廊坊職業(yè)技術(shù)學(xué)院 孫麗麗 張娜

BT類投資項(xiàng)目內(nèi)部審計問題研究*

廊坊職業(yè)技術(shù)學(xué)院 孫麗麗 張娜

本文結(jié)合江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目的實(shí)際案例，探討了BT類項(xiàng)目在實(shí)際運(yùn)作過程中存在的問題，并從內(nèi)部審計的角度，構(gòu)建了一套適合該類投資項(xiàng)目的審計體系及審計方法。本文的研究有助于發(fā)揮內(nèi)部審計在BT類項(xiàng)目運(yùn)作實(shí)施過程中的監(jiān)督、風(fēng)險控制作用，提高該類項(xiàng)目的運(yùn)作水平。

BT投資項(xiàng)目 內(nèi)部審計 審計體系

BT是以項(xiàng)目發(fā)起方為準(zhǔn)授權(quán)指定投資者，由投資者負(fù)責(zé)建設(shè)項(xiàng)目（包括項(xiàng)目籌資），并且在指定時間內(nèi)完成項(xiàng)目建設(shè)（項(xiàng)目需符合質(zhì)量要求標(biāo)準(zhǔn)）后交由項(xiàng)目發(fā)起人驗(yàn)收的普遍應(yīng)用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)領(lǐng)域的投資建設(shè)模式。完成項(xiàng)目驗(yàn)收后，項(xiàng)目發(fā)起者應(yīng)該按照與投資人所簽訂的合同在規(guī)定時間內(nèi)向投資者支付相應(yīng)的項(xiàng)目總投資金額，并且按照約定向其支付相應(yīng)的資金回報。目前，BT模式在公路、地鐵、污水處理等領(lǐng)域得到了廣泛的運(yùn)用，且在城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面發(fā)揮著越來越重要的作用，極大的緩解了我國城市建設(shè)資金不足的問題。然而，現(xiàn)階段國家法律、法規(guī)尚未對BT類項(xiàng)目進(jìn)行規(guī)范，加上各個BT項(xiàng)目都有著自己的運(yùn)作模式，所以其在投資決策、運(yùn)營過程控制及后續(xù)回購等管理環(huán)節(jié)逐漸暴露出諸多問題。

一、江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目簡介

（一）江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目概況2007年5月，中交投資公司與江陰市人民政府簽訂《江陰芙蓉大道西段（含揚(yáng)子江路）、長山大道一期、暨南大道一期工程項(xiàng)目投資建設(shè)合同書》。工程內(nèi)容包括施工圖范圍內(nèi)的道路、橋梁、土建工程（不含給水系統(tǒng)、照明系統(tǒng)、綠化等），合同工期24個月，合同總價約30億元，其中前期工作配套費(fèi)9億元，建安費(fèi)用、監(jiān)理費(fèi)用、項(xiàng)目公司管理費(fèi)用等9億元。項(xiàng)目建成完工后由江陰市政府委托其代理機(jī)構(gòu)江陰城市建設(shè)投資有限公司代表政府履行回購義務(wù)，建設(shè)期間江陰市政府授權(quán)江陰市交通局在工程建設(shè)期間負(fù)責(zé)全面管理本建設(shè)項(xiàng)目。江陰市交通局、江陰城市建設(shè)投資有限公司與本項(xiàng)目相關(guān)的所有行為均等同于江陰市人民政府的行為，江陰市人民政府對合同規(guī)定應(yīng)盡的一切義務(wù)、責(zé)任承擔(dān)連帶責(zé)任。

（二）江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目運(yùn)作模式簡介BT項(xiàng)目內(nèi)部審計建立在對項(xiàng)目運(yùn)作核心風(fēng)險分析及把握基礎(chǔ)上，風(fēng)險的判斷、識別必須從項(xiàng)目的運(yùn)作模式、交易模式入手，就江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目而言，與核心風(fēng)險相關(guān)的兩種主要模式包括項(xiàng)目交易結(jié)構(gòu)及資金流向結(jié)構(gòu)。

