王佳++胡麗霞

[摘要]小額貸款具有目標(biāo)群體指向化、貸款流程精簡化、擔(dān)保抵押靈活化和還款方式多樣化等特點，它與傳統(tǒng)信貸有著完全不同的市場定位?；谇捌诘母咚侔l(fā)展，安徽省小貸行業(yè)總體發(fā)展態(tài)勢良好，但是未來形勢并不是十分樂觀，目標(biāo)客群質(zhì)量下降，經(jīng)營矛盾更加突出，一段時間后的行業(yè)洗牌在所難免，小額貸款業(yè)需要更深層次的發(fā)展。建議從宏觀層面上適度拓寬融資渠道、加快征信系統(tǒng)接入進(jìn)程、發(fā)揮行業(yè)協(xié)會積極作用、規(guī)范市場并清理違規(guī)；從微觀層面上完善內(nèi)部規(guī)章制度、創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務(wù)模式、強化從業(yè)人員培訓(xùn)提升、積極把握政策機遇、確保內(nèi)部審計合規(guī)。

[關(guān)鍵詞]小額貸款；小額貸款公司；規(guī)范發(fā)展

[DOI]1013939/jcnkizgsc201643018

1小額貸款公司的基本概念

11小額貸款公司的定義

關(guān)于小額貸款，學(xué)術(shù)界目前并沒有達(dá)成一致的標(biāo)準(zhǔn)定義，很多學(xué)者都給出了自己的理解，并且都有一定的合理性。目前普遍認(rèn)可的說法是在一定區(qū)域內(nèi)，在特殊的制度安排下，按特定的目標(biāo)向貧困人口直接提供貸款資金及綜合技術(shù)服務(wù)的一種特殊的信貸方式。小額信貸以貧困或中低收入群體為特定目標(biāo)客戶，與傳統(tǒng)金融機構(gòu)和扶貧項目有著本質(zhì)區(qū)別。

我國現(xiàn)階段的小額貸款公司與學(xué)術(shù)界中理解的小額信貸有著較大差異。銀監(jiān)會和人行在2008年針對小額貸款公司試點出臺了指導(dǎo)意見，明確指出了我國小額貸款公司的含義和性質(zhì)：小額貸款公司，是由自然人、企業(yè)法人或者其他社會組織投資設(shè)立，不吸收公眾存款，經(jīng)營小額貸款的有限責(zé)任公司或者股份有限公司。很明顯，這里所提及的小額貸款并不以貧困或中低收入群體為特定目標(biāo)；小額貸款公司具有企業(yè)法人的特征，即“自主經(jīng)營、自負(fù)盈虧、自我約束、自擔(dān)風(fēng)險”，享有法人財產(chǎn)權(quán)，以全部財產(chǎn)對其所負(fù)債務(wù)承擔(dān)相應(yīng)的民事責(zé)任，其經(jīng)營活動也受到法律保護，不受其他單位和個人干涉。

12小額貸款的信貸特點

小額貸款與傳統(tǒng)信貸有著完全不同的市場定位，具有其獨特的特點，主要體現(xiàn)在以下幾點。

（1）目標(biāo)群體指向化。傳統(tǒng)信貸往往偏好于優(yōu)質(zhì)企業(yè)，尤其是國有企業(yè)和大型民營企業(yè)，小額貸款的目標(biāo)客戶群體則指向小微企業(yè)和低收入群體。不過由于企業(yè)本質(zhì)上的逐利性，小額貸款也會從中選擇現(xiàn)金流相對穩(wěn)定、資質(zhì)相對較好的客戶，這也是為了確保能夠持續(xù)盈利。

（2）貸款流程精簡化。傳統(tǒng)信貸流程相對煩瑣，需要的書面申請材料較多，有時還需要實地調(diào)研。小額貸款往往更加注重細(xì)節(jié)，如貸款主體的財務(wù)狀況，并且注重現(xiàn)場調(diào)查，對主體長期發(fā)展計劃、業(yè)務(wù)規(guī)劃、財務(wù)報表等其他材料相對要求較低，從而能夠簡化貸款流程，縮短提款時間。

（3）擔(dān)保抵押靈活化。傳統(tǒng)信貸除了重視還款來源外，還需要一定的擔(dān)保和抵押以降低可能損失。小額信貸則不然，原則上可以做到純信用即無須抵押物，或是采取相對靈活的擔(dān)保方式。這是因為大量的借款者缺乏可供抵押的物質(zhì)資本，無法獲得銀行等渠道的傳統(tǒng)信貸，只能轉(zhuǎn)而尋求其他渠道融資。小額貸款除了信用外，也可采取小組借貸、社會機構(gòu)擔(dān)保等方式進(jìn)一步降低風(fēng)險。

