文 / 鞠海濤

連云港港首次叩開海外債券市場之門成功發(fā)行3億美元境外債券 8倍認(rèn)購獲投資者追捧

文 / 鞠海濤

2017年4月11日，連云港港口集團(tuán)以3.875%票息成功發(fā)行3億美元境外債券。在當(dāng)日有7筆美元債券同時發(fā)行的情況下，獲得8倍24億美元的訂單，受到了投資者的青睞和追捧。這也是蘇北首家、全省第二家在海外發(fā)行的投資級美元債券。

2017年4月6日至10日，由連云港港口控股集團(tuán)董事長丁銳率領(lǐng)的路演團(tuán)隊在香港、新加坡兩地進(jìn)行了12場投資者路演，向50余家投資者介紹了連云港港的基本情況、信用亮點及穩(wěn)健的財務(wù)狀況，全方位展示了連云港港的未來規(guī)劃和發(fā)展前景。

作為江蘇省最大的海港，新亞歐大陸橋東端起點，連云港港在全國沿海港口中區(qū)位優(yōu)勢明顯。2015年，連云港港完成港口資源的整合，形成南北兩翼、一港四區(qū)，功能互補、統(tǒng)籌發(fā)展的格局。在搶抓“一帶一路”戰(zhàn)略機遇的過程中，港口以中哈物流合作為重要抓手和突破口，建設(shè)了全國首個對接“一帶一路”國際物流合作的實體平臺，成為哈國小麥過境唯一出?？诎?。當(dāng)前，連云港港正以綜合交通運輸體系、物流倉儲服務(wù)區(qū)、海關(guān)特殊監(jiān)管區(qū)、臨港產(chǎn)業(yè)區(qū)、商貿(mào)集聚區(qū)“一體系四功能區(qū)”為主要框架，按照國家“十三五”規(guī)劃，加快中哈物流合作基地和上合組織成員國出海基地建設(shè)，全面打造兼具國際物流、貿(mào)易和進(jìn)出口加工等功能的便捷高效出?？?，加速建設(shè)成為具有較強影響力的區(qū)域性國際樞紐港、較強競爭力的現(xiàn)代化港口經(jīng)營人和綜合物流服務(wù)商。

良好的發(fā)展態(tài)勢，提振了投資者的信心。2017年4月11日，連云港港口集團(tuán)正式發(fā)布債券初始定價，在當(dāng)天共有7場債券供給的市場環(huán)境下，訂單仍然非?；鸨@得了8倍的認(rèn)購，最終將票息鎖定在3.875%。投資者類型包括國家主權(quán)基金、銀行、保險、對沖基金、證券公司、基金管理公司、私人銀行等，投資者分布地區(qū)主要在香港、新加坡、歐洲等地，其中來自歐洲的投資者占比在15%左右。投資者中包括了黑石基金、JP摩根、瑞士信貸銀行、高盛、英國BLUEBAY資產(chǎn)管理公司、德意志銀行資產(chǎn)管理公司等來自亞太及歐洲的國際知名投資機構(gòu)，并吸引了部分主權(quán)基金的投資。

連云港港口控股集團(tuán)常務(wù)副總裁李春宏表示，在“一帶一路”戰(zhàn)略下，相關(guān)政策及雄厚的財政支持，合理的公司治理結(jié)構(gòu)，穩(wěn)定的經(jīng)營業(yè)績，都為港口帶來了較高的國際評級（投資級），8倍的認(rèn)購訂單、3.875%的低息，也反映出了投資者對公司發(fā)展的良好預(yù)期。

“債券的成功發(fā)行，大大提高了連云港的國際知名度，拓展了港口集團(tuán)的境外融資渠道，改善了債務(wù)結(jié)構(gòu)，同時也降低綜合財務(wù)成本”。李春宏表示。

據(jù)了解，本次債券發(fā)行以山海（香港）投資發(fā)展有限公司所設(shè)SPV為發(fā)行人，擔(dān)保發(fā)行3年期3億美元高等級無抵押境外債券。主體國際評級及債項評級均為BBB-（標(biāo)普）。由中國銀行擔(dān)任獨家全球協(xié)調(diào)人。