（1）項(xiàng)目交易結(jié)構(gòu)。BT項(xiàng)目沒有固定的運(yùn)作模式，一般可以根據(jù)不同實(shí)際情況對整個運(yùn)作模式進(jìn)行調(diào)整，本項(xiàng)目實(shí)際交易結(jié)構(gòu)如圖1所示。該項(xiàng)目中政府或回購方是BT投資項(xiàng)目的實(shí)際業(yè)主，由其把建設(shè)項(xiàng)目向指定投資人授權(quán)。工程項(xiàng)目業(yè)主為江陰市交通局、江陰城市建設(shè)投資有限公司。投資人為中交投資公司和江陰項(xiàng)目公司，投資人建立自己的項(xiàng)目公司，全權(quán)負(fù)責(zé)整個項(xiàng)目的運(yùn)營及項(xiàng)目公司和回購方簽訂協(xié)議，并由后者提供合約擔(dān)保，項(xiàng)目公司負(fù)責(zé)項(xiàng)目施工的一切實(shí)際操作。本項(xiàng)目的施工承包商為中交三航局，監(jiān)理單位為江蘇某監(jiān)理公司，工程竣工及驗(yàn)收合格后，項(xiàng)目公司將項(xiàng)目移交給回購方。

圖1 江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目交易結(jié)構(gòu)

圖2 江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目資金流向結(jié)構(gòu)

該項(xiàng)目投資人注資成立項(xiàng)目公司（江陰項(xiàng)目公司），并在項(xiàng)目運(yùn)行過程中，視情況向項(xiàng)目公司增資以維持項(xiàng)目運(yùn)作；并以項(xiàng)目公司為融資平臺進(jìn)行項(xiàng)目籌資，允許社會投資人入股，同時公司還會從銀行處取得一定的金融貸款；給本項(xiàng)目提供資金的股東包括投資人中交投資公司及隱性股東中交三航局。項(xiàng)目公司向施工單位和監(jiān)理單位撥款，完成項(xiàng)目施工；工程竣工驗(yàn)收合格及項(xiàng)目移交給回購方后，進(jìn)入項(xiàng)目回購期，回購方根據(jù)約定回購價分期將投資人用于項(xiàng)目建設(shè)的資金和約定回報支付給投資人；待收到回購款，項(xiàng)目公司還清因項(xiàng)目建設(shè)所背負(fù)的債務(wù)，在扣除各種費(fèi)用和成本后，分配利潤給各股東（投資人和社會其他投資人），在收回所有回購款和回購期結(jié)束后，對項(xiàng)目公司進(jìn)行清算，股東收回投資結(jié)束項(xiàng)目。

二、BT類項(xiàng)目內(nèi)部審計體系的建立

（一）擴(kuò)大內(nèi)部審計范圍新的內(nèi)部審計體系中，內(nèi)部審計應(yīng)在原有的基礎(chǔ)上拓寬審計領(lǐng)域、擴(kuò)大審計范圍。應(yīng)適當(dāng)減少傳統(tǒng)審計，如可由外部力量進(jìn)行的財務(wù)收支審計，走形式的經(jīng)濟(jì)責(zé)任離任審計，應(yīng)有法律等部門進(jìn)行的合法合規(guī)檢查，應(yīng)由紀(jì)檢負(fù)責(zé)的違規(guī)違紀(jì)調(diào)查等。同時將審計力量往企業(yè)投資決策、戰(zhàn)略、內(nèi)部控制、風(fēng)險管理等方面轉(zhuǎn)移，探索新的審計領(lǐng)域，如采購審計、計劃審計、人力資源審計、資產(chǎn)資源的有效性、效益性審計等，以逐步提高內(nèi)部審計關(guān)注的層次，為管理決策提供服務(wù)。