（4）還款方式多樣化。不同借款人存在不同的金融需求和現(xiàn)金流，小額貸款的還款方式往往根據(jù)借款人自身的情況定制而成，并不拘泥于傳統(tǒng)的按期付息到期還本，可以選擇分期、到期一次性還本付息等諸多形式。不過，根據(jù)不同的還款形式，實際利率水平也會發(fā)生一定變化。

2安徽省小額貸款公司經(jīng)營現(xiàn)狀

安徽省的小額貸款公司啟動于2008年年底，合肥市國正資產(chǎn)經(jīng)營公司（合肥市國有資產(chǎn)控股公司的全資子公司）作為主發(fā)起人，合肥市建設(shè)投資控股（集團）有限公司以及合肥市供水集團和合肥市燃?xì)饧瘓F等公司參與發(fā)起，設(shè)立了合肥市國正小額貸款公司，具有明顯的國資背景。安徽省小額貸款公司協(xié)會于2009年年底成立，是安徽省小額貸款公司自愿發(fā)起的非營利性社會團體，截至2015年年底，合計成員87家，會長單位是合肥德善小額貸款股份有限公司。根據(jù)中國人民銀行發(fā)布的《2015年小額貸款公司統(tǒng)計數(shù)據(jù)報告》，安徽省小額貸款公司的機構(gòu)數(shù)量458家，從業(yè)人員數(shù)5468人，實收資本37635億元，貸款余額42475億元。機構(gòu)數(shù)量居全國第四位。相比于2009年到2011年的高速發(fā)展，從2012年開始，安徽省小額貸款公司在數(shù)量和質(zhì)量上的增速都逐漸放緩，近兩年逾期和不良貸款開始增加，2015年信貸領(lǐng)域的人民幣貸款更是不升反降。

近幾年，商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)大幅攀升，普遍出現(xiàn)惜貸、抽貸。小額貸款公司的主要客群即中小企業(yè)和小微企業(yè)獲得貸款難度加大，存量貸款客戶在現(xiàn)金歸還后難以獲得后續(xù)融資，資金鏈緊張，經(jīng)營出現(xiàn)困難。在實際情況中，銀行如果得知同業(yè)在壓縮貸款，通常會選擇跟進(jìn)，形成連鎖反應(yīng)，企業(yè)資金更加緊張，使得企業(yè)的經(jīng)營路徑與原先的發(fā)展規(guī)劃存在偏差，造成客戶質(zhì)量下降。小額貸款公司一般缺少具有更強風(fēng)險保障能力的抵押（質(zhì)押）貸款，更多是依賴于信用，一旦發(fā)生風(fēng)險，后期清收難度很大。而且受民營融資擔(dān)保公司高額代償爆發(fā)的波及，與這些公司合作的小額貸款公司業(yè)務(wù)也受到一定負(fù)面影響。

不過總體來說，基于之前的高速發(fā)展，安徽省小貸行業(yè)總體發(fā)展態(tài)勢良好，但是未來形勢并不是十分樂觀，目標(biāo)客群質(zhì)量下降，經(jīng)營矛盾更加突出，一段時間后的行業(yè)洗牌在所難免。小額貸款業(yè)如果需要更深層次的發(fā)展，則必須要尋找制約因素，然后分析對策予以解決。

3安徽省小額貸款公司規(guī)范發(fā)展的路徑建議

小額貸款公司作為融資市場細(xì)分的產(chǎn)物，是傳統(tǒng)金融機構(gòu)的良好補充，它的發(fā)展壯大有助于緩解一直以來中小企業(yè)融資難的困境，為低收入人群提供了融資渠道，有利于金融市場的多元化，也為民營資本涉足金融業(yè)提供了通道。規(guī)范發(fā)展小額貸款公司，不是依靠短期投入資源能夠速成的任務(wù)，需要從宏觀和微觀兩個層面同時著手，并行推進(jìn)。

31宏觀層面

（1）適度拓寬融資渠道

小額貸款公司的目標(biāo)客戶是與銀行等金融機構(gòu)差異錯開的，既是對銀行等機構(gòu)的補充，也是對市場融資需求的滿足，有利于緩解當(dāng)前中小微企業(yè)融資難的困境。當(dāng)前小貸公司面臨的一個重要困難就是資金來源有限，政府監(jiān)管層面應(yīng)當(dāng)主動明確，或是通過列出拒絕清單，鼓勵小額貸款公司尋找創(chuàng)新融資渠道。部分經(jīng)營情況比較好的小額貸款公司，應(yīng)主動思考，爭取在創(chuàng)業(yè)板等實現(xiàn)上市，具有較高外部評級的則可以考慮發(fā)放債券。此外政策性銀行和商業(yè)銀行應(yīng)通過批發(fā)貸款等形勢，提高小額貸款公司的融資份額，同時控制成本，避免過度擠占小額貸款公司的利潤。

