本刊記者 | 舒文瓊

根據(jù)三大運(yùn)營商發(fā)布的2012年上半年財(cái)報(bào)，無論是在收入、利潤還是用戶數(shù)方面，中國移動(dòng)均以絕對(duì)優(yōu)勢(shì)遙遙領(lǐng)先，坐穩(wěn)了龍頭老大的位置。

不過一些隱憂也開始出現(xiàn)，比如在3G新增用戶數(shù)上，中國移動(dòng)不敵中國聯(lián)通，甚至近期也被中國電信超越，而隨著移動(dòng)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)重點(diǎn)從2G轉(zhuǎn)向3G，這些隱憂開始不斷放大。雖然憑借殷實(shí)的2G家底，中國移動(dòng)在短期內(nèi)優(yōu)勢(shì)難以撼動(dòng)，但是與其他兩家的差距在不斷縮小，傳統(tǒng)上中國移動(dòng)一家獨(dú)大的格局有望被打破。

不比2G比3G

“不玩2G玩3G”是中國電信這半年來主打的廣告詞，這句廣告詞也從一個(gè)側(cè)面反映了運(yùn)營商的競(jìng)爭(zhēng)重點(diǎn)正在從2G轉(zhuǎn)向3G。

根據(jù)工信部最新發(fā)布的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2012年1～7月，我國新增移動(dòng)電話用戶7577.5萬戶，其中3G新增用戶為5533.8萬戶，占比高達(dá)73%，成為拉動(dòng)移動(dòng)用戶增長(zhǎng)的主要力量。工信部電信研究院泰爾管理研究所盧認(rèn)為，隨著2G用戶的逐步飽和，3G時(shí)代已在我國真正到來，不僅3G用戶增長(zhǎng)速度遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于2G，并且已經(jīng)開始出現(xiàn)了3G替代2G的現(xiàn)象，如果說在3G剛剛推出的時(shí)候入網(wǎng)用戶以新增用戶為主，那么現(xiàn)在很多新增3G用戶都由原來的2G用戶遷移而來。

在這樣的形勢(shì)下，3G市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)決定了未來的競(jìng)爭(zhēng)格局，誰能占領(lǐng)3G的制高點(diǎn)，誰就能贏得領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。為此我們看到，中國電信基本確立了只發(fā)展3G而不發(fā)展2G的策略，計(jì)劃2012年3G用戶超過2G用戶，中國聯(lián)通也在借力iPhone規(guī)模發(fā)展3G。

由于產(chǎn)業(yè)鏈、終端等方面存在劣勢(shì)，中國移動(dòng)在3G方面絲毫沒有了2G時(shí)代的霸氣。數(shù)據(jù)顯示，2012年上半年，中國移動(dòng)、中國聯(lián)通和中國電信的月均新增3G用戶數(shù)分別為260萬、290萬和250萬，而在7月份，三家的新增數(shù)分別為190.1萬、308.9萬和285萬，中國聯(lián)通的優(yōu)勢(shì)進(jìn)一步強(qiáng)化，中國電信也實(shí)現(xiàn)了對(duì)中國移動(dòng)的超越。

希爾咨詢通信行業(yè)研究中心高級(jí)研究員方琳瑜認(rèn)為，照這樣發(fā)展下去，雖然下半年在3G市場(chǎng)上“三足鼎立”之勢(shì)仍將存在，不過格局將會(huì)有所變動(dòng)。方琳瑜預(yù)測(cè)，借助網(wǎng)絡(luò)和終端優(yōu)勢(shì)，中國聯(lián)通的3G用戶數(shù)有望在年底接近9000萬，中國移動(dòng)的數(shù)字則將達(dá)到8000萬左右，中國電信則有望達(dá)到7500萬，中國聯(lián)通將領(lǐng)先市場(chǎng)，電信與移動(dòng)的差距則進(jìn)一步縮小。

終端實(shí)力存差距

聯(lián)通和電信的加速趕超，主要原因在于其在戰(zhàn)略布局、網(wǎng)絡(luò)條件、終端環(huán)節(jié)的全面布局。

中國聯(lián)通方面，借助蘋果iPhone的品牌優(yōu)勢(shì)，聯(lián)通迅速建立起了其3G業(yè)務(wù)時(shí)尚潮流的品牌形象；近一年多來，聯(lián)通還不斷優(yōu)化網(wǎng)絡(luò)覆蓋，全面提升用戶感知。中國電信則是集中精力做3G，并且憑借與蘋果iPhone4S合約機(jī)的合作而占據(jù)了優(yōu)勢(shì)。

