王麗娟

大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)正在成為改變傳統(tǒng)行業(yè)的新支點(diǎn)，對金融業(yè)尤其重要。

金融業(yè)的發(fā)展周期看起來正在變短。尤其是新金融機(jī)構(gòu)依靠技術(shù)創(chuàng)新和模式創(chuàng)新給整個金融行業(yè)帶來的變革作用，正在加速發(fā)生。

從互聯(lián)網(wǎng)金融到金融科技再到如今的智能金融，每一兩年，新金融領(lǐng)域的關(guān)鍵詞都要變一變，伴隨著業(yè)務(wù)狀態(tài)和內(nèi)生邏輯的悄然變化，令人應(yīng)接不暇。

最新的變化，技術(shù)實(shí)力正在成為金融行業(yè)的硬通貨，也將成為各家機(jī)構(gòu)決勝的關(guān)鍵。

技術(shù)實(shí)力正在成為金融機(jī)構(gòu)決勝的關(guān)鍵。

梳理金融業(yè)近幾年的高速發(fā)展，尤以新金融與傳統(tǒng)金融的關(guān)系之變?yōu)樯?，最能反映出整個業(yè)態(tài)的成長和變遷——

從最初信誓旦旦的“顛覆論”，到后來的市場互補(bǔ)，再到如今的科技賦能金融，新金融企業(yè)以獲取金融牌照、助力傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的方式，逐漸躋身進(jìn)了重要金融機(jī)構(gòu)的陣營。畢竟，“一行三會”給出了要將所有金融機(jī)構(gòu)都管起來的態(tài)度，新金融機(jī)構(gòu)要么選擇成為金融機(jī)構(gòu)，要么選擇成為金融機(jī)構(gòu)的合作伙伴，很難再有模糊地帶。

于新金融機(jī)構(gòu)而言，曾經(jīng)的場景優(yōu)勢、流量優(yōu)勢猶在，但在各種市場力量和監(jiān)管力量的絞殺中，這些優(yōu)勢正逐漸被寡頭機(jī)構(gòu)所壟斷，而背后深層次的價(jià)值優(yōu)勢又難以深挖。它們不得不在業(yè)務(wù)創(chuàng)新層面放慢腳步，集中力量在技術(shù)層面實(shí)現(xiàn)創(chuàng)新。

過去一年中最具影響力的一系列事件，是四大國有銀行分別與螞蟻金服、京東金融、百度金融和騰訊金融的合作。強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手，并未有誰更具主動權(quán)和掌控力，而是大勢所趨下的互聯(lián)網(wǎng)巨頭和金融巨頭在技術(shù)提升金融效率、改變金融業(yè)態(tài)上的共識。

昨日：流量和場景為王

互聯(lián)網(wǎng)金融興起的一大動力是互聯(lián)網(wǎng)獲客的便捷與低成本。因此螞蟻金服的余額寶、京東金融的白條可以迅速成為明星產(chǎn)品。

彼時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)巨頭亦是流量巨頭，紛紛涌入金融領(lǐng)域，包括基于電商的螞蟻金服和京東金融，基于社交的騰訊，基于搜索的百度，甚至包括小米、唯品會、360等看似與金融無關(guān)的互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)。

然而事實(shí)證明，流量并不一定能促進(jìn)金融業(yè)態(tài)的發(fā)展。

與ATJ相比，百度坐擁搜索引擎的巨大流量，并未在金融產(chǎn)品領(lǐng)域變現(xiàn)，反而一度拓展線下的教育、醫(yī)療場景來開展借貸業(yè)務(wù)，做得風(fēng)生水起。

但風(fēng)險(xiǎn)也隨之暴露。2017年，百度金融依靠代理方式開展教育信貸的弊端開始暴露，代理公司的目標(biāo)是做多客戶，卻不權(quán)衡風(fēng)險(xiǎn)，隨后媒體曝出深圳三家培訓(xùn)機(jī)構(gòu)卷款跑路事件，以及部分培訓(xùn)機(jī)構(gòu)勾結(jié)用戶騙貸等事件，導(dǎo)致百度金融逐步收縮教育信貸市場。

當(dāng)然，隨著各類互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)對用戶的搶奪，原本低廉的獲客成本變得越來越高，甚至超過了線下獲客成本。而一些流量大戶的有效用戶挖掘也在短時(shí)間內(nèi)迅速完成。

