周新軍

(中國(guó)鐵道科學(xué)研究院節(jié)能環(huán)保勞衛(wèi)研究所，北京 100081)

節(jié)能管理與技術(shù)

碳排放市場(chǎng)交易機(jī)制及運(yùn)作模式

周新軍

(中國(guó)鐵道科學(xué)研究院節(jié)能環(huán)保勞衛(wèi)研究所，北京 100081)

本文對(duì)碳排放市場(chǎng)的交易機(jī)制進(jìn)行了剖析，并對(duì)碳市場(chǎng)的運(yùn)作模式包括交易法則、準(zhǔn)入條件、運(yùn)作流程等問(wèn)題進(jìn)行了探討。結(jié)合當(dāng)前形勢(shì)和未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)，提出建立全國(guó)性碳排放市場(chǎng)需要關(guān)注和研究解決的幾個(gè)關(guān)鍵性課題。

碳排放；碳市場(chǎng)；交易機(jī)理；運(yùn)作模式；配額核定

在碳稅、能源消耗總量控制和碳交易這三個(gè)政策選擇上，碳交易模式已經(jīng)成為中國(guó)主要的減排制度。碳交易也稱碳配額或碳排放權(quán)交易。通俗而言，碳排放權(quán)交易市場(chǎng)建立的初衷主要是通過(guò)建立一種市場(chǎng)機(jī)制，使得碳量超排放者增加成本，從而受到約束。同時(shí)使碳量少排放者增加收入，從而受到激勵(lì)。其目的是通過(guò)市場(chǎng)機(jī)制來(lái)抑制碳排放，推動(dòng)節(jié)能減排，更好地保護(hù)資源和環(huán)境。對(duì)于市場(chǎng)參與者而言，熟悉碳排放量的核算方法是基本要求，而準(zhǔn)確把握和通曉市場(chǎng)交易機(jī)制以及運(yùn)作模式才是最為重要的和最關(guān)鍵的?；诖似髽I(yè)參與碳市場(chǎng)交易，才能實(shí)現(xiàn)收益的最大化。

1 碳排放權(quán)交易市場(chǎng)發(fā)展?fàn)顩r

近年來(lái)由于能耗過(guò)快增長(zhǎng)，我國(guó)已成為世界上碳排放總量最大的國(guó)家。我國(guó)主動(dòng)兌現(xiàn)對(duì)國(guó)際社會(huì)的承諾，加大節(jié)能減排力度，制定了到2020年碳排放強(qiáng)度在2005年基礎(chǔ)上降低45%的目標(biāo)[1]，并通過(guò)行政、市場(chǎng)和法律等多種形式確保這一目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

建立碳排放交易市場(chǎng)就是基于中國(guó)碳減排的壓力而采取的一種市場(chǎng)行為，它經(jīng)歷了從作為賣(mài)方參與《京都議定書(shū)》下的CDM機(jī)制的單向國(guó)際碳交易到基于自愿的國(guó)內(nèi)碳交易，再到總量控制下的試點(diǎn)強(qiáng)制性碳交易這幾個(gè)歷史階段[2]。第三階段首先是進(jìn)行試點(diǎn)。試點(diǎn)工作要求中規(guī)定了培育和建設(shè)交易平臺(tái)、做好碳排放權(quán)交易試點(diǎn)支撐體系建設(shè)等6項(xiàng)任務(wù)。試點(diǎn)分階段實(shí)施：2013年啟動(dòng)試點(diǎn)交易，2015年基本建成，“十三五”期在全國(guó)范圍內(nèi)全面開(kāi)展。

按照以上思路，2013年以來(lái)，北京、上海等7個(gè)省市開(kāi)始了碳排放權(quán)交易試點(diǎn)，試點(diǎn)期至2015年結(jié)束，取得了比較好的預(yù)期效果。以深圳碳交易市場(chǎng)為例，成交量累計(jì)已達(dá)到12萬(wàn)t，交易價(jià)格每噸上漲了50元左右。2015年9月25日，習(xí)近平主席在《中美元首氣候變化聯(lián)合聲明》中鄭重宣布，中國(guó)將在2017年啟動(dòng)全國(guó)碳排放交易體系，覆蓋了鋼鐵、電力等排放量比較大的重點(diǎn)工業(yè)行業(yè)。有研究預(yù)計(jì)，全國(guó)統(tǒng)一碳市場(chǎng)投入運(yùn)營(yíng)后，將超越歐盟碳排放交易體系(EU ETS)而成為全球最大的碳市場(chǎng)[3]。

