極少數(shù)一線城市，P2P網(wǎng)貸的發(fā)展也隨著信息資源的集中而匯聚在北上廣深杭。這些P2P網(wǎng)貸企業(yè)共享網(wǎng)絡(luò)信息基礎(chǔ)設(shè)施，分享網(wǎng)絡(luò)信息資源。目前，很多P2P網(wǎng)貸也是從互聯(lián)網(wǎng)公司一個分支業(yè)務(wù)出來的。這個不僅匯聚互聯(lián)網(wǎng)信息資源，大量的國內(nèi)外金融企業(yè)也在此集聚大量信息源和批量金融信息，使得金融主體能夠及時準確地掌握大量最原始的信息，提高對金融信息的認知能力，降低信息的不對稱性。對于P2P網(wǎng)貸來說，對信息質(zhì)量和數(shù)量的要求要比一般的傳統(tǒng)金融產(chǎn)業(yè)高，尤其是互聯(lián)網(wǎng)所承載的各種瞬息萬變的信息，需要P2P網(wǎng)貸的發(fā)展集中在信息腹地。

（三）產(chǎn)業(yè)集聚。產(chǎn)業(yè)集聚有利于降低生產(chǎn)成本，達到規(guī)模效應(yīng)遞增。在北上廣深集聚了大量的金融企業(yè)和互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)，這些機構(gòu)之間共同分享信息，共同利用基礎(chǔ)設(shè)施，為P2P節(jié)約了成本。加上P2P網(wǎng)貸公司，固定成本投入比較少，所需要的辦公空間小，雖然北上廣深地租成本高，但相對營業(yè)收入來說占比極低?；ヂ?lián)網(wǎng)金融有一大傳統(tǒng)金融無法比擬的優(yōu)勢，互聯(lián)網(wǎng)金融的交易費用極低。互聯(lián)網(wǎng)平臺一旦搭建完成，隨著客戶量的增多，邊際成本幾乎可以忽略不計，而邊際效益則無限增長。這使得互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)即使在地租水平和人力成本較高的北上廣深有著強勢的發(fā)展趨勢，而且只會越來越集中在少數(shù)幾個城市。

六、結(jié)語

隨著信息技術(shù)的發(fā)展，以互聯(lián)網(wǎng)為載體互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)得到迅猛的發(fā)展。以P2P為代表的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)相對于傳統(tǒng)的金融產(chǎn)業(yè)，在空間上表現(xiàn)出更強的集聚特征?；ヂ?lián)網(wǎng)金融在地域上可以跨越地域的阻隔，用網(wǎng)絡(luò)連接各個地區(qū)的消費者，這是傳統(tǒng)金融產(chǎn)業(yè)不可比擬;在生產(chǎn)成本上，互聯(lián)網(wǎng)金融可以做到邊際效益的逐漸遞減，而傳統(tǒng)銀行業(yè)由于服務(wù)對象具有空間聚散的特點，需要在不同的地點開設(shè)不同的網(wǎng)點，邊際成本無法有效減少;在服務(wù)對象上，傳統(tǒng)銀行更偏向在網(wǎng)點服務(wù)半徑范圍提供服務(wù)，而P2P可以為全國各個地區(qū)的資金需求者和投資者提供金融服務(wù)。P2P網(wǎng)貸突破的地域限制，越來越偏向集中，說明了伴隨信息技術(shù)的發(fā)展，地理在金融領(lǐng)域的影響力非但不會終結(jié)，而且越來越具有集聚的特性。

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