“現(xiàn)在存在的問題是沒有市場化運作，而是依靠政府的政策。不光是政策的安排，而且主要依靠財政補(bǔ)貼，這就和普惠金融的理念和概念相悖，這是特惠金融。在目前階段，短時間特定群體、特定時期是必要的，但是從長遠(yuǎn)看并非如此?！敝袊鐣茖W(xué)院農(nóng)村發(fā)展研究所研究員杜曉山向《經(jīng)濟(jì)》記者表示，普惠金融和特惠金融是有區(qū)別的，應(yīng)該避免方向的偏離。

普惠更可持續(xù)

杜曉山表示，未來地方金融的發(fā)展方向之一就是普惠金融，但是普惠的可持續(xù)值得關(guān)注。

“對于城商行、農(nóng)商行和村鎮(zhèn)銀行等銀行歸誰管，中央和地方層面在監(jiān)管的問題上要進(jìn)一步協(xié)調(diào)。對于銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)來說，中小企業(yè)及更低層次的客戶，實際上是普惠金融重點的服務(wù)對象?！蛾P(guān)于發(fā)展普惠金融規(guī)劃（2016-2020）》提到，普惠金融的服務(wù)對象是小微企業(yè)、城市弱勢群體、農(nóng)村農(nóng)民貧困群體、老年人、殘疾人?！倍艜陨奖硎?，普惠金融一是客戶對象明確，二是必須可持續(xù)發(fā)展。

可持續(xù)發(fā)展意味著，可以自負(fù)盈虧，保證組織和財務(wù)上的可持續(xù)。

然而目前，在杜曉山看來，整體來看一是市場定位不明確，二是不可持續(xù)，這兩個要求都沒有達(dá)到。

“一方面，市場定位不明確，老跟著大銀行一塊去做大項目、大客戶，本身就不合適。另一方面，正因為風(fēng)險高，造成了虧損，或者有大量的歷史壞賬、不良資產(chǎn)，怎么實現(xiàn)可持續(xù)？2020年要解決貧困問題，能否實現(xiàn)目標(biāo)？”杜曉山表示，現(xiàn)在做普惠很難，實際上現(xiàn)在的建檔立卡貧困戶和城市低保、失業(yè)下崗人士，基本上采取的全是特惠金融，而不是普惠金融，幫助了最弱勢的群體，但是不可持續(xù)。

為什么稱之為特惠？因為第一采取貼息，第二采取政府無償擔(dān)保，第三弱勢群體拿到貸款是低息的甚至是無息的?！皩︺y行來說做不了，政府就貼息，政府就擔(dān)保，政府就給備付金，這就不是可持續(xù)，這是依賴外部生存，依賴外部的補(bǔ)貼和資金的支持才能夠發(fā)展。金融扶貧一般被稱為特惠金融，當(dāng)然特惠金融是需要的，因為這是服務(wù)于國家戰(zhàn)略意圖和政策目標(biāo)的，在初期要用這種方式，但是現(xiàn)在的問題已經(jīng)不是初期了，還反復(fù)在使用。有些完全可以用正常的市場化運作方式，也就是普惠金融的方式，銀行或金融供給方以可承受的成本去服務(wù)金融需求方，可以使供給方保本微利、可持續(xù)發(fā)展，這叫普惠金融?！倍艜陨秸f。

在杜曉山看來，方向要是普惠金融的方向，可持續(xù)要是普惠金融要求的方式。“當(dāng)然我們可以把它做得略微寬一點，按照普惠金融規(guī)劃要求，一些比較強(qiáng)的城商行、農(nóng)商行可以把中型企業(yè)也包括進(jìn)去，雖然在我看來這不是普惠金融的重點，或者說不是普惠金融的組成部分，但是可以包括。重點還是要在普惠金融要求的小微及以下，尤其是今年習(xí)近平總書記專門召開民營經(jīng)濟(jì)企業(yè)家座談會的時候提出，央行、銀保監(jiān)局、國家稅務(wù)總局、國家發(fā)改委以及很多其他的政府部門紛紛表態(tài)怎么支持，這都是普惠金融可持續(xù)發(fā)展的思路。”

在地方金融機(jī)構(gòu)的可持續(xù)發(fā)展上，地方金融機(jī)構(gòu)一定要堅持為實體經(jīng)濟(jì)服務(wù)，契合國家大政方針。

那么該如何進(jìn)一步加強(qiáng)抗風(fēng)險能力？杜曉山表示，成立行業(yè)機(jī)構(gòu)是一種方法?！斑@種行業(yè)機(jī)構(gòu)更多采取金融控股公司的形式，比如農(nóng)村商業(yè)銀行采取省政府控股的形式。因為中小金融機(jī)構(gòu)本身股權(quán)是分散的，大股東一般達(dá)不到5%，如果達(dá)到5%就控股了，控股之后，在一定程度上就可以通過股東的身份參與一些中小金融機(jī)構(gòu)的管理，更多地引向三農(nóng)，引向中小企業(yè)，這可能也是一個趨勢?！?/p>