（二）建立內(nèi)部審計考核體系內(nèi)部審計工作的效率與效果對提高對整個組織的治理水平、管理水平是非常有幫助的。一套科學(xué)、完整的內(nèi)部審計考核體系不但能促進(jìn)內(nèi)部審計提高審計質(zhì)量，而且也能激勵內(nèi)部人員工作熱情、積極性和主動性。因此只有建立一套科學(xué)的內(nèi)部審計業(yè)績評價體系，才能為考核提供依據(jù)。新審計體系應(yīng)從七個方面著手建立內(nèi)部審計業(yè)績考核體系，具體如表1所示。其指標(biāo)可以根據(jù)企業(yè)的不同特點(diǎn)調(diào)整，可以細(xì)化或者增減評價內(nèi)容。

表1 內(nèi)部審計業(yè)績評價表

（三）規(guī)范內(nèi)部審計工作內(nèi)部審計的質(zhì)量高低與審計工作是否規(guī)范，制度是不是健全并有效執(zhí)行有直接關(guān)系，因此應(yīng)從這兩方面加強(qiáng)。一方面加強(qiáng)內(nèi)部審計制度建設(shè)。在制度建設(shè)方面，除建立適應(yīng)一般企業(yè)的內(nèi)部審計制度外，還應(yīng)針對投資項(xiàng)目的特點(diǎn)著力建設(shè)針對項(xiàng)目風(fēng)險控制的制度、規(guī)章，包括《投資項(xiàng)目前期審計實(shí)施細(xì)則》、《內(nèi)控制度評審辦法》、《在建項(xiàng)目資金審計實(shí)施細(xì)則》、《合同審計實(shí)施辦法》、《工程結(jié)算審計管理辦法》、《投資項(xiàng)目后評價管理辦法》、《內(nèi)部審計質(zhì)量評比辦法》等一系列制度，讓制度、辦法指導(dǎo)審計工作的開展，規(guī)范審計行為，提高審計質(zhì)量。除上述規(guī)范、指導(dǎo)內(nèi)部審計人員的制度外，還應(yīng)建立審計結(jié)果公示、審計人員廉潔自律等制度，從外部、行業(yè)自律角度約束審計人員。另一方面，規(guī)范內(nèi)部審計流程。內(nèi)部流程建設(shè)是為了提高審計質(zhì)量，規(guī)范審計行為的一系列過程安排。包括從指定年度審計計劃，編制審計項(xiàng)目方案到審計實(shí)施、后續(xù)審計的整個流程。上述審計流程控制要點(diǎn)包括：一是實(shí)施審計，編制審計工作底稿和撰寫審計報告。其控制的目的主要是規(guī)范審計工作，保證審計質(zhì)量。二是監(jiān)督被審計單位審計中出現(xiàn)問題的落實(shí)情況。其控制目的是防止審計中出現(xiàn)的問題得不到有效落實(shí)，防止只審不改，內(nèi)部審計流于形式問題的出現(xiàn)。

三、江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目內(nèi)部審計的實(shí)施

（一）審計方案設(shè)計由于江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目核心風(fēng)險在于項(xiàng)目運(yùn)作，應(yīng)制定以控制項(xiàng)目運(yùn)作風(fēng)險為重點(diǎn)的審計工作方案，應(yīng)包括以下內(nèi)容：

（1）江陰芙蓉大道BT基本情況。審計實(shí)施前要通過各種途徑了解該項(xiàng)目的決策背景、項(xiàng)目所在地經(jīng)濟(jì)、政治環(huán)境、運(yùn)作模式等。

這家四合院的餐廳是正宗的北京菜。內(nèi)庭裝潢也是別出心裁，從庭院處的鳥籠、八仙桌，前廳等區(qū)域的四合院上方格局，到大廳的殘垣斷壁古城墻、胡同巷子老北京門牌號，再到唱戲的臺子和烤鴨的掛架，甚至到餐桌上點(diǎn)菜的牌子、精致的餐巾紙木盒，小小餐廳的每一處都有老北京的不拘一格，盡顯老北京的獨(dú)特風(fēng)韻。