表1顯示的是全國(guó)7省市開(kāi)市時(shí)間以及價(jià)格等情況。2013年深圳率先開(kāi)市，隨后上海、北京、廣東和天津碳市場(chǎng)先后開(kāi)市。2014年湖北和重慶也加入開(kāi)市行列。2015年7月當(dāng)前價(jià)格與開(kāi)市首日均價(jià)比較，有升有降，深圳、北京和湖北三地有上升，而上海、廣東、天津和重慶四地則出現(xiàn)下降。

表1 各試點(diǎn)開(kāi)市情況比較

試點(diǎn)地區(qū)開(kāi)市時(shí)間開(kāi)市首日交易量開(kāi)市首日交易均價(jià)當(dāng)前價(jià)格深圳6月18日21，11229 0035 60上海11月26日8，50026 4720 00北京11月28日41，20050 0051 00廣東12月19日120，02960 1715 19天津12月26日45，00027 7821 20湖北4月12日510，02021 0024 00重慶6月19日145，00030 8620 00

目前碳市場(chǎng)中推出的一個(gè)重要產(chǎn)品就是CCER(China Certificated Emission Reduction)，即中國(guó)自愿減排項(xiàng)目，是指由國(guó)家發(fā)展改革委員會(huì)主管，經(jīng)過(guò)一定審核流程并滿足額外性要求的溫室氣體減排項(xiàng)目，包括可再生能源、碳匯和交通等15大類型。經(jīng)核證后的項(xiàng)目減排量(以CO2當(dāng)量為單位)主要用于國(guó)家碳排放權(quán)交易市場(chǎng)中履約單位的履約功能，也可用于市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)投資用途和其它企業(yè)履行社會(huì)責(zé)任用于中和自身運(yùn)營(yíng)過(guò)程中產(chǎn)生溫室氣體排放。

試點(diǎn)有著十分重要的現(xiàn)實(shí)意義。首先，在配額分配方式、交易方式等方面為全國(guó)性碳交易市場(chǎng)的開(kāi)展提供可以借鑒的經(jīng)驗(yàn)，為后續(xù)市場(chǎng)開(kāi)發(fā)找到更合理的機(jī)制和措施。其次，有利于促進(jìn)中國(guó)碳交易市場(chǎng)的健康發(fā)展。目前碳交易市場(chǎng)還存在一些亟待解決的問(wèn)題，包括：缺乏國(guó)家層面上的統(tǒng)一的溫室氣體排放量核算方法和標(biāo)準(zhǔn)；碳排放數(shù)據(jù)缺乏第三方監(jiān)管，發(fā)布的相關(guān)信息可信度較低；履約缺乏及時(shí)性，誠(chéng)信度比較差等等。這些問(wèn)題都需要在試點(diǎn)過(guò)程通過(guò)不斷積累經(jīng)驗(yàn)，才能找到解決方案。

2 碳交易機(jī)理與流程

碳排放權(quán)配額是基于一定市場(chǎng)機(jī)理進(jìn)行交易的。一般而言，國(guó)際上的碳交易大體上可分為配額導(dǎo)向和項(xiàng)目導(dǎo)向兩種運(yùn)行機(jī)制。前者實(shí)行范圍較廣，像歐盟排放交易機(jī)制、區(qū)域溫室氣體倡議、澳大利亞的新南威爾士溫室氣體減排計(jì)劃、美國(guó)芝加哥氣候交易所等均屬于基于配額的交易市場(chǎng)。后者主要出現(xiàn)在歐洲市場(chǎng)，相比較而言，所占市場(chǎng)份額較小[4]。時(shí)佳瑞等人基于可計(jì)算一般均衡模型(CGE)，引入碳交易機(jī)制模塊，構(gòu)建了碳交易機(jī)制仿真CGE模型，以定量估計(jì)碳交易機(jī)制對(duì)我國(guó)的影響。結(jié)果表明：碳交易機(jī)制能有效地降低碳強(qiáng)度和能源強(qiáng)度，促進(jìn)我國(guó)節(jié)能減排進(jìn)程，但同時(shí)對(duì)經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生一定的負(fù)面影響；隨著減排率的提高，碳價(jià)格將逐步上升，進(jìn)而加強(qiáng)碳交易機(jī)制的碳減排力度及對(duì)經(jīng)濟(jì)的沖擊作用[5]。陳波認(rèn)為，碳交易市場(chǎng)存在兩種均衡狀態(tài):在配額交易市場(chǎng)上存在著一般性均衡狀態(tài)，而在項(xiàng)目減排量交易市場(chǎng)上則存在著供給無(wú)彈性的均衡狀態(tài)。當(dāng)這兩個(gè)均衡同時(shí)存在時(shí)，整個(gè)碳交易市場(chǎng)達(dá)到最優(yōu)均衡狀態(tài)[6]。這些研究從不同的側(cè)面解釋了碳交易機(jī)制帶來(lái)的效益，為人們認(rèn)識(shí)碳市場(chǎng)的作用提供了幫助。但筆者認(rèn)為，最重要的是讓人們了解碳交易的一般機(jī)制，盡可能帶給他們直觀的感覺(jué)，有利于其領(lǐng)悟碳市場(chǎng)對(duì)于企業(yè)甚至個(gè)人而言所賦予的基本功能。