另外，還有一個發(fā)展空間，杜曉山認(rèn)為中小金融機(jī)構(gòu)也可以利用金融科技的一些理念和技術(shù)?！艾F(xiàn)在很多農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)已經(jīng)在做，我們原來認(rèn)為這些農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)不需要這樣，好像只有在城市里面才能用微信、支付寶等，但實際上現(xiàn)在不一樣，比如在農(nóng)村、鄉(xiāng)鎮(zhèn)一些地方做業(yè)務(wù)拓展和信貸投放，因為人是分散的，確實可以用相關(guān)技術(shù)和平臺。很多銀行也都做了一些探討，這方面可以得到很大的發(fā)展?！?h3>政策空間大

南京師范大學(xué)商學(xué)院金融系主任陶士貴向《經(jīng)濟(jì)》記者表示，從提出鄉(xiāng)村振興戰(zhàn)略，到G20峰會提出綠色金融、普惠金融，能看出政策方面是有延續(xù)的，未來更好地發(fā)展，需要在政策方面提供一些支持。

“對于扶持普惠金融的金融機(jī)構(gòu)，應(yīng)在稅收、貼息上給予一定的支持，比如一個地方出了風(fēng)險，國家肯定要進(jìn)行財政補(bǔ)貼，但是靠財政的力量肯定是不夠的，行業(yè)管理也很重要，比如村鎮(zhèn)銀行，有的地方甚至比農(nóng)村商業(yè)銀行還要多，而它就是在鄉(xiāng)鎮(zhèn)，這個時候更應(yīng)有人牽頭，組建行業(yè)協(xié)會，或者對它有實實在在的支持幫助，包括政策解讀，所以政策支持的空間還是比較大的。 ”陶士貴說。

對于這一點，西南財經(jīng)大學(xué)中國金融研究中心主任王擎表示，政策方面的引導(dǎo)要落到實處。“不僅僅是以銀行為主的金融機(jī)構(gòu)，向中小企業(yè)和民營企業(yè)提供支持要借助于金融科技的手段，盡量減少對抵押品的依賴，能夠給輕資產(chǎn)的一些企業(yè)提供相應(yīng)的貸款，同時我們也應(yīng)該創(chuàng)新更多的金融工具，包括利用債券市場，或者直接投資、投資基金、風(fēng)險投資等，加大對中小企業(yè)和民營企業(yè)的支持。用金融科技的手段，構(gòu)建對中小企業(yè)甚至個人消費、個人群體的信用評級體系，對這樣的普惠金融群體提供相應(yīng)的金融服務(wù)。”

在政策的完善方面，中央財經(jīng)大學(xué)金融法研究所所長黃震向《經(jīng)濟(jì)》記者表示，第一，現(xiàn)在掛“農(nóng)”字頭的金融機(jī)構(gòu)要真正擔(dān)起扶農(nóng)、助農(nóng)的職能和使命，比如中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行，以及中國一系列的農(nóng)商銀行、農(nóng)信社，這些帶“農(nóng)”字的是我們國家賦予它的使命，要服務(wù)于農(nóng)業(yè)、農(nóng)村、農(nóng)民，他們在新的歷史起點，更應(yīng)該去琢磨如何在新農(nóng)村建設(shè)和新型城鎮(zhèn)化中找到一些機(jī)會。

第二，黃震表示，現(xiàn)在農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)正在轉(zhuǎn)型升級之中，對于金融的需求更加迫切，通過農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化的龍頭企業(yè)或者核心企業(yè)來進(jìn)行農(nóng)業(yè)供應(yīng)鏈金融的發(fā)展，是現(xiàn)在農(nóng)村金融發(fā)展的一個非常重要的抓手。培育一批農(nóng)村的核心企業(yè)、龍頭企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)合作，就能帶動整個產(chǎn)業(yè)鏈的上下游。

第三，對于偏遠(yuǎn)農(nóng)村以及銀行網(wǎng)點覆蓋不到的地方，再簡單要求物理網(wǎng)點覆蓋也會增加成本，所以還要大力發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)，特別是移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)來替代物理網(wǎng)點，加強(qiáng)這些金融服務(wù)的覆蓋范圍。

第四，普惠金融的發(fā)展，農(nóng)村可以說是攻堅戰(zhàn)的重點。農(nóng)民是否能享受到金融服務(wù)應(yīng)該是核定普惠金融普惠程度的一個重要指標(biāo)。所以實現(xiàn)農(nóng)民，特別是偏遠(yuǎn)農(nóng)村的金融覆蓋，滿足他們的金融服務(wù)需求，這也是金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該努力的方向。