想要獲取用戶增量，這些新金融機(jī)構(gòu)不得不拓展新的場景，其中包括醫(yī)美消費(fèi)金融、農(nóng)村金融這些原本金融服務(wù)相對薄弱之處，一哄而上。緊接著，不僅是網(wǎng)貸平臺和銀行、消金公司，甚至是擁有巨大流量和線上場景的互聯(lián)網(wǎng)巨頭也紛紛重金入局，爭搶線下場景。

車貸市場就是個例子。2017年，多家互聯(lián)網(wǎng)汽車金融公司獲得融資。其中包括易鑫集團(tuán)在港交所上市，市值達(dá)到400億港元;優(yōu)信集團(tuán)、美利金融、瓜子二手車和人人車等在去年均有融資進(jìn)賬。其背后不乏BAT的身影。

只是，在流量紅利逐漸消失、金融場景寡頭格局逐漸形成的態(tài)勢下，留給新機(jī)構(gòu)彎道超車的機(jī)會并不多了，大機(jī)構(gòu)僅憑流量與場景來搶占市場份額的空間亦不大了。

更重要的是，隨著場景越來越多，用戶數(shù)量越來越大，金融行業(yè)最基本的屬性——風(fēng)險(xiǎn)，也會逐漸累積。如何有效控制風(fēng)險(xiǎn)，逐漸呼喚出了以技術(shù)為王的互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代和人工智能時(shí)代。

今日：技術(shù)為王

2018年春節(jié)期間，許多金融從業(yè)者、創(chuàng)業(yè)者、技術(shù)人員以及投資者似乎都未能安心過年，紛紛焦慮地想在區(qū)塊鏈領(lǐng)域謀求一絲機(jī)會。

大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)正在成為改變傳統(tǒng)行業(yè)的新支點(diǎn)，對金融業(yè)尤其重要。就如同百度金融押寶人工智能，希望借此彎道超車一樣，越來越多的新金融機(jī)構(gòu)開始加大技術(shù)領(lǐng)域的投入。

從2017年螞蟻金服、京東金融、百度金融、騰訊金融與四大行的合作來看，金融科技已成行業(yè)發(fā)展的重頭戲，包括云計(jì)算、大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈、人工智能的技術(shù)應(yīng)用也都被劃入合作范疇。從單純的線下向線上的合作，轉(zhuǎn)變?yōu)榱巳缃窬€上與線下雙向互為入口的合作，以及人工智能方面的合作共建。

2018年初，剛上市不久的拍拍貸宣布注資10億元成立智慧金融研究院，在人工智能、區(qū)塊鏈、金融云、大數(shù)據(jù)等四大領(lǐng)域?yàn)樾袠I(yè)發(fā)展提供研究服務(wù)。

就如同宜信CEO唐寧所言，金融科技的發(fā)展，是因?yàn)榻鹑跇I(yè)開始關(guān)心技術(shù)，積極思考如何充分利用科技來解決金融業(yè)的棘手問題。而未來“金融科技”這個詞將會消失，消失的速度越快則意味著科技與金融的融合速度越快。

如果探究技術(shù)對金融業(yè)的推動與變革，大致經(jīng)歷了三個階段：

一是金融IT階段，金融業(yè)通過IT軟硬件來實(shí)現(xiàn)辦公和業(yè)務(wù)電子化，包括銀行的交易系統(tǒng)、清算系統(tǒng)、電子銀行等;二是互聯(lián)網(wǎng)金融階段，金融機(jī)構(gòu)通過互聯(lián)網(wǎng)和移動終端實(shí)現(xiàn)金融業(yè)務(wù)資產(chǎn)端、資金端的互聯(lián)互通，達(dá)到信息共享和業(yè)務(wù)撮合;三是金融科技階段，金融業(yè)通過大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、區(qū)塊鏈等技術(shù)，改變傳統(tǒng)金融的信息采集來源、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)模型、投資決策過程、信用中介角色等，大幅提升傳統(tǒng)金融的效率，解決傳統(tǒng)金融的痛點(diǎn)。

技術(shù)的不斷升級換代，實(shí)現(xiàn)了從金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部逐漸向外部產(chǎn)生根本性改變，使得產(chǎn)品研發(fā)、市場推廣、風(fēng)險(xiǎn)控制等多個環(huán)節(jié)的業(yè)務(wù)邏輯開始改變，最終實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)和管理效率的提升、用戶體驗(yàn)的提升、風(fēng)險(xiǎn)管控的提升。

隨著金融科技進(jìn)入智能時(shí)代，金融科技正在全方位、全流程地立體賦能金融服務(wù)?？萍假x能，使金融機(jī)構(gòu)不斷提升服務(wù)能力，也讓用戶獲取到更加便捷的金融服務(wù)。