為了簡(jiǎn)便，可以用一張圖來(lái)直觀地表示碳交易機(jī)制的原理。如圖1所示，市場(chǎng)上有A和B兩家企業(yè)。A企業(yè)的實(shí)際碳排放量大于初始配額分配量，出現(xiàn)了超排；而B(niǎo)企業(yè)的實(shí)際排放量小于初始配額分配量，產(chǎn)生了配額過(guò)剩。A企業(yè)要維持現(xiàn)有的實(shí)際排放量，就需要從市場(chǎng)中購(gòu)買(mǎi)配額，而B(niǎo)企業(yè)手中則握有富余的配額，希望能夠出售。這樣，通過(guò)市場(chǎng)交易，A企業(yè)從B企業(yè)處購(gòu)買(mǎi)其富余部分以彌補(bǔ)自己的不足，而B(niǎo)企業(yè)通過(guò)出售多余的配額獲得相應(yīng)的收益。這種交易機(jī)制揭示出這樣一種市場(chǎng)規(guī)律，即多排放者需要付費(fèi)，少排放者可獲利，這樣通過(guò)市場(chǎng)機(jī)制，約束和鼓勵(lì)企業(yè)節(jié)能減排，從而實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)低碳發(fā)展的目標(biāo)。

圖1 碳排放權(quán)配額交易機(jī)理

碳市場(chǎng)交易關(guān)鍵流程如下圖2所示，以北京市為例。首先，根據(jù)北京市碳減排的有關(guān)規(guī)定確定參與市場(chǎng)交易的對(duì)象；其次，這些企業(yè)要向有關(guān)單位委托的相關(guān)中介機(jī)構(gòu)進(jìn)行碳排放量核定并向有關(guān)單位進(jìn)行溫室氣體報(bào)送；第三步，有關(guān)單位核定其配額；第四步，通過(guò)北京市環(huán)交所進(jìn)行配額交易；最后通過(guò)交易，雙方實(shí)現(xiàn)各自目標(biāo)，達(dá)到配額抵消，市場(chǎng)出清。

圖2 碳交易關(guān)鍵步驟

3 碳市場(chǎng)交易法則與入市門(mén)檻

我國(guó)碳市場(chǎng)交易都是在遵循既定的相關(guān)法則、按照一定的流程基礎(chǔ)上進(jìn)行操作的。近年來(lái)，國(guó)家與地方的立法機(jī)關(guān)和政府主管部門(mén)逐步進(jìn)行了相關(guān)立法和行政規(guī)范性文件的發(fā)布工作，初步建立起了碳交易的基本制度框架。其中，對(duì)碳交易法則、交易制度、核算方法以及配額分配等內(nèi)容進(jìn)行了比較詳細(xì)的規(guī)定。

3.1 交易法則

目前國(guó)家層面指導(dǎo)碳排放權(quán)交易的是國(guó)家發(fā)改委發(fā)布的《溫室氣體自愿減排交易管理暫行辦法》。試點(diǎn)省市依據(jù)此辦法制定了各自的管理辦法，包括：《北京市碳排放權(quán)交易試點(diǎn)實(shí)施方案》、《上海市碳排放管理試行辦法》、《深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)碳排放管理若干規(guī)定》、《廣東省碳排放管理試行辦法》、《天津市碳排放權(quán)交易管理暫行辦法》、《湖北省碳排放權(quán)管理和交易暫行辦法》和《重慶市碳排放權(quán)交易管理暫行辦法》等。