（2）加快征信系統(tǒng)接入進(jìn)程

實際上，從2008年小額貸款公司高速發(fā)展之初，接入征信系統(tǒng)就已經(jīng)被提上日程，但是直到2011年，《中國人民銀行辦公廳關(guān)于小額貸款公司接入人民銀行征信系統(tǒng)及相關(guān)管理工作的通知》下發(fā)后，小額貸款公司接入征信系統(tǒng)的一系列規(guī)范管理流程才得以明確。不過出于業(yè)務(wù)需要等多方面考慮，相當(dāng)數(shù)量的小額貸款公司并沒有主動接入征信系統(tǒng)。為了提高行業(yè)整體的信息化水平，省政府金融辦、市政府、行業(yè)協(xié)會等機構(gòu)需要多方共同努力，加快推進(jìn)，強化各小額貸款公司的系統(tǒng)使用和信息維護，盡早實現(xiàn)信息管理電子化。

（3）發(fā)揮行業(yè)協(xié)會積極作用

相比銀行業(yè)成熟的風(fēng)險監(jiān)測體系，小額貸款行業(yè)風(fēng)險識別、風(fēng)險評估和風(fēng)險控制都相對較弱，需要長期的資金和人力投入才能得到本質(zhì)改善。行業(yè)協(xié)會屬于自律性組織，旨在服務(wù)和協(xié)調(diào)，后期應(yīng)進(jìn)一步加強，同時創(chuàng)造交流機會，發(fā)揮更多的積極作用。在征信系統(tǒng)尚不能做到完全接入的情況下，可以嘗試考慮由安徽省小額貸款行業(yè)協(xié)會牽頭，建立行業(yè)黑名單，列出存在逾期和不良的客戶，使得小額貸款公司調(diào)查陌生客戶時有足夠的信息來源。尤其是在經(jīng)濟不景氣的寒冬，只有抱團取暖，才能最大可能防止行業(yè)性風(fēng)險的爆發(fā)。

（4）規(guī)范市場，清理違規(guī)

安徽市場上，有些投資、咨詢機構(gòu)以小額貸款公司的旗號進(jìn)行違規(guī)放貸，嚴(yán)重影響了小額貸款的行業(yè)形象。政府、公安和工商部門應(yīng)協(xié)調(diào)步調(diào)，統(tǒng)一打擊，整頓市場。要嚴(yán)格將合法經(jīng)營的小額貸款公司和打擦邊球的企業(yè)區(qū)分開，為小額貸款行業(yè)營造良好的發(fā)展環(huán)境。此外，考慮到小額貸款行業(yè)的經(jīng)營特點，應(yīng)“高門檻進(jìn)入，低門檻退出”，有秩序清退經(jīng)營不善的小額貸款公司，完善行業(yè)退出機制，確保市場有序高效。

32微觀層面

（1）完善內(nèi)部規(guī)章制度

銀監(jiān)會和人民銀行出臺的《關(guān)于小額貸款公司試點的指導(dǎo)意見》具有重要的參考價值。小額貸款公司應(yīng)結(jié)合企業(yè)自身情況，建立健全公司法人治理結(jié)構(gòu)，優(yōu)化企業(yè)所有制結(jié)構(gòu)，改善企業(yè)內(nèi)部管理和權(quán)衡機制，加強內(nèi)控，有效控制風(fēng)險。要給予經(jīng)理人足夠的經(jīng)營權(quán)力，同時董事會、監(jiān)事會和管理層要形成相互制約的機制，及時防范風(fēng)險點。

（2）創(chuàng)新產(chǎn)品和業(yè)務(wù)模式

小額貸款公司要發(fā)揮自身準(zhǔn)入門檻低、靈活性高的優(yōu)勢，與商業(yè)銀行差異化經(jīng)營，在細(xì)分市場中占得一席之地。在產(chǎn)品設(shè)計上，應(yīng)根據(jù)區(qū)域經(jīng)濟特點，增加特色化貸款品種，拓寬自身業(yè)務(wù)覆蓋面。在經(jīng)濟下行的形勢下，可以嘗試突破產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)，借鑒商業(yè)銀行供應(yīng)鏈融資，以庫存和應(yīng)收賬款作為抵質(zhì)押品，有效降低貸款風(fēng)險。此外小額貸款公司還可以豐富自身的代理業(yè)務(wù)，與保險、信托合作共贏，從而形成客戶儲備，加強競爭優(yōu)勢。