中國移動(dòng)雖然也認(rèn)識(shí)到發(fā)展3G的重要性，并且也多方面動(dòng)作，不過其力度并不如另外兩家那么大，效果也并不明顯。

例如，在終端方面，盡管中國移動(dòng)認(rèn)識(shí)到終端是其3G發(fā)展的短板所在，并且也通過成立終端公司來解決終端短缺問題，比如目前基本實(shí)現(xiàn)了同一個(gè)廠家的同一款終端在三種3G制式上能夠做到“同款同時(shí)同價(jià)”，而在以前TD版本的手機(jī)要比其他兩個(gè)版本晚15天到1個(gè)月推出，但是中國移動(dòng)對(duì)終端的補(bǔ)貼力度遠(yuǎn)遠(yuǎn)不如其他兩家?！氨M管總體補(bǔ)貼規(guī)模差距不大，然而在補(bǔ)貼占收入的比例方面，中國移動(dòng)要遠(yuǎn)低于另外兩家，這勢(shì)必會(huì)影響TD用戶的發(fā)展，電信和聯(lián)通拿出了很大的魄力與決心做終端，加上EV-DO和WCDMA技術(shù)相對(duì)成熟，決定了其在未來市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中必然占絕對(duì)優(yōu)勢(shì)?！北R認(rèn)為。

另一組數(shù)據(jù)也能說明電信和聯(lián)通在終端方面的優(yōu)勢(shì)?！爸悄軝C(jī)是3G終端的重點(diǎn)所在，在智能機(jī)方面，聯(lián)通和電信的發(fā)展速度也超越了移動(dòng)，截至2012年6月，WCDMA、EV-DO、TD-SCDMA智能機(jī)銷量占比分別為96%、79%、56%，中國移動(dòng)的TD智能機(jī)還有很大的提升空間。”方琳瑜表示。

3G市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)已然不占優(yōu)勢(shì)，雪上加霜的是，隨著OTT業(yè)務(wù)的發(fā)展，運(yùn)營商的傳統(tǒng)話音和短信業(yè)務(wù)受到了強(qiáng)烈沖擊，由于話音業(yè)務(wù)收入占比不同，三大運(yùn)營商受影響的程度也不一樣。盧認(rèn)為，中國電信和中國聯(lián)通的數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)收入占比高達(dá)50%左右，而移動(dòng)的這一比例只有30%左右，因此中國移動(dòng)的收入受沖擊最大，電信和聯(lián)通則受影響相對(duì)較小。

營收和利潤格局短期不變

盡管3G方面不占優(yōu)勢(shì)，然而方琳瑜預(yù)測(cè)，鑒于2G方面的用戶基礎(chǔ)，中國移動(dòng)在運(yùn)營收入和凈利潤方面的優(yōu)勢(shì)短期內(nèi)仍然無法撼動(dòng)。

方琳瑜預(yù)測(cè)，在運(yùn)營收入方面，中國移動(dòng)、中國聯(lián)通、中國電信的增速基本會(huì)與上半年持平，雖然中國移動(dòng)的營收增幅在放緩，但是下半年的營收優(yōu)勢(shì)依然明顯。

在凈利潤方面，下半年中國移動(dòng)雖然下行風(fēng)險(xiǎn)依然存在，但是中國聯(lián)通和中國電信依然無法超越中國移動(dòng)的利潤額。方琳瑜估計(jì)，由于營收增幅放緩，運(yùn)營成本中維護(hù)費(fèi)用以及租金費(fèi)用、合同和勞工相關(guān)成本等上漲，中國移動(dòng)下半年下行風(fēng)險(xiǎn)依然存在，預(yù)計(jì)增幅基本會(huì)與上半年持平，凈利潤增速也將會(huì)保持在上半年的1.5%左右。中國聯(lián)通上半年凈利潤超過預(yù)期得益于營銷費(fèi)用的節(jié)省，但是2G用戶收入出現(xiàn)下降，下半年校園市場(chǎng)營銷勢(shì)必會(huì)增加營銷費(fèi)用，所以下半年如何保持和提升3G用戶ARPU值水平和流量水平，以及控制2G用戶收入下滑，是中國聯(lián)通保持凈利潤增長(zhǎng)的關(guān)鍵。而隨著天翼視訊、愛游戲等公司化運(yùn)作走上正軌，中國電信的移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)轉(zhuǎn)型將走向深入，流量?jī)r(jià)值會(huì)進(jìn)一步釋放，但是引入iPhone增加了營銷成本，方琳瑜預(yù)計(jì)下半年中國電信的凈利潤很難提升，很有可能呈現(xiàn)8%左右的負(fù)增長(zhǎng)。