從數(shù)量上看，上海市發(fā)布了9個(gè)行業(yè)碳排放量化和報(bào)告指南，在試點(diǎn)地區(qū)中居首位。從同一行業(yè)的標(biāo)準(zhǔn)數(shù)量來(lái)看，電力行業(yè)居首位，北京、上海等4個(gè)試點(diǎn)地都發(fā)布了該行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)[7]。為能比較詳細(xì)地了解這些相關(guān)規(guī)定，表2列出了我國(guó)部分碳試點(diǎn)單位的若干管理辦法和實(shí)施意見(jiàn)。

3.2 交易平臺(tái)與方式

試點(diǎn)省市都建立了相應(yīng)的碳交易平臺(tái)，類似于股票市場(chǎng)中的股票交易所。碳交易平臺(tái)名稱不一，承擔(dān)的功能也有所區(qū)別。比如，北京市碳配額交易的平臺(tái)是“北京環(huán)境交易所”，目前納入交易的只有二氧化碳一種溫室氣體，相應(yīng)地主要交易標(biāo)的物也只有二氧化碳排放配額。上海市配額的交易平臺(tái)叫做“上海環(huán)境能源交易所”，目前的交易標(biāo)的為碳排放配額，但不局限于這一種交易相關(guān)產(chǎn)品，而是鼓勵(lì)創(chuàng)新型產(chǎn)品加入。天津市碳配額交易的平臺(tái)在叫法上有較大不同，被稱為“天津排放權(quán)交易所”，交易標(biāo)的為配額和核證自愿減排量等多種碳排放權(quán)交易品種，納入企業(yè)及國(guó)內(nèi)外機(jī)構(gòu)、企業(yè)、社會(huì)團(tuán)體、其他組織和個(gè)人，均可以參與碳排放權(quán)交易或從事碳排放權(quán)交易相關(guān)業(yè)務(wù)，在進(jìn)入交易所進(jìn)行交易前，須向交易所申請(qǐng)交易席位和交易權(quán)。重慶市碳交易平臺(tái)為重慶市聯(lián)合產(chǎn)權(quán)交易所，交易品種為碳排放配額、國(guó)家核證自愿減排量及其他依法批準(zhǔn)的交易產(chǎn)品。深圳市碳交易平臺(tái)是深圳排放權(quán)交易所，交易品種與重慶市相同。廣東省碳配額交易平臺(tái)是廣州碳排放權(quán)交易所，目前廣東省的交易標(biāo)的為碳排放權(quán)配額及經(jīng)交易主管部門(mén)批準(zhǔn)的其他交易品種。湖北省碳排放配額的交易平臺(tái)是湖北碳排放交易中心，交易標(biāo)的與前類似。

交易方式包括電子拍賣(mài)、公開(kāi)競(jìng)價(jià)、協(xié)議轉(zhuǎn)讓、現(xiàn)貨交易(含網(wǎng)絡(luò))、大宗交易以及主管部門(mén)批準(zhǔn)的其他方式，不排除將來(lái)開(kāi)展碳排放權(quán)的期貨交易。公開(kāi)競(jìng)價(jià)包括掛牌競(jìng)價(jià)、掛牌點(diǎn)選和單向競(jìng)價(jià)三種方式。北京市規(guī)定交易可采取兩種方式，一種是配額集中交易，另一種是配額場(chǎng)外交易，目前它仍須經(jīng)電子交易平臺(tái)完成交割[2]。

3.3 試點(diǎn)控排企業(yè)納入門(mén)檻

控排企業(yè)(或單位)的納入門(mén)檻可分為4檔。第一檔為湖北控排企業(yè)，納入門(mén)檻最高，為年綜合能耗6萬(wàn)t標(biāo)煤；第二檔是上海、天津、重慶、廣東四地，納入門(mén)檻為年排放2萬(wàn)t二氧化碳當(dāng)量；第三檔為北京，納入門(mén)檻為年排放1萬(wàn)t二氧化碳當(dāng)量；第四檔為深圳，納入門(mén)檻最低，為年排放3 000 t二氧化碳當(dāng)量[8]。表3概括了試點(diǎn)市場(chǎng)納入企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)、數(shù)量以及碳市場(chǎng)總量等情況。

表2 中國(guó)部分碳試點(diǎn)法律框架[2]