（2）審計的目標(biāo)。第一，決策階段。通過對決策過程審計，找出決策環(huán)節(jié)存在的問題，對決策層提供以后項(xiàng)目決策建議。通過合同訂立過程審計，判斷項(xiàng)目投資風(fēng)險是否通過合同予以鎖定或降低。第二，項(xiàng)目建設(shè)階段。對項(xiàng)目運(yùn)行規(guī)范性評價判斷，審查對項(xiàng)目工期、質(zhì)量、造價、財務(wù)等風(fēng)險否有良好的控制。第三，回購階段。項(xiàng)目是否建立回購管理制度，項(xiàng)目收益是否及時取得，是否進(jìn)行有效的稅務(wù)籌劃。

（3）審計范圍和對象。審計范圍包括投資決策、項(xiàng)目建設(shè)、項(xiàng)目回購全過程。審計對象包括投資決策部門、項(xiàng)目運(yùn)作單位。另外還可能因?qū)徲媽?shí)施過程中遇到的重大事項(xiàng)延伸調(diào)查至其他單位，如施工單位、監(jiān)理單位和回購方等。

（4）審計風(fēng)險的評估及重要性水平的確定。根據(jù)內(nèi)部審計定位及公司特點(diǎn)，江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目審計風(fēng)險主要為項(xiàng)目決策、運(yùn)作中存在重大問題而內(nèi)部審計人員未能及時發(fā)現(xiàn)、報告。重要性水平以問題性質(zhì)判斷，凡是關(guān)系到項(xiàng)目投資收益取得的造價、質(zhì)量、工期、回購款項(xiàng)等問題均作為重要點(diǎn)。

（5）審計內(nèi)容和重點(diǎn)。根據(jù)江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目特點(diǎn)，審計內(nèi)容確定為涉及項(xiàng)目決策、建設(shè)、回購全過程的決策資料、管理文件、賬務(wù)資料、合同等。其重點(diǎn)在于，決策階段重點(diǎn)是決策的科學(xué)性，是否存在重大因素的遺漏。合同簽訂階段，對核心風(fēng)險的約定是否足以鎖定項(xiàng)目收益。建設(shè)階段，重點(diǎn)是項(xiàng)目公司運(yùn)作規(guī)范性，工期、質(zhì)量、造價是否得到確實(shí)控制?；刭忞A段，重點(diǎn)是是否建立完善回購管理制度，回購應(yīng)急處理辦法等，當(dāng)回購出現(xiàn)問題時處理是否及時恰當(dāng)。

（6）審計人員組成。配備工程造價、法律、財務(wù)、企業(yè)管理等方面內(nèi)部審計人員。

（二）決策階段審計

（1）投資可行性研究的審計。為確保項(xiàng)目投資可以更好的滿足客觀需求，促使項(xiàng)目投資的經(jīng)濟(jì)效益最大化，在進(jìn)行項(xiàng)目投資前，應(yīng)從各方面充分分析將要投資項(xiàng)目的可行性。包括投資建設(shè)之前的項(xiàng)目商務(wù)論證、項(xiàng)目建設(shè)的技術(shù)可行性分析和經(jīng)濟(jì)可行性分析，同時對項(xiàng)目完成建設(shè)之后的投資收益加以評估，為投資提供更加準(zhǔn)確可靠的參考。在江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目具有收益與回購緊密聯(lián)系、收益率確定的情況下，回購風(fēng)險尤為突出，因此審計中應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注投資研究部門可行性研究的客觀性、科學(xué)性。具體做法是，索取有關(guān)資料，判斷投資研究部門對回購風(fēng)險的認(rèn)識，選用的分析工具是否合適，對回購方回購能力的判斷是否客觀、全面等。