（3）強化從業(yè)人員培訓(xùn)提升

政府監(jiān)管部門和行業(yè)協(xié)會應(yīng)該牽頭組織專業(yè)培訓(xùn)，幫助小額貸款公司連接經(jīng)濟形勢，掌握專業(yè)知識，甚至還可以鼓勵民辦教育機構(gòu)開展相關(guān)培訓(xùn)。培訓(xùn)要注意理論與實踐相結(jié)合，從根本上提高業(yè)務(wù)技能，穿透風(fēng)險。小額貸款公司自身也應(yīng)主動加強與金融機構(gòu)的溝通、交流與合作，學(xué)習(xí)商業(yè)銀行成熟的風(fēng)險管理經(jīng)驗，優(yōu)化自身的制度與流程。切實提高風(fēng)險防范能力。

（4）積極把握政策機遇

市場環(huán)境對金融業(yè)的影響很大，抓住機遇順勢而為，是金融企業(yè)獲取利潤的重要途徑。對于當(dāng)前的小額貸款公司來說，在互聯(lián)網(wǎng)金融的浪潮下，如何成為“弄潮兒”而不是被淹沒，這是公司管理層和決策層所面臨的挑戰(zhàn)。安徽省的小額貸款公司應(yīng)積極關(guān)注周邊省市的同業(yè)發(fā)展情況，比如近期江蘇省推出的“開鑫貸”，是國開行全資子公司國開金融與江蘇省內(nèi)國有控股企業(yè)共同投資設(shè)立的國有準(zhǔn)公益性社會金融服務(wù)平臺，同時有效利用了江蘇金農(nóng)的大數(shù)據(jù)優(yōu)勢，取得了不錯的效益和社會反響。

小額貸款公司應(yīng)主動加強與上級部門的銜接與溝通，密接關(guān)注監(jiān)管調(diào)整和經(jīng)濟金融政策變更，適時合理地調(diào)整經(jīng)營思路與模式，而不是被動接受形勢的壓迫。例如，省市相關(guān)部門出臺了扶持小貸行業(yè)發(fā)展的稅收優(yōu)惠政策，允許小額貸款公司提取的一般風(fēng)險準(zhǔn)備金在稅前抵扣，對于年度信用評級在A（含）以上的小額貸款公司，予以40%的營業(yè)稅返還。各縣區(qū)如能落實稅收返還政策，并協(xié)調(diào)稅務(wù)部門，對于稅收抵扣政策予以全面執(zhí)行，這樣就能減輕小額貸款公司稅務(wù)負(fù)擔(dān)，更好地應(yīng)對當(dāng)前不利經(jīng)濟形勢。

（5）內(nèi)部審計確保合規(guī)

小額貸款公司的經(jīng)營特殊性很強，目前在審計實務(wù)中并沒有公認(rèn)的審計規(guī)范。作為準(zhǔn)金融企業(yè)，政策上要求“只貸不存”，票據(jù)貼現(xiàn)、股權(quán)投資、信托等貸款以外的其他金融業(yè)務(wù)也不被允許涉及。因此，從會計核算上看，主要是“資金投入，貸款發(fā)放，貸款收回”的過程，相對單一，核算重點在于貸款、利息收入、貸款損失準(zhǔn)備等，不過其貸款損失準(zhǔn)備的計提與一般企業(yè)有所不同，需要對照貸款五級分類按不同比例計提。業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中，為了確保后期審計合規(guī)，需要特別注意以下幾點：一是貸款是否符合規(guī)定，同一借款人的貸款余額不得超過資本 凈額的5%，貸款利率不得超過基準(zhǔn)四倍；二是貸款損失準(zhǔn)備充足率必須超過100%；三是貸款必須以“小額、分散”為基本原則；四是杜絕大額拆借和賬外利息。

參考文獻(xiàn)：

[1]毛愫璜小額貸款公司可持續(xù)性發(fā)展問題探析[J].管理現(xiàn)代化，2011（2）

[2]鄧輝，董少廣對小額貸款公司授信的風(fēng)險分析與防范——基于對安徽銅陵、宣城兩市的實證分析[J].國際金融，2015（4）

[3]史建平，王勝春，張韜在規(guī)范中繼續(xù)成長——小額貸款公司發(fā)展報告[J].科學(xué)決策，2013（11）

[基金項目]2014年安徽省高等學(xué)校省級質(zhì)量工程項目“金融管理與實務(wù)教學(xué)團隊”（項目編號：2014jxtd103）；2013年安徽省高等學(xué)校人文社會科學(xué)研究重點項目“安徽省小額貸款公司發(fā)展過程中的金融審計與綜合監(jiān)管研究”（項目編號：SK2013A070）。

[作者簡介]王佳（1987—），女，安徽合肥人，安徽審計職業(yè)學(xué)院講師。研究方向：投資理財教學(xué)與研究；胡麗霞（1972—），女，安徽望江人，安徽審計職業(yè)學(xué)院會計系副教授，碩士。研究方向：財務(wù)會計，稅法。