地區(qū)政策名稱發(fā)布機(jī)關(guān)全國(guó)溫室氣體自愿減排交易管理暫行辦法國(guó)家發(fā)展與改革委員會(huì)北京關(guān)于北京市在嚴(yán)格控制碳排放總量的前提下開(kāi)展碳排放權(quán)交易試點(diǎn)工作的決定北京市人大常委會(huì)北京市碳排放權(quán)交易公開(kāi)市場(chǎng)操作管理辦法(試行)北京市發(fā)改委、北京市金融工作局北京碳排放發(fā)放規(guī)則北京市發(fā)改委關(guān)于規(guī)范碳排放交易公開(kāi)行政處罰自由裁量權(quán)的規(guī)定北京市發(fā)改委北京碳排放權(quán)交易場(chǎng)內(nèi)交易規(guī)則北京市發(fā)改委北京市碳排放配額場(chǎng)外交易實(shí)施細(xì)則北京市發(fā)改委上海上海市碳排放管理暫行辦法上海市人民政府上海市人民政府關(guān)于開(kāi)展碳排放交易試點(diǎn)工作的實(shí)施意見(jiàn)上海市發(fā)改委上海市2013—2015年碳排放配額分配和管理方案上海市發(fā)改委上海市溫室氣體排放核算與報(bào)告指南(試行)上海市發(fā)改委上海市碳排放配額登記管理暫行規(guī)定上海市發(fā)改委上海市碳排放核查工作規(guī)則(試行)上海市發(fā)改委上海市碳排放核查第三方機(jī)構(gòu)管理暫行辦法上海市發(fā)改委上海環(huán)境能源交易所碳排放交易結(jié)算細(xì)則(試行)上海市環(huán)境能源交易所上海環(huán)境能源交易所碳排放交易信息管理辦法(試行)上海市環(huán)境能源交易所上海環(huán)境能源交易所碳排放交易風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法(試行)上海市環(huán)境能源交易所上海環(huán)境能源交易所碳排放交易違規(guī)違約處理辦法(試行)上海市環(huán)境能源交易所上海環(huán)境能源交易所碳排放交易規(guī)則上海市環(huán)境能源交易所上海環(huán)境能源交易所碳排放交易會(huì)員管理辦法(試行)上海市環(huán)境能源交易所深圳深圳經(jīng)濟(jì)特區(qū)碳排放管理若干規(guī)定深圳市人大深圳市碳排放權(quán)交易管理暫行辦法深圳市人民政府《組織的溫室氣體排放的量化和報(bào)告規(guī)范及指南》———深圳市標(biāo)準(zhǔn)化指導(dǎo)性技術(shù)文件深圳市市場(chǎng)監(jiān)督管理局深圳排放權(quán)交易所現(xiàn)貨交易規(guī)則(暫行)深圳市排放權(quán)交易所廣東廣東省碳排放管理試行辦法廣東省人民政府廣東省碳排放權(quán)交易試點(diǎn)工作實(shí)施方案廣東省人民政府廣東省碳排放權(quán)配額首次分配及工作方案(試行)廣東省發(fā)改委廣東省碳排放權(quán)配額管理細(xì)則廣東省發(fā)改委廣東省企業(yè)碳排放信息報(bào)告與核查實(shí)施細(xì)則(試行)廣東省發(fā)改委

表3 2013年履約年度碳試點(diǎn)政策覆蓋范圍

試點(diǎn)市場(chǎng)履約時(shí)間納入企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)納入企業(yè)數(shù)量碳市場(chǎng)總量深圳6月30日(1)工業(yè)：年排放3000tCO2以上；(2)建筑：大型公共建筑和建筑面積達(dá)到1萬(wàn)m2以上的國(guó)家機(jī)關(guān)辦公建筑工業(yè)企業(yè)：635建筑類：1973000上海6月30日(1)工業(yè)：年排放2萬(wàn)tCO2以上(2)非工業(yè)：年排放1萬(wàn)tCO2以上19716000北京6月15日年排放1萬(wàn)tCO2以上4907800廣東6月20日年排放2萬(wàn)tCO2以上24238800天津6月30日年排放2萬(wàn)tCO2以上11416000湖北5月31日年綜合能耗6萬(wàn)t標(biāo)煤以上13832400重慶6月20日2008—2012年任一年度排放量達(dá)到2萬(wàn)t二氧化碳當(dāng)量的工業(yè)企業(yè)24013000