（2）《投資建設(shè)合同》與《回購協(xié)議》的審計。這兩個合同是BT類投資項(xiàng)目的靈魂，是指導(dǎo)整個項(xiàng)目運(yùn)作，保證投資收益能否實(shí)現(xiàn)、投資風(fēng)險能否有效控制的根本。上述兩合同存在部分內(nèi)容相同，合同結(jié)構(gòu)亦具有一定的相似性，因而協(xié)議中的關(guān)鍵條款及風(fēng)險也存在一定的相似性。

建設(shè)內(nèi)容同與投資規(guī)模問題。在雙方簽訂的協(xié)議中有兩項(xiàng)必要條款：其一，項(xiàng)目建設(shè)的具體內(nèi)容和要求；其二，投資規(guī)模。然而在談判過程中，通常情況下只能對上述條款加以大致確定，其完全確定需要在完成協(xié)議簽署后，在不斷的投資建設(shè)過程中才能實(shí)現(xiàn)。因此，最終確定的項(xiàng)目建設(shè)具體內(nèi)容和要求、投資規(guī)模通常會和最初的條款規(guī)定存在差異。倘若投資額僅有細(xì)微變化，投資人及回購方可以協(xié)商調(diào)整，但如果數(shù)額較大，則存在以下問題：一方面，投資人或許會因?yàn)樽陨砣谫Y能力有限難以在規(guī)定時間內(nèi)得到足夠的融資量，使得項(xiàng)目工期延后，進(jìn)而造成項(xiàng)目難以按時移交、回購。另一方面，對于回購方而言，倘若項(xiàng)目投資規(guī)模發(fā)生了顯著變化，那么通常就會牽扯到項(xiàng)目重新審批，因此政府往往會十分慎重的看待上述協(xié)議條款中的投資規(guī)模變更，同時這也是簽訂協(xié)議最主要的風(fēng)險。為有效規(guī)避投資規(guī)模發(fā)生顯著變更的風(fēng)險，投資人應(yīng)在和回購方談判磋商過程中仔細(xì)勘察建設(shè)項(xiàng)目現(xiàn)場情況，充分了解建設(shè)施工地區(qū)的土地政策、財稅政策等等和項(xiàng)目建設(shè)有關(guān)的政策，加強(qiáng)項(xiàng)目投資規(guī)模的審核力度，在基本確定項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容情況下，最大程度做好項(xiàng)目審核，防止因?yàn)槿藶樵蛑率鬼?xiàng)目規(guī)模在協(xié)議簽訂前后出現(xiàn)顯著差異。審計應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注，由于工程建設(shè)過程中材料價格、工期、工程建設(shè)內(nèi)容變化等導(dǎo)致的投資規(guī)模發(fā)生變化是否計入回購基數(shù)，調(diào)整金額如何確定，要履行哪些調(diào)整程序。同時，審計時應(yīng)索取合同簽訂過程中相關(guān)資料。

回購資金來源及回購擔(dān)保。實(shí)際上，BT項(xiàng)目的回購方通常為中央政府或者當(dāng)?shù)卣?，因此?xiàng)目的回購資金往往會列在政府當(dāng)期財政支出當(dāng)中。倘若在項(xiàng)目投資建設(shè)和回購協(xié)議中寫明這一點(diǎn)，那么政府就必須在項(xiàng)目移交和驗(yàn)收完成后的每年履行把項(xiàng)目回購資金支出記入當(dāng)年政府預(yù)算的法律義務(wù)，其是對項(xiàng)目投資人最佳的回購保證。按照當(dāng)前我國法律框架體系，政府通常不會為BT項(xiàng)目投資人提供財政擔(dān)保，而往往會提供當(dāng)?shù)啬硞€公有制企業(yè)作為信用擔(dān)保企業(yè)，由其為投資人提供信用擔(dān)保，然而，相較于財政擔(dān)保而言，信用擔(dān)保對投資人所起到的保護(hù)作用明顯要弱很多。所以，投資人在簽訂協(xié)議時最為關(guān)心的問題在于回購資金由誰支付、怎樣支付，由誰為其提供擔(dān)保。上述兩個問題是投資BT項(xiàng)目時投資人的最大風(fēng)險。在對回購資金來源及回購擔(dān)保合同條款審計時應(yīng)關(guān)注三個問題，一是合同條款中是否約定將政府回購支出列入回購當(dāng)年的財政預(yù)算。二是回購協(xié)議中，對回購擔(dān)保物約定是否清晰，相關(guān)擔(dān)保物所有權(quán)是否存在爭議，擔(dān)保物是否屬于法律規(guī)定無法變現(xiàn)的情形，投資方是否能獨(dú)立啟動并操作擔(dān)保物的處置程序等等。三是擔(dān)保率（擔(dān)保物價值與擔(dān)保金額）是否過高，擔(dān)保物價值變化如何處理等。