3.4 配額核定方法

配額市場(chǎng)的代表是歐洲排放交易體系，它以“限額交易”為基礎(chǔ)。其設(shè)立的減排目標(biāo)屬于溫室氣體排放的絕對(duì)量，釆用免費(fèi)發(fā)放和拍賣(mài)相結(jié)合的形式對(duì)配額進(jìn)行分配，但每期會(huì)為新進(jìn)入者預(yù)留5%的配額[9]。

我國(guó)碳市場(chǎng)上受控企業(yè)碳排放配額核定采用兩種方法，一是歷史排放法，二是基準(zhǔn)線法。歷史排放法，是指以納入配額管理的單位在過(guò)去一定年度的碳排放數(shù)據(jù)為依據(jù)，確定未來(lái)年度碳排放配額的辦法。基準(zhǔn)線法，是指以納入配額管理單位的碳排放效率基準(zhǔn)為主要依據(jù)，確定其未來(lái)年度碳排放配額的方法[2]。

各試點(diǎn)區(qū)域在配額分配方面采用的方法有所不同。北京市采用歷史法，不過(guò)對(duì)電力行業(yè)卻實(shí)行根據(jù)發(fā)電量的配額調(diào)整政策，同時(shí)規(guī)定非電力行業(yè)不予調(diào)整[10]。上海市根據(jù)試點(diǎn)企業(yè)的不同特點(diǎn)和碳排放管理的現(xiàn)有基礎(chǔ)分別采取歷史排放法和基準(zhǔn)線法兩種方法對(duì)過(guò)去某一時(shí)段的碳排放額進(jìn)行分配。鋼鐵、石化、化工等9個(gè)行業(yè)采用歷史排放法[11]；電力、航空、港口、機(jī)場(chǎng)等行業(yè)則采用行業(yè)基準(zhǔn)線法。重慶市核定配額管理單位的配額的主要依據(jù)有兩個(gè)，一是地區(qū)排放總量控制目標(biāo)，二是該單位2008年—2012年的歷史排放量，并將配額管理單位申報(bào)量作為核定其配額的參考因素。2015年前，配額管理單位的全部配額采取免費(fèi)發(fā)放的方式。表4概括了上述各地基本的配額分配方法。

表4 配額分配方法

試點(diǎn)地區(qū)其他工業(yè)行業(yè)分配方法電力行業(yè)分配方法拍賣(mài)機(jī)制及比例深圳上一年度實(shí)際工業(yè)增加值×上一年度目標(biāo)碳強(qiáng)度上一年度生產(chǎn)總量+上一年度目標(biāo)碳強(qiáng)度不低于3%(非強(qiáng)制)上海歷史排放基數(shù)+先期減排配額+新增項(xiàng)目配額年度單位綜合發(fā)電量碳排放基數(shù)×年度綜合發(fā)電量×負(fù)荷率修正系數(shù)無(wú)北京歷史排放量×控排系數(shù)實(shí)際供電量×歷史排放強(qiáng)度×控排系數(shù)(燃?xì)庠O(shè)施控排系數(shù)為100%，燃煤設(shè)施2013年、2014年、2015年控排系數(shù)分別為99 9%、99 7%和99 5%)無(wú)廣東歷史排放量×年度下降系數(shù)歷史平均產(chǎn)量×基準(zhǔn)值×年度下降系數(shù)×行業(yè)景氣因子3%(強(qiáng)制)2014履約年度為非強(qiáng)制天津歷史排放量×控排系數(shù)×績(jī)效系數(shù)實(shí)際發(fā)電量×歷史排放強(qiáng)度×控排系數(shù)(2013年、2014年、2015年控排系數(shù)分別為1、0 99、0 98)湖北歷史排放量×0 9192(歷史排放量×0 9192)×0 5+超出的發(fā)電量×基準(zhǔn)值政府預(yù)留配額的30%(非強(qiáng)制)重慶基于申報(bào)量和配額總量控制下的分配方案2015年前全部免費(fèi)

4 結(jié)束語(yǔ)

“十三五”將是我國(guó)建立全國(guó)性統(tǒng)一的碳市場(chǎng)關(guān)鍵時(shí)期。既有碳交易市場(chǎng)中存在的不同的配額分配方法、排放核算方法、行業(yè)和企業(yè)納入標(biāo)準(zhǔn)、履約要求、抵消機(jī)制和法律框架，可能會(huì)對(duì)這一市場(chǎng)發(fā)展帶來(lái)一定的負(fù)面影響。如果把全國(guó)性碳排放市場(chǎng)的初步形成定格在2020年，未來(lái)幾年亟需重點(diǎn)研究和解決以下幾個(gè)問(wèn)題。