（三）項(xiàng)目建設(shè)階段審計審計中對項(xiàng)目建設(shè)階段應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注以下幾個方面。

（1）組織機(jī)構(gòu)。如前文所述，鑒于BT項(xiàng)目目標(biāo)的單一性和具體性，在機(jī)構(gòu)設(shè)置上不需“五臟俱全”，一些合約、財務(wù)、法律等關(guān)鍵部門必須設(shè)置，但其他一些相對不重要的部門可以不設(shè)或合并設(shè)立。在管理層級上盡量采取扁平化的方式，減少管理層級，董事會可以擴(kuò)大授權(quán)的范圍，給予經(jīng)營層更大的權(quán)力，筆者認(rèn)為除涉及工程進(jìn)度、投資額變化、重大技術(shù)方案等問題外均可授權(quán)經(jīng)營層予以解決。

（2）進(jìn)度管理。進(jìn)度直接關(guān)系到BT項(xiàng)目的回購時點(diǎn)和是否承擔(dān)違約責(zé)任等關(guān)系投資人核心利益的問題，是項(xiàng)目建設(shè)階段重點(diǎn)把控的內(nèi)容之一。進(jìn)度控制的最終目的是確保項(xiàng)目進(jìn)度目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，進(jìn)度控制的總目標(biāo)是建設(shè)工期。在針對該部分審計時應(yīng)該重點(diǎn)關(guān)注，項(xiàng)目公司是否建立了完善的進(jìn)度管理體系、落實(shí)是否到位，對于施工等單位的工期索賠處理是否得當(dāng)，是否在取得對政府的反索賠簽證的前提下處理。對于由于政府原因?qū)е碌墓て谘诱`是否積極與政府溝通，是否及時提出反索賠要求，工期風(fēng)險是否得到轉(zhuǎn)移。

（3）質(zhì)量管理。工程項(xiàng)目是按業(yè)主建設(shè)意圖單項(xiàng)進(jìn)行設(shè)計的，具有單項(xiàng)性的特征，質(zhì)量必須一次性滿足合同規(guī)定的要求，具有一次性與壽命的長期性特征；工程項(xiàng)目一般都要投入大量的人力、物力和財力，具有高投入特性。通常而言，BT項(xiàng)目完成回購需要較長的年限，一般都已經(jīng)超出工程質(zhì)保期，倘若在超過工程質(zhì)保期后，回購方仍未完成項(xiàng)目回購，則其對于項(xiàng)目投資方在經(jīng)濟(jì)層面有著很強(qiáng)的控制力，相當(dāng)于投資方需要在一定程度上延長BT項(xiàng)目質(zhì)保期，因此投資人必須認(rèn)識到工程質(zhì)量的重要性。對投資人而言，工程質(zhì)量控制必須基于協(xié)議合同執(zhí)行，因此其應(yīng)該盡可能選擇優(yōu)秀的參建單位，并且組織好自己的項(xiàng)目管理團(tuán)隊，確保施工質(zhì)量。除此之外，投資方應(yīng)聘請嚴(yán)格負(fù)責(zé)的現(xiàn)場監(jiān)理，嚴(yán)格按照施工規(guī)范監(jiān)督項(xiàng)目工程的實(shí)施。該部分審計應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注，項(xiàng)目公司是否選建立了質(zhì)量管理的相關(guān)制度，對施工單位、監(jiān)理單位的選擇是否科學(xué)，施工合同的執(zhí)行是否到位，對施工、監(jiān)理單位人員的管理是否規(guī)范，招投標(biāo)中確定的施工、監(jiān)理人員是否存在隨意更換等問題。

（4）工程造價管理。工程造價是工程項(xiàng)目按確定的建設(shè)內(nèi)容、建設(shè)規(guī)模、功能與使用要求等全部建成并通過驗(yàn)收交付應(yīng)支出的費(fèi)用。建設(shè)項(xiàng)目總投資中包括購入各種設(shè)備費(fèi)用、建筑施工和安裝施工費(fèi)用、勘察設(shè)計應(yīng)支付費(fèi)用，也包括建設(shè)單位自身進(jìn)行項(xiàng)目籌建和管理所花費(fèi)的費(fèi)用等。投資人的造價管理是確保項(xiàng)目得到投資回報的關(guān)鍵，其必須嚴(yán)格圍繞回購協(xié)議加以實(shí)施。對投資人而言，其投資成本要得到回購，必須得到政府的確認(rèn)。對于概算包干回購合同，投資人造價管理應(yīng)以控制建設(shè)成本為要點(diǎn)，爭取包干回購基數(shù)與投資額之間的差額利潤，投資人可以通過優(yōu)化設(shè)計、優(yōu)化施工方案、科學(xué)組織等措施來控制總投資額。對于非包干回購合同，在回購協(xié)議中須約定對工程造價的確認(rèn)方式，因變更、合同缺陷等產(chǎn)生的造價變化應(yīng)及時得到政府方確認(rèn)并進(jìn)入回購基數(shù)。江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目為非概算包干，投資人由于設(shè)計工程量的變化引起的變更需要得到政府或回購方的確認(rèn)方可計入回購基數(shù)。審計中應(yīng)審查建設(shè)過程中由于工作量變動導(dǎo)致的投資增加是否得到政府相關(guān)部門的及時確認(rèn)，計入回購基數(shù)。

（5）財務(wù)管理。由于江陰BT項(xiàng)目合同總額約30億元，金額較大。因此說該項(xiàng)目的財務(wù)管理、資金管理對降低投資額，確保投資收益非常重要。江陰項(xiàng)目公司建立了一系列財務(wù)方面的規(guī)章制度，包括《建設(shè)資金管理辦法》、《銀行貸款計劃、使用管理規(guī)定》等，從制度上保證了資金的安全、高效。鑒于該項(xiàng)目的管理模式的特點(diǎn)，審計中還應(yīng)注意受托管理方是否存在越權(quán)侵占控股股東利益的情況，是否存在超前計量施工方提前獲得施工利潤的情況。

（四）項(xiàng)目回購階段審計

（1）竣工驗(yàn)收管理。此處的竣工驗(yàn)收更為注重項(xiàng)目公司怎樣確保項(xiàng)目順利完成，盡可能更早的開始回購程序。因?yàn)锽T項(xiàng)目的回購就是收獲階段，如何做好項(xiàng)目回購階段工作，將直接影響到回購的及時性、回購資金的安全性。一般BT合同約定，項(xiàng)目回購以項(xiàng)目竣工驗(yàn)收為起點(diǎn)。審計應(yīng)重點(diǎn)審查項(xiàng)目公司對竣工驗(yàn)收工作的重視程度，對竣工驗(yàn)收相關(guān)準(zhǔn)備工作的充分性，有關(guān)竣工驗(yàn)收資料的完整性，以便從投資人角度順利推進(jìn)該項(xiàng)工作，避免因投資人原因致使驗(yàn)收工作的滯后，影響回購的正常進(jìn)行。