一是碳排放邊界的一致性問(wèn)題。界定碳排放邊界是進(jìn)行溫室氣體排放量核算中的一個(gè)重要環(huán)節(jié)。如果范圍不統(tǒng)一，可能會(huì)造成同一個(gè)行業(yè)或企業(yè)的碳排放量超算或少算。全國(guó)性的碳市場(chǎng)，如何體現(xiàn)排放邊界的一致性需要進(jìn)行深層次的研究。

二是碳排放核算標(biāo)準(zhǔn)的銜接與統(tǒng)一。溫室氣體排放量核算方法在我國(guó)的實(shí)際應(yīng)用目前僅限于碳排放交易所和已納入碳排放權(quán)試點(diǎn)單位，從應(yīng)用范圍來(lái)看目前還十分有限，即使在試點(diǎn)單位碳核算結(jié)果也未納入統(tǒng)計(jì)項(xiàng)目和報(bào)表當(dāng)中。如何與現(xiàn)有的統(tǒng)計(jì)項(xiàng)目接軌，也是考驗(yàn)未來(lái)全國(guó)性碳市場(chǎng)發(fā)展的一個(gè)重要基礎(chǔ)工作。

三是碳間接排放的取舍原則。全國(guó)性碳市場(chǎng)的建設(shè)，需要考慮與國(guó)際接軌的問(wèn)題，這就需要對(duì)碳間接排放進(jìn)行取舍。比如，針對(duì)電力和熱力用戶，可以規(guī)定與提供者共同承擔(dān)碳排放費(fèi)用，或者在全國(guó)范圍內(nèi)統(tǒng)一取消用戶承擔(dān)碳排放，而由提供者單獨(dú)承擔(dān)，有利于發(fā)電和供暖企業(yè)節(jié)能減排，提高其使用新能源供電供熱的積極性。

四是配額機(jī)制有待進(jìn)一步完善。熊靈等人認(rèn)為，中國(guó)碳交易試點(diǎn)形成了總量剛性與結(jié)構(gòu)彈性結(jié)合、歷史法與基準(zhǔn)法切分結(jié)合、免費(fèi)配發(fā)與有償拍賣(mài)結(jié)合、事前分配與事后調(diào)節(jié)結(jié)合的獨(dú)特配額分配機(jī)制；但是，由于準(zhǔn)備時(shí)間短暫，缺乏堅(jiān)實(shí)的能力基礎(chǔ)和足夠的排放數(shù)據(jù)，各試點(diǎn)在配額分配機(jī)制設(shè)計(jì)上存在不少問(wèn)題，比如“新常態(tài)”下總量過(guò)剩、鞭打快牛、雙重計(jì)算、基準(zhǔn)隨意、拍賣(mài)過(guò)少、規(guī)則不透明等[12]。那么，全國(guó)性的碳市場(chǎng)配額或免費(fèi)配額應(yīng)該如何進(jìn)一步合理設(shè)置、比例如何調(diào)整和優(yōu)化，也是非常值得研究的課題。

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Trading Mechanism and Operation Mode of the Carbon Market

ZHOU Xinjun

(EnergySaving&EnvironmentalProtection&OccupationalSafetyandHealthResearchInstitute，ChinaAcademyofRailwaySciences，Beijing100081，China)

This paper analyzes the main contents such as trading mechanism etc of the carbon market.It also discusses the operation model of the carbon market including the trading rules, entry conditions and operation process, etc.With the current situation and future development trend, it put forwards some key problems which must be focused on and be solved by further research during the construction of the national carbon market.

carbon emissions; carbon market; trading mechanism; operation mode; quota for approval

2016-09-08；

2016-11-01

中國(guó)鐵路總公司科技研究開(kāi)發(fā)計(jì)劃課題《鐵路運(yùn)輸企業(yè)溫室氣體排放核算方法研究》(編號(hào)：2015Z004-C)。

周新軍(1967—)，男，湖南東安人，博士后，研究員，主要從事能源經(jīng)濟(jì)與節(jié)能發(fā)展戰(zhàn)略研究。

2095-1671(2016)06-0285-06

F206

B