（2）稅收管理。對于BT投資項(xiàng)目的流轉(zhuǎn)稅，當(dāng)前我國還沒有出臺針對BT項(xiàng)目經(jīng)營模式的納稅規(guī)定，所以項(xiàng)目投資人應(yīng)該在和回購方簽訂合同前積極與當(dāng)?shù)卣畢f(xié)商，盡可能為自己爭取到有力的稅收政策。如果在項(xiàng)目簽約階段未就流轉(zhuǎn)稅明確約定，應(yīng)在回購階段與稅收征管機(jī)關(guān)溝通、協(xié)商，爭取較低稅率和較低稅基，已降低稅務(wù)成本。對于所得稅問題，審計中應(yīng)關(guān)注項(xiàng)目公司是否充分利用現(xiàn)行稅務(wù)政策，爭取建設(shè)期企業(yè)所得稅的遞延，以降低資金成本。

（3）回購管理。BT項(xiàng)目能否實(shí)現(xiàn)預(yù)期收益，除了項(xiàng)目投資決策時對回購方的財力、資信狀況進(jìn)行調(diào)查以及建設(shè)過程中質(zhì)量、工期等予以控制外，后期的回購管理也極為重要。因?yàn)檫M(jìn)入回購期后，地方政府的經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r、財政收入以及政府的政策都會有變化，投資談判時的邊界條件己發(fā)生了較大變化。為了降低回購風(fēng)險，投資人除保持和政府一貫良好關(guān)系外，還應(yīng)建立一套回購方案和應(yīng)急處理辦法，以應(yīng)對可能的變化。回購階段審計時，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注項(xiàng)目公司是否專門建立回購管理辦法，是否存在重施工、輕回購的情況，是否定期分析回購方的財務(wù)狀況、是否建立無法收回應(yīng)急預(yù)案等。江陰芙蓉大道BT項(xiàng)目于2009年12月5日全面完工，2010年9月15日通過交工驗(yàn)收，回購方江陰城市投資建設(shè)有限公司于2010年8月按合同約定支付了一期回購款13.89億元。按照約定，第二期回購款10.82億元應(yīng)于2011年10月支付。但后期由于國家貨幣政策及國家清理地方政府融資平臺、江陰市近年固定資產(chǎn)投資規(guī)模投資過大及地方政府換屆等因素影響，回購款遲遲未能支付。在對該項(xiàng)目回購期進(jìn)行審計時不僅應(yīng)關(guān)注項(xiàng)目公司是否建立回購管理辦法，是否定期分析回購方財務(wù)狀況；還應(yīng)關(guān)注是否建立相關(guān)應(yīng)急預(yù)案，項(xiàng)目回購出現(xiàn)異常時能否及時做出反應(yīng)等。

*本文系河北省教育廳課題“關(guān)于高等院校固定資產(chǎn)管理與核算問題深究”（項(xiàng)目編號：SZ141219），河北省社科聯(lián)課題“河北省城市商業(yè)銀行發(fā)展問題研究”（項(xiàng)目編號：2014041412），廊坊市科技局課題“基于提升風(fēng)險管理水平的公立醫(yī)院內(nèi)控體系構(gòu)建分析”（項(xiàng)目編號:2014023176），廊坊市社科聯(lián)課題“廊坊市民營企業(yè)財務(wù)管理機(jī)制構(gòu)建研究”（項(xiàng)目編號：2014043）階段性研究成果。

［1］彭紅濤、邱忠毅：《建設(shè)項(xiàng)目工程造價跟蹤審計運(yùn)行模式研究》，《中南財經(jīng)政法大學(xué)學(xué)報》2011年第4期。

［2］張勇、肖躍軍：《探討全過程跟蹤審計在工程實(shí)踐中的應(yīng)用》，《建筑經(jīng)濟(jì)》2011年第2期。

（編輯周謙）